Новости и прогнозы: фондовый рынок от 06-08-2014

E. I. du Pont de Nemours and Company (DD) недавно сообщила о финансовых результатах второго квартала. Прибыль компании на акцию в размере $ 1,17 за квартал оказалась ниже на 8,6%, чем во втором квартале 2013 года. Кроме того, компания понизила свой годовой прогноз. DD ожидает, что в 2014 году прибыль на акцию останется в предела от $4.00 до $ 4.10. Снижение прибыли не стало неожиданностью для инвесторов, так как компания предупредила заранее, что ее производительность во втором квартале будет хуже, чем за аналогичный период прошлого года.

Компания DuPont широко известна как химический производитель. В сельскохозяйственном сегменте, компания предоставляет важную семенную продукцию, гербициды, фунгициды и инсектициды. В настоящее время сегмент дает приблизительно 37% от общей суммы доходов, что делает его крупнейшим сегментом компании.

В течение квартала прибыль сегмента сельского хозяйства снизилась за счет уменьшения объемов продаж семян кукурузы. С другой стороны, продажи средств защиты растений выросли на 4% за счет сильного роста в Латинской Америке, но были частично компенсированы снижением объемов продаж гербицидов в Северной Америке и Европе. Забегая наперед, сегмент сельского хозяйства ожидает улучшение. Компания проявила усилия по использованию своих технологий, чтобы сделать инновационные продукты.

Запуск продуктов Cyazypyr и Lumigen для обработки семян поможет компании улучшить свою прибыль. Вместе с тем, компания ожидает слабый спрос на кукурузу во время латиноамериканской посевной. Несмотря на снижение объемов продаж сельскохозяйственного сегмента, сегмент питания и здоровья показал сильные квартальные результаты, увеличив продажи на 7% в связи с ростом объема продукции улучшенного ассортимента.

Сегмент химикатов прежде всего зависит от таких химических веществ как диоксид титана (TiO2) и фтор. Сегмент дает примерно 15% от общей суммы доходов. Это направление DD серьезно пострадало от снижения цен на готовую продукцию. В течение квартала, операционные доходы сегмента снизились на 6% по сравнению с тем же кварталом предыдущего года. Снижение связано в первую очередь с более низкими ценами химических веществ, которые снизились на 4% по сравнению с прошлогодним показателем. Компания продолжает страдать от циклической изменчивости цен.

По этой причине компания решила сделать спин-офф (выделение в отдельную бизнес-единицу) сегмента химических веществ в октябре прошлого года. Спин-офф может обеспечить хорошие долгосрочные перспективы. Это позволит снизить воздействие циклической изменчивости цен на химические вещества в портфеле компании.

С 2008 по 2013 годы компания смогла увеличить продажи в сегменте сельского хозяйства в среднем на 12% в год, что намного выше целей долгосрочного роста. Темпы роста также выше, чем у конкурентов компании. В 2015 и 2016 году, Министерство сельского хозяйства США прогнозирует рекордные урожаи кукурузы .

Кроме того, спин-офф сегмента химических веществ, как ожидается, будет завершен к середине следующего года. Успешное завершение выделения в отдельную бизнес-единицу защитит компанию от воздействия циклической изменчивости цен на химические вещества.

На текущий момент акции Du Pont (DD) котируются по $64.62 (+0,92%)

Европейские фондовые индексы упали до самого низкого уровня более чем за три месяца на фоне озабоченности инвесторов наращиванием российских войск на границе с Украиной, и после того, как отчет показал, что немецкие заводские заказы неожиданно упали. Читать далее

Фондовые индексы США немного выше нуля. Рост акций финансового и энергетического секторов затмило снижение корпорации Sprint (S) и Time Warner (TWX) на фоне новостей о слияниях.

Как показали сегодня данные от Министерства торговли, объем импорта в США существенно снизился в июне, зафиксировав при этом самый резкий спад за год, что помогло сократить торговый дефицит, но, возможно, просигнализировало о смягчении внутреннего потребительского спроса. Согласно отчету, с учетом сезонных колебаний дефицит торгового баланса США сократился в июне на 7% - до уровня $41,54 млрд. Объем импорта уменьшился на 1,2% - до $237,40 млрд, самого низкого уровня с февраля. Между тем, экспорт увеличился на 0,1% - до $195,86 млрд, что является максимумом за всю историю наблюдений. Экономисты прогнозировали уменьшение дефицита только до $44.2 млрд. Добавим, показатель за май был пересмотрен в сторону повышения - до -$44,7 млрд с -$44.4 млрд.

Цены на нефть марки West Texas Intermediate выросли с шестимесячного минимума после того, как доклад Управления по энергетической информации показал снижение американских запасов сырой нефти, бензина и дистиллятов. Согласно данным департамента энергетики об изменении запасов в США за неделю 28 июля - 3 августа, запасы нефти снизились на 1,756 млн баррелей до 365,618 млн баррелей.

