Новости и прогнозы: валютный рынок от 12-10-2006

Matrix Research повысил рейтинг Palm с Buy до Strong Buy

UBS повысил рейтинг ASML Holding с Neutral до Buy

Goldman Sachs повысил рейтинг Universal Health с Sell до Neutral

К завершению дня основные индексы возобновили рост. Все десять основных экономических сектора в настояще время торгуются на положительной территории.

Лидером является энергетический сектор (+1.7%). Рост технологического сектора (+1.1%), в частности его полупроводникового сегмента (SOX +0.5%) также оказывает существенную поддержку рынку. Интерес покупателей к сектору жилищного строительства (HGX +2.0%), является основной причиной лидерства потребительского (Consumer Discretionary) (+1.0%).

Стратег Tony Crescenzi из Miller, Tabak полагает, что «Beige Book говорит о сохранении ставок на текущем уровне, поскольку отсутствуют причины для ее изменения в ту или другую сторону. Замедление экономического роста и инфляционного давления являются основными темами документа.»

Акции Costco Whsl Corp подскочили более чем на 4% после того, как результаты компании несколько превысили прогнозы. Компания заявляет, что не намерена пересматривать свои финансовые результаты после внесения изменений в программу опционов на акции.

Фармацевтическая компания Genzyme Corporation сообщила о снижении прибыли в третьем квартале. Продажи также оказались ниже ожиданий аналитиков.

Акции McDonald's Corporation выросли на 2% после сообщения крупнейшей сети закусочных, что результаты текущего квартала превысят ожидания аналитиков.

Компания повысила прогноз прибыли до 68 центов на акцию.

PepsiCo, Inc. сообщил о росте продаж в третьем квартале, однако прибыль компании снизилась.

Оператор ресторанов быстрого обслуживания Yum Brands Inc в среду вечером сообщил о росте квартальной прибыли на 12% и повысил прогноз по итогам всего года.

За прошедшее время серьезных изменений не произошло. Основные индексы продолжают консолидацию в сложившихся с начала дня диапазонах.

Лишь два региональных резервных банка (против пяти в сентябре) отметили снижение активности.

ФРБ Бостона сообщил о сохранении активности на прежнем уровне, а филадельфийский ФРБ отметил ее снижение.

Кливленд и Даллас говорят о слабости некоторых отраслей. Так в секторе жилой недвижимости отмечено «широкое охлаждение», кроме того, снизились объемы ипотечного кредитования.

Тем не менее, потребительские расходы возросли несмотря на снижение продаж автомобилей и жилья.

Также отмечен рост потребительского кредитования, ситуации в сельском хозяйстве и секторе услуг. Производственная активность остается на высоком уровне, как и рынок труда. Более того, шесть региональных банков отметили недостаток рабочей силы.

Рост зарплат остается сдержанным.

В 1800GMT состоится публикация т.н. «Бежевой Книги», которая представляет собой свод оценок состояния экономики США региональными федеральными банками.

В случае, если в документе будет отмечено сохранение роста в секторе розничной торговли и продолжение укрепления рынка труда, доллар может получить дополнительную поддержку. Напомним, что в опубликованном накануне протоколе встречи FOMC именно эти факторы, были названы среди основных инфляционных рисков, которые могут стать причиной очередного ужесточения монетарной политики.

Акции Costco Wholesale (COST 54.01 +3.94) продолжают обновлять сессионные максимумы. Напомним, что компания опубликовала прогноз роста прибыли в финансовом 2007 году на 15-19%. В результате акции COST (+7.9%) являются одними из лидеров среди компонентов Nasdaq, а также возглавляют список компонентов S&P. Тем не менее, основные индексы стабилизировались в преддверии публикации Beige Book.

Стратеги из Morgan Stanley переключились с длинных позиций по GBPCAD на USDCAD. «Принимая во внимание смешанный характер данных по Великобритании и сбалансированный настрой центрального банка, мы видим больший потенциал роста доллара, поскольку рынок наконец осознал всю решимость с которой ФРС намерен противостоять инфляции, а также потенциал роста экономики страны», пишут они.

В качестве цели роста USDCAD Morgan Stanley рассматривает отметку C$1.1700, а стоп предлагает разместить на C$1.1183.

Нефть восстановилась в цене после достижения минимального значений дня $57.22 за баррель. В среду, напомним, цена закрытия составила $57.59

Основные индексы продолжают рост. Покупатели продолжают контролировать ситуацию на рынке после того, как Dow, S&P 500 и Nasdaq смогли пробить ключевые технические уровни сопротивления 11,925, 1355 и 2322, соответственно.

Доллар несколько снизился против основных валют после выхода правительственного отчета, засвидетельствовавшего рост дефицита внешней торговли США US Total Trade Balance

US Total Trade Balance (last 5 years) в августе до нового рекордного значения $69.9 млрд. против $68 млрд. в июле и ожидавшихся $66.7 млрд.

Относительно слабая реакция на данные объясняется тем, что львиная дола роста дефицита пришлась на энергоносители, цена которых, напомним, в последнее время существенно снизилась. Так нефть за прошедшие три месяца подешевела на 23%.

«Дефицит торговли не изменит настроений в отношении доллара, полагает Daniel Katzive, валютный стратег стэмфордского представительства UBS AG. Эксперт полагает, что «США все еще способны привлекать достаточное количество средств для финансирования дефицита торговли», а поддержку доллару продолжает оказывать факт переоценки инвесторами возможности снижения процентных ставок ФРС Federal Funds 25 years диаграмма

Federal Funds 50 years диаграмма в течение ближайших двух месяцев.

Основным событием сегодняшнего дня ста нет публикация в 1800GMT отчета ФРС, т.н. «Бежевой Книги», которая представляет собой свод оценок состояния экономики региональными федеральными банками.

В случае, если в документе будет отмечено сохранение роста в секторе розничной торговли и продолжение укрепления рынка труда, доллар может получить дополнительную поддержку. Напомним, что в опубликованном накануне протоколе встречи FOMC именно эти факторы, были названы среди основных инфляционных рисков, которые могут стать причиной очередного ужесточения монетарной политики.

