Новости и прогнозы: фондовый рынок от 27-01-2021

Европейские фондовые индексы снизились в среду, повторив неопределенную тенденцию, наблюдаемую на других мировых рынках, поскольку инвесторы отслеживали развертывание вакцины и следили на корпоративной отчетностью.

Читать далее 

Основные фондовые индексы США демонстрируют существенное снижение, поскольку инвесторы проявляют осторожность перед публикацией квартальных отчетов Apple  (AAPL), Tesla (TSLA) и Facebook (FB), а также оглашением итогов первого в этом году заседания ФРС. 

Давление на рынок также продолжает оказывать неопределенность вокруг пакета стимулов, предложенного  президентом Джо Байденом, объемом в $1.9 трлн., а также сообщение о том, что число заразившихся коронавирусом в мире превысило 100 млн. человек.

Tesla, Apple  и Facebook обнародуют свою отчетность сегодня после закрытия торгов. Тем временем инвесторы оценивают квартальные результаты Microsoft (MSFT), Starbucks (SBUX), AT&T (T), Boeing (BA), Advanced Micro (AMD), а также многих других компаний, которые отчитались вчера вечером/сегодня утром. Microsoft, AT&T и Advanced Micro показали превысившие ожидания основные финансовые показатели, тогда как заявленная Starbucks квартальная выручка и прогноз прибыли на текущий квартал на оправдали ожиданий Уолл-стрит, а убыток Boeing оказался заметно выше прогноза аналитиков. После публикации отчетности/прогнозов только акции MSFT (+1.3% в моменте) и T (0.3%) прибавили в стоимости, тогда как акции SBUX, BA, AMD упали на 2.4-6.6%.

ФРС объявит о своем решении по денежно-кредитной политике - первом в этом году - сегодня в 19:00 GMT. Рынки не ожидают каких-либо изменений в политике центрального банка, прогнозируя, что, как его процентные ставки, так и программа количественного смягчения (QE) останутся без изменений. Тем не менее инвесторы надеются получить обновление экономических ожиданий от главы центробанка Джерома Пауэлла, который начнет свою пресс-конференцию в 19:30.

Участники рынка также получили отчет Министерства торговли, который показал, что новые заказы на товары длительного пользования в США выросли в декабре гораздо меньше, чем ожидалось. Согласно отчету, заказы на товары длительного пользования в декабре выросли на 0.2% после роста на 1.2% в ноябре. Экономисты ожидали, что заказы на товары длительного пользования вырастут на 0.9% по сравнению с ростом на 1.0%, о котором сообщалось в предыдущем месяце. Если исключить сокращение заказов на транспортное оборудование, заказы на товары длительного пользования в декабре выросли на 0.7% после роста на 0.8% в ноябре. Ожидалось, что заказы на транспортировку вырастут на 0.5%.

Большинство компонентов DOW в минусе (24 из 30). Аутсайдер - The Walt Disney Co. (DIS; -3.51%). Лидер роста - 3M Co. (MMM; +4.77%).

10 из 11 секторов S&P в минусе. Наибольшее снижение показывает сектор сырьевых материалов (-2.29%). Рост демонстрирует только энергетический сектор (+0.29%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как отмечает Barron’s, акции Apple (AAPL) находятся на рекордно высоких уровнях перед публикацией отчетности за квартал, закончившейся в декабре. Ожидания Уолл-стрит неуклонно росли, особенно большие надежды возлагаются на продажи iPhone после того, как компания начала продажи линейки iPhone 12 в середине квартала.

Аналитики также возлагают большие надежды на продажи MacBook, чему способствует дебют первых ноутбуков на базе процессоров Apple, а также продолжающееся благоприятное влияние тенденции перехода к удаленной работе в условиях пандемии. Добавьте к этому ожидания сохранения высокого спроса на iPad, носимые устройства и сервисы, и вы получите рецепт сильного квартала.

Вопрос только в том, не зашли ли ожидания слишком далеко.

Apple не давала прогнозов на последний квартал. Согласно консенсус-прогнозу Уолл-стрит, выручка компании составит $102.8 млрд., а ее прибыль - $1.40 в расчете на одну акцию. В сезонно более мягком квартале, заканчивающемся в марте, выручка Apple, по прогнозам аналитиков, составит $74 млрд., а прибыль - $0.90 на акцию.

