Noticias de mercados

• Los precios del WTI se suman al descenso del lunes cerca de los 80.00$.
• Los auspiciosos datos chinos prestaron un soporte inicial al petróleo crudo.
• El API informará sobre su publicación semanal de inventarios.

La renovada presión vendedora arrastra los precios del barril de la referencia americana del petróleo crudo ligero dulce a las proximidades de la señal clave de los 80.00$ el martes.

WTI pendiente de los inventarios semanales y de la Fed

Precios del barril del West Texas Intermediate extiende el tramo semanal a la baja y pone a prueba el nivel 80.00$ después de que los operadores parezcan haber digerido ya las lecturas positivas del calendario chino publicadas durante las primeras horas de comercio.

Sin embargo, la probabilidad de una desaceleración económica parece haber animado a los bajistas a volver a los mercados ante la firme convicción de una subida de tasas de 25 puntos básicos por parte de la Fed en la reunión del 3 de mayo.

Además, la probabilidad de que las exportaciones de petróleo crudo desde el puerto de Ceyhan (Turquía) puedan reanudar su actividad a muy corto plazo también dio alas adicionales al ánimo vendedor en la materia prima.

Más adelante, el API informará sobre los inventarios de petróleo crudo de EE.UU. en la semana hasta el 14 de abril, antes del informe de la EIA del miércoles.

Niveles técnicos

En estos momentos, el barril de WTI pierde un 0.62% y se sitúa en 80.43$. La superación de 79.05$ (mínimo mensual del 3 de abril) abriría la puerta a 66.86$ (mínimo del 24 de marzo) y, posteriormente, a 64.41$ (mínimo del 20 de marzo). Al alza, el siguiente obstáculo se sitúa en 82.56$ (SMA de 200 días), seguido de 83.37$ (máximo de 2023 el 12 de abril) y, por último, 92.90$ (máximo mensual el 7 de noviembre de 2022).

• El precio del Oro subió el martes, aunque el repunte intradía no tiene continuidad.
• La aparición de nuevas ventas en torno al dólar estadounidense presta soporte al XAU/USD.
• Las apuestas por más subidas de tasas de la Fed mantienen elevados los rendimientos de los bonos de EE.UU. y limitan el alza.

El precio del Oro recupera cierta tracción positiva el martes y se aleja de un mínimo de una semana y media, en torno a la región de 1.981$ tocada el día anterior. El XAU/USD se aferra a sus modestas ganancias intradía, en torno a la zona psicológica de los 2.000$, durante la primera mitad de la sesión europea, aunque el repunte intradía carece de convicción alcista.

La modesta debilidad del Dólar beneficia al precio del Oro

El dólar estadounidense (USD) está sometido a cierta presión vendedora y, por el momento, parece haber estancado una tendencia de recuperación de dos días desde el mínimo de un año alcanzado la semana pasada. Esto, a su vez, está prestando cierto soporte al precio del Oro, aunque una combinación de factores mantiene a raya cualquier movimiento significativo de apreciación. Se espera que la Reserva Federal (Fed) siga subiendo las tasas de interés en medio de un aumento de las expectativas de inflación a corto plazo. Esto, junto con un tono positivo en torno a los mercados de acciones, podría frenar a los operadores a la hora de realizar apuestas alcistas agresivas en torno al XAU/USD.

Las apuestas sobre más subidas de tasas de la Fed actúan en contra del XAU/USD

El informe preliminar de la Universidad de Michigan, publicado el pasado viernes, mostró que las expectativas de inflación a un año aumentaron del 3.6% al 4.6% en abril. Además, el Gobernador de la Fed, Christopher Waller, pidió el viernes nuevas subidas de tipos y afirmó que el trabajo aún no estaba hecho, ya que la inflación sigue siendo demasiado alta. Además, la Fed de Nueva York informó el lunes de que su barómetro de actividad manufacturera en el estado había aumentado por primera vez en cinco meses. Esto, a su vez, elevó las apuestas por otra subida de 25 puntos básicos (pb) en la próxima reunión de mayo del Comité Federal de Mercado Abierto (FOMC).