Фондовый рынок США восстановил понесенные потери после резкого снижения цен на нефть и публикации позитивных корпоративных новостей от Costco и McDonalds. Основные индексы в настояще время продолжают уверенный рост.

Основные индексы восстановили понесенные потери после резкого снижения цен на нефть и позитивных корпоративных новостей от Costco и McDonalds.

Следует отметить, что из 30 «голубых фишек», составляющих Dow, 24 в настоящее время растут и лишь 6 снизились.

Американская нефть light crude выросла в цене на пять центов $57.64 за баррель.

Акции Costco (+$1.83 до $51.90) подскочили более чем на 4% после того, как результаты компании превысили прогнозы.

Сильные результаты Harley-Davidson (+ $0.35 до $63.50) также послужили причиной роста акций компании почти на 4%.

Акции входящего в индекс Dow McDonald's (+ $1.07 до $42.32) выросли на 2% после сообщения крупнейшей сети закусочных, что результаты текущего квартала превысят ожидания аналитиков.

Pepsico (- $1.03 до $62.83) сообщил о росте прибыли и повысил прогноз до конца года.

Доходность 10-летних обязательств Казначейства США снизилась до 4.76% по сравнению с 4.78% в среду вечером.

Декабрьское золото на COMEX упало в цене на $1.10 до $575.40 за унцию.

Основные индексы продолжают рост. Сектор потребительских товаров повседневного спроса (Consumer Staples) смог компенсировать понесенные потери и в настоящее время находится среди лидеров торгов.

Наиболее значительные достижения на сегодняшний момент демонстрирует Consumer Discretionary. Акции McDonald's (MCD 42.25 +1.00) выросли на 2.4%.

РезультатыHarley-Davidson (HOG 63.70 +0.55) превысили ожидания аналитиков. Компания получила рекордные результаты и EPS, а также сообщил о намерении выкупить дополнительно 20 млн. собственных акций.

Yum! Brands (YUM 57.50 +2.93) сообщил о росте на 20% прибыли в Q3.

В 21:45 GMT состоится выход данных по розничным продажам за август. После июльского значения 1.3% аналитики ожидают нового умеренного роста показателя. Но эта тенденция не выглядит положительной для экономики, так как инфляция цен за последние три месяца и, как ожидается, в августе, происходит в связи с ростом стоимости товаров, а не увеличением объемов продаж. Если такое положение дел сохранится, Центробанк может вновь столкнуться лицом к лицу с давно знакомой ему проблемой замедляющегося роста экономики и повышающихся цен. RBNZ уже довольно долго с переменным успехом борется с этой ситуацией.

EUR/USD; $1.2500

USD/JPY; Y119.50, Y120.00, Y120.45/50, Y118.00.

GBP/USD; $1.8500

EUR/GBP; stg0.6750, stg0.6760/65

AUSSIE; $0.7460

USD/CAD; C$1.1400, C$1.1250/40

Второй по величине коммерческий банк США, Bank of America, открыл бесплатную онлайновую площадку для торговли акциями для частных лиц, имеющих на счету в банке не менее $25 тыс. Сейчас площадка работает на северо-востоке страны, а весной станет общенациональной. Новость снизила курс акций онлайновых брокерских контор.

Акции TD Ameritrade потеряли 11% (до $17,11), снизившись до месячного минимума и представив третье по величине падение на NASDAQ. Курс акций E*Trade Financial упал на 9,5% (до $22,13) до трехмесячного минимума, поставив компанию на пятое место по величине падения на NYSW. Акции Charles Schwab Corp., крупнейшего онлайнового брокера, снизились на 5% до $17,16. Конкуренция среди онлайновых брокеров и без Bank of America накалилась за последний год, усилив 30-летнюю тенденцию снижения комиссионных по сделкам.

Торги по данной валютной паре уже второй день не приносят никаких сюрпризов. Курс колеблется в довольно узком канале 0.6570-0.6617. После недавнего пробития 55 EMA цене опять удалось закрепиться выше нее. Ожидаем торговлю в канале 0.6570-0.6640.

Пробитие одного из уровней покажет дальнейшее краткосрочное направление курса.

Уровни сопротивления: 0.6640, 0.6710

Уровни поддержки: 55 EMA, 0.6570, линия поддержки 1, 0.6440.

В четверг фондовый рынок США может открыться с повышением, поскольку цены на нефть упали до минимальных отметок этого года.

В среду перед окончанием торгов рынок снизился после выхода более слабых, чем ожидалось, отчетов. Затем снижение усилилось, поскольку появилось сообщение о том, что небольшой самолет врезался в жилой небоскреб в Нью-Йорке.

Однако, позже индексы частично компенсировали снижение, так как этот инцидент не был признан терактом.

Цены на нефть снизились в ожидании отчета по запасам «черного золота» в США. В США нефть light подешевела на 14 центов до $57.45 за баррель. В Лондоне нефть Brent снизилась на 22 цента до $58.43.

Art Hogan, Jefferies & Co., отмечает, что снижение цен на нефть и предположения, что отчеты компаний в третьем квартале будут сильными, оказывают поддержку рынку акций США.

«Слабый отчет Alcoa просто показал, что сезон начался не с той ноги», - говорит Hogan. «По-моему, более важным является то, что снижение цен на нефть способствует повышению прогнозов. В данный момент количество хороших новостей преобладает, и рынок на них реагирует».

В четверг перед началом торгов McDonald's, являющийся компонентом Dow, предоставил свой отчет, согласно которому прибыль по акциям составли 68 центов на акцию. Аналитики ожидали 63 цента. Объем продаж также превзошел ожидания и вырос на 8.4%, по сравнению с прогнозировавшимися 7%.

Фондовые рынки Азии закрылись смешано. Японский Nikkei немного снизился, тогда как индексы Гонконга и Австралии выросли. Фондовые рынки Европы торгуются в положительной зоне.

Корпоративные новости.

Прибыль по акциям Pepsico превысила прогнозы и составила 88 центов на акцию.

