Новости и прогнозы: фондовый рынок от 14-12-2016

Европейские фондовые индексы упали с самого высокого уровня с января в преддверии заседания ФРС, на котором инвесторы практически уверены, что должностные лица повысят ставки в первый раз за год. Читать далее

Основные фондовые индексы США взяли передышку в среду и находятся около нулевой отметки, в то время как инвесторы переключили свое внимание на итоги заседания по политике Федеральной резервной системы.

Кроме того, как стало сегодня известно, объем продаж в розничным секторе США вырос по итогам ноября, но более слабыми темпами, чем в предыдущем месяце, что сигнализирует о том, что осторожность потребителей усилилась в течение месяца, который включал в себя президентские выборы и "Черную пятницу". Об этом сообщалось в отчете Министерства торговли США. Согласно данным, с учетом сезонных колебаний розничные продажи увеличились в ноябре на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув $465,5 млрд. Между тем, за исключением автомобилей, розничные продажи выросли на 0,2%. Экономисты ожидали, что общие продажи увеличатся на 0,3%, а продажи без учета автомобилей вырастут на 0,4%. В годовом выражении, объем розничных продаж увеличился на 3,8%, что указывает на довольно сильное улучшение по сравнению с началом праздничного периода в 2015 году.

Вместе с тем, департамент труда заявил, что цены производителей США увеличились в ноябре, зафиксировав свой самый большой прирост за последние пять месяцев, чему способствовал рост расходов на услуги. В целом, последние данные указали на неуклонное усиление инфляционного давления. Согласно данным, индекс цен производителей увеличился на 0,4% в прошлом месяце. Это был наибольший прирост с июня. Напомним, в октябре показатель не изменился. За 12 месяцев по октябрь, цены производителей выросли на 1,3%, зафиксировав максимальный прирост с ноября 2014 года, и ускорив темпы относительно октября (тогда цены увеличились на 0,8% годовых). Экономисты прогнозировали рост индекса цен производителей на 0,1% в месячном выражении и на 0,9% годовых.

В то же время, Федеральная резервная система сообщила промышленное производство сократилось в ноябре на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем. Экономисты ожидали падение лишь на 0,2%. Показатель за октября был пересмотрен в сторону повышения - до +0,1% с 0,0%.

Стоиттакже отметить заявиление министерства торговли США, в котором говорится о сокращении объема товарно-материальных запасов по итогам октября, с превышением прогнозов экспертов, и максимальным спадом почти за год. Согласно данным, в октябре объем товарно-материальных запасов уменьшился на 0,2%, вслед за нулевым изменением в сентябре (пересмотрено с +0,1%). Это было наибольшее падение с ноября прошлого года. Аналитики ожидали, что запасы снизятся на 0,1%.

Компоненты индекса DOW преимущественно в плюсе (17 из 30). Больше остальных выросли акции Visa Inc. (V, +0.80%). Аутсайдером являются акции Exxon Mobil Corporation (XOM, -1.22%).

Большинство индексов S&P в минусе. Лидером является технологический сектор (+0.1%). Больше всего упал сектор конгломератов (-0.6%).

На текущий момент:

Dow 19850.00 -8.00 -0.04%

S&P 500 2265.00 -2.75 -0.12%

Nasdaq 100 4944.50 +7.00 +0.14%

Oil 51.95 -1.03 -1.94%

Gold 1164.70 +5.70 +0.49%

U.S. 10yr 2.43 -0.05

Американская диверсифицированная инновационно-производственная компания 3M (MMM) недавно представила доклад инвесторам об использовании основных преимуществ, которые могут питать рост компании в 2017 году и дальше. В то же время, 3М спрогнозировала рост на 2017 год.

Так, в следующем году МММ ожидает прибыль по GAAP в диапазоне от $8,45 до $8,80 за акцию, что на 4%-8% больше, чем в последнем прогнозе на 2016 год. По прогнозам, органический рост продаж составит 1-3%, в то время как коэффициент конверсии свободного денежного потока, как ожидается, будет на уровне 95-105%.

Управление портфелем ценных бумаг, инвестиции в инновации и трансформация бизнеса являются тремя ключевыми рычагами, на которых намерена сосредоточиться 3М, чтобы получить конкурентное преимущество в отрасли. Компания также намерена продолжить инвестирование в капитальные затраты, научные исследования и разработки для поддержки органического роста. Глобальное присутствие компании 3М, диверсифицированный портфель продуктов и способность проникать на различные рынки являются сильной стороной конгломерата.

