Новости и прогнозы: фондовый рынок от 17-12-2019

Европейские фондовые индексы преимущественно снизились, поскольку инвесторы вновь начали проявлять осторожность после глобального ралли на фоне "первой фазы" торговой сделки между США и Китаем.

Читать далее 

Основные фондовые индексы США демонстрируют незначительные изменения, колеблясь вблизи рекордных уровней, так как инвесторы решили взять паузу после недавнего ралли, вызванного сообщениями о достижение договоренности между США и Китаем по первой фазе торговой сделки.

В фокусе участников рынка также находятся превысившие ожидания данные по жилищному строительству и промышленному производству. Так, отчет Министерства торговли, показал, что в ноябре жилищное строительство в США выросло больше, чем ожидалось, а количество разрешений на будущее жилищное строительство выросло до 12.5-летнего максимума, поскольку более низкие ставки по ипотечным кредитам продолжают стимулировать рынок жилья и поддерживать экономику в целом. Согласно отчету, объемы строительства жилья выросли в ноябре на 3.2% до годового показателя в 1.35 млн. по сравнению с пересмотренной октябрьской оценкой в ​​1.332 млн. Экономисты ожидали, что объем строительства жилья начнет расти на 2.4% до 1.345 млн. против 1.314 млн., о которых первоначально сообщалось в предыдущем месяце. Жилищное строительство выросло на 13.6% в годовом исчислении в ноябре. Разрешения на строительство, показатель будущего спроса на жилье, также выросли в ноябре на 1.4% до годового уровня 1.482 млн. с уровня 1.461 млн. в октябре. Продолжающееся увеличение стало неожиданностью для экономистов, которые ожидали, что количество разрешений на строительство упадет на 3.5% до 1.410 млн.

В свою очередь, Федеральный резерв заявил, что промышленное производство также выросло на 1.1% в ноябре после пересмотра в сторону понижения на 0.9% в октябре, поскольку конец почти шестинедельной забастовки на заводах General Motors (GM) привел к росту производства автомобилей. Без учета автомобилей и запчастей общий объем промышленного производства в ноябре вырос на 0.5%. Экономисты прогнозировали, что общий объем  промпроизводства вырастет на 0.8%.

Большинство компонентов DOW в плюсе (16 из 30). Лидер роста - The Home Depot (HD; +1.49%). Аутсайдер - Walgreens Boots Alliance (WBA; -1.38%).

Большинство секторов S&P в плюсе. Больше всего вырос сектор недвижимости (+0.8%). Наибольшее снижение показывает сектор потребительских товаров (-0.5%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как отмечают аналитики Barron’s, 2019 год оказался интересным для FedEx (FDX). Гигант логистики пережил уход бизнеса Amazon.com (AMZN), представил слабые прогнозы прибыли в сентябре, и продолжает бороться с новыми конкурентами в сегменте доставки онлайн заказов, в то время как мировая экономика замедляется. Все это делает важной отчетность FedEx, публикация которой состоится сегодня (вторник, 17 декабря) после закрытия торговой сессии.

Аналитики Уолл-стрит ожидают, что FedEx сообщит о прибыли в $2.78 в расчете на одну акцию при выручке в $17.6 млрд.

В прошлом квартале компания отчиталась о выручке в размере $3.05 на акцию, что оказалось ниже прогноза Уолл-стрит примерно на десять центов. Менеджмент FedEx также предложил прогноз на 2020 финансовый год (ФГ), который оказался значительно слабее, чем ожидали аналитики. Середина объявленного FedEx прогнозного диапазона прибыли составляла $12 на акцию, тогда как оценка Уолл-стрит на тот момент находилась на уровне ближе к $15 на акцию.

Объемы онлайн заказов и доставка в праздничный период - одна из тем, которые руководство компании обсудит с аналитиками во вторник. Похоже, что у ритейлеров дела обстоят хорошо в сезон праздничных покупок-2019. Например, Target (TGT) сообщает, что сопоставимые онлайн продажи выросли на 31% в последнем квартале. А Walmart (WMT) отмечает, что видит хороший трафик в магазинах. Это должно оказать положительное влияние на объемы поставок - как для "B2C" ("бизнес-потребитель"), так и для "B2B" ("бизнес-бизнес").

Инвесторы не должны забывать о B2B-активности, которая является важнейшей составляющей выручки FedEx. Комментарии руководства по B2B - это еще один момент, на который должны обратить внимание инвесторы. "Начиная с осени 2018 года стало ясно, что глобальные торговые споры негативно влияют на производство в Европе и Азии, что приводит к снижению спроса на международные перевозки", - заявил генеральный директор FedEx Фред Смит (Fred Smith) в ходе конференц-колла с аналитиками в сентябре, посвященного квартальным результатам компании. Тарифы стали основным поводом для слабого прогноза, оглашенного в прошлом квартале.