Долго и мучительно отыгрывает дивергенция по данной паре. Сильный доллар в эти дни не давал австралийцу подняться, но сегодня курс взмахнул вверх. Сейчас цена приблизилась к ключевому уровню сопротивления 0.7483. Также в данной области проходит 250 EMA, которая в данные минуты сдерживает восходящее движение.

Если паре удастся прорвать сопротивления, скорее всего, курс продолжит укрепляться до сигнальной красной линии.

Осциллятор в зоне перекупленности. Возможен откат от уровня 0.7483 и нисходящее движение к 0.7432.

Уровни сопротивления: 0.7483, 250 EMA, 0.7574.

Уровни поддержки: 55 EMA, 0.7432, 0.7402, 0.7343

Согласно вышедшему отчету, в августе дефицит торгового баланса США достиг новой рекордной отметки $69.9 млрд., по сравнению с $68 млрд. в июле. Аналитики прогнозировал сокращение дефицита до 66 млрд. Однако, последовавшее снижение доллара трудно назвать обвальным. Дело в том, что рост дефицита обусловлен рекордным повышением цен на нефть, которые сейчас находятся ниже $60. Исходя из этого, можно прогнозировать снижение импорта в последующие месяцы.

Сегодня внимание интересующейся канадским долларом части рынка переместится на публикуемое в 12:30 GMT сальдо торгового баланса Канады (Int'l Merchandise Trade) за август, величина которого, как ожидают, немного увеличится (4.1 млрд. CAD против 3.9 млрд. CAD за июль). Аналитики объясняют возможность данной положительной тенденции тем, что вследствие увеличения спроса на товары автомобильной промышленности, объемы экспорта выросли. Наблюдаемое снижение объемов импорта также положительно влияет на сальдо. Если прогнозы оправдаются, то на фоне усиливавшейся в течение августа Канадской валюты увеличение объемов экспорта будет выглядеть весьма позитивно. Но в долгосрочной перспективе дорогой CAD не выгоден экономике страны, так как он замедляет ее рост и мешает завоевывать новые секторы внешнего рынка для увеличения количества экспортных товаров.

Сегодня в 12:30 GMT будет опубликован отчет по торговому балансу США. Согласно прогнозам, в августе дефицит баланса составил 66.0 млрд., по сравнению с 68 млрд. месяцем ранее. Однако, значительные движения по доллару мы увидим, только если показатель выйдет за пределы диапазона -68.0—62.0. В остальных случаях возможно повышение волатильности без пробития важных технических уровней.

Статистику по данному показателю можно посмотреть здесь: US Total Trade Balance

US Total Trade Balance (last 5 years)

Американская валюта немного ослабевает на сегодняшней европейской сессии. Паре USDCAD удалось снизиться к 1.1345. Сейчас цена колеблется около данного уровня. Скорее всего, курс продолжит восходящее движение к 1.1425. Если же произойдет пробитие 1.1345, возможно нисходящее движение к 1.1290. Дальнейшее падение будет сдерживать 55 EMA.

Осциллятор в зоне перекупленности.

Уровни сопротивления: 1.1425, 1.1460.

Уровни поддержки: 1.1345, 1.1290, 1.1222, линия 2.

Были опубликованы следующие данные:

06:00 DE HICP (сентябрь) final г/г 1.0% 1,1% 1,1%

06:00 DE CPI (сентябрь) final г/г 1.0% 1.0% 1.0%

06:00 DE CPI (сентябрь) final -0.5% -0.4% -0.4%

В четверг на европейских торгах доллар по отношению к основным валютам оставался стабильным. Участники торгов ожидают выход отчета по торговому балансу США. Доллар прервал самый продолжительный с июня период роста, поскольку сегодняшний отчет может показать, что дефицит приближается к рекордным отметкам.

Также был опубликован ежемесячный бюллетень ЕЦБ. В целом, он повторяет прозвучавшее на прошлой неделе заявление центрального банка Европы. На пресс-конференции глава ЕЦБ Жан-Клод Трише тогда дал понять, что банк скорее всего вновь повысит ставку к концу этого года, но не прокомментировал возможный курс монетарной политики в 2007 году.

В бюллетене подчеркивается риск ускорения инфляции. Банк также сообщил, что темпы экономического роста выросли, а первые показатели в третьем квартале свидетельствуют о продолжении сильного роста.

EUR/USD после тестирования сопротивления $1.2560/70 снизился в район $1.2520. Отката не последовало, и курс стабилизировался вблизи сессионных минимумов.

GBP/USD в начале торгов повысился к $1.8610/20. Расположенные здесь ордера на продажу стали причиной возврата к $1.8540, в районе которых курс и стабилизировался в ожидании новостей из США.

USD/JPY не покидал диапазон Y119.30/60.

Сегодня основной новостью станет публикация отчета по торговому балансу США (US Total Trade Balance

US Total Trade Balance (last 5 years)). Аналитики прогнозируют рост дефицита. Однако, только значительное превышение прогнозов сможет спровоцировать значительные покупки доллара. В другом случае, валюты не покинут свои диапазоны.

Процентные ставки в Еврозоне вновь будут повышены с целью ограничения инфляционного давления, если развитие экономики в регионе совпадет с прогнозами. Об этом говорится в ежемесячном бюллетене ЕЦБ, выпущенном в четверг.

Бюллетень в целом повторяет обнародованное на прошлой неделе заявление центрального банка Европы.

На пресс-конференции глава ЕЦБ Жан-Клод Трише тогда дал понять, что банк скорее всего вновь повысит ставку к концу этого года, но не прокомментировал возможный курс монетарной политики в 2007 году.

"Таким образом, управляющий совет продолжит внимательно следить за развитием событий, чтобы обеспечить ценовую стабильность в среднесрочной и долгосрочной перспективе", - отмечается в документе.

В бюллетене подчеркивается риск ускорения инфляции. Банк также сообщил, что темпы экономического роста выросли, а первые показатели в третьем квартале свидетельствуют о продолжении сильного роста.

Фондовые рынки Европы демонстрируют рост. Инвесторам внушают оптимизм хороший отчет компании по производству грузовых машин Scania и сообщение, что MAN повысила цену покупки конкурента из Швеции.

