Noticias de mercados

• Los alcistas del EURUSD tiran la toalla al cierre de Wall Street.
• El dólar intenta volver a ser alcista antes del IPC estadounidense.

El EURUSD se recuperó en un entorno de apetito de riesgo generalizado, superando los máximos históricos del lunes y alcanzando un nuevo máximo en la semana, reduciendo las posiciones cortas del día anterior. En el momento de escribir este artículo, el par se encuentra por debajo de los máximos de 1.0096 y en 1.0078, pero sigue estando 100 puntos por encima de los mínimos del día.

Los inversores se alegraron de las perspectivas de paralización de la política en EE.UU. al iniciarse la votación de las elecciones de mitad de mandato, cuyos resultados se esperan para esta noche en EE.UU. Los inversores esperan una paralización política que pueda impedir cambios radicales en la política y una ralentización del ritmo de subidas de tasas de la Reserva Federal.El diario británico Telegraph explica que "la primera oleada de recuentos de votos se espera en la Costa Este entre las 19 y las 20 horas EST (12 y 1 de la madrugada GMT). Un primer indicio del éxito de los republicanos podría darse si las elecciones que se esperaban reñidas -como el 7º distrito electoral de Virginia o un escaño en el Senado de EEUU en Carolina del Norte- resultan ser demócratas. Alrededor de las 10 o las 11 de la noche, hora del este, cuando las urnas en el Medio Oeste estarán cerradas durante una hora o más, es posible que los republicanos tengan suficiente impulso para que los expertos de los medios de comunicación estadounidenses proyecten el control de la Cámara".

Las miradas se dirigen al IPC estadounidense

En cuanto a la Fed, no había funcionarios programados durante las elecciones de mitad de mandato, aunque habrá mucho que hacer entre los oradores y los datos antes de la reunión del 13 y 14 de diciembre. Sin embargo, para esta semana, el Índice de Precios al Consumo de EE.UU. será fundamental. Los analistas de Valores Bursátiles sugirieron que los precios básicos probablemente se desaceleraron modestamente en octubre, pero a un ritmo todavía fuerte del 0,4% intermensual".

Los analistas de TD Valores Bursátiles afirmaron que "el riesgo de una lectura más baja es la razón por la que tomamos beneficios en nuestra curva de 2s10s la semana pasada y nos pusimos largos en bonos del Tesoro a 10 años, lo que consideramos atractivo".

EURUSD se desvanece en las recuperaciones

Los analistas de Rabobank sostienen que el euro está en alza y que las recuperaciones serían un desvanecimiento, teniendo en cuenta las diversas implicaciones macroeconómicas para la economía de la eurozona y la longitud que se está acumulando en el posicionamiento especulativo: "Los últimos datos de posicionamiento de los especuladores de la CFTC han mostrado un fuerte aumento de los niveles de posiciones largas netas en el euro durante las últimas dos semanas, hasta los niveles más altos desde junio del año pasado".

El sentimiento positivo que rodea al euro a finales de octubre y en el primer día de noviembre refleja el impacto tanto de la subida de tasas de 75 puntos básicos por parte del BCE el mes pasado como el alivio que supuso la caída de los precios del gas en Europa en octubre. Ayudado también por un dólar más suave en los últimos días, el EUR/USD está probando actualmente la paridad y empujando hacia arriba contra su sma de 100 días. Una ruptura por encima podría animar a más compradores a corto plazo''.

Sin embargo, en nuestra opinión, los fundamentos todavía se inclinan hacia una mayor presión a la baja para el par de divisas en los próximos meses, lo que significa que veríamos las recuperaciones como una oportunidad para vender. En particular, no vemos que el euro tenga precio para el impacto del invierno de 2023 y lo que un período prolongado de energía cara puede significar para el modelo de negocio alemán, las balanzas comercial y de cuenta corriente de Europa y el valor del euro. Hemos revisado a la baja nuestra previsión para el EUR/USD a 12 meses, hasta 0.95 desde 1.05. Esperamos que el EUR/USD cotice de forma irregular en torno a este nivel en los próximos meses".