Во вторник компания, вероятно, также обсудит некоторые внутренние проблемы наряду с подробностями о розничных продажах и глобальной макроэкономической ситуации. Бизнес в подразделении TNT Express - приобретение FedEx - оказался слабее, чем ожидалось, и инвесторы захотят увидеть прогресс в сокращении издержек.

Капитальные расходы - это еще один момент, на который стоит обратить внимание инвесторам. FedEx инвестирует в структуру по мере того, как растут объемы поставок онлайн заказов и сокращается период доставки. Сроки и размер этих расходов важны для инвесторов, желающих оценить рентабельность вложенного капитала.

На текущий момент акции FDX котируются по $161.79 (-1.41%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 1.87% (-1 б.п.).

Нефть (WTI) $60.55 (+0.56%)

Золото $1,480.10 (-0.03%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 3,202.25 (+0.12%), фьючерс NASDAQ повысился на 0.16% до уровня 8,620.00. Внешний фон нейтральный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию преимущественно в плюсе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент снижаются.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют незначительное повышение, так как инвесторы поумерили пыл после четырех дней роста.

Давление на рынок также оказывает снижение акций Boeing (BA), которые упали на 1.2% после того, как компания сообщила, что  приостановит производство своих самолетов 737 Max после продолжительных задержек с получением необходимых разрешений для их возврата в эксплуатацию. В компании также заявили, что перераспределить сотрудников и не планирует принудительных неоплачиваемых отпусков и сокращений. 

В фокусе также находятся акции компании Netflix (NFLX; +0.9%), которая раскрыла в отчете Комиссии по ценным бумагам и биржам информацию о росте международного бизнеса. Согласно представленной информации, в третьем квартале выручка компании в в Азиатско-Тихоокеанском регионе увеличилась на 3%, в регионе EMEA (Европа, Ближний Восток и Африка) - на 6%; в США и Канаде - на 17%.

Участники рынка также анализируют отчет Министерства торговли, который показал, что в ноябре жилищное строительство в США выросло больше, чем ожидалось, а количество разрешений на будущее жилищное строительство выросло до 12-1 / 2-летнего максимума, поскольку более низкие ставки по ипотечным кредитам продолжают стимулировать рынок жилья и поддерживать экономику в целом.  Согласно отчету, объемы строительства жилья выросли в ноябре на 3.2% до годового показателя в 1.35 миллиона  по сравнению с пересмотренной октябрьской оценкой в ​​1.332 миллиона. Экономисты ожидали, что объем строительства жилья начнет расти на 2.4% до 1.345 млн против 1.314 млн, о которых первоначально сообщалось в предыдущем месяце. Жилищное строительство выросло на 13.6% в годовом исчислении в ноябре. Разрешения на строительство, показатель будущего спроса на жилье, также выросли в ноябре на 1.4% до годового уровня 1.482 миллиона  с уровня 1.461 миллиона в октябре. Продолжающееся увеличение стало неожиданностью для экономистов, которые ожидали, что количество разрешений на строительство упадет на 3.5% до 1.410 миллиона.

После закрытия торговой сессии ожидается публикация квартальной отчетности FedEx (FDX). Аналитики прогнозируют, что по итогам отчетного периода компания покажет прибыль на уровне $2.78 в расчете на акцию при выручке в $17.685 млрд.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Аналитики Cowen снизили целевую стоимость акций DuPont (DD) до $80 c $83

Аналитики Needham повысили целевую стоимость акций NIKE (NKE) до $105 c $98

Аналитики Cowen повысили целевую стоимость акций Apple (AAPL) до $325 c $290

Аналитики BMO Capital Markets снизили рейтинг акций Alcoa (AA) до уровня Market Perform c Outperform

Аналитики BMO Capital Markets повысили рейтинг акций Freeport-McMoRan (FCX) до уровня Outperform c Market Perform; целевая стоимость повышена до $17

Аналитики Morgan Stanley повысили рейтинг акций Johnson & Johnson (JNJ) до уровня Overweight c Equal-Weight; целевая стоимость повышена до $170

Европейские фондовые индексы торгуются со снижением, так как Unilever предупредил о замедлении продаж, а ITV News сообщила, что британский премьер-министр Борис Джонсон занял жесткую позицию в отношении переходного периода Великобритании для выхода из Европейского Союза.

Общеевропейский Stoxx 600 снизился на -0,6% после роста на 1,4% на предыдущей сессии.

Гигант потребительских товаров Unilever потерял -5% после предупреждения о том, что он не достигнет своего целевого показателя продаж на год из-за жестких условий торговли в Западной Африке и спада в Южной Азии.

