Новости и прогнозы: фондовый рынок от 13-10-2008

Индексы обновили сессионные максимумы. Рост основных экономических секторов в настоящее время составляет от 5.8% (индустриальный) до 11.9% (телекоммуникационный).
S&P 500 к настоящему моменту вырос почти на 9%- максимальный результат за одну сессию с 21 октября 1987 года, когда индекс вырос на 9.1%.
Во вторник внимание инвесторов обратится к квартальным отчетам. Перед открытием рынка свои результаты представят Johnson & Johnson (JNJ 61.61, +5.76) и PepsiCo (PEP 60.81, +3.01).

KeyBanc Capital Mkts повысил рейтинг Best Buy с Hold до Buy
Global Crown Capital повысил рейтинг Broadcom с Underweight до Neutral
Sterne Agee повысил рейтинг First Horizon с Hold до Buy
JMP Securities повысил рейтинг Cisco Systems с Mkt Perform до Mkt Outperform
Stifel Nicolaus повысил рейтинг Bank of America с Hold до Buy

После непродолжительного снижения индексы возобновили рост. Влиятельный управляющий хедж-фонда Джулиан Робертсон заявил, что несколько дней назад купил акции Apple (AAPL 105.51, +8.71), Microsoft (MSFT 24.05, +2.55), Baidu.com (BIDU 257.30, +43.55), MasterCard (MA 173.91, +22.20) и Visa (V 56.95, +4.95).
S&P 500 к настоящему моменту прибавил почти 7%. На максимальной отметке с начала сессии достижения индекса составляли 7.3%.

Рейтинг Apple Inc был повышен до уровня “buy,” а целевой уровень акций компании был снижен до $135 аналитиками Sanford Bernstein.

Advanced Micro Devices, Inc в понедельник сообщила, что Департамент Юстиции США закрыл расследование, начатое по обвинению производителя графических чипов ATI Technologies (компания была куплена AMD) в неправомерной ценовой и маркетинговой политике.

Рейтинг Citigroup, Inc внесен в списки для возможного понижения Standard & Poor's и Moody's, не смотря на не удавшуюся попытку покупки банком своего конкурента Wachovia.

Брокерская компания Morgan Stanley сообщила о продаже 21% своих акций японскому банковскому гиганту Mitsubishi UFJ Financial Group за $9 млрд.

Испанский банк Banco Santander подтвердил, что ведет переговоры о покупке Sovereign Bancorp. Стоимость сделки оценивается в $2.5 млрд.

ФРС одобрил заявку Wells Fargo на покупку банка Wachovia Corp.. Сделка будет завершена к концу года.

Индексы торгуются в районах максимальных значений дня. Все 10 основных экономических секторов с начала сессии выросли по крайней мере до 5%.
Достижения сегодняшней сессии оказались максимальными за всю историю существования Dow. 28 из 30 компонентов индекса торгуются на положительной территории и продолжают укреплять свои позиции.
И только акции 2-х компонентов индекса- JPMorgan Chase (JPM 40.88, -0.76) и General Electric (GE 21.21, -0.29) понесли сегодня потери.
По данным Reuters General Electric рассматривает возможность получения государственной кредитной линии. General Electric является одной из немногих корпораций, кредитный рейтинг которых остается на уровне ААА.

Во вторник квартальные результаты огласит Intel. Abbott, JP Morgan, Wells Fargo и целый ряд авиакомпаний опубликуют свои финансовые результаты в среду. Квартальные результаты CIT Group, Citigroup, Google, Merrill Lynch станет известен в четверг.

Индексы продолжают рост, причем Dow ненадолго преодолел отметку 9000.
технологический сектор сегодня демонстрирует серьезный рост (+7.7%), благодаря чему Nasdaq 100 (+7.3%) сохраняет лидирующие позиции. Apple (AAPL 105.31, +8.51), Microsoft (MSFT 24.01, +2.50) и Google (GOOG 365.34, +33.34) демонстрируют внушающие результаты. Sears Holdings (SHLD 68.58, -2.34), в настоящее время единственный компонент Nasdaq 100, который торгуется на отрицательной территории. Потери SHLD составляют 3.3%.

Индексы обновили сессионные максимумы. Лидерами роста в настоящее время являются производители автомобилей. Акции General Motors (GM 6.49, +1.60) выросли на 33%, а Ford (F 2.51, +0.52) подскочили на 26%. На выходных стало известно о том, что GM и Chrysler начали переговоры о слиянии. Тем не менее, Wall Street Journal сообщил, что правление GM довольно прохладно встретило предложение о слиянии. Несмотря на сегодняшний рост акции GM и Ford находятся на 85% и 72%, соответственно от своих 52-недельных пиков.