• El kiwi se aprecia hasta 0.6000 en medio de la debilidad generalizada del dólar.
• El dólar se hunde ante la especulación de una victoria republicana en las elecciones de mitad de mandato.
• El NZDUSD podría apreciarse hasta 0.6500 en 2023 - ANZ.

El dólar neozelandés rebotó en la zona de 0.5925 durante la sesión estadounidense del martes, para superar el tope del rango operativo de los días anteriores, en torno a 0.5950, y alcanzar niveles cercanos a 0.6000 por primera vez desde mediados de septiembre.

El dólar se hunde mientras los estadounidenses votan

Las especulaciones de los mercados sobre una victoria republicana en las elecciones de mitad de mandato han sido bien recibidas por los inversores. Los Mercados Bursátiles de EE.UU. han ampliado las ganancias tras una tibia apertura, con el dólar y los bonos del tesoro perdiendo terreno.

Los primeros sondeos anticipan una victoria republicana que puede llevar al Congreso a una situación de bloqueo. Se espera que este escenario complique la aprobación de las medidas de estímulo previstas para el próximo año, lo que aliviaría la presión sobre la Reserva Federal para que siga subiendo los tipos de interés.

El Índice del dólar ha caído casi un 0.9% durante la sesión estadounidense, hasta alcanzar mínimos de seis semanas en 109.40, y el rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años ha retrocedido del 4.22% al 4.13%.

Los Valores de EE.UU ., por otra parte, están experimentando un sólido avance, tras una apertura mixta. El índice Dow Jones cotiza un 1.5% al alza, mientras que el índice S&P avanza un 1.2% y el índice tecnológico Nasdaq se mueve un 1.5% por encima de los niveles de apertura.

Se espera que el NZD/USD alcance el 0.65 en 2023 — ANZ

A largo plazo, los analistas de divisas de ANZ observan un potencial alcista en el par y apuntan a un objetivo de 0.65: "Con la previsión de que el RBNZ suba los tipos en 75 puntos básicos en las dos próximas reuniones y que la Fed ralentice el ritmo de subidas, el NZD tiene margen para recuperar el terreno perdido (...) "Otra cuerda en el arco del NZD es la brecha entre su nivel actual y el valor razonable, que vemos en torno a 0.65. Según nuestras previsiones, esta brecha se irá cerrando poco a poco en los próximos trimestres, llevando al NZD a su valor razonable a finales de 2024."

Niveles técnicos a vigilar

• El GBPJPY rompe dos días de ganancias, cayendo casi 90 pips en medio de un impulso de aversión al riesgo.
• GBPJPY Análisis del Precio: Tendencia neutral a alcista, pero el hecho de no haber superado los 169.00, expuso al par a la presión de venta.

El GBPJPY cae desde los máximos semanales en torno a 169,08 a medida que cambia el sentimiento, con la mayoría de las acciones estadounidenses cotizando en rojo, excepto el Dow Jones Industrial, que se aferra a las ganancias. En el mercado de divisas, las divisas refugio comienzan a recortar sus pérdidas anteriores, por lo que el yen japonés protagoniza una remontada frente a la libra esterlina. En el momento de redactar este informe, el GBPJPY cotiza a 167,92, con un descenso del 0.47%.

Análisis del precio del GBPJPY: Perspectiva técnica

Después de romper cuatro días de pérdidas consecutivas, el GBPJPY recuperó algo de terreno y registró el máximo anterior de esta semana en torno a 169.09. Sin embargo, como el sentimiento del mercado cambió negativamente, el par de divisas cayó, pero no logró superar los 167.60, lo que podría abrir la puerta a una nueva prueba de los mínimos semanales en 165.92. Por lo tanto, el primer soporte del GBPJPY sería la cifra de 167.00. La ruptura por debajo expondrá el nivel psicológico de 166.00, seguido del mínimo semanal.