Компоненты индекса DOW торгуются преимущественно в плюсе (21 против 9). Наибольшее снижение демонстрируют акции The Boeing Company (ВА, -2.52%). Больше всего выросли акции General Electric Company (GE, +1,80%)

На текущий момент сектора индекса S&P двигаются разнонаправленно. Самое большое снижение демонстрирует сектор коммунальных услуг (-0.8%). Больше всего вырос сектор основных материалов (+0,7%)

На текущий момент:

Dow 16,454.29 +24.82 +0.15%

Nasdaq 4,366.50 +13.66 +0.31%

S&P 500 1,922.79 +2.58 +0.13%

10 Year Yield 2.46% -0.02 --

Gold $1,308.90 +23.60 +1.84%

Oil $97.19 -0.19 -0.20%

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.45% (-4 б.п.).

Золото $1,304.00 (+1.45%)

Нефть (WTI) $97.56 (+0.18%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 1905.50 (-0.39%), фьючерс NASDAQ упал на 0.58% до уровня 3849.25.

Внешний фон негативный. Азиатские фондовые индексы завершили сессию отрицательной динамикой, потери основных фондовых индексов Европы на текущий момент превышают 1%.

Nikkei 15,159.79 -160.52 -1.05%

Hang Seng 24,584.13 -64.13 -0.26%

Shanghai Composite 2,217.46 -2.48 -0.11%

FTSE 6,601.43 -81.05 -1.21%

CAC 4,179.18 -53.70 -1.27%

DAX 9,071.81 -117.93 -1.28%

Сентябрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $97.60 за баррель (+0.23%)

Цены на золото торгуются в области $1303.20 за унцию (+1.38%).

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете несут потери, указывая на готовность индексов продолжить свое снижение.

Сегодня слабость фьючерсов является следствием опасений относительно негативного влияния конфликта в восточных областях Украины на доходы европейских компаний, о чем сообщали многие из них. Инвесторы опасаются обострения данного конфликта. Генсек НАТО Андерс Фог Расмуссен, заявил: действия России невозможно игнорировать, выразив поддержку призывам усилить подготовку альянса к отражению подобных внезапных атак.

Давление на фьючерсы также оказывают сообщения о неудавшихся сделках на рынке M&A. Сегодня стало известно, что компания Руперта Мердока 21st Century Fox отозвала свое предложение о покупке компании Time Warner. Причиной отзыва называют отказ руководства Time Warner обсуждать возможности сделки, несмотря на всю ее привлекательность. Также стало известно, что американский оператор мобильной связи Sprint отказался от приобретения оператора T-Mobile US.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Повышение рейтингов:

Аналитики Bernstein повысили рейтинг акций General Electric (GE) до "лучше рынка" с "на уровне рынка", целевая стоимость повышена до $33 с $29

Снижение рейтингов:

Прочее:

Аналитики RBC Capital Mkts подтвердили рейтинг акций Walt Disney (DIS) на уровне "лучше рынка", целевая стоимость повышена до $92 с $89

Аналитики RBC Capital Mkts подтвердили рейтинг акций American Intl (AIG) на уровне "лучше рынка, целевая стоимость повышена до $65 с $64

По итогам 3-го квартала финансового года прибыль компании составила $1.28 в расчете на одну акцию против среднего прогноза аналитиков на уровне $1.17. Выручка за отчетный период была на уровне $12.47 млрд (+7,7%, прогноз $12.47 млрд.).

Акции DIS на премаркете торгуются по $86.72 (-0.03%), удерживаясь недалеко от исторических максимумов, достигнутых в прошлом месяце.

Европейские фондовые индексы снижаются, фиксируя при этом пятое падение за шесть дней, что связано с усилением геополитической напряженности и публикацией слабых данных. Фьючерсы на индексы США изменились незначительно, в то время как азиатские акции снизились.

Американские власти обвиняют Россию в увеличении вдвое численности своих войск на границе с Украиной, а также в нагнетании напряженности в связи с планами проведения военных учений.

"Ситуация остается напряженной, - отмечает главный инвестиционный директор Platypus Asset Management Ltd. в Сиднее Дональд Уильямс. - Котировки акций несколько завышены, и я думаю, что геополитические риски в данный момент являются хорошей причиной для инвесторов, чтобы зафиксировать прибыли"

Между тем, инвесторы остаются осторожными накануне итогов ежемесячной политической встречи ЕЦБ, которая состоится в четверг, на фоне опасений по поводу расходящейся денежно-кредитной политики между центробанками.

