Новости и прогнозы: фондовый рынок от 20-09-2007

Credit Suisse повысил рейтинг General Mills с Neutral до Outperform
Cowen & Co повысил рейтинг Nokia с Neutral до Outperform
Cowen & Co повысил рейтинг Motorola с Neutral до Outperform

Bear Stearns Companies Inc сообщил об увеличении ликвидности и прогнозирует рост прибыли в будущих периодах. Ранее Bear сообщил о падении квартальной прибыли на 62% в связи с проблемами на кредитных рынках.

Circuit City Stores, Inc. сообщил о снижении квартальной прибыли из-за падения продаж в магазинах электроники на 7.9%.

Крупнейшая в мире грузовая авиатранспортная компания Fedex Corp снизила свой прогноз прибыли по итогам года на 4.3%.

General Motors Corporation не смогла достигнуть соглашения с профсоюзами в отношении пенсионных планов.

Инвестиционный банк Goldman Sachs Group, Inc сообщил о росте чистой прибыли на 79%.
Крупнейший в США производитель мобильных телефонов Motorola, Inc сообщает об увеличении продаж на территории Северной Америки.

Во второй половине дня S&P 500 обновил свой сессионный минимум, а Dow и Nasdaq торгуются у нижней границы своих диапазонов.
Умеренная (объемы торгов и потери в настоящее время невелики) фиксация прибыли после ралли, спровоцированного решением ФРС снизить процентные ставки, представляется достаточно естественной.
Исключением является сектор жилищного строительства (XHB) который торгуется на 11% ниже своего вчерашнего пика после заявления председателя ФРС Бернанке по поводу того, что можно ожидать усугубления проблем на рынкеsubprime. Продажи в Транспортном секторе вызваны продолжающимся ростом цен на нефть.

Октябрьский контракт +$1.40 до $83.38 за баррель.

Нефть выросла в цене на $0.37 до $82.30 за баррель. Сессионный максимум $82.55.

Основные индексы остаются в области нулевых своих уровней.
Слабый квартальный отчет Circuit City (CC 8.71, -1.86), а также разочаровывающий прогноз от FedEx (FDX 105.08, -2.43) остаются главными причинами фиксации прибыли на рынке.
Результаты Bear Stearns (BSC 118.40, +2.76) также оказались слабее ожиданий, а Goldman Sachs (GS 207.93, +2.43) превысили прогнозы. Аналитики ожидали рост прибыли до $4.37 за акцию. Как сообщил Goldman Sachs прибыль составила $6.13 на акцию.
Потребительский сектор (-1.2%) сегодня несет наибольшие потери, вызванные слабым отчетом Circuit City.
Цена 10-летних обязательств снизилась на 24 тика, а доходность выросла до 4.64%.

Основные индексы продолжают отступать после начала торгов, при этом основное давление сейчас испытывает транспортный индекс DOW - Dow Jones Transportation Average (-1.4%) – который упал после разочаровывающего прогноза по прибыли на II квартал и весь финансовый год от FedEx.

EUR/USD: $1.3840
USD/JPY: Y115.50, Y115.75, Y116.25
EUR/JPY: Y160.00
EUR/CHF: Chf1.6400

Фьючерсы указывают на слабый старт Wall Street в четверг, поскольку на рынке наблюдается нервозность в отношении начала сезона квартальной отчетности и в ожидании выступления главы ФРС Бена Бернанке.
Bear Stearns и Goldman Sachs опубликовали свои финансовые результаты перед открытием рынка. Аналитики прогнозировали слабых показателей от Bear, который стал одним из наиболее пострадавших банков от обвала на рынке ипотечного кредитования. Аналитики также прогнозировали рост прибыли Goldman.
Внимание рынка также сосредоточено на предстоящем выступлении в Капитолии главы ФРС Бернанке и министра финансов Полсона, которые будут говорить на тему ипотеки.
На валютном рынке: доллар установил новый рекордный минимум против евро, превысив отметку $1.40.
Цены на нефть продолжают свой рост после того, как накануне котировки достигли новых рекордов в свете слабого отчета по запасам нефти в США. Октябрьский фьючерс на нефть марки WTI торговался в области $82.24 за баррель.
Среди корпоративных новостей также стоит отметить, что, по сообщениям, Nasdaq Stock Market и Borse Dubai достигли соглашения о том, что Borse Dubai купит до 20% Nasdaq и 28% London stock exchange, в то время как Nasdaq купит скандинавского оператора фондового рынка OMX AB.

Barclays Capital повысил прогноз цен американской легкой нефти на 2008 год до $77 за баррель, что на $3,10 выше предыдущего прогноза.
Аналитики Barclays отмечают, что данное решение было принято после того, как "черное золото" достигло рекордной отметки выше $82.
Среди других причин- снижение запасов нефти в США и опасения по поводу напряженности вокруг ядерной программы Ирана, который является членом ОПЕК. Многие аналитики уже изменили прогнозы. В начале этой недели Goldman Sachs сообщил, что по его мнению, средняя цена нефти в 2008 году составит $85 за баррель.

Золото торгуется на отметке 728.50 доллара за унцию против 721.50 доллара накануне. Ранее золото достигало отметки в 730.20 доллара. Высокие цены на нефть, которые сейчас всего на несколько центов ниже абсолютного максимума, способствуют повышению инвестиций в металлы, в качестве средства защиты от инфляции.

Фондовый рынок Японии завершил торги смешано. Nikkei 225 Stock Average вырос на 32.25 пп или 0.20% до 16413.79. Topix снизился на 0.74 пп до 1566.84.

