Новости и прогнозы: фондовый рынок от 10-01-2011

Barclays Capital  повысил рейтинг Lear LEA с Equal Weight до Overweight.
Jefferies повысил рейтинг Skilled Healthcare SKH с Hold до Buy.
RBC Capital Mkts повысил рейтинг Kindred Healthcare KND с Sector Perform до Outperform.
Stifel Nicolaus повысил рейтинг Jacobs JEC с Hold до Buy.
Stifel Nicolaus повысил рейтинг Freeport-McMoRan FCX  с Hold до Buy.

Благодаря росту курса акций таких компаний, как Apple (AAPL 341.55, +5.43), Adobe (ADBE 32.65, +0.61) и Dell (DELL 14.07, +0.09), технологическому Nasdaq полностью удалось компенсировать ранее понесенные потери. Однако индекс демонстрирует пока небольшой рост. Однако давление на индекс продолжают оказывать такие аутсайдеры, как Microsoft (MSFT 28.21, -0.39), Cisco (CSCO 20.75, -0.22) и Celgene (CELG 56.88, -2.28).

• появились явные признаки оживления роста в США, Франции, Японии и Китае;
• сохраняется устойчивый рост в Германии, Великобритании, Италии, Канаде, России и Индии;
• в ноябре индекс опережающих экономических индикаторов OECD составил +0.3 п.п. м/м, +2.9 п.п. г/г

• QE2 увеличила глобальную ликвидность;
• QE2 может спровоцировать дальнейшие глобальные интервенции на рынке форекс.

Hang Seng -0.67% 23,527.26
Shanghai Composite -1.66% 2,791.81
Фондовые рынки Японии сегодня были закрыты в связи с национальным праздником.

Фондовые рынки азиатского региона начали неделю сдержанно на опасениях дальнейшего ужесточения монетарной политики в Индии и Китае, однако для Японии минувшая неделя оказалась наиболее успешной первой торговой неделей года за последние 15 лет.
Индекс FTSE Asia-Pacific снизился в пятницу на 0.3% до 264.48 (первая негативная недели за последний месяц), отступив от 30-месячных максимумов, достигнутых во вторник, когда на рынке доминировали оптимистические настроения относительно восстановления мировой экономики. Однако инфляционные опасения, которые сковали рынки Мумбаи и Шанхая, отрицательно сказались на настроениях инвесторов.
"Инфляционные данные Индии принесли дискомфорт для инвесторов", отмечает Каушик Дани из Peerless Mutual Fund. "Это может привести к тому, что центральный банк повысит учетную ставку, что навредит чувствительным к процентным ставками компаниям, включая представителей банковского сектора, в также автопроизводителей и компаний сектора недвижимости".
Среди азиатских бирж максимальные потери понес фондовый рынок Индии - Мумбаи, где индекс BSE Sensex рухнул на 4%, пройдя отметку в 20,000 - до 19,691.81.
Среди банков-аутсайдеров оказался State Bank of India, акции которого по итогам недели рухнули на 7.4%. На 3% подешевели акции HDFC, в то время как акции Axis Bank отступили на 5% после снижения рейтинга аналитиками RBS Equities India.
Среди автопроизводителей в числе аутсайдеров оказался Tata Motors, потерявший 8.7%.
Опасения повышения процентных ставок также держали в напряжении фондовый рынок Китая, однако индекс Shanghai Composite смог завершить неделю ростом на 1.1% до 2,838.80.
Индекс Гонконга Hang Seng вырос на 2.8% до 23,686.63, однако в пятницу отступил впервые за последние восемь сессий.
"Мы полагаем, что процентные ставки в Китае продолжат восходящую динамику в этом году", отмечает Льюис Вэн из Pride Investments Group.
В Сиднее индекс S&P/ASX 200 снизился на 0.9% до 4,705.04 на фоне наводнения в Квинсленде и волатильности цен на сырье, что ослабило настроения инвесторов.
Акции Rio Tinto упали в цене на 1.2%, в то время как акции BHP Billiton подешевели на 1.4%.

Однако японский индекс Nikkei 225 Average взлетел до 8-месячных вершин на этой неделе, поднявшись на 1.3% до 10.541.04 на фоне снижения курса иены, что усилило спрос на акции компаний-экспортеров. Индекс Topix также вырос на 3.1% до 926.42 (наиболее успешный старт года с 1996 года).
Акции Resona взлетели в цене на 7.4%, поскольку инвесторы с позитивом восприняли новость о намерениях компании увеличить эмиссию акций на $8 млрд.

