Новости и прогнозы: фондовый рынок от 11-11-2015

Европейские фондовые индексы выросли, возобновив ралли, которое зашло в тупик в начале этой недели, на фоне активности сделок о слияниях и поглощениях, и отчетов о доходах. Читать далее

Американские фондовые индексы около нулевой отметки в среду после новостей из Китая о дальнейших стимулирующих мерах от Пекина, в то время как инвесторы готовятся к возможному повышению процентных ставок в США в следующем месяце.

Промышленное производство в Китае выросло наиболее медленными темпами за последние семь месяцев в октябре, что является признаком дефляционного давления во второй по величине экономике мира. Тем не менее, розничные продажи за тот же месяц выросли больше, чем ожидалось, и это говорит о том, что потребительские настроения остаются сильными.

Не смотря на то,,что во вторник Международное энергетические агентство (IEA) выпустило долговременный прогноз по нефтяному рынку, после которого и Управление энергетической информации Министерства энергетики США опубликовало свой собственный ежемесячный краткосрочный прогноз цен на нефть, нефтяные фьючерсы в лидерах снижения, теряя почти 3%. Аналитики Минэнерго полагают, что в этом году цена на американскую легкую нефть WTI, вероятно, составит в среднем 49,88 доллара за баррель. В предыдущем прогнозе министерства говорилось, что средняя цена на нефть может составить 49,53 доллара за баррель.

Компоненты индекса DOW двигаются разнонаправленно (16 в минусе, 14 в плюсе). Аутсайдером являются акции NIKE, Inc. (NKE, -1.79%). Больше остальных выросли акции General Electric Company (GE, +1.20%).

Сектора индекса S&P также показывают смешанную динамику. Лидером является технологический сектор (+0,3%).Больше всего упал сектор основных материалов (-1.7%).

На текущий момент:

Dow 17681.00 -35.00 -0.20%

S&P 500 2074.00 -4.00 -0.19%

Nasdaq 100 4644.25 +1.25 +0.03%

Oil 42.96 -1.25 -2.83%

Gold 1086.00 -2.50 -0.23%

U.S. 10yr 2.34 +0.02

Акции Amazon.com (AMZN) - американской компании, крупнейшей в мире по обороту среди продающих товары и услуги через Интернет и одному из первых интернет-сервисов, ориентированных на продажу реальных товаров массового спроса, выросли более чем на 1,5% в течении регулярной сессии среды, после того, как Morgan Stanley повысил целевую стоимость акций компании до $800 от $750 сегодня утром.

Morgan Stanley повысил свой прогноз цены акций гиганта электронной коммерции, так как верит в растущие возможности для Amazon Web Services, платформу облачных вычислений.

Morgan Stanley считает, что Amazon Web Services может принести 60% рентабельности.

"AWS извлекает пользу от ускоренного общественного принятия облачных сервисов. Мы дали AWS наши лучшие оценки", говорится в записке Morgan Stanley.

Новая методика оценки фирмы будет рассматривать основной североамериканский розничной бизнес Amazon, международный розничный бизнес и AWS отдельно друг от друга.

Вместе с тем, Morgan Stanley сохранил свой рейтинг "лучше рынка" для акций Amazon.com.

В то же время, команда TheStreet Ratings подтвердила рейтинг акций AMZN на уровне "держать". Основные рекомендации TheStreet:

"Мы рекомендуем держать акции Amazon.com INC. Основные факторы, которые повлияли на наш рейтинг смешиваются - некоторые указывают на силу, а некоторые на недостатки. Сильные стороны компании можно увидеть в нескольких областях, таких как устойчивый рост доходов, твердое финансовое положение с разумным уровнем задолженности по большинству показателей и расширение прибыли. Тем не менее, рост чистой прибыли компании был весьма слабым".

Основные пункты анализа TheStreet выглядят следующим образом:

- Рост выручки AMZN за квартал соответствует среднему росту по отрасли 45,5%. В аналогичном квартале прошлого года доходы выросли на 23,2%. Рост выручки компании, кажется, помог повысить прибыль на акцию.

