Новости и прогнозы: фондовый рынок от 03-03-2008

JP Morgan повысил рейтинг Deutsche Telekom с Underweight до Neutral
P Morgan повысил рейтинг Prudential Plc Jс Underweight до Neutral
JP Morgan повысил рейтинг Seagate Tech с Neutral до Overweight
JP Morgan повысил рейтинг Kohl's с Neutral до Overweight

Основные индексы обновили сессионные минимумы после того, как энергетический сектор не смог удержать своих лидирующих позиций (-0.5%). В настоящее время лишь маловлиятельные коммунальный (+0.4%) и сектор сырьевых материалов (+0.1%) торгуются на положительной территории. Следует отметить, что пессимизм в отношении рынков акций сегодня носит широкий характер и не ограничивается США. Так, индексDow Jones World, сегодня снизился на 1.8%.

AMBAC Inc сообщил о снижении квартальных дивидендов до цента на акцию и временном прекращении деятельности своего финансового подразделения с целью высвобождения капитала.

Boeing Co. СП конкурентов компании Northrop Grummand и Airbus выиграло контракт ВВС США на сумму $40 млрд.

Инвестиционная компания Уоррена Баффета Berkshire Hathaway Inc сообщила о падении квартальной прибыли на 18% в связи со снижением доходности страхового бизнеса и падения активности в секторе строительства.

Он-лайн брокер E Trade Financial Corp нанял вице-президента J.P. Morgan, Дональда Лэйтона в качестве исполнительного директора компании (CEO), в связи с чем активизировали спекуляции о возможной продаже E Trade, сообщает The Wall Street Journal.

Citigroup снизил рейтинг акций Ford Motor Company до уровня sell с hold, отметив, что устаревший модельный ряд может стать причиной снижения рыночной доли производителя автомобилей в США.

HSBC Hldgs Plc сообщил, что прибыль по итогам 2007 выросла на 21% несмотря на практически нулевой результат банка в Северной америке из-за кризиса на рынке subprime.

Складывается впечатление, что основные индексы закрепились на отрицательной территории.
Ford (F 6.24, -0.29) недавно сообщил, что продажи на территории Северной Америки снизились на 7% по сравнению с прошлым годом. Аналитики прогнозировали более значительное падение показателя, на 14%. Продажи General Motors (GM 23.04, -0.24) упали на 13%. против ожидавшегося снижения на 14%.
В целом продажи автомобилей в США составили 11.9 млн. единиц против 11.7 млн. в предыдущем периоде, когда показатель достиг минимальной отметки с 2005 года.

Продажи на внутреннем рынке по предварительным данным значительно превысили отметку 11 млн. (против 11.8 млн. в январе). Ford также сообщил об увольнении 2500 сотрудников и сокращении смен на четырех своих предприятиях.

Основные индексы вернулись на отрицательную территорию. Финансовый сектор остается главным аутсайдером (-0.9%), сдерживающим попытки укрепления широкого рынка. Вообще следует отметить, что лишь финансовый, а также сектора здравоохранения (-0.1%), и высоких технологий (-0.5%) торгуются в настоящее время на отрицательной территории.

Ранее нефть достигла рекордной отметки $103.95 за баррель.

После обновления сессионных минимумов основные индексы смогли восстановить часть понесенных потерь.
Fannie Mae (FNM 26.65, -1.00) и Freddie Mac (FRE 23.99, -1.19) достигли соглашения с генеральным прокурором Нью-Йорка в отношении в отношении методов оценки стоимости жилья. В результате прокуратура прекратила расследование деятельности ипотечных компаний.
Сектор страховых компаний, специализирующихся на страховании имущества, а также от несчастных случаев (рroperty and casualty insurers) сегодня является одним из основных аутсайдеров (-1.1%) после того, как инвестор и управляющий Berkshire Hathaway (BRK.A 136,200, -3,800) Уоррен Баффет в обращении к акционерам заявил, что ожидает падения прибыльности страховых компаний в течение 2008 года.

"Производственный индекс ISM в феврале снизился до 48.3 по сравнению с 50.7 в январе и 48.4. Показатель, таким образом, достиг минимального уровня с апреля 2003 года. Ослабление показателя ожидалось однако, таким значительным, как это можно было предполагать, исходя из региональных отчетов о состоянии производственного сектора. Сегодняшний отчет указывает на отрицательные темпы роста производственной активности, однако, не является свидетельством общего падения темпов экономического роста."