El apetito de riesgo contribuye a limitar las ganancias del precio del Oro

Las perspectivas de un mayor endurecimiento de la política monetaria por parte de la Fed mantienen elevados los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU., lo que, a su vez, limita las ganancias del precio del Oro. Por su parte, un crecimiento económico en China mayor de lo esperado mitiga los temores a una inminente recesión mundial e impulsa la confianza de los inversores. Los datos publicados este martes mostraron que la economía china creció un 4.5% durante el trimestre enero-marzo, muy por encima de las estimaciones y del 2.9% del trimestre anterior. Esto, a su vez, reduce la demanda de activos refugio tradicionales y mantiene a raya cualquier avance del XAU/USD.

Los operadores se fijan ahora en los datos del mercado inmobiliario de EE.UU. en busca de impulso

Los participantes del mercado ahora esperan con interés la agenda económica de los EE.UU., con la publicación de los Permisos de Construcción y las Viviendas Iniciadas más tarde durante los inicios de la sesión norteamericana. Estos datos, junto con los rendimientos de los bonos estadounidenses, influirán en la dinámica de la cotización del Dólar y darán cierto impulso al precio del Oro. Además, los operadores seguirán el sentimiento de riesgo general para aprovechar las oportunidades a corto plazo en torno al XAU/USD.

Perspectiva técnica del precio del Oro

Desde el punto de vista técnico, la zona de 1.980$ parece haberse convertido en un fuerte soporte inmediato. Una ruptura convincente de dicho nivel negará las perspectivas positivas y provocará algunas ventas técnicas. El precio del Oro podría entonces acelerar la caída correctiva hacia el soporte intermedio de los 1.965-1.960$ en su camino hacia la zona horizontal de los 1.950$.

Por otro lado, los alcistas podrían esperar a superar los máximos oscilantes del lunes, en torno a la zona de 2.015-2.016$, antes de realizar nuevas apuestas. El precio del Oro podría entonces subir hasta el máximo anual, en torno a la zona de 2.047-2.049$ tocada el jueves pasado, antes de seguir subiendo para volver a probar el máximo histórico, en torno a la zona de 2.070-2.075$ fijada en agosto de 2020.

XAU/USD Niveles Técnicos

• El precio de la plata sube el martes y detiene la caída correctiva de dos días desde el máximo de un año.
• La situación técnica sigue apoyando la reanudación de la tendencia alcista de hace un mes.
• Se necesita una ruptura convincente por debajo del nivel de 24.00$ para anular la tendencia positiva a corto plazo.

El precio de la plata (XAG/USD) se mueve al alza durante las primeras horas de la sesión europea del martes y parece aprovechar el modesto rebote del día anterior desde la zona de 24.80$, el mínimo de una semana. El metal blanco se encuentra actualmente por encima del nivel psicológico de los 25.00$ y, por el momento, parece haber detenido su retroceso desde el máximo de un año, en torno a la zona de los 26.10$ que tocó el viernes pasado.

Desde un punto de vista técnico, la reciente ruptura de la fuerte barrera horizontal de 24.30$ a 24.40$ se consideró un nuevo detonante para los alcistas y respalda las perspectivas de ganancias adicionales. Por otra parte, el Índice de Fuerza Relativa (RSI) en el gráfico diario también ha disminuido desde el territorio de sobrecompra y añade credibilidad a las perspectivas positivas a corto plazo para el XAG/USD.

Sin embargo, los alcistas podrían esperar a que se produzcan compras por encima de la resistencia horizontal de 25.50$ antes de abrir nuevas posiciones. El XAG/USD podría entonces intentar conquistar el nivel de 26.00$. El impulso podría extenderse aún más hacia el siguiente obstáculo relevante cerca de la región de 26.40$-26.50$ en el camino hacia el máximo de 2022, justo por delante del nivel de 27.00$.

Por otro lado, es probable que la debilidad por debajo del mínimo en torno a 24.80$ encuentre un buen soporte y atraiga a nuevos compradores cerca de la zona horizontal de 24.40$-24.30$. A esto le sigue un soporte cerca del nivel de 24.00$, que si se rompe con decisión anulará la perspectiva positiva y cambiará el sesgo a corto plazo a favor de los bajistas.

La corrección a la baja podría arrastrar al XAG/USD hacia el soporte estático de 23.40$-23.35$, de camino al nivel de 23.00$.

Plata gráfico diario

Plata niveles técnicos adicionales