3M инициировал некоторые шаги по укреплению бизнеса и сосредоточился на своем основном портфеле предприятий. С 2012 года компания сократила количество своих бизнесов с 40 до 25, тем самым повышая релевантность клиентов, производительность и скорость процессов за счет более экономной операционной структуры. В то же время, она сохранила устойчивые инвестиции в R&D для разработки инновационных продуктов. Компания планирует инвестировать $1,8 млрд в R&D в 2017 году для повышения органического роста и дополнить его путем стратегических приобретений.

Кроме того, 3М стандартизирует свои бизнес-процессы с помощью новой глобальной системы ERP. Компания ожидает, что эти усилия приведут к экономии $500-$700 млн ежегодно на эксплуатационных расходах к 2020 году, а также к сокращению оборотного капитала на $500 млн.

В настоящее время 3M имеет рейтинг "Держать" от компании Zacks.

На текущий момент акции 3М (МММ) котируются по $188,45 (-0,21%)

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 2.43% (-4 б.п.).

Нефть (WTI) $52.16 (-1.55%)

Золото $1,166.90 (+0.68%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,265.25 (-0.11), фьючерс NASDAQ повысился на 0.04% до уровня 4,939.50. Внешний фон негативный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию разнонаправленно. Основные фондовые индексы Европы на текущий демонстрируют негативную динамику.

Nikkei 19,253.61 +3.09 +0.02%

Hang Seng 22,456.62 +9.92 +0.04%

Shanghai 3,140.80 -14.24 -0.45%

FTSE 6,961.60 -6.97 -0.10%

CAC 4,775.11 -28.76 -0.60%

DAX 11,241.93 -42.72 -0.38%

Январские нефтяные фьючерсы Nymex WTI в данный момент котируются по $52.19 за баррель (-1.49%)

Золото торгуется по $1,164.10 за унцию (+0.44%)

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют незначительные и разнонаправленные изменения после установления накануне новых исторических максимумов по индексам и перед публикацией итогов декабрьского заседания Комитета по открытому рынку (Federal Open Market Committee, FOMC) ФРС.

Итоги декабрьского заседания будут озвучены сегодня в 19:00 GMT. Это будет последнее в текущем году заседание американского центробанка и оно будет расширенным, то есть будет сопровождаться публикацией обновленных макроэкономических прогнозов и пресс-конференцией главы регулятора (начало пресс-конференции - 19:30 GMT). На текущий момент ужесточение денежно-кредитной политики ФРС на декабрьском заседании практически полностью учтено в ценах. Поэтому наиболее важным в декабрьском заседании будет не само повышение ставки, а прогнозы федрезерва относительно дальнейших планов, а также комментарии Джанет Йеллен на этот счет.

Перед началом торговой сессии также были обнародованы многие важные макроэкономические отчеты, которые в свете ожиданий решений ФРС, остались фактически незамеченными . Так, в Департаменте труда сообщили, что цены производителей США увеличились в ноябре, зафиксировав свой самый большой прирост за последние пять месяцев, чему способствовал рост расходов на услуги. В целом, последние данные указали на неуклонное усиление инфляционного давления. Согласно данным, индекс цен производителей увеличился на 0.4% в прошлом месяце. Это был наибольший прирост с июня. Напомним, в октябре показатель не изменился. За 12 месяцев по октябрь, цены производителей выросли на 1.3%, зафиксировав максимальный прирост с ноября 2014 года, и ускорив темпы относительно октября (тогда цены увеличились на 0.8% годовых). Экономисты прогнозировали рост индекса цен производителей на 0.1% в месячном выражении и на 0.9% годовых.

В то же время отчет Министерства торговли США показал, что объем продаж в розничным секторе США вырос по итогам ноября, но более слабыми темпами, чем в предыдущем месяце, что сигнализирует о том, что осторожность потребителей усилилась в течение месяца, который включал в себя президентские выборы и "Черную пятницу". Согласно данным, с учетом сезонных колебаний розничные продажи увеличились в ноябре на 0.1% по сравнению с предыдущим месяцем, достигнув $465.5 млрд. Между тем, за исключением автомобилей, розничные продажи выросли на 0.2%. Экономисты ожидали, что общие продажи увеличатся на 0.3%, а продажи без учета автомобилей вырастут на 0.4%. В годовом выражении, объем розничных продаж увеличился на 3.8%, что указывает на довольно сильное улучшение по сравнению с началом праздничного периода в 2015 году.

Также стало известно, что промышленное производство в США в ноябре сократилось на 0.4% м/м после роста на 0.1% м/м месяцем ранее, тогда как аналитики прогнозировали снижение лишь на 0.2%. По отношению к ноябрю 2015 года промпроизводство снизилось на 0.6% после падения на 0.9% г/г в октябре.

