Новости и прогнозы: фондовый рынок от 01-12-2020

Экономика Канады резко восстановилась в третьем квартале, однако показатели оказались ниже ожиданий. Аналитики RBC Capital Markets отмечают, что, хотя расходы на услуги все еще очень ограничены, в секторах производства товаров дела идут лучше.

«Увеличение ВВП на 8,9% в третьем квартале (40,5% в годовом исчислении) не оправдало ожиданий прогнозистов, но все же ознаменовало собой значительный рост объемов производства: почти три четверти от общего падения ВВП в марте / апреле на 18% восстановились. по состоянию на сентябрь».

«Хорошая новость в сегодняшнем отчете заключается в том, что экономика восстановила свои позиции, однако повторное введение мер по сдерживанию вирусов, хотя и не столь жестких на сегодняшний день, как те, которые были введены весной, ограничивает краткосрочное восстановление».

«Для предприятий, которые борются с мерами сдерживания, свет в конце туннеля исходит от последних новостей о вакцинах, а также от высокого уровня сбережений домохозяйств. Сочетание исключительно большой государственной поддержки доходов и «принудительных» сбережений для домохозяйств с более высокими доходами, которые обычно тратят больше на дискреционные покупки, привело к тому, что совокупные сбережения домашних хозяйств за последние три квартала выросли на 160 миллиардов долларов по сравнению с уровнем до COVID".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Европейские фондовые индексы выросли во вторник, начав последний месяц года на позитивной ноте.

Читать далее 

Основные фондовые индексы США демонстрируют солидный рост в первый день декабря, продолжая свое ноябрьское ралли. Поддержку рынку оказывают благоприятные данные из Китая и надежды, что распространение эффективной вакцины против COVID-19 начнется еще до конца года, способствуя быстрому восстановлению экономики. Инвесторы также ожидают новых стимулов от ФРС и американских законодателей. 

Данные опроса IHS Markit  показали, что в производственном секторе Китая в ноябре был зафиксирован самый сильный рост за десятилетие, что свидетельствует об устойчивом восстановлении после вспышки Covid-19. Индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе Caixin вырос до 54.9 в ноябре с 53.6 в октябре. Это наивысший показатель с ноября 2010 года. Превысившие ожидания китайские данные усилили общий аппетит к риску. 

Фармкомпании продолжают подать документы для получения разрешений на использование разработанных ими вакцин против коронавируса от регулирующих органов. Компании Pfizer и BioNTech запросили экстренное одобрение своей вакцины у регулирующего органа ЕС. Партнеры теперь идут в ногу с компанией-конкурентом Moderna, которая заявила в понедельник о планах запросить условное одобрение от Европейского агентства по лекарственным средствам. 

Председатель ФРС Джером Пауэлл выступал сегодня перед Банковским комитетом Сената Конгресса США. Он признал, что американской экономике предстоит долгий путь к восстановлению и ей может потребоваться дальнейшая налогово-бюджетная поддержка. Он также повторил, что ФРС готова использовать все свои инструменты, чтобы оказать поддержку экономике во время коронавируса. Осторожная оценка Пауэлла усилила надежды на то, что ФРС может огласить новые монетарные стимулы, когда ее политики соберутся 15-16 декабря.

Между тем группа американских сенаторов от обеих партий предложили пакет мер стимулирования экономики в условиях пандемии коронавируса размером в $908 млрд., который включает $208 млрд. для помощи малому бизнесу в рамках Программы защиты заработной платы (Paycheck Protection Program; PPP). Тем временем, выступая в Конгрессе, министр финансов США Стивен Мнучин призвал законодателей предоставить еще $300  млрд в рамках PPP. Он также добавил, что решение не продлевать программы кредитования ФРС не было экономическим. Он также заявил, что конгрессменам следует перераспределить финансирование в рамках PPP, так как ресторанной индустрии нужны скорее гранты, чем займы.

Инвесторы также получили отчет от Института управления поставками (ISM), который показал, что производственная активность в США продолжала расширяться в ноябре, хотя темпы роста замедлились больше, чем ожидалось. Согласно отчету, производственный индекс PMI упал до 57.5 ​​в ноябре с 59.3 в октябре, при этом значение выше 50 указывает на расширение активности в производственном секторе. Экономисты ожидали, что индекс упадет до 58.0.

Большинство компонентов  DOW в плюсе (25 из 30). Лидер роста - UnitedHealth Group Inc. (UNH; +3.22%). Аутсайдер - salesforce.com (CRM; -2.04%). 

Все 11 секторов S&P в плюсе. Больше всего вырос сектор сырьевых материалов (+2.35%). 

