Новости и прогнозы: фондовый рынок от 06-05-2014

General Electric (GE) сделала еще один шаг для ее будущего роста от основной деятельности. Перспективы роста для GE в авиации и энергетики трудно поставить под сомнение, учитывая то, что компания имеет заказы на много лет вперед. В этой статье мы остановимся на двух шагах со стороны компании, которые помогут GE продемонстрировать рост в долгосрочной перспективе, а также улучшить свою прибыль в краткосрочной перспективе. Недавно компания заявила о покупке французского энергетического транспортного гиганта, компании Alstom. Вполне вероятно, что это приобретение позволит GE увеличить эффективность использования существующих в электроэнергетике возможностей.

Alstom имеет собственные проблемы для продажи своих ключевых сегментов. Тем не менее, это не означает, что бизнес не имеет потенциала для роста. GE приобретает два сегмента компании: Alstom Power и Alstom Grid. Оба эти предприятия поступят непосредственно в подразделение GE Power and Water, которое разрабатывает способы выработки экологически чистой энергии и воды. Данный сегмент показал обнадеживающие результаты в первом квартале текущего года. Рентабельность от операционной прибыли сегмента улучшилась на 120 базисных пункта до 16,1%. Тем не менее, рост выручки замедлился в основном за счет недостаточного спроса на технологии ветровой электроэнергии. В первом квартале выручка сегмента Power & Water снизилась на 3%, а от услуг она выросла на 23% .

Приобретение Alstom добавит компании рыночной доли, а также производственные мощности компании. Сегмент Alstom Power имеет сочетание продуктов паровых турбин, ветряных турбин, котлов, газовых турбин, генераторов и систем контроля качества воздуха и мониторинга сопутствующих товаров. Alstom имеет самый большой потенциал паровых турбин и угольных котлов. По данным исследования Barclays, она занимает первое место в гидроэнергетике и третье в газе.

Кроме того, Alstom Grid добавит несколько продуктов для текущего портфеля GE, в том числе технологии по передаче электроэнергии и трансформаторы ультра-высокого напряжения. Alstom также имеет лидирующие позиции в технологиях постоянного тока с высоким напряжением. Эти продукты будут расширять позицию компании в энергетическом секторе. Когда сделка состоится, Alstom сможет удвоить позицию и потенциал подразделения GE Power and Water.

В то же время, General Electric рассчитывает продать свою топливную процессинговую компанию (ТРК) - бизнес блок, который называется Wanye компании First Reserve Corp. В нагрузку к продаваемому подразделению будет продано Энергитическое Управление GE. Ожидается, что сумма сделки составит около $500-600 миллионов.

В первом квартале 2014 года, Энергитическое Управление GE показало 6 %-ное снижение доходов и 67 %-ное снижение прибыли. Это было связано с уменьшением операционной прибыли сегмента. В настоящее время этот сегмент предлагает только 0,3% маржу операционной прибыли. Этот сегмент может работать, если доходы растут, что в данном случае не наблюдается. Падение доходов и маржи операционной прибыли делают это подразделение убыточным. Продажа подразделения должен оказать положительное влияние на баланс, а также прибыльность компании.

Приобретение Alstom и продажа ТРК блока уточняет дальнейшею стратегию компании. Руководство намерено вернуть компанию к своим корням, зависимость от GE Capital сокращается и GE в основном будет функционировать в промышленном сегменте кредитных операций, которые поддерживают промышленные операции. Указанные сделки позволят компании увеличить свое присутствие в энергетическом сегменте и увеличить валюту баланса, а также прибыль. Вполне вероятно, что стратегия, по которой следует компания имеет смысл, и можно будет увидеть значительный рост GE в течение ближайших 2-3 лет.

На текущий момент акции General Electric (GE) торгуют по $26.26 (-1.22%).

• Казначейство США разместило 3-летние облигации на 28,85 млрд. долларов
  
• Доходность 3-летний облигаций составила 0,928% против 0,895% на предыдущем аукционе 
  
• Отношение спроса и предложения составило 3,40, по сравнению с 3,36 за последнее размещение.
  
• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 28,12% от объём размещения, по сравнению с 27,25% на предыдущем аукционе.
  
• Прямые покупатели выкупили 24,48% от объём размещения, по сравнению с 23,96% на предыдущем аукционе.
  