Нефтегазовый подрядчик Hunting снизил капитализацию на -5,6%. В заявлении компании говорится, что уровень активности в Северной Америке продолжает замедляться, особенно на суше.

Нефтяной поставщик услуг Petrofac потерял -4% стоимости бумаг после того, как заявил о более чем 5-процентного падения годового дохода.

Автопроизводители торговались смешанно. Продажи легковых автомобилей в Европе выросли третий месяц подряд в ноябре, показали сегодня данные Европейской ассоциации автопроизводителей.

Продажи новых легковых автомобилей выросли на 4,9% в годовом исчислении в ноябре, что стало третьим показателем роста. Тем не менее, темпы роста замедлились с 8,7% роста в октябре.

Сезонный торговый профицит в еврозоне вырос в октябре больше, чем ожидалось, по сравнению с годом ранее, благодаря резкому сокращению импорта энергоносителей.

Статистическое управление Европейского союза Евростат заявило, что положительное сальдо торгового баланса 19 стран еврозоны, выросло до 28,0 млрд евро ($30,9 млрд) в октябре с 13,2 млрд годом ранее, после того как экспорт подскочил на 4,1%, а импорт сократился на -3,2%.

Во вторник официальные данные показали, что число занятых в Великобритании выросло за три месяца до октября на 24 000 до 32,8 млн, что противоречит среднему прогнозу снижения на 10 000.

Это привело к тому, что уровень занятости достиг рекордного уровня в 76,2%, а число безработных сократилось на 13 000 человек до 1,281 млн человек. Уровень безработицы снизился до 3,8% - самого низкого уровня за три месяца до января 1975 года.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись в основном с ростом так как беспокойство по поводу торговли и неопределенность в отношении Brexit несколько ослабли.

Китайские акции достигли восьмимесячного максимума после того, как высокопоставленный советник Белого дома заявил, что "первая фаза" торговой сделки между Вашингтоном и Пекином "абсолютно завершена".

Японские акции достигли годичного максимума после того, как акции Уолл-стрит достигли рекордных максимумов закрытия в понедельник на фоне возобновившегося оптимизма по поводу торговой сделки США и Китая «первая фаза».

Акции Nippon Steel Corp упали в цене на -1,3%. Крупнейший в стране производитель стали и многонациональный гигант ArcelorMittal SA заявили, что завершили покупку Essar Steel India Ltd. за 500 млрд рупий (Y772 млрд).

Рыночной стоимость Dentsu упала на -6,3% после того, как рекламное агентство понизило прогноз по прибыли за весь год и заявило, что уволит около 1400 сотрудников на семи зарубежных рынках .

Австралийские рынки финишировали с незначительным снижением.

Акции Westpac упали в цене на -0,9% после того, как регулятор заявил, что банку необходимо иметь дополнительный капитал в размере $500 млн, чтобы отразить увеличенный профиль операционного риска. Три других крупных банка закрылись на плоской ноте.

Золотоискатель Evolution снизил капитализацию на -1,4%, а Newcrest потерял -1,7% после падения цен на золото в одночасье. 

Горнодобывающие компании BHP и Rio Tinto выросли на 0,5% и 1,5% соответственно. Компания по добыче редкоземельных металлов Lynas Corp снизила капитализацию на -6,2% после того, как ей не удалось получить одобрение малазийского регулирующего органа на увеличение предела переработки концентрата лантаноидов на 2019 год.

Официальные данные показали, что кредиты на жилье в Австралии, выросли на 2,2% в октябре до $13,11 млрд, а инвестиционные кредиты выросли на 1,4% до $5,10 млрд.

Кроме того, протоколы Резервного банка Австралии к декабрьскому заседанию показали, что члены правления считают, что необходимо поддерживать крайне низкие процентные ставки в течение длительного периода времени, чтобы достичь целей инфляции и занятости.

Новозеландские акции продемонстрировали скромный рост.

Деловое доверие в Новой Зеландии укрепилось до самого высокого уровня с конца 2017 года в декабре, показали сегодня данные по бизнес-прогнозам ANZ Bank.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Информационно-аналитический отдел Teletrade

FTSE     -0,3%

CAC       -0,1%

DAX       -0,1%

Европейские акции могут открыться со снижением после того, как советник китайского правительства заявил, что принятие и выполнение первого этапа торгового соглашения с Соединенными Штатами является огромной проблемой для Китая.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Основные фондовые индексы США заметно выросли, так как сообщение о достижении договоренности между США и Китаем по первой фазе торговой сделки привело к деэскалации напряженности между двумя крупнейшими экономиками и устранению одного из препятствий на пути глобального экономического роста.

Читать далее