Новости и прогнозы: фондовый рынок от 10-03-2008

Broadpoint Capital повысил рейтинг Dynamic Materials с Neutral » Buy
JMP Securities повысил рейтинг MFA Mortgage с Mkt Outperform » Strong Buy
Roth Capital повысил рейтинг Art Technology с Hold » Buy

Citigroup снизил рейтинг Aeropostale с Hold » Sell
BMO Capital Markets снизил рейтинг Western Digital с Outperform » Market Perform
Jefferies & Co снизил рейтинг Thornburg Mortg с Hold » Underperform
Oppenheimer снизил рейтинг ValueClick с Outperform » Perform

Давление продаж не снижается. Акции Ambac (ABK 7.43, -2.06) упали в цене на 22%, тем самым став лидером продаж в составе индекса S&P 500. Countrywide (CFC 4.42, -0.67) потерял 13% стоимости своих акций.

Курс акций Bear Stearns Companies Inc достиг минимальной отметки за пять последних лет после снижения их рейтинга Moody's и негативных комментариев Bernstein Research.

Квартальные результаты MBIA Inc оказались слабее ожиданий, в результате чего акции страховой компании достигли своего исторического минимума.

Акции оператора нефтепроводов Transmontaigne Partners L P выросли в цене после сообщения об увеличении квартальной прибыли благодаря росту бизнеса в Техасе и в районе побережья Персидского залива.

Акции Fannie Mae (FNM) упали в цене на 6% после публикации в Barron's статьи, в которой высказывается предположение, что ипотечной компании может потребоваться помощь правительства в случае усугубления кризиса на рынке жилья.

Сообщение, что ФРС проводит расследование в отношении возможного мошенничества Countrywide Financial Corp., стало причиной обвала акций компании.

McDonald's сообщил о росте продаж в прошлом месяце на 11.7%. Результат был достигнут благодаря увеличению спроса в Европе, а также в связи с сезонным фактором - дополнительным календарным днем в феврале.

Рейтинг Thornburg Mortgage (TMA) был снижен аналитиками Jefferies & Co. после того, как неделю назад один из кредиторов компании объявил дефолт по своим обязательствам.

Акции Wyeth несколько упали в цене после сообщения фармацевтической компании о намерении инвестировать $280 млн. в строительство завода по производству продуктов питания в Китае.

Давление продаж несколько снизилось и основные индексы смогли восстановиться из районов своих сессионных минимумов. тем не менее, все 10 основных экономических секторов остаются на отрицательной территории.
Тенденция ослабления фондовых рынков не ограничивается США. Индекс Dow Jones World Ex US Index сегодня потерял 1.6%. Японский Nikkei упал на 2.0%, а британский FTSE снизился на 1%.

"S&P пробил ключевой уровень поддержки 1316. мы теперь ожидаем реализации фигуры "голова-плечи", первой целью которой станет область 1236, а в более длительном периоде 1170." - аналитики Goldman Sachs.

Фондовый рынок остается под давлением, причем Nasdaq несет более значительные потери (-1.0%) по сравнению с S&P 500 (-0.8%), несмотря на относительную устойчивость технологического сектора (+0.1%). Последний находится незначительно выше нулевого уровня в значительной степени благодаря укреплению акций IBM (IBM 115.59, +1.65), которые, входя в состав технологического сектора не находятся в листинге Nasdaq. Будучи компонентом Dow (-0.6%), рост IBM оказывает поддержку данному индексу.

Немногим ранее нефть обновила исторический максимум в районе отметки $107.58.

Индексы смогли несколько восстановиться из районов своих сессионных минимумов, в значительной мере благодаря росту интереса инвесторов к финансовому сектору (2.0%). CNBC сообщает, что председатель совета директоров Bear Stearns (BSC 64.15, -5.93) опроверг слухи о проблемах банка с ликвидностью как "абсолютно смехотворные".
Тем не менее, несмотря на недавний рост, потери рынка сегодня все еще остаются весьма значительными. Тем временем, наметился интерес к государственным ценным бумагам. Так цена 10-обязательств Казначейства выросла на 25 тика, а доходность снизилась до 3.45%.

