Новости и прогнозы: валютный рынок от 30-12-2009

«Рост индекса деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго соответствует повышению производственного индекса ISM. Мы ожидаем, что индекс S&P достигнет уровня 1335,0 к концу 2010 года, к июню 2010 года доходность по 10-летним казначейским облигациям составит 4,40%.»

Доллар вырос до трех месячного максимума против йены на фоне спекуляций относительно того, что ФРС будет сворачивать меры стимулирования в связи с признаками дальнейшего улучшения ситуации в крупнейшей экономике мира.
Причиной данных спекуляций стали опубликованные данные по индексу деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго, который в декабре достиг уровня 60 пунктов – максимальное значение индекса с января 2006 года. В предыдущем месяце значение показателя составляло 56,1 пункта, при этом аналитики в среднем ожидали его снижения до уровня 55,4 пункта. Стоит отметить, что значение индекса выше отметки рассматривается экспертами как признак расширения экономики.
"Рынки ожидают, что ФРС будет повышать ставки." - Джек Шпиц, National Bank of Canada в Торонто. - "Что касается Банка Японии, то вероятность ужесточения его денежно-кредитной политики является маловероятной. Это является положительным для доллара."
Высокодоходные валюты находятся под давлением в связи со снижением склонности инвесторов к риску на фоне снижения основных фондовых индексов мира.
Йена оказалась под давлением после того, как рейтинговое агенство S&P сообщило, что кредитный рейтинг Японии, который на данный момент равняется АА, может оказаться под угрозой, если не будут предпринимать меры для сокращения огромной госзадолжености страны.

"Другие региональные производственные исследования, которые были опубликованы ранее в этом месяце, оказались несколько разочаровующими, однако индекс деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго указывает на то, что сокращения в общенациональной деятельности не наблюдается."

Были опубликованы следующие данные:
09:00 EU(16) Денежный агрегат М3, г/г Ноябрь -0.2% 0,3%
09:00 EU(16) Денежный агрегат М3 (3 месяца по ноябрь), г/г Ноябрь 0.6% 1,6%

Курс доллара укрепился против европейских валют и остается в районе двухмесячного максимума против иены в связи с сохранением спекуляций по поводу того, что по мере восстановления крупнейшей мировой экономики ФРС будет сворачивать стимулирующие меры.
"Рост доллара базируется на фундаментальных показателях состояния американской экономики и оценках перспектив политики Федерального резерва," отмечает Даисаку Уэно, президент токийского Gaitame.Com Research Institute Ltd. "Дело не в том, что ФРС вскоре повысит процентную ставку, а в том, что в настоящее время центральный банк готовит инструменты для снижения избыточного предложения доллара. До тех пор, пока на рынке господствуют подобные ожидания американская валюта продолжит укрепляться."
Дополнительную поддержку доллару против иены оказывает рост разницы доходности между 10-летними Treasuries и японскими государственными обязательствами с аналогичным сроком действия, что делает облигации правительства США более привлекательными.
"Доллар сохранит поддержку до тех пор пока доходность Treasuries остается на высоком уровне," полагает Тошихико Сакаи глава департамента по операциям с валютами финансовыми продуктами токийского Mitsubishi UFJ Trust & Banking Corp. "Перспективы изменения процентных ставок в США Японии прямо противоположны и данный факт является причиной роста спроса на доллар-иену."
Давление на евро продолжает оказывать сообщение Wall Street Journal об отчете Европейской Комиссии в соответствии с которым государственный долг половины стран еврозоны приближается к недопустимым уровням. В результате активизировались опасения в отношении роста суверенных рисков в еврозоне.
"Я не думаю ,что это последние плохие новости в отношении Европы, считает Норифуми Ёшида, вице-президент торговой секции сингапурского представительства Mizuho Corporate Bank Ltd. "Регион в целом выгляди неплохо однако ситуация в отдельных странах остается сложной"
Действительно, напомним что опасения того, что правительство Греции предпринимает недостаточно активные меры для противодействия ухудшению финансового положения страны послужили причиной снижения в декабре кредитного рейтинга Греции агентствами Standard & Poor’s, Moody’s Investors Service и Fitch Ratings. Кроме того, S&P понизил прогноз рейтинга Испании со стабильного на негативный отметив "более явные и постоянные признаки ухудшения бюджетной ситуации."
В декабре доллар вырос против евро на 4,6%, сократив потери с начала 2009 года до 2.6%.

EUR/USD вырос из области $1.4300 до $1.4360, после чего отступил к $1.4325.