Акции Infineon выросли после того, как JP Morgan повысил их рейтинг до "overweight".

FTSE-100 установил новый 5-месячный максимум на фоне роста акций горнодобывающих компаний, поскольку цены на сырье повышаются и усилились надежды на активизацию процессов слияний в секторе.

CAC-40 вырос на 13 пунктов (+0.24%), Xetra-DAX – на 14 пунктов (+0.22%) и FTSE-100 – на 15 пунктов (+0.24%).

Немецкий концерн Siemens и российский холдинг Renova в среду договорились о сотрудничестве в энергетической сфере, в области коммуникации и в проектах по модернизации аэропортов. Как сообщает Deutsche Welle, на реализацию планов будет затрачено около 450 миллионов евро.

Риски со стороны дорогой нефти для экономики Великобритании уменьшились, однако очень важно внимательно следить за проявлением вторичных эффектов роста цен на энергоносители, считает Тим Бесли, внештатный член Комитета по монетарной политике Банка Англии. Риски инфляции для британской экономики, не связанные с ценами на нефть, остаются прежними. Бесли также отметил, что вероятность роста заработной платы в Великобритании снизилась на фоне притока миграционной рабочей силы из Восточной Европы.

Компания Cisco Systems объявила о завершении процесса приобретения интеллектуальной собственности и части активов частной компании Ashley Laurent, поставщика программного обеспечения для встроенных операторских шлюзов. Программное обеспечение Ashley Laurent будет использовано для модернизации шлюзов компании Linksys (подразделение Cisco Systems) и разработки персонализированных решений для операторов связи. По информации Cisco, за последние 12 лет компания приобрела более 110 компаний, в том числе Linksys.

По завершении сделки специалисты Ashley Laurent перешли в отдел Linksys HNBU. Условия сделки на данный момент не разглашаются.

Доллар прервал самый продолжительный с июня период роста, поскольку сегодня отчет по торговому балансу США может показать, что дефицит приближается к рекордным отметкам. Также доллар прервал 4-дневное ралли по отношению к иене.

«Доллар проделал большой путь за относительно короткий период времени», - говорит Geoff Kendrick, Westpac Banking Corp. «Цифры торгового баланса могут оказать на доллар негативный эффект и все сейчас вертится вокруг ожидания этого».

«Дефицит торгового баланса может оказать давление на доллар», - считает Masayuki Kichikawa, Mitsubishi UFJ Securities. «В Японии, наоборот, положительное сальдо торгового баланса благоприятно сказывается на иене».

Однако, снижение доллара может быть ограничено слухами, что завтрашний отчет покажет рост розничных продаж усиление доверия потребителей в США. В таком случае мы получим еще одни аргумент против снижения ставок ФРС.

Представители Федерального Резерва отмечают, что угроза роста инфляции не снизилась, как предполагалось ранее. Об этом рассказали вышедшие вчера протоколы сентябрьского заседания ФРС.

По прогнозам аналитиков JPMorgan Chase & Co., на этой неделе доллар может вырасти до Y120.10 по отношению к иене и до $1.2460 против евро.

Рост иены также может быть ограничен, поскольку глава Банка Японии Toshihiko Fukui сегодня дал понять, что в этом году рассчитывать на повышения ставки не приходится.

Уровень сопротивления 3: Y122.60

Уровень сопротивления 2: Y121.40

Уровень сопротивления 1: Y120.50

Текущая цена Y119.49

Уровень поддержки 1: Y119.60

Уровень поддержки 2: Y118.40

Уровень поддержки 3: Y117.40

Комментарий. Курс продолжает консолидацию и в настоящий момент тестирует сильный уровень поддержки Y119.50 (пройденная ранее верхняя граница канала). Возврат в рамки этого канала увеличит коррекционное снижение доллара до Y118.40 и далее – к трендовой линии поддержки от 17 мая на Y117.40. Ближайшей целью роста остается Y120.50, затем – Y121.40. Важным техническим уровнем остается трендовая линия сопротивления на Y122.60.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2940

Уровень сопротивления 2: Chf1.2820

Уровень сопротивления 1: Chf1.2760

Текущая цена Chf1.2697

Уровень поддержки 1: Chf1.2680

Уровень поддержки 2: Chf1.2620

Уровень поддержки 3: Chf1.2510

Комментарий. Франк закрепился выше пройденного 10 октября важного сопротивления Chf1.2680 (граница восходящего с 21 августа канала). Целью роста остается верхняя граница коррекционного с 25 сентября канала, которая сегодня приходится на Chf1.2760. Важный технический уровень остается на Chf1.2820 – трендовая линия сопротивления от 15 мая. Ее пробитие значительно улучшит перспективы доллара. Возврат ниже Chf1.2680 вернет в фокус рынка цели снижения, среди которых первой станет Chf1.2620, затем Chf1.2510 (50% роста с Chf1.2290 до Chf1.2730).

Уровень сопротивления 3: $1.8730

Уровень сопротивления 2: $1.8640

Уровень сопротивления 1: $1.8580

Текущая цена $1.8577

Уровень поддержки 1:$1.8520

Уровень поддержки 2: $1.8460

Уровень поддержки 3: $1.8380

Комментарий. Фунт достиг промежуточного сопротивления $1.8580. Прохождение данного уровня откроет дорогу к к $1.8640 и $1.8730 (канальная линия сопротивления). Ближайшей поддержкой остается $1.8510/20. Четкое пробитие $1.8520 увеличит потери курса до $1.8480. Важная поддержка расположена в районе канальной линии поддержки от 25 сентября на $1.8380.

Уровень сопротивления 3: $1.2760

Уровень сопротивления 2: $1.2620

Уровень сопротивления 1: $1.2570

Текущая цена $1.2556

Уровень поддержки 1: $1.2510

Уровень поддержки 2: $1.2480

Уровень поддержки 3: $1.2420

Комментарий. Курс протестировал промежуточное сопротивление $1.2570. Далее - $1.2620. Ключевой уровень остается на $1.2760 (верхняя граница канала с 21 августа). Ключевой поддержкой остается $1.2510. Пробитие этой поддержки ускорит падение евро, при этом ближайшей целью станет $1.2480. Взятие данной отметки откроет дорогу в район $1.2420 (трендовая линия поддержки от 15 мая).