Консенсус-прогноз аналитиков, опрошенных FactSet, предполагает, что выручка компании от продаж iPhone вырастет на 6.4%, до $59.6 млрд., тогда как продажи во всех других категориях покажут прирост, выражающийся двузначными числами. По оценкам аналитиков, продажи iPad составят $7.4 млрд. (+23.4%), продажи Mac - $8.6 млрд (+20.4%), продажи носимых устройств - $11.5 млрд. (+14.8%), выручка от сервисов - $15.2 млрд. (+19.3%.

Инвесторов также интересует, возобновит ли компания предоставление прогнозов.

В пятницу аналитик Cowen Криш Санкар (Krish Sankar) подтвердил рейтинг на уровне "Outperform" для акций Apple, повысив их целевую стоимость до $153/акцию со $133. Санкар ожидает, что и прибыль, и выручка компании превзойдут ожидания рынка, в частности, благодаря высокому спросу на iPhone. Он прогнозирует, что компания покажет выручку в размере $104.5 млрд. и прибыль на уровне $1.46 на акцию. По оценкам аналитика, Apple продала 77 млн. iPhone в последнем квартале, что на 7% больше, чем в аналогичном периоде предыдущего года. Он прогнозирует, что выручка от продаж iPhone составит $60.1 млрд., что на 7% больше, чем в аналогичном периоде предыдущего года, а выручка от сервисов увеличился на 26% до $16 млрд. Акции Apple остаются фаворитом Санкара в секторе ИТ-оборудования.

Аналитик Morgan Stanley Кэти Хуберти (Katy Huberty) на прошлой неделе подтвердила свой рейтинг "Overweight" для акций Apple, повысив их целевую стоимость до $152/акцию со $144. Она написала, что ее исследования показывают, что Apple наблюдала позитивные тенденции по всему своему портфелю продукции и сервисов в этом квартале благодаря внедрению iPhone с поддержкой 5G, тенденции перехода к работе и обучению из дома и постоянной задействованности App Store.

Хуберти ожидает, что все операционные сегменты компании покажут выражающийся двузначными числами прирост выручки. По ее оценкам, выручка Apple за последний квартал составит $108.2 млрд., что намного выше консенсус-прогноза Уолл-стрит в $102.6 млрд. В то же время ее прибыль, как ожидает Хуберти, составит $1.50 на акцию, что также выше $1.40 на акцию, прогнозируемых аналитиками.

Хуберти считает, что iPhone 12 был самым успешным выпуском продукта Apple за последние пять лет. По ее оценкам, в последнем квартале компания отгрузила 78 млн. iPhone по средней цене продажи в $825, что обеспечит прирост выручки на 14% до $63.9 млрд.

После роста на 82% в прошлом году, акции Apple подорожали еще на 8% с начала 2021 года.

На текущий момент акции AAPL котируются по $142.94 (-0.15%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 1.02% (-2 б.п.).

Нефть (WTI) $52.51 (-0.19%)

Золото $1,839.30 (-0.63%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 3,803.00 (-1.03%), фьючерс NASDAQ снизился на 0.77% до уровня 13,381.75. Внешний фон умеренно негативный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию разнонаправленно. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент снижаются. 

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют негативную динамику, так как инвесторы решили частично зафиксировать прибыль, анализируя новый блок квартальной отчетности корпоративного сегмента и ожидая оглашения итогов первого в этом году заседания ФРС.

Microsoft (MSFT), Starbucks (SBUX), AT&T (T), Boeing (BA) и Advanced Micro (AMD) были среди тех компаний, которые обнародовали свои результаты за последний квартал вчера вечером/сегодня утром. Microsoft, AT&T и Advanced Micro показали превысившие ожидания основный финансовые показатели, тогда как заявленная Starbucks выручка и прогноз прибыли на текущий квартал на оправдали ожиданий Уолл-стрит, а убыток Boeing оказался заметно выше прогноза аналитиков. После публикации отчетности/прогнозов только акции MSFT прибавили в стоимости на премаркете (+2.1% в моменте), тогда как акции T, SBUX, BA, AMD упали на 1.5-3.8%.

ФРС объявит о своем решении по денежно-кредитной политике - первом в этом году - сегодня в 19:00 GMT. Рынки не ожидают каких-либо изменений в политике центрального банка, прогнозируя, что как его процентные ставки, так и программа количественного смягчения останутся без изменений. Тем не менее инвесторы надеются получить обновление экономических ожиданий от главы центробанка Джерома Пауэлла, который начнет свою пресс-конференцию в 19:30.