De lo contrario, si el GBPJPY se mantiene por encima de 167.60, el par podría reanudar su tendencia alcista, pero se enfrentaría a sólidos niveles de resistencia al alza. La primera zona de oferta sería la figura psicológica de 168.00, seguida del máximo semanal de 169,09 y luego 170.00.

Niveles técnicos clave del GBPJPY

• El aussie rompe al alza para alcanzar un máximo de un mes por encima de 0.6300.
• El dólar estadounidense se hunde con todas las miradas puestas en las elecciones de mitad de mandato.
• AUDUSD: Una ruptura de 0.6550 podría llevar al par a 0.6680/6750 - SocGen.

El dólar australiano rompió al alza con la caída del dólar estadounidense en la sesión americana del martes. El AUD/USD par ha roto la zona de resistencia de 0.6480 para alcanzar niveles superiores a 0.6500 por primera vez desde principios de octubre.

El dólar se hunde con la atención del mercado en las elecciones estadounidenses

El dólar, hasta ahora estable, ha perdido impulso en el comercio matutino de EE.UU., dirigiéndose a la baja con el mercado centrado en las elecciones de mitad de mandato de EE.UU.. Aunque los resultados definitivos aún pueden tardar días, las primeras encuestas anticipan una victoria republicana, que podría llevar al Congreso estadounidense a un bloqueo.

Ese escenario complicaría el plan de Biden de aprobar las medidas de estímulo fiscal previstas para el próximo año, lo que daría más razones a la Fed para suavizar su fuerte ciclo de endurecimiento monetario.

En una agenda macroeconómica más bien escasa, las condiciones empresariales australianas se deterioraron menos de lo previsto en octubre, aunque la confianza empresarial se estancó, alcanzando su nivel más bajo desde enero, según datos del Banco Nacional de Australia.

En EE.UU., el índice de optimismo empresarial NFIB retrocedió a 91.3 en octubre, frente a los 92.1 de los meses anteriores. Sin embargo, lo más destacado de la semana en el calendario de EE.UU. serán los datos del IPC de octubre, que podrían ofrecer más información sobre la decisión de política monetaria de diciembre.

AUDUSD: Por encima de 0.6550, el par podría alcanzar 0.6680/6750 — SocGen

Desde el punto de vista técnico, los analistas de divisas de Société Générale ven que el par se revalorizará aún más si se rompe la resistencia de 0.6550: "El par está evolucionando dentro de un Cabeza y Hombros Invertidos que denota un rebote potencial (...)La línea del cuello en 0.6550 es la primera capa de resistencia. Si se supera, podría materializarse un movimiento alcista a corto plazo hacia el mínimo de julio de 0.6680/0.6750."

Niveles técnicos a vigilar

• Las acciones de EE.UU. se recuperan con la esperanza de un bloqueo político y un pivote de la Fed.
• El IPC estadounidense de esta semana será clave, al igual que los resultados de las elecciones de mitad de mandato.

Tras una sesión asiática alcista, en la que el índice japonés Nikkei 225 (JP225) alcanzó su nivel más alto desde el 15 de septiembre, en torno a los 27.861 puntos, los índices bursátiles estadounidenses subieron por tercera sesión consecutiva al comenzar la votación de las cruciales elecciones de mitad de mandato. La creencia generalizada es que una victoria republicana hará realmente difícil, si no imposible, que el presidente demócrata Joe Biden lleve a cabo las subidas de impuestos propuestas. En el momento de escribir estas líneas, el Dow sube un 1.43%, el S&P 500 un 1.15% y el Nasdaq un 1.63%.

Si se combinan las perspectivas alcistas de las elecciones con el reciente cambio de sentimiento en torno a la Reserva Federal, el riesgo es el nombre del juego esta semana. Los inversores esperan un bloqueo político que podría impedir cambios radicales en la política y una ralentización del ritmo de subidas de tasas de la Fed. El control de una sola cámara del Congreso por parte de los republicanos bloquearía el impulso legislativo del presidente Joe Biden para aumentar la regulación de las empresas: "Los republicanos del Congreso han amenazado con un enfrentamiento por el techo de la deuda el año que viene, en un esfuerzo por recortar los derechos y el Medicare si ganan la mayoría en la Cámara".En las últimas semanas, las encuestas se han inclinado a favor de los republicanos tanto en la Cámara de Representantes como en el Senado", explicaron los analistas de Brown Brothers Harriman.