На ход торгов также повлияли данные по Германии и Британии. Как стало известно, объем заказов промышленных предприятий Германии упал в июне 2014 года на 3,2% по сравнению с предыдущим месяцем на фоне роста геополитических рисков. При этом падение стало максимальным за 2,5 года. Аналитики ожидали повышения показателя на 0,5%.

«Настроения в Германии ухудшились, а компании дважды подумают, прежде чем инвестировать. Пока в Украине не происходит эскалации, влияние будет сдержанным. Мы ожидаем увидеть рост экономики Германии в третьем квартале», - считает аналитик Nordea Markets Гольгер Сандте

Между тем, отчет по Британии показал: объем промпроизводства и производства в секторе обрабатывающей умеренно вырос в июне, но оказался меньше прогнозов экспертов. Управлении национальной статистики сообщило, что по итогам июня промышленное производство увеличилось на 0,3 процента вслед за падением на 0,6 процента в мае. Ожидалось, что данный показатель увеличится более значительно - на 0,6 процента. Производство в обрабатывающем секторе также выросло на 0,3 процента, оказавшись меньше прогноза на уровне +0,7 процента. В годовом выражении объем промышленного производства вырос на 1,2 процента, в то время производство в обрабатывающей промышленности увеличилось на 1,9 процента. Эксперты ожидали роста на 1,5 процента и на 2,1 процента, соответственно.

Бумаги Iliad SA - французского оператора мобильной связи - подешевели на 3,2%. По данным осведомленных источников, T-Mobile US Inc. намерена отвергнуть предложение Iliad о покупке контрольного пакета акций за $15 млрд. Помимо этого, источник сообщил, что Iliad ищет партнеров для покупки доли в T-Mobile US.

Акции Lanxess AG - германской химической компании - подорожали на 0,8%. EBITDA Lanxess в апреле-июне составила 239 млн евро, превысив средний прогноз экспертов на уровне 231,6 млн евро.

Стоимость акций Swiss Re - швейцарской перестраховочной компании - опустилась на 2,85%. Чистая прибыль Swiss Re во втором квартале 2014 года выросла на 2%, но оказалась хуже ожиданий рынка.

Стоимость бумаг ING Groep NV поднялась на 0,4% после того, как нидерландская финкомпания заявила, что может погасить долг перед правительством Нидерландов раньше, нежели планировалось.

Между тем, акции Sage Group выросли на 0,6% после того, как на должность главного исполнительного директора компании вместо Гайя Берруйера был назначен Стивен Келли, в прошлом глава Micro Focus Intl.

На текущий момент:

FTSE 100 6,615.42 -67.06 -1.00%

CAC 40 4,184.33 -48.55 -1.15%

DAX 9,058.97 -130.77 -1.42%

• Германия продала 5-летные облигации Bobl со сроком погашения в апреле 2019 года на сумму 2.491 млрд.
  
• Средняя доходность 5-летных облигаций Bobl со сроком погашения в апреле 2019 года составила 0,28% против 0,33% при размещении 2 июля
  
• Средняя доходность на данном аукционе оказалась минимальной за последние пять лет
  
• Отношение спроса и предложения 5-летных облигаций Bobl со сроком погашения в апреле 2019 года составило составило 1,6 против 2,0 при размещении 2 июля
  
  

По итогам сегодняшних торгов основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись в минусе вслед за американским рынком акций на фоне возросшей напряженности вокруг Украины. Читать далее ...

Основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются в красной зоне после того, как фондовые рынки США упали к двухмесячному минимуму на фоне эскалации напряженности в Украине.

Акции японского оператора мобильной связи SoftBank Corp. упали на 3,6%, после того, как Sprint Corp., контролируемоя SoftBank, завершила переговоры по слиянию с T-Mobile US Inc.

Котировки бумаг материкового оператора мобильной связи China Unicom (Hong Kong) Ltd. снизились на 4,8%. Это крупнейшее падение с апреля этого года.

На торгах в Сингапуре акции судостроительной компании Vard Holdings Ltd. снизились на 5,1% после сообщения о налоговых претензиях от Бразильских властей.

На текущий момент:

Nikkei 225 15,158.38 -161.93 -1.06%

Hang Seng 24,502.03 -146.23 -0.59%

Shanghai Composite 2,209.79 -10.16 -0.46%

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Nikkei 225 15,320.31 -154.19 -1.00%

Hang Seng 24,648.26 +48.18 +0.20%

Shanghai Composite 2,219.95 -3.39 -0.15%

FTSE 100 6,682.48 +4.96 +0.07%

CAC 40 4,232.88 +15.66 +0.37%

Xetra DAX 9,189.74 +35.60 +0.39%

S&P 500 1,920.21 -18.78 -0.97%

NASDAQ 4,352.84 -31.05 -0.71%

Dow Jones 16,429.47 -139.81 -0.84%

Фондовые индексы США упали после вчерашнего отскока.Читать далее