Давление на рынок также продолжает оказывать неопределенность вокруг  пакета стимулов, предложенного  президентом Джо Байденом, объемом в $1.9 трлн., а также сообщение о том, что число заразившихся коронавирусом в мире превысило 100 млн. человек.

После закрытия торговой сессии ожидается публикация квартальной отчетности Apple (AAPL), Facebook (FB), Tesla (TSLA) и др.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Согласно обнародованному отчету, убыток компании Boeing (BA) по итогам четвертого квартала 2020 финансового года (ФГ) составил $15.20 в расчете на одну акцию (против убытка в $2.33 на одну акцию в четвертом квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне -$1.63 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $15.304 млрд. (-14.6% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $15.361 млрд.

Акции BA на премаркете снизились до уровня $198.61 (-1.71%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании AT&T (T) по итогам четвертого квартала 2020 финансового года (ФГ) достигла $0.75 в расчете на одну акцию (против $0.89 на одну акцию в четвертом квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.73 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $45.700 млрд. (-2.4% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $44.580 млрд.

Акции T на премаркете снизились до уровня $29.55 (-0.67%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Starbucks (SBUX) по итогам первого квартала 2021 финансового года (ФГ) достигла $0.61 в расчете на одну акцию (против $0.79 на одну акцию в первом квартале 2020 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.55 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $6.749 млрд. (-4.9% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $6.920 млрд.

В компании заявили, что во втором квартале 2021 ФГ рассчитывают получить прибыль на уровне $0.45-0.50 на акцию против среднего прогноза аналитиков в $0.59 на акцию.

Компания также подтвердила свои прогнозы основных финансовых показателей на весь 2021 ФГ: прибыль ожидается на уровне $2.70-2.90 на акцию против среднего прогноза аналитиков в $2.82 на акцию; выручка прогнозируется на уровне $28-29 млрд. против среднего прогноза аналитиков в $28.49 млрд.

Акции SBUX на премаркете снизились до уровня $102.19 (-2.39%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы показали неоднозначную динамику (снизились после роста с начала торгов), поскольку оптимистичная прибыль нивелировала опасения по поводу распространения разновидностей коронавируса .

Число случаев коронавируса в мире превысило 100 миллионов, при этом в Европе в настоящее время сообщается о миллионе новых случаев заражения примерно каждые четыре дня.

Инвесторы ждут решения Федеральной резервной системы по указанию того, что центральный банк США не будет сокращать свою схему покупки облигаций в ближайшее время.

Голландская телекоммуникационная компания KPN выросла на 4,3% после того, как ее прибыль в четвертом квартале выросла более чем вдвое.

Компания Essity AB, занимающаяся гигиеной и здоровьем, выросла на 3% после сообщения о меньшем, чем ожидалось, падении квартальной операционной прибыли.

Акции компании по добыче драгоценных металлов Fresnillo упали почти на -6% после прогнозирования падения добычи золота.

Нефтедобывающая компания Tullow Oil потеряла -2% после того, как предупредила о снижении добычи в 2021 году.

Акции LondonMetric Property подорожали на 1,4% после приобретения двух городских логистических складов.

Акции Jenoptik выросли на 3%. Компания, производящая оптическую продукцию, заявила, что скорректированная маржа EBITDA Группы будет значительно выше ожидаемого диапазона от 15,0 до 15,5% на 2020 финансовый год.

Акции Siemens Healthineers прибавили 2,9%. Медицинская компания повысила прогноз по продажам и прибыли на акцию на 2021 год.

Софтверная компания Software AG подскочила на 6,3%, несмотря на то, что сообщила о более низкой прибыли и выручке в 4 квартале.

Что касается экономических релизов, обзор показал, что в феврале потребительское доверие в Германии может ухудшиться из-за строгих ограничений.

Группа маркетинговых исследований GfK сообщила, что ее прогнозный индекс потребительских настроений упал на 8,1 пункта до -15,6 в феврале с -7,5 в январе. Ожидаемое значение было -7,9.

Индекс потребительского доверия во Франции упал больше, чем ожидалось, до 92 в январе с 95 в декабре, показали результаты опроса статистического бюро Insee. Ожидаемый уровень был 94.

Согласно данным Британского консорциума розничной торговли, цены в магазинах Великобритании снизились на 2,2% в годовом исчислении в январе после падения на -1,8%  в предыдущем месяце, вызванного возобновленными мерами изоляции от Covid-19.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Advanced Micro (AMD) по итогам четвертого квартала 2020 финансового года (ФГ) достигла $0.52 в расчете на одну акцию (против $0.32 на одну акцию в четвертом квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.30 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $3.244 млрд. (52.5% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $3.025 млрд.