Давление на рынок возобновилось и основные индексы обновили сессионные минимумы. Лидером продаж в настоящее время является финансовый сектор (-1.5%). Лишь технологический (+0.2%) и потребительский сектора (+0.1%) остаются на положительной территории.
Все 17 отраслевых групп финансового сектора несут потери. Thrifts & mortgages (-6.8%), а также сегмент потребительского кредитования (-3.0%) находятся под самым серьезным давлением.
Поддержку технологическому сектору оказывает рост акций Microsoft (MSFT 27.99, +0.12), IBM (IBM 114.95, +1.01) и Intel (INTC 20.23, +0.26).

Опубликованный в прошлую пятницу отчет, зафиксировавший второе кряду сокращение рабочих мест в крупнейшей мировой экономике, спровоцировал активизацию опасений по поводу рецессии и послужил причиной увеличения оценок вероятности того, что на своей ближайшей встрече, намеченной на будущей неделе, ФРСможет прибегнуть к более радикальному снижению процентных ставок.
Кроме того, сегодня в фокусе рынка находится сектор ипотечного кредитования. Акции Fannie Mae (FNM) упали в цене на 6% после публикации в Barron's статьи, в которой высказывается предположение, что ипотечной компании может потребоваться помощь правительства в случае усугубления кризиса на рынке жилья.
Сообщение, что ФРС проводит расследование в отношении возможного мошенничества Countrywide Financial Corp., стало причиной падения акций компании на 6%.
Рейтинг Thornburg Mortgage (TMA) был снижен аналитиками Jefferies & Co. после того, как неделю назад один из кредиторов компании объявил дефолт по своим обязательствам.
Среди 30 компонентов индекса Dow, McDonald's прибавил более 3%, после сообщения о росте продаж в прошлом месяце на 11.7%. результат был достигнут благодаря увеличению спроса в Европе, а также в связи с сезонным фактором - дополнительным календарным днем в феврале.
Акции Wyeth несколько упали в цене после сообщения фармацевтической компании о намерении инвестировать $280 млн. в строительство завода по производству продуктов питания в Китае.
Chevron и партнеры компании пришли к соглашению в отношении инвестирования $3.1 млрд. в разработку газового месторождения в Таиланде.
Акции компании снизились после сообщения.

Фондовые индексы не смогли удержаться выше нулевой отметки. Потери финансового сектора достигли 0.5% после негативных новостей из сектора. Согласно сообщению от Wall Street Journal, Countrywide (CFC 4.72, -0.35), а также еще около 15 представителей сектора ипотечного кредитования попали под внимание ФБР, которое начало проверку финансовых данных ряда компаний. Акции Washington Mutual (WM 10.63, -0.08) снижаются в цене после того, как агентство Fitch понизило рейтинг долгосрочную штрафную ставку (IDR) компании до BBB с A-.

Более оптимистичный отчет о росте оптовых запасов поддержал настроения на покупку. Тем не менее энергетический (-0.9%) и материальный (-2.2%) сектора несут потери в свете падения цен на нефть на 0.5%, а также снижения индекса Commodity Index на 1.0%.

Динамика фьючерсов указывает на то, что торги сегодня могут начаться ростом индексов. Напомним, что фондовые индексы упали в минувшую пятницу к минимальным значениям за последние 18 месяцев после того, как отчет показал падение рабочих мест в феврале на 63,000, что стало максимальным снижением показателя за последние 5 лет.
Среди корпоративных новостей: ФБР проводит расследование финансовых результатов ипотечной компании Countrywide Financial Corp.. Согласно данным, продажи McDonald's Corp выросли на 11.7% в феврале, превысив тем самым ожидания аналитиков Wall Street. Причиной роста продаж стал высокий спрос на кофе, а также быстрое развитие отрасли заграницей.
Сегодня свои квартальные результаты предоставят: инвестиционная компания Blackstone Group (BX), а также строительная компания Hovnanian Enterprises. Аналитики ожидаю, что отчет Hovnanian Enterprises, который будет опубликован после закрытия торгов сегодня, укажет на убытки.

Фондовый рынок Японии упал к минимальным отметками за последние более чем 2 года после того, как пятничный отчет по занятости в США вышел значительно слабее прогнозов, а иена достигла 8-летнего максимума против доллара, усиливая опасения относительно спроса на японский товар в крупнейшей экономике мира. Индекс Nikkei 225 Stock Average упал на 250.67 пп или 2% до 12,532.13 (минимум с 01 сентября 2005 года). Индекс Topix потерял 23.38 пп или 1.9% до 1,224.39.