EUR/USD: $1.2500

USD/JPY: Y119.50, Y120.00, Y120.45/50, Y118.00.

GBP/USD: $1.8500

EUR/GBP: stg0.6750, stg0.6760/65

AUS/USD: $0.7460

USD/CAD:C$1.1250/40

Для чайных кустов
Сборщица листа – словно
Ветер осени.

EUR

Ордера на покупку: $1.2500, $1.2490 (стопы), $1.2455/45, $1.2415/00.

Ордера на продажу: $1.2570/80, $1.2600/15, $1.2640/50.

JPY

Ордера на покупку: Y119.00, Y117.45/35/25, Y116.90 (стопы).

Ордера на продажу: Y119.80/00.

GBP

Ордера на покупку: $1.8520, $1.8500, $1.8490, $1.8480 (стопы).

Ордера на продажу: $1.8590/00, $1.8635.

AUSSIE

Ордеранапокупку: $0.7420, $0.7415/10, $0.7380.

Ордера на продажу: $0.7490/00.

USD/JPYпоказал минимумы на Y119.24, после чего слегка восстановился к текущему уровню на Y119.37. Стопырасположеныниже Y119.00. Технический уровень поддержки – на Y118.62.

Трейдеры отмечают, что спрос со стороны азиатских участников привел EUR/USDк новым сессионным максимумам на $1.2567. Курс поглотил ордера на продажу в зоне $1.2545/55. По словам трейдеров, четкое пробитие этой зоны приведет к тестированию $1.2570/80, а затем - $1.2600/15.

Международное энергетическое агентство (IEA) понизило прогноз роста мирового спроса на нефть в 2007 году на 90 тысяч баррелей в сутки до 1,45 миллиона баррелей из-за снижения спроса в США. В прошлом месяце прогноз был снижен на 100 тысяч баррелей в сутки.

IEA подтвердило свой прогноз роста добычи нефти странами, не входящими в ОПЕК, на 120 тысяч баррелей в сутки до 1,68 миллиона баррелей.

В четвертом квартале 2006 года добыча нефти ОПЕК будет на уровне 29,5 миллиона баррелей в сутки и снизится до 29 миллионов баррелей в первом квартале 2007 года.

Киви немного утратил заработанные позиции сегодня ночью. Курс упал ниже 55 EMA. Сейчас пара колеблется около ключевого уровня поддержки 0.6570. Также отметим, что цена приблизилась к глобальной линии поддержки 1, проведенной через минимумы 29 июня и 11 сентября.Скорее всего, сейчас последует разворот краткосрочного тренда и продолжениеглобального восходящего движения.

Для открытия длинной позиции советуем подождать выхода осциллятора из зоны перепроданности.

Если же произойдет пробитие линии 1, возможно стремительное падение к 0.6440.

Уровни сопротивления: 55 EMA, 0.6640, 0.6710

Уровни поддержки: 0.6570, линия поддержки 1, 0.6440.

Долго и мучительно отыгрывает дивергенция по данной паре. Сильный доллар в эти дни не давал австралийцу подняться. Но, сегодняшние данные по безработице в Австралии помогли все-таки цене подняться к 120 EMA. Скорее всего, курс продолжит укрепляться.

Пробитие 0.7483 даст повод для тестирования 250 EMA.

Осциллятор подтверждает восходящее движение.

Уровни сопротивления: 120 EMA, 0.7483, 250 EMA, 0.7574.

Уровни поддержки: 55 EMA, 0.7432, 0.7402, 0.7343

Американская валюта продолжает укрепляться. Паре удалось закрепиться выше ключевого уровня сопротивления 1.1345. Дивергенция, о которой мы говорили ранее, не сформировалась. Скорее всего, цена продолжит восходящее движение к 1.1425. Если же курс начнет снижаться и пробьет 1.1345, возможно нисходящее движение к 1.1290. Дальнейшее падение будет сдерживать 55 EMA.

Осциллятор в зоне перекупленности.

Уровни сопротивления: 1.1425, 1.1460.

Уровни поддержки: 1.1345, 1.1290, 1.1222, линия 2.

Фондовый рынок Японии завершил сессию в четверг в минусах. Nikkei 225 снизился на 31.76 пп или 0.19% до 16368.81. TOPIX уступил 7.16 пп или 0.46% до 1614.58.

На утренней сессии в четверг доллар несколько ослабел по отношению к японской йене, в то время как к евро и британскому фунту курс торговался в очень узком ценовом коридоре. Однако укрепление йены трейдеры объясняют исключительно техническими факторами, а также фиксацией прибыли.

EUR/USDслегка укрепился из области $1.2516 к $1.2538.

GBP/USDвырос из района $1.8545 к $1.8570.

USD/JPYснизился с Y119.77 и сейчас торгуется в области сессионного минимумам на Y118.47.

Сегодня в центре внимания участников рынка будет отчет по международной торговле США (US Total Trade Balance ). В июле дефицит составил $68 млрд. Аналитики прогнозируют сокращение дефицита в августе до $66.8 млрд. Данные представляют риск для американской валюты, поэтому в преддверии публикации отчета на рынке возможна повышенная волатильность, поскольку многие инвесторы пожелают сократить объем долларов в своих портфелях. Однако текущий оптимизм в отношении валюты США довольно высок, поэтому эксперты не рассчитывают на значительную слабость доллара даже в том случае, если дефицит значительно превысит прогнозные оценки.

Также министерство труда опубликует традиционный отчет Joblessclaims.

BBC

США представят проект резолюции по Северной Корее.

Американские дипломаты распространяют проект резолюции ООН, подразумевающий ведение санкций против Северной Кореи в ответ на ее заявлений о проведении ядерных испытаний. Представитель США в ООН Джон Болтон выразил надежду на то, что проект, который будет официально представлен Совету Безопасности в четверг, будет принят на этой неделе.

Список богачей в Китае возглавила женщина.