В компании также заявили, что в первом квартале 2021 ФГ рассчитывают на выручку в размере ~$3.1-3.3 млрд. против среднего прогноза аналитиков на уровне $2.73 млрд. По итогам всего 2021 ФГ компания ожидает получить выручку на ~37% выше, чем в 2020 ФГ, что подразумевает $13.4 млрд. против среднего прогноза аналитиков в $9.72 млрд.

Акции AMD на премаркете снизились до уровня $92.00 (-2.86%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Microsoft (MSFT) по итогам второго квартала 2021 финансового года (ФГ) достигла $2.03 в расчете на одну акцию (против $1.51 на одну акцию во втором квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $1.41 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $43.076 млрд. (+16.7% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $40.234 млрд.

Компания также сообщила, что ожидает, что общая выручка ее трех основных бизнес-сегментов достигнет $40.35-41.25 млрд. в третьем квартале 2021 ФГ против среднего прогноза аналитиков в $38.74 млрд.

Акции MSFT на премаркете выросли до уровня $239.69 (+3.17%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Азиатские фондовые индексы закрылись разнонаправленно после того, как Международный валютный фонд повысил свой прогноз роста мировой экономики в этом году и заявил, что основные центральные банки сохранят свои политические ставки до 2022 года.

Прибыли, если таковые были, были скромными, поскольку инвесторы ожидали решения Федеральной резервной системы США по денежно-кредитной политике, которое должно быть принято позднее в тот же день.

Акции Китая немного выросли после того, как официальные данные показали, что промышленная прибыль страны заметно выросла в конце 2020 года. 

Промышленная прибыль в Китае выросла на 20,1% в годовом исчислении в декабре, что больше, чем рост на 15,5%, зарегистрированный в ноябре. Это был восьмой месяц роста подряд.

За весь 2020 год прибыль промышленных предприятий выросла на 4,1% по сравнению с падением на 3,3% в 2019 году.

Японские акции выросли на фоне сохраняющихся надежд на высокие корпоративные доходы крупных отечественных компаний.

Во время заседания парламентского комитета председатель Банка Японии Харухико Курода заявил, что финансовая ситуация в стране «очень серьезна», и центральный банк покупает государственные облигации не как способ финансирования налогово-бюджетной политики, а как часть своей политики по достижению инфляции в 2 процента.

Австралийские рынки упали с 11-месячного максимума, когда трейдеры вернулись за свои рабочие места после государственного праздника во вторник.

Австралийский доллар практически не отреагировал на более сильные, чем ожидалось, данные по потребительской инфляции и условиям ведения бизнеса .

Падение цен на железную руду оказало давление на горнодобывающий сектор: BHP и Rio Tinto потеряли -3-4%. Более мелкий конкурент Fortescue Metals Group упал на -6,4%, опережая квартальные производственные результаты.

Акции энергетических компаний также закрылись в целом со снижением: акции Woodside Petroleum, Santos и Beach Energy подешевели на -3-5%. Oil Search потеряла -3,3% после того, как сообщила о падении выручки в четвертом квартале почти на 42%.

Акции Сеула завершили торги неустойчиво снижением из-за сильных продаж за рубежом на фоне опасений, что страны с развивающейся экономикой могут ускорить ужесточение своей фискальной политики.

Рыночный лидер Samsung Electronics подешевел на 1,3%, крупнейший автопроизводитель страны Hyundai Motor - на 2,4%, в то время как акции ведущей фармацевтической компании Samsung Biologics выросли на 5,9%.

Потребительское доверие в Южной Корее улучшилось в январе, как показал последний опрос Банка Кореи сегодня с индексом 95,4. Это превзошло прогноз на 93,6 и был выше декабрьских 89,8.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DAX -0.1%

FTSE -0.4%

IBEX -0.1%

Европейские фондовые индексы, вероятно, откроются в среду небольшим снижением, поскольку инвесторы по-прежнему опасаются завышенных оценок и задержек с поставкой вакцин против коронавируса. 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США незначительно снизились, так как инвесторы оценивали большой блок квартальной отчетности корпоративного сегмента и взвешивали перспективы утверждения масштабного пакета помощи, предложенного Джо Байденом, а также готовятся к первому в этом году заседанию ФРС.

Читать далее