GBP/USD в ходе восстановления из области минимума азиатской сессии $1.5880 пара встретила сопротивление в районе $1.5912. В настоящее время продажи активизировались и курс, пробив минимум вторника $1.5867 в ходе поглощения стопов, располагавшихся ниже $1.5850 достиг верхней границы области поддержки $1.5820/00.
USD/JPY после отката в область Y92.05 обновил сессионный максимум и направляется в настоящее время к верхней границе октябрьского диапазона Y92.33, где отмечено сосредоточение ордеров на продажу. Выше располагаются стопы поглощение которых при пробитии Y92.40 сделает целью роста 61.8% отката снижения в период августа-ноября Y92.80.
Основное внимание среды будет приковано к американским данным, в частности к индексу деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго за декабрь. Аналитики прогнозируют снижение показателя до 55,4 пп после 56,1 пп месяцем ранее. Отчет выйдет в 14:45 GMT. В 15:30 GMT Министерство топлива США обнародует данные по запасам топлива на прошлой неделе.

Пара обновила сессионный максимум в районе Y92.28 и направляется в настоящее время к верхней границе октябрьского диапазона Y92.33, где отмечено сосредоточение ордеров на продажу. Выше располагаются стопы поглощение которых при пробитии Y92.40 сделает целью роста 61.8% отката снижения в период августа-ноября Y92.80.

Курс доллара укрепился против европейских валют и остается в районе двухмесячного максимума против иены в связи с сохранением спекуляций по поводу того, что по мере восстановления крупнейшей мировой экономики ФРС будет сворачивать стимулирующие меры.
"Рост доллара базируется на фундаментальных показателях состояния американской экономики и оценках перспектив политики Федерального резерва," отмечает Даисаку Уэно, президент токийского Gaitame.Com Research Institute Ltd. "Дело не в том, что ФРС вскоре повысит процентную ставку, а в том, что в настоящее время центральный банк готовит инструменты для снижения избыточного предложения доллара. До тех пор, пока на рынке господствуют подобные ожидания американская валюта продолжит укрепляться."
Дополнительную поддержку доллару против иены оказывает рост разницы доходности между 10-летними Treasuries и японскими государственными обязательствами с аналогичным сроком действия, что делает облигации правительства США более привлекательными.
"Доллар сохранит поддержку до тех пор пока доходность Treasuries остается на высоком уровне," полагает Тошихико Сакаи глава департамента по операциям с валютами финансовыми продуктами токийского Mitsubishi UFJ Trust & Banking Corp. "Перспективы изменения процентных ставок в США Японии прямо противоположны и данный факт является причиной роста спроса на доллар-иену."
Давление на евро продолжает оказывать сообщение Wall Street Journal об отчете Европейской Комиссии в соответствии с которым государственный долг половины стран еврозоны приближается к недопустимым уровням. В результате активизировались опасения в отношении роста суверенных рисков в еврозоне.
"Я не думаю ,что это последние плохие новости в отношении Европы, считает Норифуми Ёшида, вице-президент торговой секции сингапурского представительства Mizuho Corporate Bank Ltd. "Регион в целом выгляди неплохо однако ситуация в отдельных странах остается сложной"
Действительно, напомним что опасения того, что правительство Греции предпринимает недостаточно активные меры для противодействия ухудшению финансового положения страны послужили причиной снижения в декабре кредитного рейтинга Греции агентствами Standard & Poor’s, Moody’s Investors Service и Fitch Ratings. Кроме того, S&P понизил прогноз рейтинга Испании со стабильного на негативный отметив "более явные и постоянные признаки ухудшения бюджетной ситуации."
В декабре доллар вырос против евро на 4,6%, сократив потери с начала 2009 года до 2.6%.

EUR/USD $1.4100, $1.4350
USD/JPY Y90.70, Y92.00, Y93.00
AUD/USD $0.8745, $0.8850

Уровень сопротивления 3:Y95.00
Уровень сопротивления 2:Y93.60
Уровень сопротивления 1:Y92.30
Текущая цена: Y92.12
Уровень поддержки 1:Y91.50
Уровень поддержки 2:Y91.00
Уровень поддержки 3:Y90.20
Комментарии: Курс продолжает торговаться в довольно узком ценовом диапазоне немногим ниже недавних максимумов на Y92.30 (ближайшее сопротивление). Выше ключевой технической целью роста станет трендовая линия сопротивления от 06 апреля на Y93.60. Далее сопротивление находится на Y95.00. Ближайшая поддержка – на Y91.50, более важная – в области канальной линии от 27 ноября на Y91.00. Пробитие последнего уровня откроет дорогу к Y90.20.