Впервые во главе списка богатейших людей Китая стоит женщина. Чжан Инь сделала состояние на переработке макулатуры и производстве упаковки. Как считает составитель списка Руперт Хугверф, ее состояние составляет чуть менее 3,5 млрд. долларов. Чжан Инь добилась большого роста прибыли после регистрации своей компании Nine Dragons Paper Company на Гонконгской бирже. Согласно последним данным, число китайцев-миллиардеров за последний год удвоилось.

FinancialTimes

США игнорируют неудачу с газовыми поставками.

Представители США вчера заявили, что они продолжают работать над соглашением по вступлению России во Всемирную торговую организацию, несмотря на решение "Газпрома" осваивать огромное газовое месторождение "Штокман" самостоятельно.

Deutsche Welle

Siemens и Renova договорились о сотрудничестве.

Немецкий концерн Siemens и российский холдинг Renova в среду договорились о сотрудничестве в энергетической сфере, в области коммуникации и в проектах по модернизации аэропортов. На реализацию планов будет затрачено около 450 миллионов евро.

Airbus опровергает информацию о продаже фабрик.

Глава немецкого подразделения европейского авиастроительного концерна Airbus Герхард Путтфаркен в среду опроверг слухи о планах продажи пяти фабрик в Германии, на которых занято более шести с половиной тысяч сотрудников. В интервью агентству dpa он назвал эту информацию, распространенную газетой Bild со ссылкой на источники в руководстве концерна, "не имеющий под собой оснований". Ранее газета Bild сообщила, что в ходе санации, вызванной просчетами при планировании производства лайнера A380, Airbus намерен продать часть предприятий, занимающихся выпуском комплектующих, чтобы тем самым снизить расходы.

Sixt намерен стать европейским лидером.

Занимающаяся прокатом автомобилей фирма Sixt, лидер немецкого рынка, намерена в среднесрочной перспективе выйти на первое место в Европе. Об этом в интервью газете Augsburger Allgemeine заявил предприниматель Эрих Сикст. По его словам, на это может потребоваться от трех до пяти лет. В 2005 году оборот мюнхенской фирмы достиг рекордного уровеня, превысив миллиард евро.

TheWallStreetJournal

Yahoo ведет переговоры с Facebook.

Переговоры Интернет-поисковика Yahoo с Facebook продолжаются, однако к какому-либо конкретному решению компании пока не пришли. Это говорит о том, что экспансия Yahooпроходит более медленными темпами, нежели ее конкурента Google.

США призывают применить санкции к Северной Корее.

Президент США Джордж Буш заявил, что США продолжают обсуждать необходимость наложения санкций против Северной Кореи в ответ на ее ядерные испытания. Однако между странами пока есть разногласия относительно масштабов «наказания».

ФРС продолжает опасаться за инфляцию.

Опубликованные протоколы сентябрьского заседания FOMC показали, что центральный банк по-прежнему продолжает выражать опасения относительно инфляции в стране. Более того, намеков на то, что в ближайшие полгода ФРС намеревается понизить учетную ставку не было.

В среду американская валюта подорожала, что, в большей степени, произошло после публикации протоколов заседания FOMC 20 сентября. Эта встреча стала второй после 9 августа, когда члены FOMC приняли решение оставить основную ставку рефинансирования на уровне 5.25% (Federal Funds 25 years диаграмма Federal Funds 50 years диаграмма) после 2-х лет непрерывного повышения.

В протоколах FOMC было отмечено, что в этот раз членам комитета было немного легче принять решение о сохранении ставки на прежнем уровне, чем в августе. Определенные изменения в последнее время - снижение цен на нефть, более слабые индикаторы экономической активности и небольшое снижение базовой инфляции - указывают на немного более позитивные перспективы инфляции. Члены комитета ожидают снижения инфляции, однако обеспокоенность остается, также есть опасения, что экономика может замедлиться сильнее, чем ожидалось. Между тем, в протоколах отмечается, что замедление рынка жилья не распространилось на другие сектора экономики.

Дополнительным стимулом для покупок доллара послужило оптимистическое выступление президента ФРБ Ричмонда Джеффри Лэкера, который предостерег, что позволять инфляции оставаться на текущих высоких уровнях нельзя, поскольку это может привести к росту инфляционных ожиданий. "Если инфляция останется около нынешнего высокого уровня, понадобится дальнейшее ужесточение денежно-кредитной политики, чтобы восстановить ценовую стабильность", - отметил Лэкер. Глава ФРС-Ричмонд дал сравнительно позитивную оценку перспектив экономики США, отметив, что экономическому росту способствуют "достаточно большие" расходы потребителей и компаний.

До Лэкера инфляционные опасения выразил глава ФРБ Далласа Ричард Фишер. Он заявил, что «текущий уровень инфляции слишком высок». Глава ФРБ Сан-Франциско Джанет Йелен ранее сказала, что индекс потребительских цен находится «на некомфортно высокой отметке».

EUR/USD торговался в узком диапазоне $1.2525/55. Ордера на продажу в области максимумов отбросили курс к минимумам, а затем – к $1.2500. Здесь евро купили, что помогло курсу реабилитироваться до $1.2520.

GBP/USDоставался в диапазоне $1.8515/90.

USD/JPY торговался в пределах Y117.34/80.

Евро в среду уступил позиции доллару несмотря на выход позитивного отчета по ВВП Еврозоны во II квартале. Согласно пересмотренным данным, во II квартале 2006 года ВВП вырос, как ипредполагали аналитики. Eurostat также пересмотрел в сторону повышения до 2,2% с 2,1% годовой показатель роста за I квартал текущего года и подтвердил квартальный на уровне 0,8%.

Сегодня в центре внимания участников рынка будет отчет по международной торговле США (US Total Trade Balance ). В июле дефицит составил $68 млрд. Аналитики прогнозируют сокращение дефицита в августе до $66 млрд.

«Члены комитета отметили, что ряд недавних событий – значительное снижение цен на энергоносители, ослабление ряда индикаторов экономической активности и основных инфляционных показателей, позволяют говорить о некотором улучшении оценок перспектив инфляции и сделали решение оставить ставки без изменений менее сложным по сравнению с предыдущим, когда мнения разделились практически поровну.»