Рост на рынке возобновился и достижения с начала дня основных индексов превышают 5%. Все десять основных экономических секторов торгуются на положительной территории, причем каждый из них с начала дня вырос по меньшей мере на 4%. S&P 500 в настоящее время торгуется на 12% выше многолетнего минимума, установленного в прошлую пятницу.
91% акций составе индекса S&P 500 в настоящее время укрепляют свои позиции. Лидерами роста являются Microsoft (MSFT 23.17, +1.67) и Johnson & Johnson (JNJ 49.94, +4.09). основными аутсайдерами остаются General Electric (GE 21.11, -0.39) и JPMorgan Chase (JPM 40.41, -1.20).

Индексы несколько снизились из районов своих сессионных пиков, однако, сохраняют солидные достижения, составляющие в среднем 4%. Активность покупателей носит повсеместный характер, однако, наибольшим спросом пользуются акции представителей телекоммуникационного (+5.6%) и сектора здравоохранения (+5.7%).
Акции второй крупнейшей (после Exxon Mobil (XOM 64.27, +2.06)) по капитализации американской компании General Electric (GE 21.30, -0.23) -- несут потери несмотря на диверсифицированный характер деятельности корпорации. Следует отметить весьма скромные в этой связи достижения индустриального сектора (+2.0%).
Товарно-сырьевой (+1.0%) и сектор нефти (+3.6% до $80.45) демонстрируют существенный рост в ходе продолжающегося ослабления доллара.

Как и предполагалось, основные индексы начали день стремительным ростом после ряда сообщений о принятии правительствами ведущих экономически развитых стран мер по поддержке мировой финансовой системы.
Следует также отметить и сообщение о том, что Morgan Stanley (MS 15.00, +5.32) и Mitsubishi UFJ Financial подтвердили факт заключения соглашения в соответствии с которым японская финансовая группа инвестирует $9 млрд. путем покупки 21% MS. В соответствии с соглашением MUFG приобретет за $7.8 млрд. пакет бессрочных не кумулятивных конвертируемых привилегированных акций, гарантирующих дивиденд в размере 10% и цену конвертации $25.25. MUFG также купит за $1.2 млрд. пакет бессрочных не кумулятивных неконвертируемых привилегированных акций, гарантирующих дивиденд в размере 10%.

Динамика фьючерсов на основные фондовые рынки свидетельствует о том, что инвесторы с оптимизмом восприняли ряд правительственных мер по урегулированию кризиса: S&P futures vs fair value: +31.90. Nasdaq futures vs fair value: +55.30.

Мировые фондовые индексы резко выросли в цене после принятия правительствами скоординированных мер по преодолению глобального финансового кризиса.
FTSE 100 вырос на 4.3%. Cac 40 подскочил на 6.4% Dax укрепился на 5.8%.
В Азии и тихоокеанском регионе большинство фондовых индексов также серьезно укрепили свои позиции.
В частности, правительство Великобритании сообщило о намерении предоставить финансирование трем крупнейшим банкам страны в размере $63 млрд.. ФРС, Банк Англии, ЕЦБ и Швейцарский национальный банк намерены и в дальнейшем предпринимать меры по увеличению краткосрочной ликвидности финансовых рынков. Аналогичные меры предпримет и Банк Японии.
Кроме того, в воскресенье лидеры 15 стран еврозоны согласовали широкомасштабный план по поддержке финансовой системы региона.
Корпоративные новости: Mitsubish UFJ Fin Group подтвердил покупку 21% акций Morgan Stanley за $9 млрд.
Цены на нефть восстанавливаются я связи с ослаблением опасений в отношении снижения спроса. "Черное золото" сегодня подорожало на 5.4% до $81.90 за баррель в ходе снижения курса доллара против основных валют.
Рынок облигаций сегодня не функционирует в связи с празднованием в США Дня Колумба, а рынок акций работает в обычном режиме.

Индекс цен производителей на выходе -0.3%
Индекс цен производителей на выходе, г/г 8.5%
Базовое значение индекса цен производителей на выходе -0.1%
Базовое начение индекса цен производителей на выходе, г/г 5.4%
Индекс цен производителей на входе -1.2%
Индекс цен производителей на входе, г/г 24.5%

Основные индексы Европы расширяют утренние достижения после вчерашней встречи министров стран «Большой семерки». На данный момент CAC +176 пп (+5.55%), Xetra-DAX +250 пп (+5.54%) и FTSE +189 пп (+4.85%)

В понедельник основные фондовые индексы Китая завершили утреннюю сессию снижением. Индекс Shanghai Comp снизился на 68,82 пп или 3,44% до 1 931,75. Индекс Shanghai A упал на 72,22 пп или 3,44% до 2 029.07, в то время как Shenzhen A отступил на 23,74 пп или 4,25% до 534,60.