Уровень сопротивления 3: Chf1.0700
Уровень сопротивления 2: Chf1.0510
Уровень сопротивления 1: Chf1.0400
Текущая цена: Chf1.0364
Уровень поддержки 1: Chf1.0350
Уровень поддержки 2: Chf1.0280
Уровень поддержки 3: Chf1.0240
Комментарии: Ближайшая поддержка находится на Chf1.0350, ниже – минимум вторника на Chf1.0280, более важный уровень – на Chf1.0240 (50% Фибо движения Chf0.9960 – Chf1.0510). Ближайшим сопротивлением является максимум 24 декабря на Chf1.0400. Более важным сопротивлением представляется максимум 17 декабря на Chf1.0510 и далее – Chf1.0700 (максимум 04 сентября).

Уровень сопротивления 3:$1.6120
Уровень сопротивления 2:$1.6070
Уровень сопротивления 1:$1.5910
Текущая цена: $1.5877
Уровень поддержки 1: $1.5860
Уровень поддержки 2: $1.5750
Уровень поддержки 3: $1.5700
Комментарий: Фунт остается под давлением. Промежуточной поддержкой выступает вчерашний минимум на $1.5860, более важный уровень приходится на $1.5750 (38,2% Фибо $1.3650-$1.7030) и далее - $1.5700 (минимум октября). Ближайшим сопротивлением является сессионный максимум $1.5910, а более важным – максимум вторника на $1.6070. Возврат выше сделает возможным тестирование канальной линии сопротивления от 03 декабря на $1.6120.

Уровень сопротивления 3:$1.4600
Уровень сопротивления 2:$1.4460
Уровень сопротивления 1:$1.4370
Текущая цена: $1.4355
Уровень поддержки 1: $1.4300
Уровень поддержки 2: $1.4220
Уровень поддержки 3: $1.4020
Комментарий: Евровалюта пытается восстановиться, однако в целом остается под давлением после вчерашних продаж во второй половине дня. Часовой максимум вторника $1.4370 представляет ближайшее сопротивление. Выше возможен рост до дневного максимума 29 декабря на $1.4460, однако более важным сопротивлением является $1.4590/00 (максимум 16 декабря). Ближайшая поддержка представлена сессионными минимумами на $1.4300. Ниже возможно тестирование $1.4220 (минимум 22 декабря) и далее - $1.4020 (50,0% Фибо роста $1,2880-$1,5140).

В ходе восстановления из области минимума азиатской сессии $1.5880 пара встретила сопротивление в районе $1.5912. В настоящее время продажи активизировались и курс тестирует $1.5880. Преодоление данной отметки откроет дорогу к минимуму вторника $1.5867. Стопы располагаются ниже $1.5850 и в случае их поглощения возможно продолжение снижения в район $1.5820/00.

Доллар торгуется у 2-месячного максимума против иены на спекуляциях восстановления экономики и ожиданиях действий от ФРС.
Доллар также укрепился по отношению к евро, что наблюдается 3-й день подряд в преддверии публикации отчета от Менеджеров по продажам Чикаго, который может подтвердить восстановление экономики США.
Евровалюта оказалась под давлением после того, как издание Wall Street Journal сообщило, что Еврокомиссия опасается, что более чем у половины стран союза могут оказаться проблемы с государственным долгом.
«Я не думаю, что это последние плохие новости по Европе», отмечает Норифуми Йошида, вице-президент торгового департамента Mizuho Corporate Bank Ltd. «Сам регион в целом может выглядеть неплохо, но отдельные страны могут иметь проблемы».
В этом месяце доллар вырос на 4.6% против евро, сократив свои потери за этот год до 2.6%. За последние 10 лет курс доллара обесценился на 30%.
Спрос на иену снизился после сообщения Reuters о том, что рейтинговое агентство Standard & Poor грозится понизить рейтинг Японии AA, если страна не сможет стабилизировать и значительно сократить огромный государственный долг.

EUR/USD вырос из области $1.4300 до $1.4360, после чего отступил к $1.4345.
GBP/USD остается в диапазоне $1.5870/$1.5915.
USD/JPY протестировал Y92.25/30, после чего вернулся к фигуре. Сейчас курс торгуется немногим выше – на Y92.10.

Основное внимание среды будет приковано к американским данным, в частности к индексу деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго за декабрь. Аналитики прогнозируют снижение показателя до 55,4 пп после 56,1 пп месяцем ранее. Отчет выйдет в 14:45 GMT. В 15:30 GMT Министерство топлива США обнародует данные по запасам топлива на прошлой неделе.