¿Cuándo podemos esperar resultados?

The Telegraph explica que ''la primera oleada de recuentos de votos se espera en la Costa Este entre las 7 pm y las 8 pm EST (12 am y 1 am GMT). Un primer indicio del éxito de los republicanos podría darse si las elecciones que se esperaban reñidas -como el 7º distrito del Congreso de Virginia o un escaño del Senado estadounidense en Carolina del Norte- resultan ser demócratas.

Hacia las 22:00 u 11:00 horas de la costa este, cuando las urnas en el Medio Oeste estarán cerradas durante una hora o más, es posible que los republicanos tengan suficiente impulso para que los expertos de los medios de comunicación estadounidenses proyecten el control de la Cámara".

Perspectivas del IPC y de la Fed en EE.UU.

El sentimiento se desplomó tras los datos de las nóminas no agrícolas de la semana pasada y los mercados esperan un pivote más pronto que tarde, a pesar de que el presidente Jerome Powell dio un paso atrás tras la decisión de la Fed de la semana pasada. En su rueda de prensa, defendió una tasa terminal más alta frente a las expectativas del mercado. Sin embargo, la Tasa de Desempleo fue una decepción el viernes y los inversores piensan que un ritmo más lento de endurecimiento está en las cartas. Antes de la reunión del 13 y 14 de diciembre, se publicará otro informe sobre el empleo y dos series de datos sobre la inflación y las ventas minoristas. Mientras tanto, el WIRP sugiere una subida de 50 puntos básicos, con un 30% de probabilidades de un movimiento mayor de 75 puntos básicos. El mercado de swaps sigue cotizando a una tasa terminal cercana al 5.25%. Esto nos lleva al evento clave de esta semana en el Índice de Precios al Consumo de EE.UU.

• La libra se libra de la debilidad anterior y alcanza máximos de sesión cerca de 1.1600.
• El dólar cae, los mercados bursátiles avanzan mientras los estadounidenses acuden a las urnas.
• Los inversores ven con buenos ojos las primeras encuestas que apuntan a una victoria republicana.

La GBP se precipitó al alza durante la sesión estadounidense del martes, rebotando en la zona de 1.1470 para borrar las pérdidas diarias y los máximos de la sesión justo por debajo de 1.1600 mientras los estadounidenses acuden a las urnas.

Los valores estadounidenses avanzan y el dólar se hunde con todas las miradas puestas en las elecciones

El dólar ha caído en toda la sesión americana, con los rendimientos de los bonos del Tesoro perdiendo terreno y Wall Street registrando ganancias, con todas las miradas puestas en el resultado de las elecciones de mitad de mandato en Estados Unidos.

El mercado, que hasta ahora se encontraba en un rango, ha provocado un retroceso significativo del dólar, ya que las primeras encuestas empezaron a insinuar una victoria de los republicanos. Este escenario podría crear un bloqueo en el Congreso de EE.UU. que sería bien recibido por el mercado, ya que dificultaría la aprobación de nuevas regulaciones.

Los índices bursátiles estadounidenses han ampliado las ganancias tras una apertura de mercado mixta. El Dow Jones avanza un 1.6%, mientras que los índices S&P500 y Nasdaq suben un 1.5% y un 1.2% respectivamente en el momento de redactar este informe.

El índice del dólar, que mide el valor del dólar frente a una cesta de las divisas más negociadas, ha pasado a ser negativo en el gráfico diario, cayendo desde la zona de 110.30/40 hasta los mínimos de seis semanas en el rango inferior de los 109.

Niveles técnicos a vigilar

• El euro rebota y alcanza máximos de sesión en 1.0050.
• El dólar retrocede con todas las miradas puestas en las elecciones estadounidenses.
• El EURUSD apunta a 1.0100 — SocGen.