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как отмечает CNBC, акции Zoom Video Communications (ZM) оказались под давлением после того, как компания в понедельник вечером отчиталась о результатах за третий квартал и представила прогнозы на текущий квартал. Несмотря на то, что оглашенные показатели превзошли ожидания Уолл-стрит, инвесторов разочаровало то, что темпы роста выручки, которые ускорились в этом году, могут замедлиться.

Показатели компании за квартал, закончившийся 31 октября, в сравнении с ожиданиями аналитиков Уолл-стрит, опрошенных Refinitiv:

• Прибыль на акцию (скорректированный показатель): $0.99 против ожидаемых $0.76;
• Выручка: $777.2 млн. против ожидаемых $694.0 млн.

Благодаря тому, что пандемия коронавируса продолжает подталкивать людей к использованию Zoom для работы, учебы и "семейных советов", выручка Zoom выросла на 367% в годовом исчислении в третьем квартале. Во втором квартале выручка компании увеличилась на 355%, а в первом - на 169%.

Между тем коэффициент валовой маржи Zoom снизился до 66.7% с 67.3% в предыдущем квартале. В течение квартала большое количество пользователей начали использовать Zoom на бесплатной основе, в том числе студенты и учителя после начала нового учебного года. Это оказало влияние на валовую прибыль компании, равно как и на более высокую, чем обычно, зависимость Zoom от ресурсов общедоступного облака, заявила Келли Штекельберг (Kelly Steckelberg), финансовый директор компании, во время веб-трансляции Zoom с аналитиками. Эрик Юань (Eric Yuan), основатель и генеральный директор Zoom, не смог принять участие в веб-трансляции. "У меня возник личный конфликт", - сообщил он в заранее записанных комментариях.

Более 80% прироста выручки в третьем квартале 2020 финансового года обеспечили подписки новых пользователей. По словам Штекельберг, выручка компании в Азиатско-Тихоокеанском регионе и Европе, на Ближнем Востоке и в Африке увеличилась на 629% по сравнению с более чем 300%-ным ростом в Северной и Южной Америке.

Zoom заявила, что в последнем квартале у нее было около 433 700 пользователей, что на 485% больше, чем в аналогичном периоде 2019 года, и превышает рост на 355%, зафиксированный во втором квартале.

В Zoom также сообщили, что по итогам четвертого квартала 2020 года рассчитывают получить скорректированную прибыль на уровне $0.77-0.77 на акцию при выручке в $806-811 млн. (середина диапазона подразумевает рост выручки на 329%). Аналитики, опрошенные Refinitiv, прогнозировали, что скорректированная прибыль компании составит $0.66 на акцию в четвертом квартале, а выручка - $730.1 млн.

На текущий момент акции ZM котируются по $412.82 (-13.70%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 0.89% (+5 б.п.).

Нефть (WTI) $45.04 (-0.66%)

Золото $1,816.00 (+1.97%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 3,658.25 (+0.97%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.84% до уровня  12,379.75. Внешний фон позитивный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию в плюсе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрируют рост. 

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют позитивную динамику, сигнализируя о продолжении ноябрьского ралли в декабре. Поддержку рынку оказывают благоприятные данные из Китая и надежды, что распространение эффективной вакцины против COVID-19 начнется еще до конца года, способствуя быстрому восстановлению экономики. Инвесторы также ожидают выступления председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла позднее сегодня.

Данные опроса IHS Markit  показали, что в производственном секторе Китая в ноябре был зафиксирован самый сильный рост за десятилетие, что свидетельствует об устойчивом восстановлении после вспышки Covid-19. Индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе Caixin вырос до 54.9 в ноябре с 53.6 в октябре. Это наивысший показатель с ноября 2010 года. Превысившие ожидания китайские данные усилили общий аппетит к риску. 

Фармкомпании продолжают подать документы для получения разрешений на использование разработанных ими вакцин против коронавируса от регулирующих органов. Компании Pfizer и BioNTech SE запросили экстренное одобрение своей вакцины у регулирующего органа ЕС. Партнеры теперь идут в ногу с компанией-конкурентом Moderna, которая заявила в понедельник о планах запросить условное одобрение от Европейского агентства по лекарственным средствам. 