Фондовый рынок Европы продемонстрировал рост на этой неделе. Индекс FTSE Eurofirst 300 вырос на 2%, восстановившись после слабой последней недели 2010 года, когда индекс упал на 2.3%.
Декабрь прошлого года, в целом, принес рост на 5.1%, поскольку участники рынка с оптимизмом оценивали перспективы фондового рынка на 2011 год. Именно это оказалось в фокусе рынка в первую торговую неделю нового года. Поддержку рынку также оказал сильный отчет по занятости в США от ADP в среду.

Одним из крупнейших лидеров недели стал итальянский автопроизводитель Fiat после разделения своего бизнеса на Fiat Industrial. Это сообщение привело к росту курса акций Fiat на 11.2% по итогам недели, в то время как акции Fiat Industrial подорожали на 6.7%.
Заметный рост показали акции швейцарской Transocean (+12.7%).
Однако в пятницу фондовые рынки Европы завершили торги на минорной ноте на фоне опасений распространения долгового кризиса на другие страны Еврозоны.
В пятницу в Португалии акции Banco Espirito Santo упали до 14-летних минимумов (-5.6%), в то время как акции Banco BPI также рухнули к 14-летним минимумам (-2.9%).
В Испании, акции Bankinter оказались у 13-летних минимумов, потеряв 3.2% стоимости, в то время как акции Banco Popular подешевели на 2.3% до годового минимума.

"Голубые фишки" также показали рост по итогам недели: индекс S&P 500 вырос на 0.9% до 1,268.40, индекс Dow Jones Industrial Average поднялся на 0.6% до 11,652.21, а технологический Nasdaq Composite взлетел на 1.7% до 2,698.69.
Американский фондовый рынок начал новый год довольно успешно, однако Томас Ли, стратег фондового рынка из JPMorgan, полагает, что это может указывать на паузу в ралли в марте или апреле. Он говорит, что исторически сложилось так, что позитивное настроение инвесторов влекло за собой откат через 60-70 дней.

Акции AIG подорожали на 1.4% после заявления компании о том, что она на пути полного завершения рекапитализации, что может произойти уже на будущей неделе.
Акции Diamond Offshore выросли на 4.3% после того, как аналитики Goldman Sachs повысили рейтинг  компании с "продавать" до "покупать".
От повышения рейтинга аналитиками Goldman  также выиграли акции Baker Hughes, которые выросли на 4.5%.
Однако в последний торговый день недели основные фондовые индексы Wall Street отступили, причем среди аутсайдеров лидировали представители финансового сектора.
Катализатором продаж стал отчет по занятости, который оказался не столь оптимистичным, как прогнозировали аналитики.
Статистика пятницы показала рост занятости всего на 103,000 в декабре. Уровень безработицы, согласно данным, снизился до 9.4% с 9.8%.
Акции JPMorgan отступили на 3%, акции Morgan Stanley подешевели на 1.4%, а акции Bank of America - на 2.2%.
"Разочарование от отчета по занятости оказало давление на акции финансовых компаний", говорит Ховард Уорд из GAMCO.
Акции Citigroup отступили на 0.8% после того, как стало известно, что банк ищет покупателей CitiFinancial. Эта сделка может принести банку сотни миллионов долларов.

На текущий момент февральские фьючерсы WTI Nymex котируются по цене $88.97 за баррель (+$0.94).

Грядущая неделя будет достаточно скудной на макроэкономические показатели, однако основные из них, - решения по учетным ставкам Банка Англии и ЕЦБ, - станут единственным возможным драйвером рынка.
Понедельник начнется данными по розничным продажам Австралии в 00:30 GMT.
В 09:30 GMT выйдет отчет по доверию инвесторов ЕС Sentix.
В 13:30 GMT Канада предоставит показатели по разрешению на строительство жилья.
Завершит день отчет Новой Зеландии по разрешению на строительство  в 21:45 GMT.
Вторник не принесет важных статистических данных, однако также начнется отчетом из Австралии. На этот раз речь пойдет о данных по торговому балансу за ноябрь в 00:30 GMT.
В 05:00 GMT выйдет предварительный индекс опережающих/основных индикаторов.
На среду выход макроэкономических показателей не запланирован.
Однако четверг принесет сразу два важных события: решения по ставкам Банка Англии и ЕЦБ в 12:00 GMT и 12:45 GMT соответственно. Ожидается, что Банк Англии оставит ставку на уровне 0.5%, а программу количественного смягчения в объеме stg200 млрд. Ставка ЕЦБ также ожидается на прежнем уровне в 1.0%.
Завершат неделю в пятницу инфляционные показатели Германии (в 07:00 GMT) и Швейцарии (в 08:15 GMT).

09:30     Еврозона     Индикатор уверенности инвесторов от Sentix, м/м декабрь     9,7     11,3     
13:30     Канада     Разрешение на строительство, м/м декабрь     -6,5%     1,2%     
21:45     Новая Зеландия     Разрешения на строительтство, м/м декабрь     -2%