El euro ha subido durante la jornada del martes en EE.UU. y ha tocado máximos de sesión en 1.0550, mientras que el dólar estadounidense ha bajado repentinamente en todos los ámbitos. Sin embargo, desde una perspectiva más amplia, el EUR/USD se ha movido sin una dirección clara, a ambos lados del nivel de paridad, con los inversores adoptando una postura más cautelosa.

El dólar se hunde con todas las miradas puestas en las elecciones intermedias de EE.UU.

El apetito de riesgo disminuyó el martes mientras los mercados esperan el resultado de las elecciones de mitad de mandato en Estados Unidos. Es probable que los resultados definitivos de las elecciones se demoren unos días, pero los primeros sondeos apuntan a una victoria republicana que desencadenaría un bloqueo del Congreso.

Es probable que la prevista victoria republicana complique la aprobación de las medidas de estímulo fiscal que se espera que se pongan en marcha el próximo año, lo que aliviaría la presión sobre la Fed para que aumente los tipos de interés.

El dólar estadounidense ha experimentado una recuperación generalizada este año, apreciándose más del 10% frente al euro, impulsado por el agresivo ciclo de endurecimiento monetario de la Reserva Federal. La evolución de los mercados alimenta las especulaciones sobre el fin de ese ciclo, por lo que el dólar podría empezar a ceder sus ganancias.

EURUSD: objetivo de 1.0100 - SocGen

Los analistas de divisas de Société Générale ven al par apuntando a los máximos de octubre, en 1.0100: "El MACD diario ha estado registrando divergencia positiva desde julio y ahora ha entrado en territorio positivo, lo que denota que el impulso bajista está retrocediendo gradualmente. Sin embargo, el par tiene que establecerse más allá de 1.0100 para afirmar un rebote extendido hacia 1.0190 y los niveles gráficos de 1.0290/1.0360".

Niveles técnicos a vigilar

• GBPUSD con sesgo bajista intradía, la libra se fortalece por encima de 1.1550.
• El DXY sube por primera vez después de dos días negativos en la jornada electoral de EE.UU.
• Los estadounidenses votan para elegir un nuevo Congreso y una nueva gobernación.

El GBPUSD alcanzó un nuevo mínimo diario en 1.4128 el martes y luego volvió a subir por encima de 1.1450. Sigue en territorio negativo en el día de hoy, retrocediendo después de ser incapaz de mantenerse por encima de 1.1500.

El principal motor del retroceso del cable es el fortalecimiento del dólar estadounidense, aunque los rendimientos en EE.UU. disminuyan. En Estados Unidos se están celebrando las elecciones de mitad de mandato. Los republicanos se preparan para una victoria según las últimas encuestas. Los estadounidenses votan para elegir un tercio del Senado, todos los escaños de la Cámara de Representantes y más de 30 gobernadores. Es probable que los resultados de las elecciones tengan importantes repercusiones en la agenda de la administración de Biden.

Con un tono cauteloso en medio de las elecciones estadounidenses, la acción de los precios en los mercados financieros sigue siendo limitada. Los rendimientos en EE.UU. bajan ligeramente, mientras que el DXY gana un 0.12%, subiendo tras dos días de fuertes caídas.

En cuanto a los datos económicos de EE.UU. publicados el martes, el índice de optimismo empresarial NFIB bajó a 91.3 en octubre desde 92.1. La cifra clave de esta semana será el Índice de Precios al Consumo del jueves, que podría tener un impacto crítico en los mercados y en las expectativas sobre la política monetaria de la Reserva Federal.

Hoy mismo, el economista jefe del Banco de Inglaterra, Huw Pill , dijo que el banco central necesita subir más las tasas para endurecer la política monetaria: "En algún momento, tenemos que pensar en las perspectivas económicas más amplias".