Джером Пауэлл выступит перед законодателями Банковского комитета Сената Конгресса США сегодня в 15:00 GMT. Согласно подготовленной речи, опубликованной ФРС, Пауэлл предупредит законодателей, что экономика США столкнется с трудностями в следующие несколько месяцев, поскольку рост числа случаев заражения COVID ускоряется, тогда как распространения вакцины среди более широких слоев населения нужно время. “Последние новости о вакцинах очень позитивны в среднесрочной перспективе. На данный момент сохраняются серьезные сложности и неопределенности, включая вопросы сроков, производства и распространения, а также эффективности в различных группах”, - говорится в речи выступления главы ФРС. “По-прежнему сложно оценить сроки и масштабы экономических последствий этих событий с какой-либо степенью уверенности”. Осторожная оценка Пауэлла, а также тупик в переговорах о дополнительных бюджетных стимулах заставляют рынки делать ставку на то, что ФРС примет меры для поддержки экономики США, когда ее политики соберутся 15-16 декабря. 

Важных статистических данных, которые смогли бы оказать влияние на настроения участников рынка, перед открытием не публиковалось.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить Zoom Video (ZM). Компании сообщила, что в последнем квартале заработала $0.99 в расчете на одну акцию, что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.76 на одну акцию. Ее квартальная выручка также превзошла оценку Уолл-стрит и она дала превысившие ожидания прогнозы основных финансовых показателей на текущий квартал. Несмотря на это, стоимость акций ZM на премаркете снизилась на 9%. Инвесторов разочаровало сообщение менеджмента компании о том, что увеличение затрат привело к снижению рентабельности.

В фокусе также находятся акции Tesla (TSLA), котировки которых на премаркете выросли на 5.3% после того, как агентство Reuters сообщило, что они будут включены в индекс S&P 500 одним траншем в понедельник, 21 декабря.

После начала торгов влияние на их ход, помимо выступления Пауэлла, могут оказать данные по производственному индексу ISM (15:00 GMT) и расходам на строительство (15:00 GMT), а также выступления некоторых других представителей ФРС Л.Брайнард в 17:00 GMT, М. Дэйли в 18:15 GMT и Ч. Эванса в 20:00 GMT.

После закрытия торговой сессии ожидается публикация квартальной отчетности Salesforce (CRM). Аналитики прогнозируют, что по итогам отчетного периода компания покажет прибыль на уровне $0.75 в расчете на акцию при выручке в $5.248 млрд.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Zoom Video (ZM) по итогам третьего квартала 2020 финансового года (ФГ) достигла $0.99 в расчете на одну акцию (против $0.09 на одну акцию в третьем квартале 2019 ФГ), что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $0.76 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $777.20 млн. (+366.5% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $694.13 млн.

В компании также заявили, что в четвертом квартале 2020 ФГ рассчитывают получить прибыль на уровне $0.77-0.79 на акцию (против среднего прогноза аналитиков в $0.63 на акцию) при выручке в размере $806-811 млн. (против среднего прогноза аналитиков на уровне $721.24 млн.).

Акции ZM на премаркете снизились до уровня $442.13 (-7.57%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне на фоне позитивных экономических данных из Китая и надежд на вакцину от коронавируса. 

В ноябре производственный сектор Китая продемонстрировал самый сильный рост за десятилетие, что свидетельствует об устойчивом восстановлении после вспышки Covid-19.

Инвесторы не обращали внимания на результаты опроса, показывающие, что рост производственной активности в зоне евро в прошлом месяце снизился на фоне новых мер изоляции.

Окончательный индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе еврозоны (PMI) IHS Markit упал до 53,8 в ноябре с 54,8 в октябре, но оказался выше прогноза в 53,6.

С другой стороны, индекс менеджеров по закупкам в производственной сфере Великобритании (PMI) IHS Markit / CIPS вырос до 55,6 в ноябре с 53,7 в октябре, самого высокого уровня с декабря 2017 года и выше предыдущего мгновенного значения 55,2.

Теперь в центре внимания выступление председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла перед Банковским комитетом Сената позже в тот же день, а инвесторы ждут новых подсказок относительно следующих шагов.

Британский фунт впервые за три месяца преодолел отметку 1,34 доллара, а также вырос по отношению к евро после того, как министр Великобритании предупредил ЕС, что Великобритания не будет «привязана к их образу действий».

Ранее сообщалось, что Европейский Союз примет чрезвычайные меры, если к среде или четвергу не будет заключено торговой сделки с Великобританией.

Акции UniCredit упали в цене на -6%. Итальянский кредитор заявил, что его главный исполнительный директор Жан Пьер Мустье уйдет в отставку по окончании своего мандата, который истекает в апреле 2021 года.

Швейцарская хлебобулочная компания Aryzta увеличила капитализацию на 4,5%. Компания заявила, что зарегистрировала постепенное улучшение выручки в первом квартале по сравнению с предыдущим четвертым кварталом 2020 финансового года.