EUR/USD: $1.4100, $1.4350
USD/JPY: Y90.70, Y92.00, Y93.00
AUS/USD: $0.8745, $0.8850

BBC
Киев: транзит нефти для России подорожает на треть
Плата за транзит российской нефти через Украину в 2010 году возрастет приблизительно на 30%, сообщила украинская сторона о новом дополнении к долгосрочному соглашению с Россией. Пресс-секретарь министерства топлива и энергетики Украины Фэнт Ди сообщил ИТАР-ТАСС, что дополнения к существующему соглашению о транзите нефти "Укртранснафта" (дочерняя компания "Нафтогаза") и российская "Транснефть" подписали в понедельник вечером.

Deutsche-Welle
Для розничной торговли в Германии 2010 год будет трудным
Розничную торговлю в Германии в 2010 году ожидают трудные времена. Однако в целом экономическая конъюнктура в стране будет благоприятной, считают эксперты.

Daily Mail
Почему надо знать о нефтяной угрозе, исходящей от России
В понедельник премьер-министр РФ открыл первую очередь нефтепровода Восточная Сибирь - Тихий океан (ВСТО). Это событие знаменует собой важный шаг в рамках взятого Путиным курса на диверсификацию российских энергетических рынков.

Le Figaro
Нефть: ЕС в центре конфликта между Москвой и Киевом
Москва не исключает, что может быть принято решение о прекращении поставок нефти в Словакию, Венгрию и Чехию по причине "неурегулированных проблем между РФ и Украиной". Украина хочет пересмотреть условия транзита российской нефти в ЕС.

The Wall Street Journal
Россия избавляется от долгов советской эпохи
Россия избавилась от долгов советской эпохи, подготовившись к новому вхождению на международный рынок капитала. Так, завершен обмен 405,8 млн долларов коммерческой задолженности бывшего СССР на еврооблигации с датами погашения в 2010 и 2030 годах.

Доллар укрепился против основных валют после выхода позитивных данных по доверию потребителей в США, которые усилили спекуляции относительно того, что ФРС будет сворачивать специальные меры стимулирования экономики.
Индекс уверенности потребителей вырос до уровня 52,9 пункта в декабре при средних прогнозах 53,3 пункта. Значение показателя за прошлый месяц было пересмотрено до уровня 50,6 пункта с 49,5.
После выхода статистических данных фьючерсы на федеральные фонды оценивают в 60% вероятность того, что ФРС на заседании в июне следующего года как минимум на 25 базисных пунктов. Неделю назад данная вероятность составляла 48%.
Давление на иену оказало повышение спроса на высокодоходные валюты после выхода макроэкономических отчетов.
"Рынок сходится во мнении, что ФРС близка к выходу из мер стимулирования, Банк Японии еще далек от него." - Хидеки Амикура, Nomura Trust & Banking Co в Токио. - "Это порождает интерес к покупкам доллара против йены."

EUR/USD изначально вырос с $1.4352 до максимумов на $1.4460. Однако удержаться на плаву курсу не удалось и он рухнул к $1.4330. Позднее евро смог стабилизироваться в диапазоне $1.4335/50.

GBP/USD в начале дня вырос до $1.6070, однако повышенный спрос на евро/фунт оказал давление на стерлинг на европейской сессии и курс отступил к $1.5980, после чего вернулся к $1.6020. Однако продажи евро оказали позднее давление на фунт и курс стремительно ушел вниз к новым минимумам на $1.5860.
USD/JPY вырос из области Y91.50 до Y92.06, однако день завершил ниже фигуры.
На европейской сессии в среду выйдут данные по ценам на импорт Германии (07:00 GMT). Позднее, в 09:00 GMT, Еврозона опубликует показатели денежной массы в регионе за ноябрь.
Основное внимание среды будет приковано к американским данным, в частности к индексу деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго за декабрь. Аналитики прогнозируют снижение показателя до 55,4 пп после 56,1 пп месяцем ранее. Отчет выйдет в 14:45 GMT.
В 15:30 GMT Министерство топлива США обнародует данные по запасам топлива на прошлой неделе.

Уровень сопротивления 3:Y95.00
Уровень сопротивления 2:Y93.60
Уровень сопротивления 1:Y92.30
Текущая цена: Y92.08
Уровень поддержки 1:Y91.50
Уровень поддержки 2:Y91.00
Уровень поддержки 3:Y90.20
Комментарии: Курс продолжает торговаться в довольно узком ценовом диапазоне немногим ниже недавних максимумов на Y92.30 (ближайшее сопротивление). Выше ключевой технической целью роста станет трендовая линия сопротивления от 06 апреля на Y93.60. Далее сопротивление находится на Y95.00. Ближайшая поддержка – на Y91.50, более важная – в области канальной линии от 27 ноября на Y91.00. Пробитие последнего уровня откроет дорогу к Y90.20.