Европейские фондовые индексы снизились сегодня, зафиксировав при этом третий сессионный спад подряд, что было связано с выходом корпоративной отчетности

Читать далее 

Фондовые индексы США упали в третий раз за четыре дня. Динамику торгов сегодня диктовали корпоративные новости. В частности, слабые квартальные данные опубликовала компания American International Group (AIG). Стоит также отметить потерявшую более чем 10% капитализации компанию Twitter (TWTR) из-за снятия ограничений на продажу акций компании.

Опубликованные сегодня данные от IBD/TIPP показали: индекс экономического оптимизма в мае снизился на 2,2 пункта - до 45,8, по сравнению с 48,0 в апреле. Индекс на 0,9 пункта выше 12-месячной средней на уровне 44,9 и на 1,4 пункта выше значения в декабре 2007 года (44,4 пункта), когда экономика США вошла в рецессию.

После открытия регулярной сессии были опубликованы результаты исследований, представленных Ассоциацией менеджеров по закупкам Канады и Школой бизнеса Ричарда Айви, которые показали, что по итогам апреля индекс деловой активности менеджеров умеренно снизился, но продолжил находиться на территории расширения. Согласно отчету, апрельский индекс деловой активности опустился до уровня 54,1 по сравнению с 55,2 в марте. Стоит отметить, что многие эксперты ожидали повышения данного показателя до 57,3.

Нефть немного выросла сегодня в цене. Это связано с переговорами глав внешнеполитических ведомств стран Европы по поводу разрешения украинского кризиса.

"Любое обострение ситуации в Украине будет поддерживать котировки нефти", — отметил аналитик CMC Markets Майкл Хьюсон.

По его словам, несмотря на нестабильную ситуацию, инвесторы мало опасаются перебоев с поставками, что не дает ценам вырасти слишком сильно.

Вместе с тем, число безработных в Испании, зарегистрированных в службах по трудоустройству, уменьшилось в апреле на 111,6 тыс человек, достигнув при этом уровня 4,68 млн. Напомним, в марте безработных стало меньше на 16,6 тыс. человек.

В Министерстве труда заявили, что такой уровень считается самым низким для данного периода времени за всю историю отслеживания. Кроме того, показатель не совпал с прогнозами аналитиков – они ожидали снижения числа безработных только на 50 тыс.

Компоненты индекса DOW торгуются преимущественно в минусе (25 из 30). Больше всех упали в цене акции Merck & Co. Inc. (MRK, -2.36%). Лидируют акции Intel Corporation (INTC, +0.53%).

Cектора индекса S&P торгуются преимущественно в минусе. Самый большой плюс демонстрирует сектор основных материалов (+0.6%). Больше всех упал финансовый сектор (-0.6%)

На текущий момент:

Dow 16,447.04 -83.51 -0.51%

Nasdaq 4,116.70 -21.36 -0.52%

S&P 500 1,876.97 -7.69 -0.41%

10 Year Yield 2.60% -0.0090 --

Gold $1,307.70 -1.60 -0.12%

Oil $100.17 +0.69 +0.69%

• Казначейство США разместило 4-недельные долговые обязательства на сумму 34,76 млрд. долларов
  
• Доходность 4-недельных долговых обязательств составила 0,025% против 0,01% на предыдущем аукционе.
  
• Отношение спроса и предложения составило 4,10 по сравнению с 4,55 за последнее размещение.
  
• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 9,98% от объёма размещения по сравнению с 11,84% на предыдущем аукционе.
  
• Прямые покупатели выкупили 5,61% от объёма размещения по сравнению с 4,57% на предыдущем аукционе.
  

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии снизилась до уровня 2.60% (-1 б.п.).

Золото $1,307.20 (-0.16%)

Нефть (WTI) $99.60 (+0.12%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1874.30 (-0.08%), фьючерс NASDAQ упал на 0.08% до уровня 3588.00.

Внешний фон негативный. Азиатские фондовые индексы завершили сессию смешанной динамикой, основныех фондовые индексы Европы на текущий момент снижаются.

Hang Seng 21,976.33 -284.34 -1.28%

Shanghai Composite  2,028.04 +0.68 +0.03%

FTSE 6,792.54 -29.88 -0.44%

CAC 4,433.36 -29.33 -0.66%

DAX 9,457.82 -71.68 -0.75%

Финансовые рынки Японии сегодня были закрыты.

Июньские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $99.62 за баррель (+0.15%)

Цены на золото торгуются в области $1308.20 за унцию (-0.08%).