- Отношение долга к собственному капиталу невысокая, в настоящее время составляет 0,66, что меньше, чем в среднем по отрасли, подразумевая, что имели место относительно успешные усилия в управлении уровнем задолженности.

- Чистый операционный денежный поток вырос до $2,61 млрд или на 47,70% по сравнению с тем же кварталом прошлого года. Несмотря на увеличение денежного потока, темпы роста Amazon.com незначительно отстают от среднего темпа роста в секторе на уровне 53,50%.

- Рентабельность собственного капитала немного улучшилась по сравнению с аналогичным кварталом прошлого года. Показатель доходности на собственный капитал Amazone меньше чем в среднем по отрасли, и значительно меньше, чем в S&P 500.

- Рост прибыли на 117,89% и другие важные движущие факторы увеличили цену акций на 121.11% за прошедший год, значительно опережая рост Индекса S&P 500 за тот же период. Забегая наперед, мы не можем предположить, что прошлые результаты компании будут продолжаться такими же темпами и в будущем. Наоборот, резкое повышение за последний год является одним из факторов, которые должны побудить инвесторов искать лучшие возможности для инвестирования.

На текущий момент акции Amazon (AMZN ) торгуются по $671,44 (+1.78%)

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.34% (0 б.п.).

Нефть (WTI) $43.94 (-0.61%)

Золото $1087.00 (-0.14%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2083.75 (+0.28%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.26% до уровня 4655.00.

Внешний фон умеренно позитивный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию смешанно. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент повышаются.

Nikkei 19,691.39 +20.13 +0.10%

Hang Seng 22,352.17 -49.53 -0.22%

Shanghai Composite 3,650.25 +9.76 +0.27%

FTSE 6,318.65 +43.37 +0.69%

CAC 4,963.01 +50.85 +1.04%

DAX 10,967.75 +135.23 +1.25%

Ноябрьские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $43.68 за баррель (-1.20%)

Золото торгуется по $1087.40 за унцию (-0.10%)

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют умеренный рост. Рынок продолжает консолидироваться после существенного снижения в понедельник (тогда фондовые индексы США потеряли около 1%), которое стало наибольшим падением за шесть недель. Уверенность инвесторов, что экономика США достаточно сильна, чтобы выдержать повышение ставок, растет. Напомним, основной причиной падения в понедельник стали сильные пятничные данные по рынку труда США, которые указывают на вероятность повышения ставок ФРС.

Сегодня не было публикаций важных статестических индикаторов, так как в США сегодня банковский выходной (там отмечают День Ветеранов) и госучреждения не работают.

Важных сообщений корпоративного характера, способных оказать влияние на динамику широкого рынка, на премаркете отмечено также не было.

(компания / тикер / цена / изменение, % / проторгованый объем)

Повышение рейтингов:

Снижение рейтингов:

Прочее:

Аналитики Morgan Stanley повысили целевую стоимость акций Amazon (AMZN) до $800 с $750

Аналитики Credit Suisse повысили целевую стоимость акций McDonald's (MCD) до $128 с $118

Аналитики Credit Agricole повысили целевую стоимость акций Microsoft (MSFT) до $60

Аналитики Morgan Stanley присвоили акциям Hewlett Packard Enterprise (HPE) рейтинг Equal-Weight

Аналитики Citigroup исключили акции FedEx (FDX) из фокус-листа

Большинство фондовых площадок Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись преимущественно в плюсе. Торги в Токио закрылись незначительным ростом. Торги не были очень активными после публикации корпоративной отчетности крупных финансовых корпораций Mitsubishi UFJ Financial Group, Sumitomo Mitsui Financial Group и Mizuho Financial Group Inc. Вместе с тем ряд других японских компаний опубликовали отчеты, которые оказались лучше ожиданий, что укрепило индексы. Индекс TOPIX вырос к максимальному уровню за последние 11 недель. Читать далее ...

Основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются разнонаправленно.

Акции на крупнейшей в мире Токийской фондовой бирже торгуются с незначительными колебаниями у нулевой черты на фоне желания инвесторов зафиксировать прибыль после крупного роста показателей на прошлой неделе и в понедельник.

Акции крупнейших финансовых корпораций Японии - Mitsubishi UFJ Financial Group и Sumitomo Mitsui Financial Group подорожали на 0.5% и 1.2% соответственно

Акции в Китае торгуются с небольшим снижением. Участники рынка оценивают опубликованные в Китае во вторник статистические данные, в частности по индексу цен производителей и индексу потребительских цен - ключевому показателю уровня инфляции в стране. "Инвесторы продолжают с опасением относиться к ситуации в Китае, поэтому любые статистические данные сейчас требуют серьезного анализа", - отметил экономист Daiwa Securities Итиро Асаи.

Как стало известно, индекс потребительских цен Китая в октябре вырос на 1,3% по сравнению с тем же периодом предыдущего года после роста на 1,6% в сентябре. Экономисты ожидали рост на 1,5%. По сравнению с сентябрем потребительские цены снизились на 0,3% после роста на 0,1% в сентябре.

Инфляция потребительских цен в Китае в октябре замедлилась, указав на то, что спрос в китайской экономике остается слабым. Снижение цен на продукты питания стало одним из главных факторов, оказавших давление на инфляцию.

Индекс цен производителей, измеряющий темпы роста инфляции для производителей, в октябре упал на -5,9% по сравнению с тем же периодом предыдущего года после падения на -5,9% в сентябре. Экономисты прогнозировали его снижение на -5,8%.

Инвесторы также ожидают очередную порцию экономических данных из Китая. После неутешительных данные по инфляции, есть риск, что китайское промышленное производство и розничные продажи также разочаруют.

Рост промышленного производства в Китае значительно замедлился за последние несколько лет. Напомним, в сентябре промпроизводство выросло только на 5,7 процента годовых, что примерно соответствует темпам, отмечавшимся в разгар глобальной рецессии в 2009 году. С учетом того, что производственный индекс PMI от Caixin по-прежнему находится на территории сокращения, производственная деятельность в Китае, скорее всего, продолжит замедляться. К счастью, розничные продажи продолжают уверенно расти в течение этого года, при этом большинство аналитиков ожидают продолжения этой тенденции в октябре. Расхождение динамики роста в сфере услуг и промышленном секторах Китае является основной темой в этом году, в то время как власти питаются переориентировать экономику от инвестиционно-ориентированного роста на потребление. Таким образом, эксперты по-прежнему ожидают, что экономика Китая будет переживать "мягкую посадку" пока страна приспосабливается к новой модели роста.

Согласно средним прогнозам, промпроизводство в октябре выросло на 5,8% по сравнению с +5,7% в предыдущем месяце.

Nikkei 225 19,686.14 +14.88 +0.08 %

Hang Seng 22,397.04 -4.66 -0.02 %

S&P/ASX 200 5,111.4 +12.17 +0.24 %

Shanghai Composite 3,625.12 -15.36 -0.42 %

Topix 1,595.54 +6.06 +0.38 %

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Nikkei 225 19,671.26 +28.52 +0.15 %

Hang Seng 22,401.7 -325.07 -1.43 %

Shanghai Composite 3,640.49 -6.40 -0.18 %

FTSE 100 6,275.28 -19.88 -0.32 %

CAC 40 4,912.16 +0.99 +0.02 %

Xetra DAX 10,832.52 +17.07 +0.16 %

S&P 500 2,081.72 +3.14 +0.15 %

NASDAQ Composite 5,083.24 -12.06 -0.24 %

Dow Jones 17,758.21 +27.73 +0.16 %

Основные фондовые индексы США незначительно изменились во вторник на фоне падения акций Apple, а также из-за опасений инвесторов о здоровье экономики Китая.

Читать далее