Важных сообщений корпоративного характера, способных оказать влияние на динамику широкого рынка, на премаркете отмечено не было. Напомним, топ-менеджеры Apple (AAPL), Google (GOOG), Amazon (AMZN), Facebook (FB) и полдюжины других крупных технологических компаний, сегодня будут присутствовать на встрече с Дональдом Трампом, начало которой запланировано на 19:00 GMT. Как ожидается, центральным вопросом встречи будут рабочие места, но не исключается, что будут также обсуждаться торговля, налоговая реформа корпоративного сектора, иммиграция и др. Напомним, ранее Трамп неоднократно критиковал технологические компании.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Согласно сообщению компании, причиной прекращения обсуждений сделки послужил тот факт, что ей не удалось достичь соглашения, которое, по ее мнению, принесет выгоду ее акционерам.

В то же время, как сообщает WSJ, теперь Actelion ведет переговоры о покупке с французским фармгигантом Sanofi SA.

В компании Johnson & Johnson, рыночная стоимость которой составляет $ $300 млрд., и которая располагает наличными средствами в размере $40 млрд., было достаточно средств, чтобы купить Actelion. Однако, как заявили главный исполнительный директор компании Алекс Горский (Alex Gorsky) и главный финансовый директор Доминик Карузо (Dominic Carus), они не намерены переплачивать за покупку.

Напомним, сообщения о переговорах между Johnson & Johnson и Actelion появились в конце ноябре. В то время стоимость швейцарской компании оценивалась в порядка $20 млрд.

Акции JNJ на премаркете выросли до уровня $116.00 (+0.09%).

Европейские фондовые индексы торгуются в красной зоне после того, как вчера достигли самого высокого уровня с января. Снижение котировок связано с усилением осторожности инвесторов в преддверии оглашения итогов заседания Федеральной резервной системы.

"Инвесторы традиционно осторожны в ожидании вердикта ФРС, тем более сегодня, учитывая ожидания повышения процентных ставок, а также обновленные прогнозы по дальнейшему повышению процентных ставок в США, что, вероятно, повлияет на ценообразование по всем классам активов", - сказали аналитики Accendo Markets Майк ван Дулкен и Генри Крофт.

Напомним, результаты декабрьского заседания ФРС будут озвучены сегодня в 19:00 GMT. Это будет последнее в текущем году заседание и оно будет расширенным, то есть будет сопровождаться публикацией обновленных макроэкономических прогнозов и пресс-конференцией главы регулятора. Ожидается, что на данном заседании ФРС повысит краткосрочные процентные ставки на 0,25%, до 0,75%. Согласно рынку фьючерсов, сейчас вероятность ужесточения денежно-кредитной политики ФРС составляет 91,0% против 93,2% днем ранее. Однако, наиболее важным будет не само повышение ставки, а прогнозы ФРС относительно дальнейших планов, а также комментарии главы ФРС Джанет Йеллен на этот счет. Вместе с тем некоторые аналитики считают, что рынок, возможно, не готов к указывающим на ужесточение политики заявлениям ФРС, которые могут оказать воздействие на настроения инвесторов.

Определенное влияние на ход торгов также оказали статданные по Британии и еврозоне. Управление национальной статистики заявило, что численность занятых в Великобритании упала впервые более чем за год в течение трех месяцев до октября, что свидетельствует о замедлении на рынке труда после голосования за Брекзит. Согласно данным, уровень безработицы в период с августа по октябрь остался на отметке 4,8 процента, что соответствует прогнозам экономистов. Однако, количество занятых сократилось на 6000 человек, записав при этом первое снижение со второго квартала прошлого года. Тем временем, число безработных уменьшилось на 16 000 в августе-октябре, так как меньше людей искали работу. В УНС также сказали, что количество заявлений на получение пособий по безработице выросло на 2 400 в ноябре после того, как увеличилось на 13 300 в октябре (пересмотрено с 9 800). Экономисты ожидали, что показатель возрастет на 5 000. Между тем, зарплата в период с августа по октябрь показала уверенный рост. Общий доход работников, включая бонусы, вырос на 2,5 процента годовых по сравнению с повышением на 2,4 процента в течение трех месяцев до сентября. Последний темп роста оказался максимальным более чем за год. Экономисты ожидали, что рост замедлится до 2,3 процента. Без учета бонусов, доходы выросли на 2,6 процента в годовом исчислении против ожиданий на уровне +2,5 процента. Это было самое сильное увеличение с трех месяцев до августа 2015 года.