Фондовый рынок США несет потери восьмую торговую сессию подряд в ходе падения мировых рынков из-за опасений в отношении состояния глобальной экономики. Восемь из десяти экономических завершили изменчивую сессию пятницы снижением.
Показатели волатильности зашкаливают, а объемы торгов остаются весьма значительными. S&P 500 открыл день падением на 7.7% , после чего восстановился до +1.0%. К настоящему моменту индекс снова снизился и его потери составляют 6%.
За неделю S&P 500 потерял 22.2% -- что является абсолютным рекордом за всю историю существования индекса.
Индекс находится на 46% ниже своего максимума, установленного в октябре 2007 года. За текущий год потери индексов Dow, Nasdaq и S&P 500 составили 36.3 %, 37.8 % и 38.8 % соответственно.

Результаты основных мировых фондовых индексов сегодня оказались самыми слабыми за последние десятилетия. В Азии Nikkei обвалился на 9.6%, китайский CSI упал на 4.4%, а гонконгский Hang Seng снизился на 9.6%. В Европе лондонский FTSE снизился на 8.5%, немецкий DAX на 8.1%, а потери французского CAC составили 7.7%.
Напряженность на кредитных рынках сохраняется, как сохраняется и высокая степень неопределенности. TED-спред, который представляет собой разницу между процентной ставкой на рынке межбанковского кредитования (трехмесячная долларовая ставка Libor) и доходностью трехмесячных казначейских обязательств (трехмесячный T-Bill) выросла на 29 б.п., до 4.52%. Для сравнения, среднее значение TED-спред составило 0.36% в 2006.
Среди корпоративных новостей следует отметить обвал акций Morgan Stanley (MS 9.68, -2.77) и Goldman Sachs (GS 88.80, -12.55), потери которых в относительных значениях составляют 22.3% и 12.4% соответственно, после того, как долгосрочные рейтинги обеих компаний были внесены в списки Moody's для пересмотра с понижением.
General Electric (GE 21.50, +2.49) сообщил о падении квартальной прибыли на 10% и снижении дивидендов до уровня $0,45 на акцию, что привело к изначальному падению акций компании. Но после заявления GE о том, что по итогам года дивиденды будут повышены стало результатом роста акций последней на 13 по итогам сессии, что оказало существенную поддержку товарно-сырьевому сектору (1,8%).
Цены на товарно-сырьевом рынке также падают (-4.2%) в связи со спекуляциями, что замедление мировой экономики приведет к снижению спроса. Нефть сегодня обвалилась в цене на 7.7% до $80.00 за баррель.
На следующей недели начинается сезон доходов. Во вторник квартальные результаты огласит Intel. Abbott, JP Morgan, Wells Fargo и различные авиалинии опубликуют свои финансовые результаты за квартал в среду. Квартальный финрезультат CIT Group, Citigroup, Google, Merrill Lynch станет известен в четверг.

Change % Change Last
Nikkei -881,06 -9,62% 8 276,43
TOPIX -62,47 -6.90% 842,64
FTSE -381.74 -8.85% 3,932.06
DAX -342.69 -7.01% 4,544.31
CAC -266.21 -7.73% 3,176.49
Dow -128.00 -1.49% 8,451.19
NASDAQ +4.39 +0.27% 1,649.51
S&P -10.70 -1.18% 899.22
10yr Note +0.2700 +0.070% 3.861%
NYMEX Crude Oil -8.89 -11.44% 77.70
Gold -27.50 -3.20% 859.00

00:00 Япония День спорта и здоровья
00:00 Канада День Благодарения
00:00 США День Колумба
08:30 Великобритания Индекс цен производителей на выходе Сентябрь -0.6% -0.2%
08:30 Великобритания Индекс цен производителей на выходе, г/г Сентябрь 9,7% 9,0%
08:30 Великобритания Базовое значение индекса цен производителей на выходе Сентябрь -0,3%
08:30 Великобритания Базовое значение индекса цен производителей на выходе, г/г Сентябрь 6,4% 5,9%
08:30 Великобритания Индекс цен производителей на входе Сентябрь -2.0% -1.4%
08:30 Великобритания Индекс цен производителей на входе, г/г Сентябрь 26.2% -19.8%