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Повышение рейтингов:

Как ожидается, новый планшет будет меньше, чем другие представители линейки Surface. Предполагается, что он будет иметь диагональ экрана от 7 до 8 дюймов.

Сумма сделки $14,2 млрд.. Данная покупка позволит Bayer стать второй по величине компанией в мире по продажам безрецептурных препаратов, первое место занимает Johnson & Johnson (JNJ). В числе лидеров данной отрасли числится и GlaxoSmithKline.

Также данная сделка подразумевает сотрудничество Merck и Bayer в области разработки ряда препаратов.

После продажи подразделения безрецептурных препаратов Merck сосредоточится на производстве терапевтических лекарств (препараты от рака, диабета, вакцины и пр.), где компания имеет прочные позици.

Акции MRK на премаркете выросли до уровня $59.15 (+0.89%).

Фондовые индексы Европы демонстрируют незначительное изменение после выхода корпоративной отчетности от UBS AG и Bayerische Motoren Werke AG (BMW) и данных об активности в частном секторе. В то же время, сложная ситуация в Украине остается главным сдерживающим фактором торгов на всех рынках.

Президент США Барак Обама и канцлер Германии Ангела Меркель назвали дату президентских выборов на Украине - 25 мая - порогом, после которого могут быть введены дополнительные санкции в отношении России. По данным министерства внутренних дел Украины, в Донецкой и Луганской областях сторонники отделения от Украины заблокировали около 30 административных зданий, включая милицейские участки.

Некоторую поддержку рынкам оказали данные о росте активности в частном секторе еврозоны. Оживление в экономике еврозоны набрало темпы в апреле, как и первоначально предполагалось, показали окончательные данные от Markit Economics. Окончательный композитный индекс менеджеров по закупкам вырос до 54 (в соответствии с предварительной оценкой) с 53,1 в марте. Окончательный PMI в сфере услуг также улучшился в соответствии с оценками до 53,1 с 52,2 в марте. Частный сектор расширился десятый месяц подряд и достиг самого высокого уровня с мая 2011 года. Выпуск в производстве, как и в секторе услуг, вырос самыми быстрыми темпами в течение почти трех лет.

Котировки акций крупнейшего банка Швейцарии UBS выросли на 1,3%. Финансовая компания увеличила чистую прибыль в 1-м квартале на 7% - до 1,054 млрд швейцарских франков, при ожидавшихся рынком в среднем 838 млн франков.

Рыночная стоимость BMW поднялась на 0,5% после выхода позитивных квартальных данных.

Акции Barclays подешевели на 2,9% из-за сокращения доналоговой прибыли на 5% в январе-марте.

Цена бумаг Credit Suisse Group AG, который в ближайшее время может выплатить значительный штраф по уголовному разбирательству в США, упала на 1%. По данным информированных источников, американские власти требуют от банка признать себя виновным в помощи гражданам США в уклонении от уплаты налогов и заплатить штраф в размере более $1 млрд.

На текущий момент:

FTSE 100 6,809.57 -12.85 -0.19%

CAC 40 4,459.71 -2.98 -0.07%

DAX 9,529.76 +0.26 0.00%

По итогам сегодняшних торгов основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись разнонаправленно на отчетности компаний. При этом объем торгов ограничен, поскольку из-за праздников закрыты биржи Японии, Гонконга и Южной Кореи. Читайте далее ... 

Основное поддержку фондовым индексам Азиатско-Тихоокеанского региона оказывает вчерашнее укрепление фондовых индексов США.

Акции крупнейшей сингапурской инвестиционной компании Genting Singapore, специализирующейся на строительстве игровых и развлекательных заведений, выросли на 2,7% после публикации положительных данных прибыли компании, превзошедших прогнозы аналитиков.

На текущий момент:

Shanghai Composite 2,036.83 +9.48 +0.47%

Рынки  Японии и Гонконга закрыты в связи с национальными праздниками.

Shanghai Composite 2,024.26 -3.10 -0.15%

Hang Seng 21,976.33 -284.34 -1.28%

Shanghai Composite 2,027.35 +1.00 +0.05%

S&P 1,884.66 +3.52 +0.19%

NASDAQ 4,138.06 +14.16 +0.34%

Dow 16,530.55 +17.66 +0.11%

CAC 4,462.69 +4.52 +0.10%

DAX 9,529.5 -26.52 -0.28%

Фондовые индексы США в начале торгов снижались, но при закрытии оказались выше нулевой отметки. Сегодня динамику торгов диктовало расширение индекса деловой

Читать далее