Bajista para el día, pero por encima de 1.1400

El GBPUSD se mueve con un sesgo bajista intradía, pero hasta ahora se ha mantenido por encima de una importante zona de soporte entre 1.1400 y 1.1420. Una ruptura a la baja podría desencadenar más pérdidas, hacia la media móvil de 20 en gráficos de 4 horas en 1.1350.

Al alza, una ruptura firme por encima de 1.1550 reforzaría las perspectivas de la libra, con el objetivo de alcanzar 1.1600 y, probablemente, de probar el máximo mensual en la zona de 1.1650.

Niveles técnicos

El GBPUSD se consolida por debajo de la resistencia principal en 1.1550. Los economistas de Scotiabank esperan que la libra esterlina tenga dificultades para seguir subiendo.

El soporte a corto plazo parece firme en 1.1425/35

"El aumento de las tasas y el probable recorte fiscal que presentará el Ministro de Economía la próxima semana sugieren vientos en contra del crecimiento (más allá de la crisis del coste de la vida) para la economía del Reino Unido en los próximos meses.

"La libra esterlina puede tener dificultades para extender las ganancias frente a un dólar debilitado y parece probable que siga siendo débil en los cruces al menos hasta que se revele el alcance de los planes del canciller Hunt."

"El soporte a corto plazo parece firme en 1.1425/35 intradía".

"La resistencia principal se encuentra por encima del mercado en 1.1550/60 - máximos recientes y resistencia de tendencia importante desde el máximo de principios de 2022. Esto puede contener las ganancias de la GBP a corto plazo - a menos que el USD se debilite más significativamente."

• El EURUSD ve recortada temporalmente su reciente y fuerte subida el martes.
• Las ganancias podrían acelerarse más allá de la SMA de 100 días en 1.0040.

El EURUSD encuentra una fuerte resistencia en la zona de 1.0030/40 por el momento, una zona que coincide con la SMA de 100 días.

Si el par consigue superar esa zona de forma duradera, podría desafiar el máximo de octubre en 1.0093 (27 de octubre) antes del máximo de septiembre en 1.0197 (12 de septiembre).

Mientras esté por encima de la línea de resistencia de 9 meses, hoy cerca de 0.9850, parece probable que haya ganancias adicionales.

A largo plazo, la visión bajista del par debería permanecer inalterada mientras esté por debajo de la SMA de 200 días en 1.0455.

Gráfico diario del EURUSD

• Peso mexicano sigue firme contra el dólar.
• USDMXN apunta a 19.25, mientras siga debajo de 19.50.
• Elecciones en EE.UU. el martes, antes de datos de inflación y de Banxico.

El USDMXN opera si cambios el martes, en línea con lo que ocurre en los mercados financieros que registran recorridos en rangos, con el foco en las elecciones de medio término en EE.UU. y a la espera del dato de inflación del jueves. Hay expectativa también en México por Banxico y datos de inflación.

Mínimos en meses

El peso mexicano se mantiene firme en la zona de máximos en meses. El USDMXN alcanzó el nivel intradiario más bajo desde marzo de 2020, apenas por debajo del piso de mayo en 19.41. Desde dicho nivel rebotó pero sin regresar sobre 19.50, lo que ratifica las presiones actuales a la baja. Un regreso firme por encima podría sacarle fuerza al peso mexicano.

Los mercados el martes operan con modestas subas y recorridos limitados. El foco está puesto en las elecciones de medio término de EE.UU., en donde se elige por completo la Cámara de Representantes, un tercio del Senado y más de 30 gobernaciones. Se espera un triunfo republicano con la incógnita de si conseguirá controlar ambas cámaras.

En lo que respecta a datos, el foco sigue puesto en lo que será el jueves el Índice de Precios al Consumidor de octubre. En México también se conocerá el IPC el miércoles y Banxico decidirá el jueves sobre política monetaria. Se espera una suba de 75 puntos básicos, y la reunión podría incluir pistas sobre una proximidad al final del ciclo de ajuste.

Una noticia positiva en México que se conoció el lunes es que la cantidad de trabajadores en el sector formal creció en 207.968 en octubre, un récord mensual, según informó el Instituto Mexicano del Seguro Social.