1.Озабоченность в отношении инфляции остается, однако, с другой стороны существует вероятность того, что снижение экономического роста может оказаться более значительным, чем это прогнозировалось ранее.

2.Принимая во внимание ситуацию неопределенности,FOMC принял решение оставить ставки без изменений до получения новых данных, которые и определят дальнейшие действия.

3.Единственным членом FOMC, проголосовавшим за повышения ставок, оказался Lacker, который полагает, что любое замедление экономического роста не будет достаточным для того, чтобы снизить инфляционное давление. Он полагает, что повышение ставок необходимо для того, чтобы быстрее снизить инфляционное давление в условиях роста стоимости труда в течение первого полугодия.

Нефть упала до нового минимума 2006 года, ниже $58 – до $57.59 за баррель после достижения минимума в $57.48 (самый низкий уровень с декабря 2005). Нефть London Brent упала на 69 центов до $58.65.
Министры ОПЕК едины в решении уменьшить поставки на 1 миллион баррелей в день, но их мнения по вопросу, каким образом нужно этого достичь, разделились. Им предстоит решить, делать сокращение поставок с отметки номинального объема производимой нефти (28 млн баррелей в день) или с реального объема, добываемого в сентябре (27.5 млн баррелей в день).

Как считает Питер Бойтел, президент Cameron Hanover Inc., реальное сокращение вряд ли сильно превысит 500 000 бар./день. Между тем, по словам Барта Мелека из BMO Capital Markets, даже если OPEC сократит добычу нефти на 1 млн. баррелей, рынок все равно столкнется с избыточным предложением в следующем году. Он отмечает, что производители не хотят немедленно снижать добычу, что может быть воспринято в качестве панического движения. По мнению Мелека, OPEC находится "между молом и наковальней". "Более крупное сокращение может подтолкнуть цены вверх, в то время как экономика США замедляется, что уберет один их основных факторов, оказывающих поддержку экономике США и спросу на нефть", - говорит он. Если в краткосрочной перспективе сокращение добычи и может помочь нефти, то в случае более сильного замедления американской экономики, спрос на нее упадет, что приведет к дальнейшему снижению цен. Мелек ожидает увидеть нефть у отметки $50/55 в ближайшие несколько месяцев.
International Energy Agency (IEA) накануне понизило свой прогноз относительно спроса на нефть в этом году на 110 000 баррелей в день до 84.57 млн./день, а прогноз на 2007 пересмотрен в сторону снижения на 200 000 бар./день до 86.02 млн. баррелей.

Цена на нефть упала уже почти на $20 с максимума июля, который составил 78.40 долларов за баррель.

Золото на споте снизилось до $572.50/573.50 за унцию на вечерних торгах в Нью-Йорке с $573.70/574.70.
«Объемы сделок очень небольшие, рынок спокоен. Золото может начать двигаться в любую сторону, поэтому основное внимание приковано к сырой нефти и евро», отметил один из трейдеров. «Быки не уверены в том, что золото будет двигаться к отметке $600. Медведи же не уверены, что золото начнет двигаться к $550, и тоже не спешат с действиями».
За последние 6 дней золото три раза пыталось пробить уровень $580 за унцию, но безуспешно.
Что касается остальных драгоценных металлов, платина упала до наименьшего уровня с начала августа, который составил $1,060 за унцию. Серебро снизилось с недавнего максимума в $11.19/11.26 за унцию, но завершило торги выше уровня вторника в $11.14/11.21.

Согласно опубликованному правительственному отчету, профицит по счетам текущих операций Японии вырос в августе на 22% до 1.48 трлн. йен, что значительно больше, чем увеличение на 7.1% по итогам июля. Данные оказались лучше прогнозов экономистов, которые ожидали профицит на уровне 1.45 трлн. йен. Профицит торгового баланса вырос на 36% по сравнению с прошлым годом и составил 312.4 млрд. йен. Экспорт увеличился на 17.3% до 5.83 трлн. йен, в то время как импорт вырос на 16.4% до 5.52 трлн. йен.

Уровень сопротивления 3: Y122.60

Уровень сопротивления 2: Y121.40

Уровень сопротивления 1: Y120.50

Текущая цена Y119.57

Уровень поддержки 1: Y119.60

Уровень поддержки 2: Y118.40

Уровень поддержки 3: Y117.40

Комментарий. Курс консолидируется в 50-пунктовом коридоре и в настоящий момент тестирует сильный уровень поддержки Y119.50 (пройденная ранее верхняя граница канала). Возврат в рамки этого канала увеличит коррекционное снижение доллара до Y118.40 и далее – к трендовой линии поддержки от 17 мая на Y117.40. Ближайшей целью роста остается Y120.50, затем – Y121.40. Важным техническим уровнем остается трендовая линия сопротивления на Y122.60.

Уровень сопротивления 3: Chf1.2940

Уровень сопротивления 2: Chf1.2820

Уровень сопротивления 1: Chf1.2760

Текущая цена Chf1.2704

Уровень поддержки 1: Chf1.2680

Уровень поддержки 2: Chf1.2620

Уровень поддержки 3: Chf1.2510

Комментарий. Франк закрепился выше пройденного 10 октября важного сопротивления Chf1.2680 (граница восходящего с 21 августа канала). Целью роста по-прежнему является верхняя граница коррекционного с 25 сентября канала, которая сегодня приходится на Chf1.2760. Важный технический уровень остается на Chf1.2820 – трендовая линия сопротивления от 15 мая. Ее пробитие значительно улучшит перспективы доллара. Возврат ниже Chf1.2680 вернет в фокус рынка цели снижения, среди которых первой станет Chf1.2620, затем Chf1.2510 (50% роста с Chf1.2290 до Chf1.2730).

Уровень сопротивления 3: $1.8730

Уровень сопротивления 2: $1.8640

Уровень сопротивления 1: $1.8580

Текущая цена $1.8567

Уровень поддержки 1:$1.8520

Уровень поддержки 2: $1.8460

Уровень поддержки 3: $1.8380

Комментарий. Фунт остается выше промежуточной поддержки $1.8520/10, однако давление на курс сохраняется. Четкое пробитие $1.8520 увеличит потери курса до $1.8480. Важная поддержка расположена в районе канальной линии поддержки от 25 сентября на $1.8380.Возврат выше $1.8580 сделает возможным восстановление к $1.8640 и $1.8730 (канальная линия сопротивления).