Уровень сопротивления 3: Chf1.0700
Уровень сопротивления 2: Chf1.0510
Уровень сопротивления 1: Chf1.0400
Текущая цена: Chf1.0374
Уровень поддержки 1: Chf1.0350
Уровень поддержки 2: Chf1.0280
Уровень поддержки 3: Chf1.0240
Комментарии: Доллар заметно восстановился из области вчерашних минимумов и теперь ближайшим сопротивлением является максимум 24 декабря на Chf1.0400. Более важным сопротивлением представляется максимум 17 декабря на Chf1.0510 и далее – Chf1.0700 (максимум 04 сентября). Ближайшая поддержка находится на Chf1.0350, ниже – минимум вторника на Chf1.0280, более важный уровень – на Chf1.0240 (50% Фибо движения Chf0.9960 – Chf1.0510).

Уровень сопротивления 3:$1.4600
Уровень сопротивления 2:$1.4460
Уровень сопротивления 1:$1.4370
Текущая цена: $1.4341
Уровень поддержки 1: $1.4300
Уровень поддержки 2: $1.4220
Уровень поддержки 3: $1.4020
Комментарий: Евровалюта пытается восстановиться, однако в целом остается под давлением после вчерашних продаж во второй половине дня. Ближайшая поддержка представлена сессионными минимумами на $1.4300. Ниже возможно тестирование $1.4220 (минимум 22 декабря) и далее - $1.4020 (50,0% Фибо роста $1,2880-$1,5140). Часовой максимум вторника на $1.4370 представляет ближайшее сопротивление. Выше возможен рост до дневного максимума 29 декабря на $1.4460, однако более важным сопротивлением является $1.4590/00 (максимум 16 декабря).

Уровень сопротивления 3:$1.6120
Уровень сопротивления 2:$1.6070
Уровень сопротивления 1:$1.5940
Текущая цена: $1.5895
Уровень поддержки 1: $1.5860
Уровень поддержки 2: $1.5750
Уровень поддержки 3: $1.5700
Комментарий: Фунт пытается восстановиться после вчерашнего падения. Ближайшим сопротивлением является $1.5940, более важным – максимум вторника на $1.6070. Возврат выше сделает возможным тестирование канальной линии сопротивления от 03 декабря на $1.6120. Промежуточной поддержкой выступает вчерашний минимум на $1.5860, более важный уровень приходится на $1.5750 (38,2% Фибо $1.3650-$1.7030) и далее - $1.5700 (минимум октября).

EUR/USD 1.4456 1.4330 1.4353
GBP/USD 1.6067 1.5865 1.5900
USD/JPY 92.06 91.51 91.98
USD/CHF 1.0385 1.0278 1.0365

EUR/JPY 132.58 131.61 132.03
EUR/GBP 0.9042 0.8969 0.9024
GBP/JPY 147.12 145.97 146.26
GBP/CHF 1.6582 1.6439 1.6481

07:00 Германия Индекс цен на импорт Ноябрь 0,5%
07:00 Германия Индекс цен на импорт, г/г Ноябрь -8,1%
07:00 Германия Базовое значение индекса цен на импорт, г/г Ноябрь -7,9%
09:00 EU(16) Денежный агрегат М3, г/г Ноябрь 0,3%
09:00 EU(16) Денежный агрегат М3 (3 месяца по ноябрь), г/г Ноябрь 1,6%
14:45 США Индекс деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго Декабрь 55,4 56,1
15:30 США Изменение запасов сырой нефти, млн баррелей 25/12 -4,9

07:00 Германия Индекс цен на импорт Ноябрь 0,5%
07:00 Германия Индекс цен на импорт, г/г Ноябрь -8,1%
07:00 Германия Базовое значение индекса цен на импорт, г/г Ноябрь -7,9%
09:00 EU(16) Денежный агрегат М3, г/г Ноябрь 0,3%
09:00 EU(16) Денежный агрегат М3 (3 месяца по ноябрь), г/г Ноябрь 1,6%
14:45 США Индекс деловой активности Ассоциации Менеджеров в Чикаго Декабрь 55,4 56,1
15:30 США Изменение запасов сырой нефти, млн баррелей 25/12 -4,9