Основные фондовые индексы Китая завершили торги ростом. Причем индекс Shanghai Comp установил максимум на уровне 5,460.08. Основной индекс завершил торги ростом на на 38.43 или 0.71% до 5,433.69. Shanghai A-share Index укрепился на 40.91 пп до 5,703.44, в то время как индекс Shenzhen A-share Index вырос на 9.87 пп до 1,573.79. FTSE/Xinhua China A 50 Index, между тем, укрепился на 166.35 пп до 20,669.35, а FTSE/Xinhua China A 200 Index - на 119.67 пп до 15,661.54.

Nikkei 225 + 579.74 (+3.7%) 16,381.54
Topix + 56.63 (+3.8%) 1,567.58
DAX 30 +175.63 (+2.3%) 7750.84
САС 40 +181.47 (+3.3%) 5730.82
FTSE 100 +176.70 (+2.8%) 6460.00
Dow +76.17 (+0.55%) 13815.56
Nasdaq +14.82 (+0.56%) 2666.48
S&P +9.25 (+0.61%) 1529.03
10YR 101 24/32 -14/32 4.53%
OIL NYMEX +0.42 (+0.52%) $81.93

08:30 Великобритания Денежный агрегат М4, август, м/м 1,0%
08:30 Великобритания Денежный агрегат М4, август, г/г 13,0%
08:30 Великобритания PSNCR, август, млрд. -13,1
08:30 Великобритания Розничные продажи, август, м/м 0,7%
08:30 Великобритания Розничные продажи, август, г/г 4,4%
10:00 Великобритания Объем заказов в промышленности от Британской Конфедерации Промышленников, сентябрь +9%
12:30 США Кол-во обращений на получение пособия по б/р, неделя по 15.09 321К 319К
14:00 США Индекс основных экономических индикаторов, август 0,2% 0,4%
16:00 США Производственный индекс ФРБ Филадельфии, сентябрь 3,0 0,0
20:30 США Денежный агрегат М2, млрд., 10.09 -33,6
23:50 Япония Общепромышленный индекс, июль 0,2%

Закрытие фондового рынка:
Nikkei 225 + 579.74 (+3.7%) 16,381.54
Topix + 56.63 (+3.8%) 1,567.58
DAX 30 +175.63 (+2.3%) 7750.84
САС 40 +181.47 (+3.3%) 5730.82
FTSE 100 +176.70 (+2.8%) 6460.00
Dow +76.17 (+0.55%) 13815.56
Nasdaq +14.82 (+0.56%) 2666.48
S&P +9.25 (+0.61%) 1529.03
10YR 101 24/32 -14/32 4.53%
OIL NYMEX +0.42 (+0.52%) $81.93

Фондовый рынок Японии показал в среду максимальный рост за последние 5 лет после того, как Федеральный резерв решил снизить учетную ставку на 50 пунктов до 4.75%.
Рост акций крупнейшей кредитной компании Японии Mitsubishi UFJ Financial Group Inc. стал максимальным за последние 2 года, а удорожание акций Toyota Motor Corp. стало наибольшим с мая 2004 года.
Акции Mitsubishi UFJ выросли в цене на 6.1%; акции Mizuho Financial Group Inc. – на 4.5%, а акции Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. – на 5.8%.
Спросом пользовались также акции компаний-экспортеров, включая Toyota, акции которой подорожали на 4.9% - максимум с 12 мая 2004 года. Акции Nintendo Co. прибавили 5.4%, акции Canon Inc. – 3.5%.

Европейские фондовые индекс продемонстрировали наиболее впечатляющий рост за последние 4 года, чему также способствовало решение ФРС снизить ставку.
Лидерами роста среди финансовых компаний стали UBS AG, Deutsche Bank AG и Lloyds TSB Group Plc. Siemens AG лидировал среди экспортеров. Также заметно подросли в цене акции Total SA и BHP Billiton Ltd. На фоне удорожания нефти и меди.
Акции UBS выросли в цене на 3.6%; акции Deutsche Bank – на 4.3%; акции Lloyds TSB – на 4%.
На 5.4% подорожали акции Siemens. Около 20% прибыли компании приходится на американский рынок. На 3.1% вырос курс акций L'Oreal SA.
Акции Total прибавили 3.1%; а акции BP Plc – 3%. Цены на нефть в среду обновили рекордный максимум на отметке $82.51 за баррель.
Акции BHP Billiton подорожали на 6.3%, а Rio Tinto Group – на 5.8%.

Ралли на Wall Street продолжилось в среду, и хотя во второй половине торгов индексы отошли от сессионных максимумов, позитивный настрой сохраняется. Основную поддержку продолжают оказывать результаты голосования FOMC во вторник, когда основная ставка рефинансирования была снижена сразу на 50 пунктов.
В среду позитивная тенденция на рынке сохранилась, несмотря на выход некоторых негативных новостей.
Morgan Stanley сообщил о падении квартальной прибыли, в то время как аналитики прогнозировали рост. Банк является одним из многих других представителей этого сектора, которые на этой неделе отчитываются о финансовых результатах. Инвесторы пристально отслеживают за показателями компаний, чтобы определить масштабы негативного влияния кредитного кризиса на банковский сектор.
Согласно опубликованным статистическим данным, начало строительства в августе упало до 12-месячного минимума, в то время как разрешения на строительство также показали существенное снижение.
Хотя отдельный отчет оказался позитивным для фондового рынка, показав падение цен производителей в августе, в то время как аналитики прогнозировали нейтральный показатель.
Цены на нефть обновили рекордный максимум выше $82.00 за баррель после выхода отчета минтоплива США о запасах нефти, который показал, что коммерческие запасы сократились на 3.8 млн. баррелей до 318.8 млн. Однако сегодняшний рекорд остается ниже рекордов начала 1980-х (если учитывать инфляцию), которые на данный момент составляют как минимум $95 за баррель.