Nasdaq и S&P 500 вернулись на положительную территорию после публикации индекса ISM.
Шесть из десяти секторов в настояще время укрепляют свои позиции. Основным аутсайдером является финансовый сектор (-1.1%), который, тем не менее, смог восстановить часть своих потерь. Энергетический (+1.6%) и сектор сырьевых материалов (+1.2%) are сохраняют лидирующие позиции благодаря сохранению давления на доллар.
Индекс сырьевого сектора (CRB Commodity Index) возобновил свой рост после укрепления в феврале на 11.7%. Сегодня индекс прибавил 1.1% благодаря обновлению исторических максимумов ценой золота и нефть. Цена "черного золота" достигла отметки $103.95 за баррель, а просто золото подорожало до $991.00 за унцию. Среди других сырьевых товаров следует отметить рост цены пшеницы на 3.7% и серебра на 2.6%.

Американский фондовый рынок продолжит снижение в понедельник, поскольку опасения в отношении рецессии в США и падение доллара продолжают сдерживать активность инвесторов.
Опасения в отношении состояния экономики США и устойчивости финансового сектора привели к резкому падению «голубых фишек» в пятницу. Эти опасения распространились на зарубежные рынки. В понедельник японский индекс Nikkei завершил торги с потерями в 4.5%, европейские фондовые рынки также ослабевают. Между тем, доллар обновил 3-летние минимумы против иены.
После открытия рынка в распоряжении инвесторов будут экономические отчеты, включающие индекс производственной активности от Института Управления поставками, который, согласно прогнозам, упал в феврале до 49.0 пп против январского показателя в 50.7 пп. Министерство торговли предоставит данные по расходам на строительство, которые также могут показать снижение.
Крупнейшие национальные автопроизводители отчитаются о февральских продажах. Аналитики прогнозируют, что продажи будут на 2.3% ниже прошлогоднего показателя.
Среди корпоративных новостей: компонент Dow, - Boeing, - неожиданно потерпел поражение в получении заказа на новые заправочные танкеры для ВВС США. Контракт оценивался в $40 млрд. Акции компании упали на торгах в Европе более чем на 5%. Заказ же достался СП-конкуренту в лице Northrop Grumman и European Aeronautic Defense and Space Co. Акции Northrop прибавили 5.3%, в то время как акции EADS подорожали на 7.4%.
Акции другого компонента Dow, - United Technologies, - подешевели на 3.4% после ого, как стало известно, что компания сделала предложение о поглощении компании Diebold Inc. за $2.63 млрд. Эта сумма на 66% превышает стоимость акций Diebold при закрытии торгов в пятницу.

Укрепление иены стало причиной падения фондовых индексов в понедельник. Индекс Nikkei 225 рухнул на 610.84 пп или 4.5% до минимума с 23 января на 12,992.18, Topix упал на 53.13 пп или 4% до 1,271.15.

Фьючерсы на Globex начали европейскую сессию на отрицательной территории. Мартовский контракт на S&P снизился на 8.10 пп до 1323.20, фьючерс на Nasdaq Mar - на 12.25 пп до 1736.00.

Продажи на Wall Street ускорились в пятницу, результате чего Wall Street 4-й месяц подряд завершил с потерями на фоне слабых фундаментальных показателей и неопределенных перспектив на рынке ипотечного кредитования. За неделю индекс S&P-500 упал на 1,2% до 1,336.01. В феврале индекс потерял 3,1% и 9% с начала года. Dow Jones industrial average снизился на 0,6% до 12,304.98 за 5 торговых дней, при этом февральские потери составили 2,7%. Технологический Nasdaq снизился на 1% до 2,311.23 за неделю.

Падение индекса потребительского доверия до 16-летнего минимума, слабые экономические данные, рост заявок на получение пособия по безработице, взлет цен на нефть к новым рекордным максимумам, а также падение продаж и цен на жилье – все это лишь усиливало пессимизм инвесторов и стимулировало снижение фондового рынка.