Американский фондовый рынок завершил неделю на минимальном уровне с августа 2006 года после того, как самое серьезное за пять лет падение количества новых рабочих мест в США, спровоцировало продажи в энергетическом, добывающем и промышленном секторах.
Не смог оказать поддержку основным фондовым индексам и представленный в пятницу ФРС план по повышению ликвидности кредитных рынков. ФРС увеличил сумму предлагаемых на аукционах 10 и 24 марта кредитных средств до $50 млрд. против $30 млрд. ранее.
Центральный банк США также предложил банкам $100 млрд., под залог ценных бумаг с обязательством обратного выкупа.

Chevron Corp. и Alcoa Inc. стали лидерами продажи, в результате которых Dow Jones Industrial Average впервые с января снизился под отметку 12,000.
Аналитики Friedman, Billings, Ramsey & Co. снизили свой уровень рекомендаций в отношении акций Alcoa, отметив вероятность падения цен на металлы.
Акции Boeing Co., второго в мире крупнейшего производителя коммерческих авиалайнеров, понесли серьезные потери в связи со опасениями по поводу задержки с поставками нового лайнера 787 Dreamliner до второго полугодия 2009. Финансовый сектор в течение всей недели находился под давлением после сообщения Thornburg Mortgage Inc. о намерении пересмотреть свои финансовые результаты в связи с изменением стоимости активов.
Акции Thornburg Mortgage (TMA) обвалились на 25% в связи с опасениями банкротства ипотечной компании после того, как стало известно, что Thornburg не смог вовремя погасить обязательства в сумме $28 млн., в результате чего не сможет получить в качестве источника финансирования $320 млн..
Кроме того, по некоторым данным UBS может продать активы, обеспеченные ипотечными обязательствами на сумму $24 млрд. по заниженным ценам.
Акции Merrill Lynch упали в цене более чем на 5% после того, как банк заявил о прекращении выпуска ипотечных обязательств класса subprime mortgages посредством своего подразделения First Franklin Financial. Компания также планирует сократить 650 рабочих мест в First Franklin и продать часть компании.
В итоге Standard & Poor's 500 за пять дней потерял 3.5%, а с начала года индекс снизился на 12% в связи с проблемами на кредитных рынках и рынке жилья, а также опасениями рецессии в США.
Nasdaq понес серьезные потери после разворота акций Apple и Oracle, а также падения Google. Продажи Research in Motion также оказали негативное влияние на динамику индекса.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США торгуются с понижением. Мартовский контракт на S&P снизился на 5.1 пп до 1287.7, в то время как фьючерс на Nasdaq потерял 8.0 пп до 1700.75.

В Европе перевод часов состоится тремя неделями позже, а именно 30 марта, а в Австралии и Новой Зеландии 6 апреля.

Change % Change Last
Nikkei 225 -432.62 (-3.27%) 12,782.80
Topix -39.78 (-3.2%) 1249.34
DAX 30 -77.32 (-1.2%) 6513.99
САС 40 -59.09 (-1.3%) 4618.96
FTSE 100 -66.50 (-1.2%) 5699.90
Dow -145.23 (-1.21%) 11893.69
Nasdaq -8.01 (-0.36%) 2212.49
S&P -10.97 (-0.84%) 1293.37
10YR 96 +15/32 3.53% 99 24/32
OIL NYMEX -0.32 (-0.3%) $105.15

07:00 Германия Текущий баланс, млрд., январь, 15.9
07:00 Германия Торговый баланс, млрд., январь, 10.8
09:30 Великобритания Промышленное производство, г/г, январь, 0.6%
09:30 Великобритания Промышленное производство, январь, -0.1%
09:30 Великобритания Индекс цен производителей ( на входе), г/г, февраль, 19.1%
09:30 Великобритания Индекс цен производителей (на входе) февраль, 2.6%
09:30 Великобритания Индекс цен производителей, базовое значение (на выходе), г/г, февраль, 3.1%
09:30 Великобритания Индекс цен производителей, базовое значение (на выходе) февраль, 0.8%
09:30 Великобритания Индекс цен производителей (на выходе), г/г, февраль, 5.7%
09:30 Великобритания Индекс цен производителей (на выходе) февраль, 1.0%
09:30 Великобритания Выпуск продукции промышленности, г/г, январь, 0.0%
09:30 Великобритания Выпуск продукции промышленности, январь, -0.2%
15:00 США Оптовые запасы, январь, 0.5% 1.1%