Уровень сопротивления 3: $1.2760

Уровень сопротивления 2: $1.2620

Уровень сопротивления 1: $1.2550

Текущая цена $1.2532

Уровень поддержки 1: $1.2510

Уровень поддержки 2: $1.2480

Уровень поддержки 3: $1.2420

Комментарий. К концу американской сессии в среду евро вернулся к исходным позициям, поэтому техническая картина остается прежней. Курс снова протестировал нижнюю границу нисходящего с 21 августа канала на $1.2510, однако закрепиться ниже не смог, что привело к некоторой коррекции. Пробитие этой поддержки ускорит падение евро, при этом ближайшей целью станет $1.2480. Взятие данной отметки откроет дорогу в район $1.2420 (трендовая линия поддержки от 15 мая). Ближайшим сопротивлением является $1.2550, затем - $1.2620. Ключевой уровень остается на $1.2760 (верхняя граница канала с 21 августа).

High Low Close
EUR/USD 1.2537 1.2515 1.2531
USD/JPY 119.77 119.58 119.65
GBP/USD 1.8556 1.8517 1.8537
USD/CHF 1.2716 1.2700 1.2703

EUR/JPY 150.14 149.73 149.83
EUR/GBP 0.6767 0.6746 0.6751
GBP/JPY 222.14 221.54 221.88
GBP/CHF 2.3601 2.3541 2.3584

Nikkei 225 -76.68 -0.50% 16,400.57
FTSE 100 +0,80 +0.0% 6,073.50
DOW -17.77 -0.15% 11,849.40
NASDAQ -7.15 -0.31% 2,308.28
S & P 500 -3.66 -0.27% 1,349.76
10YR -6/32 100 23/32 Yield:4.78%
OIL(NYM) -0.93 -1.59% $57.59

06:00 Германия, CPI (сентябрь) final -0.4% -0.4%
06:00 Германия, CPI (сентябрь) final, г/г 1.0% 1.0%
06:00 Германия, HICP (сентябрь) final, г/г 1.1% 1.1%
12:30 США, Jobless claims (неделя по 07.10) 310K 302K
12:30 США, International trade (август), млрд. -66.0 -68.0
12:30 США, Export (август), млрд. - 120.0
12:30 США, Import (август), млрд. - 188.0
18:00 США, Fed Beige book
20:30 США, M2 money supply (02.10), млрд. - +7.0
23:50 Япония, Corporate goods price index (CGPI) (сентябрь) domestic - 0.2%
23:50 Япония, Corporate goods price index (CGPI) (сентябрь) domestic, г/г - 3.4%

Закрытие фондового рынка:

Nikkei 225 -76.68 -0.50% 16,400.57

FTSE 100 +0,80 +0.0% 6,073.50

DOW -17.77 -0.15% 11,849.40

NASDAQ -7.15 -0.31% 2,308.28

S & P 500 -3.66 -0.27% 1,349.76

10YR -6/32 100 23/32 Yield:4.78%

OIL(NYM) -0.93 -1.59% $57.59

В среду японский фондовый рынок закрылся с потерями. Наиболее активные продажи были отмечены в секторах, ориентированных на внутренний рынок, в частности банковском и секторе недвижимости поскольку опубликованные накануне данные засвидетельствовали снижение заказов на машины и оборудование. Данный факт может означать некоторое снижение темпов экономического роста в стране.

Акции Mizuho второго крупнейшего банка страны снизились на 2%, его меньшего конкурента, Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. на 1.6%.

Крупнейший в стране оператор универсальных магазинов Seven & I Holdings Co. потерял 1.6% стоимости своих акций.

Падение курса иены до минимальной за год отметки против доллара оказало поддержку акциям японских экспортеров, в частности Canon Inc.

В среду фондовые рынки Европы закрылись практически без изменений. К завершению дня индексы смогли восстановить понесенные ранее потери.

Давление продаж было отмечено в банковском секторе. Акции Credit Agricole подешевели на 2,8% после того, как UBS и ABN AMRO понизили рекомендации по акциям банка. Котировки BNP Paribas опустились на 1,2%, CS Group и Deutsche Bank потеряли по 0,5%.

Morgan Stanley в своей аналитической записке прогнозирует, что европейские компании ожидает "значительно замедление роста в 2007 году". По словам банка, компании стали более осторожны в части капиталовложений из-за неопределенного делового климата.

Разочаровывающие корпоративные данные и инфляционные опасения стали причиной снижения основных индексов на Wall Street.

С самого начала дня индексы находились по давлением.

Alcoa Inc сообщил об удвоении квартальной прибыли и росте продаж. Тем не менее, результаты оказались ниже ожиданий и стали причиной снижения акций производителя алюминия на 6%.

Акции CNET Networks Inc упали на 7.5% после заявления, что CEO компании Shelby Bonnie уходит со своего поста.

Акции Genentech упали на 2% после сообщения биотехнологической компании о падении продаж некоторых видов антираковых препаратов, несмотря на то, что рост прибыли по итогам прошлого квартала превысил прогнозы.

Основные индексы резко снизились к сессионным минимумам после сообщения о падении вертолета на небоскреб в центре Нью-Йорка. Тем не менее, говорить о том, что опасения террористических атак стали единственной причиной продаж на рынке было бы не верно.

Давление продаж в большей степени вызвано ростом доходности казначейских облигаций после публикации протокола FOMC в котором было отмечено сохранение угрозы роста инфляции несмотря на признаки снижение темпов экономического роста.

Данный факт оказал негативное влияние на чувствительный к уровню процентных ставок финансовый сектор рынка.

Падение цен на нефть до нового минимума 2006 года в районе $57.52 за баррель (-1.7%) не способствовало росту влиятельного энергетического сектора.

Объемы торгов составили: NYSE– 1.28 млрд. ; Nasdaq– 1.74 млрд.