Комментарии главы ФРС Бена Бернанке привели к активизации продаж акций финансовых компаний после того, как он сказал, что, вероятно, некоторые банки станут банкротами. Банковский индекс S&P-500 упал за неделю на 4,7%, в то время как более широкий индекс финансового сектора снизился на 3,8%. Акции MF Global рухнули на 41,7%. Рейтинговые агентства Standard & Poor’s и Moody’s понизили свои кредитные рейтинги по ряду брокерских фирм.

Рекордные убытки Fannie Mae и Freddie Mac, а также проблемы Thornburg Mortgage усилили опасения относительно ситуации в жилищном секторе. Акции Fannie Mae, сообщившей об убытках в IV квартале в размере 3,6 млрд. долларов, подешевели на 3,1%. Ее меньший конкурент Freddie Mac показал квартальные убытки в размере 2,5 млрд. и предоставил слабый прогноз на текущий год. Акции Thornburg Mortgage, специализирующегося на кредитах, предоставляемых под покупку экзотического жилья, рухнули на 16,4%. Кроме того, крупнейшая национальная страховая компания AIG сообщила об убытках в 5,3 млрд. долларов, связанных со списанием активов на сумму 11,5 млрд. Акции AIG упали на 4,2%.

Между тем, для компаний, специализирующихся на страховании облигаций, неделя выдалась довольно удачной. Moody’s и S&P подтвердили рейтинг ААА для Ambac и MBIA, хотя план Citigroup по «спасению» Ambac продолжает беспокоить инвесторов. Акции Ambac подорожали на 10,5% за неделю, а акции MBIA прибавили 8,3%.На 11,6% выросли в цене акции Assured Guaranty после того, как инвестор Уилбур Росс согласился купить 1 млрд. долларов в акциях.

Некоторое облегчение рынку принесли компании технологического и телекоммуникационного секторов. Акции Take-Two Software, производителя видео-игр, подскочили на 52,4% за 5 дней после того, как компания получила предложение о поглощении за 2 млрд. долларов от конкурента Electronic Arts. Акции EA отступили на 5,8%. Акции консультационной компании Sapient подорожали на 21,2% после выхода сильного квартального отчета. Акции Novell прибавили 12,7% также после выхода сильного квартального отчета. На 28,3% взлетели акции OmniVision Technologies, в то время как акции Sprint Nextel снизились на 17,4%.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США также несут серьезные потери. Фьючерс на Dow потерял уже 0.7%, на S&P - 0.53% и фьючерс на Nasdaq снизился на 0.43%

Индексы падают в Гон-Конге, Японии, Южной Корее и Австралии после того, как Wall Street завершил пятницу падение котировок на фоне слабых экономических и корпоративных данных,а также роста цен на нефть. Потери индекса Nikkei в Японии превысили отметку в 4% достигнув 13,052.51. Среди основных причин продаж акций- рост иены и опасения в отношении американской экономики.

Change % Change Last
Nikkei 225 -322.49 +2.3% 13,603.02
Topix -28.82 -2.1% 1,324.28
FTSE 100 -81.40 -1.36% 5,884.30
CAC 40 -74.57 -1.53% 4,790.66
Xetra Dax -114.39 -1.67% 6,748.13
DOW -315.79 -2.51% 12,266.39
NASDAQ -60.09 -2.58% 2,271.48
S&P 500 -37.05 -2.71% 1,330.63

08:45 Италия Индекс производственной активности PMI, февраль, 50,8
08:50 Франция Индекс производственной активности PMI, февраль, 53,9
08:55 Германия Индекс производственной активности PMI с учетом сезонных поправок, февраль, 54,4
09:00 Е-15 Индекс производственной активности PMI, февраль, 52,3 52,8
09:00 Италия Индекс цен производителей, м/м, январь, -0,1%
09:00 Италия Индекс цен производителей, г/г, январь, 4,6%
09:30 Великобритания Производственный индекс CIPS, февраль, 51,0 50,6
10:00 Е-15 Гармонизированный индекс потребительских цен, предварительно, г/г, февраль, 3,2% 3,2%
15:00 США Индекс производственной активности от Института Управления Поставками, февраль, 49,3 50,7
15:00 США Расходы на строительство, январь, -0,6% -1,1%