Новости и прогнозы рынков CFD — 21-07-2012

В течение прошедшей недели усилившиеся экономические проблемы в странах еврозоны привели к тому, что евро обновил многолетние минимумы против доллара, иены и других валют. Повышенный спрос на высокодоходные валюты позволил австралийскому, новозеландскому и канадскому долларам прибавить 1,46%, 0,44% и 0,18% против доллара США соответственно. Японская иены выросла на 0,92%, а британский фунт добавил 0,28%. Евро ослаб против иены до минимального уровня с ноября 2000 года и двухлетнего минимума против доллара (-0,74%).

Поддержку курсу евро в понедельник оказала статистика из еврозоны по профициту внешнеторгового баланса, который вырос в мае до 6,9 миллиарда евро с пересмотренного показателя апреля в 3,7 миллиарда евро. Аналитики полагали, что профицит в мае составит четыре миллиарда евро. Евро достиг шестинедельного минимума против иены после того, как уровень инфляции в еврозоне в прошлом месяце достиг самого низкого значения с февраля 2011 года. Доллар упал против иены и стер прибыли по отношению к евро после того, как розничные продажи в США неожиданно упали, усилив предположения, что ФРС будет предпринимать дальнейшие шаги по укреплению экономики. Объем розничных продаж в США в июне 2012 года снизился на 0,5% по сравнению с маем и составил в денежном выражении 401,5 миллиарда долларов. Аналитики при этом ожидали роста продаж на 0,2%. Уменьшение продаж происходит в стране третий месяц подряд. Во вторник основные валютные пары проявили высокую волатильность на фоне выступления председателя ФРС Бена Бернанке в Конгрессе. Доллар вырос в начале выступления, так как первая реакция участников рынка была негативной, поскольку каких-либо конкретных сигналов относительно новых мер стимулирования американской экономики озвучено не было. Однако позже слова Бернанке о том, что понижательные риски усилились, были восприняты как один из таких сигналов. Бернанке снова повторил, что “федрезерв готов принять меры в случае необходимости”, и что “восстановление рынка труда проходит крайне медленно”. Давление на евро также оказали слабые данные по Индексу настроений в деловой среде от института ZEW, который упал до -19,6 в июле с -16,9 в июне. В среду в течение американской сессии доллар ослабил свои позиции против высокодоходных валют на фоне второй части выступления председателя ФРС Бена Бернанке в Конгрессе. Текст выступления Бернанке повторил речь, произнесенную им накануне. Хотя Бернанке подчеркнул готовность ЦБ к действиям, он воздержался от предоставления каких-либо деталей и не сообщил, будет ли это количественное смягчение и когда именно такие меры могут быть приняты. Ранее евро снизился после того, как канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что «европейский проект» находится под угрозой, и если политики будут больше работать, подогревая интерес к решению долгового кризиса в регионе, он останется невыполнимым. Евро в четверг упал по отношению к доллару после того, как министр финансов Германии Вольфганг Шойбле заявил, что власти Испании должны взять на себя гарантии по финансированию фонда спасения, усилив опасения по поводу усиления суверенного долгового кризиса. Евро упал против иены, что было вызвано увеличением доходности облигаций Испании. Испания в четверг продала гособлигации со сроками обращения 2, 5 и 7 лет на общую сумму 2,98 млрд евро, что чуть ниже верхней границы целевого диапазона, находившейся на уровне 3 млрд евро.Спрос на бумаги снизился, что привело к резкому повышению стоимости заимствования для Мадрида. Между тем Франция 19 июля успешно разместила три транша векселей на 8,96 млрд евро. Средневзвешенная доходность при размещении 5-летних бумаг упала до рекордного минимума в 0,86% годовых против 1,43% в июне. Доходность 4-летних векселей снизилась с 1,05% до 0,53%. Поддержку единой валюте оказала новость о том, что агентство Fitch подтвердило рейтинг Италии “A-”, прогноз негативный. Также стало известно о том, что Парламент Германии одобрил помощь Испании большинством голосов (473 голосами против 97). Евро в пятницу ослаб против иены до минимального уровня с ноября 2000 года и двухлетнего минимума против доллара на опасениях, что европейские политики не делают достаточно для решения финансового кризиса в регионе. Единая валюта продолжила падать третью неделю подряд против доллара после того, как испанская провинция Валенсия сообщила о том, что намерена обратиться к правительству страны за помощью в выплате долгов, и эта новость многократно усилила опасения относительного того, что сама Испания может в скором времени быть вынуждена обратиться за полноценной помощью. Стоит отметить, что доходности испанских 10-летних облигаций сегодня взлетели до рекордно высокого уровня 7,32%, оставив позади уровень 7%, при достижении которого Греции и её "коллегам" по долговому кризису пришлось просить другие страны региона о финансовой поддержке. Также давление на рынки оказало заявление Европейского центрального банка о том, что он пока перестанет принимать облигации Греции в качестве обеспечения. Евро также упал до новых многолетних минимумов против австралийского доллар. Пара евро/австралийский доллар достигла рекордного минимума с момента введения евро.

Иена в понедельник выросла против большинства основных валют, в то время как индекс доллара отступил, в ожидании доклада председателя ФРС Бена Бернанке в Конгрессе, из которого могут быть сделаны выводы о дальнейшей монетарной политике регулятора в свете нестабильных темпов восстановления крупнейшей мировой экономики. Иена во вторник снизилась по отношению к доллару после трехдневного роста, что было связано с тем, что министр финансов Японии Азуми сказал, что валютные доходы были "спекулятивными" и чиновники готовы принимать решительные меры, если это будет необходимо".

Фунт в среду упал против доллара впервые за четыре дня после того, как Банк Англии заявил, что существует вероятность будущего снижения ставок. Но, девять членов Комитета по монетарной политике единогласно приняли решение сохранить ключевую процентную ставку на рекордно низком уровне в 0,5% в этом месяце. Семь из девяти членов Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии проголосовали за дополнительное стимулирования на заседании. Управляющий Банка Англии Мервин Кинг в числе остальных семи членов проголосовал за увеличение программы покупки активов на 50 млрд фунтов до 375 млрд фунтов, так как есть основания для вливания большего количества наличных средств в экономику Великобритании и стимулирования кредитования на фоне замедления инфляции. Фунт в пятницу ослаб против доллара после того, как отчет показал, что дефицит бюджета в июне был больше, чем прогнозировалось.  Дефицит, который исключает государственную поддержку для банков, составил 14,4 млрд фунтов стерлингов ($ 23 млрд) по сравнению с 13,9 млрд фунтов стерлингов годом ранее. Экономисты прогнозировали дефицит в сумме 13,4 млрд. фунтов стерлингов.