Lloyds Banking Group выросла на 4,2% на следующий день после того, как она наняла банкира HSBC Чарли Нанна в качестве своего нового исполнительного директора.

Акции AstraZeneca прибавили 1,6%. Фармацевтическая компания согласилась продать Grünenthal GmbH права на Crestor (Розувастатин) и связанные с ним лекарства в более чем 30 странах Европы, за исключением Великобритании и Испании.

Weir Group прибавила 1,7%. Поставщик горнодобывающих технологий выиграл заказ на 95 млн фунтов стерлингов на поставку компонентов и услуг для послепродажного обслуживания магнетитового проекта Iron Bridge в Западной Австралии.

Акции французской фармацевтической компании Ipsen выросли на 2% после опубликования своего среднесрочного прогноза.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Азиатские фондовые индексы закрылись в основном с ростом на фоне оптимистичных данных из Китая и надежд на то, что вакцина Covid-19 станет доступной в ближайшее время.

Акции Китая выросли после публикации позитивных экономических данных. Согласно данным опроса IHS Markit, в ноябре производственный сектор Китая продемонстрировал самый сильный рост за десятилетие, что свидетельствует об устойчивом восстановлении после вспышки Covid-19.

Индекс менеджеров по закупкам в производственном секторе Caixin вырос до 54,9 в ноябре с 53,6 в октябре. Это самое высокое значение с ноября 2010 года.

Компании сообщили, что производство росло самыми быстрыми темпами за десять лет благодаря новым заказам, а также дальнейшему восстановлению после сбоев, связанных с Covid-19, которые наблюдались ранее в этом году. Новые заказы также выросли больше всего за десятилетие благодаря более устойчивому внутреннему спросу.

Японские фондовые индексы выросли, несмотря на возобновление падения доллара, а последние производственные данные рисуют смешанную картину экономики .

В производственном секторе Японии продолжалось сокращение в ноябре, хотя и более медленными темпами, показало последнее исследование банка Jibun, с индексом PMI в производственной сфере 49,0 по сравнению с 48,7 в октябре.

Отдельные данные показали, что уровень безработицы в Японии увеличился до 3,1% с учетом сезонных колебаний в октябре - в соответствии с ожиданиями.

Акции Fast Retailing, Fanuc, Shin-Etsu Chemical, Advantest и Tokyo Electron выросли на 2-3%.

Австралийские рынки резко выросли, поскольку Резервный банк Австралии оставил без изменений набор мер денежно-кредитной политики на своем последнем заседании совета директоров в этом году.

Новости о том, что Западная Австралия вновь откроет свои границы с Викторией и Новым Южным Уэльсом с 8 декабря, также поддержали настроения.

Лидером роста стали медицинские компании: CSL, Cochlear и Resmed выросли на 1-2%. 

Нефтегазовый гигант Santos прибавил 0,8% после повышения годового прогноза добычи. 

Акции золотодобывающих компаний Evolution Mining и Newcrest подскочили более чем на 3%.

Стоимость Westpac выросла на 0,8%, несмотря на обвинения в нарушении банком стандартов ликвидности за последние два года. Commonwealth Bank, которому грозит гражданский иск о завышении процентов по счетам овердрафта для бизнеса , вырос на 1,5%.

Что касается экономических новостей, то последние отчеты о производственной деятельности, балансе текущих операций и разрешениях на строительство показали положительную картину экономики.

Акции Сеула достигли рекордно высокого уровня после того, как рост ВВП страны был пересмотрен в сторону повышения в третьем квартале, что вселяет надежды на восстановление экономики в условиях пандемии. 

Крупнейшая на рынке компания Samsung Electronics подорожала на 1,7%, а производитель микросхем №2 SK Hynix - на 3,1%. 

Производитель аккумуляторов Samsung SDI прибавил 2,6%, а гигант интернет-портала Naver прибавил 2,9%.

Акции Новой Зеландии закрылись с незначительным снижением, поскольку рост новозеландского доллара повлиял на перспективы экспортеров. 

Согласно окончательным данным опроса ANZ, показатель деловой уверенности Новой Зеландии вырос до -6,9 в ноябре с -15,7 в предыдущем месяце. 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DAX +0.6%

FTSE +0.2%

IBEX +0.5%

Европейские фондовые индексы, вероятно, откроются во вторник небольшим ростом после того, как частный опрос показал, что восстановление экономики Китая в прошлом месяце продолжало расти. В частности производственный индекс Китая от Caixin вырос в ноябре к 54.9.  

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США умеренно снизились, так как инвесторы решили частично зафиксировать прибыль в последний день невероятно сильного месяца для рынка американских акций.

Читать далее