Niveles técnicos

El EURUSD cotiza en torno a la paridad. Los economistas de Scotiabank esperan que el par experimente un ligero avance hacia 1.0050 si se supera el nivel de 1.0005/10.

Los responsables de la política del BCE insisten en el control de la inflación

"Los comentarios de los máximos responsables de la política del BCE (Villeroy, Lagarde, Nagel) en los últimos días han subrayado la importancia de volver a controlar la inflación lo antes posible, lo que sugiere un amplio consenso entre los halcones y los responsables de la política más centristas, al menos, sobre la necesidad de aplicar rápidamente un endurecimiento adicional. Esto debería ayudar a mantener el euro apuntalado".

"Es probable que las modestas ganancias del euro se reanuden por encima de 1.0005/10 hacia 1.0050".

"La resistencia clave a corto plazo es 1.0090 (máximo de finales de octubre) y 1.0195 (máximo de principios de septiembre). El soporte es 0.9955/60".

El EURUSD está ahora cerca del máximo de octubre en 1.0100. El par de divisas más popular del mundo necesita superar este nivel para extender su rebote, informan los economistas de Société Générale.

El soporte crítico se alinea en 0.9730

"El MACD diario viene registrando una divergencia positiva desde julio y ahora ha entrado en territorio positivo, lo que denota que el impulso bajista está retrocediendo gradualmente. Sin embargo, el par tiene que establecerse más allá de 1.0100 para afirmar un rebote extendido hacia 1.0190 y los niveles gráficos de 1.0290/1.0360."

"El reciente mínimo del pivote en 0.9730 es un soporte crucial".

• El AUDUSD logró borrar sus pérdidas diarias, pero perdió su impulso de recuperación.
• El dólar estadounidense se mantiene en un ambiente de cautela en los mercados.
• Los inversores seguirán de cerca a Wall Street a falta de publicaciones de gran impacto.

El AUDUSD estuvo bajo presión bajista y cayó a un nuevo mínimo diario por debajo de 0.6450 durante las horas de comercio asiático del martes. Aunque el par consiguió borrar sus pérdidas diarias en la sesión europea, perdió su impulso de recuperación antes de llegar a 0.6500. En el momento de escribir este artículo, el AUDUSD se mantenía prácticamente sin cambios en el día, en 0.6478.

Todas las miradas en las acciones de EE.UU.

A primera hora del día, los datos de Australia mostraron que el índice de condiciones empresariales del National Australia Bank descendió a 22 en octubre desde los 25 de septiembre. Además, el índice de confianza empresarial cayó a 0 desde 5. Junto con los decepcionantes datos sobre el sentimiento, el entorno de aversión al riesgo de los mercados obligó al AUDUSD a seguir presionando a la baja.

Mientras tanto, el índice del dólar se mantiene en territorio positivo cerca de 110.50 tras haber registrado modestas pérdidas el lunes. No obstante, los futuros de los índices bursátiles estadounidenses suben entre un 0.35% y un 0.6% en el día y una apertura positiva en Wall Street podría permitir que los flujos de riesgo dominen la acción en los mercados financieros.

El índice NFIB de optimismo empresarial en EE.UU. bajó a 91,3 en octubre desde los 92.1 de septiembre, pero este dato no provocó una reacción notable en los mercados.

Más adelante, el índice de optimismo económico IBD/TIPP de noviembre será el único dato de la agenda económica estadounidense. También se celebrarán las elecciones de mitad de mandato en EE.UU., pero es probable que el resultado se concrete hacia el final de la semana.

Niveles técnicos del AUDUSD a tener en cuenta

• La recuperación del EURJPY encuentra un duro obstáculo en torno a 147.00, hasta ahora.
• El siguiente paso al alza para el EURJPY es el máximo de 2022 en 148.40.

El impulso alcista del EURJPY parece haber encontrado una sólida resistencia en la zona de 147.00 en lo que va de semana.