Вместе с тем, отчет, представленный Статистическим управлением Eurostat, показал: с учетом сезонных колебаний объем промышленного производства в еврозоне снизился в октябре на 0,1% после падения на 0,9% в предыдущем месяце (пересмотрено с -0,8%). Эксперты прогнозировали повышение на 0,2%. Тем временем, среди стран ЕС промпроизводство упало на 0,3% после снижения на 0,7% в предыдущем месяце. В годовом выражении промпроизводство увеличилось на 0,6% в еврозоне и на 0,5% среди стран ЕС. Ожидалось, что производство в еврозоне вырастет на 0,8% после повышения на 1,3% в сентябре (пересмотрено с +1,2%).

Сводный индекс крупнейших предприятий региона Stoxx Europe Index 600 торгуется с понижением на 0,45 процента после того, как вчера зафиксировал рост на 1,06 процента. 16 из 19 отраслевых групп демонстрируют снижение, во главе с сектором здравоохранения и горнодобывающим сегментом. Акции нефтяных компаний дешевеют в первый раз за последние шесть дней, реагируя на снижение котировок нефти.

Капитализация Actelion Ltd. сократилась на 5,9 процента после того, как компания Johnson & Johnson сообщила, что завершила обсуждение потенциальной сделки со швейцарским производителем лекарств.

Стоимость испанской компании Inditex снизилась на 2,8 процента, несмотря на сообщения, что чистая прибыль за девять месяцев (с февраля по октябрь) выросла на 9%, до 2,2 млрд. евро.

Цена бумаг Monte dei Paschi di Siena упала на 1,7 процента, так как итальянский кредитор подтвердил, что ЕЦБ отклонил запрос о продлении срока для привлечения средств.

Котировки Metro AG выросли на 4,8% на фоне информации, что прибыль компании без учета налогов и разовых факторов в 4-м финансовом квартале выросла на 31%, до 568 млн евро, превысив прогноз аналитиков.

На текущий момент

FTSE 100 -11.64 6956.93 -0.17%

DAX -34.71 11249.94 -0.31%

CAC 40 -31.44 4772.43 -0.65%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

По итогам сегодняшних торгов большинство фондовых индексов Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись с небольшим плюсом на фоне ожидания итогов заседания Федеральной резервной системы. Сегодня ФРС завершает двухдневное заседание, и большинство экспертов ожидают, что американский Центробанк повысит целевой диапазон процентной ставки по федеральным кредитным средствам на 0,25 процентного пункта, до 0,5-0,75% годовых. Читать далее ...

Основные фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона торгуются в зеленой зоне в преддверии заседания декабрьского ФРС, результаты которого будут известны сегодня в 19:00 GMT. Ожидается, что Федеральная резервная система США повысит уровень ставок с текущего диапазона 0,25-0,50% годовых, однако, наиболее важным в декабрьском заседании будет не само повышение ставки, а прогнозы федрезерва относительно дальнейших планов, а также комментарии Джанет Йеллен на этот счет.

Котировки на крупнейшей в Азии Токийской фондовой бирже торгуются с минимальными колебаниями у нулевой зоны на фоне выжидательной позиции, которую заняли инвесторы в преддверии итогов заседания ФРС США.

На торгах в Токио акции строительной компании Token Corporation подорожали на 2,9% после того, как ее чистая прибыль за период с мая по октябрь увеличилась на 23,3%, благодаря сильным строительным заказам.

Фармацевтическая компания Daiichi Sankyo Co потеряла 4,2% после того, как было замечено несколько "положительных сюрпризов" в научных исследованиях[ и разработках.

Nikkei 225 19,269.81 +19.29 +0.10%

Shanghai Composite 3,157.06 +2.03 +0.06%

S&P/ASX 200 5,580.90 +35.85 +0.65%

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(индекс/цена закрытия/изменение, пункты/изменение, %)

Nikkei 225 19,250.52 +95.49 +0.50%

Shanghai Composite 3,155.04 +2.07 +0.07%

S&P/ASX 200 5,545.05 0.00 0.00%

FTSE 100 6,968.57 +78.15 +1.13%

CAC 40 4,803.87 +43.10 +0.91%

Xetra DAX 11,284.65 +94.44 +0.84%

S&P 500 2,271.72 +14.76 +0.65%

Dow Jones Industrial Average 19,911.21 +114.78 +0.58%

S&P/TSX Composite 15,385.27 +97.57 +0.64%

Основные фондовые индексы США закрылись в плюсе во вторник. Индексы S&P 500 и Dow ударили рекордные отметки, на фоне второй волны роста после выборов в США. Инвесторы также внимательно следят за двухдневной встречей ФРС, на которой центральный банк, как ожидается, может поднять процентные ставки.

Читать далее