A pesar de los continuos tirones, la continuación de la recuperación parece favorecida a muy corto plazo y el cruce podría entonces dirigirse al máximo de 2022 en 148.40 (21 de octubre) antes del nivel de 150.00.

A corto plazo, se espera que el impulso alcista persista mientras esté por encima de los mínimos de octubre cerca de 141.00.

A más largo plazo, de seguir por encima de la media móvil clave de 200 días en 137.87, se espera que la perspectiva constructiva se mantenga.

EURJPY gráfico de día 

• EURUSD enfrente presiones bajistas y cae debajo de la paridad
• Ventas minoristas en la Eurozona suben 0.4% en septiembre.
• EE.UU.: hoy elecciones de medio términos, el jueves datos de inflación.

El EURUSD está retrocediendo en forma modesta el martes, cayendo desde máximos en diez días. El par probó la zona de 1.0030 en la sesión asiática, y luego comenzó a descender llegando recientemente hasta 0.9970, el nuevo mínimo del día.

Al momento de escribir, el EURUSD está intentando regresar sobre 1.0000, en una jornada con recorridos limitados. El dólar presenta resultados mixtos y el Índice del Dólar sube 0.10% tras dos días con importantes caídas. Los rendimientos de los bonos del Tesoro están bajando levemente, al igual que los europeos.

Pese al descenso el EURUSD conserva la mayor parte del rally que comenzó el viernes. La zona de 0.9960/70 es un importante soporte, seguido de 0.9920. Al alza, de superar 1.0035, el foco pasará a los máximos de octubre en el área de 1.0095.

En lo que respecta a datos económicos se conoció que las ventas minoristas en la Eurozona subieron 0.4% en septiembre en línea con las expectativas; con respecto a un año atrás bajaron 0.6%. En EE.UU. no habrá informes de impacto y el foco está puesto sobre las elecciones legislativas que se están desarrollando. El jueves será el turno del Índice de Precios al Consumidor de octubre.

Niveles técnicos

• El dólar presenta resultados mixtos el martes.
• El yen entre las de mejor desempeño ante caída en los rendimientos de bonos del Tesoro.
• USDJPY con tono bajista, pero con soporte sobre 146.00.

El USDJPY pierde terreno el miércoles y está poniendo a prueba la zona de 146.00, en el día de las elecciones de medio término de Estados Unidos. Pese a este retroceso, el dólar presente resultados mixtos en el mercado.

El par está cayendo por tercer día en forma consecutiva. Horas atrás llegó hasta 146.92, pero revirtió la tendencia y cayó hasta 146.12. El descenso frenó justo por encima de 146.00 y de los mínimos del lunes. En caso de confirmarse por debajo de 146.00, sería de esperar más debilidad por delante, y el foco pasará a estar en la zona de 145.00.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro están cayendo en forma moderada, contribuyendo a la debilidad del USDJPY. El rendimiento a 10 años está en 4.20%, mientras que el de dos años rinde 4.71%. Los futuros de Wall Street levemente, afirmando la suba del lunes.

El dólar cae contra el yen, se muestra sin cambios frente a las ligadas a commodities y sube frente a las principales monedas europeas. El DXY sube 0.12% tras dos días con fuertes caídas y luego de encontrar soporte en la zona de 110.00.

El calendario económico el martes se muestra liviano por lo que el foco puede estar en la política estadounidense. Los resultados comenzarán a conocerse luego de la sesión americana y en las primeras horas de la asiática. El dato clave de la semana será el jueves con la publicación del  Índice de Precios al Consumidor de octubre de EE.UU.

Niveles técnicos

El Loonie sigue luchando al entrar en la recta final del año. Los economistas del Banco de Canadá prevén que el USDCAD termine el año en 1.39 y vuelva a bajar el próximo año hacia 1.30 a finales del segundo trimestre de 2023.

El crecimiento potencial del PIB canadiense superará al de EE.UU.

"Con el enfriamiento de la inflación más rápido en Canadá que en EE.UU. y la improbabilidad de que el BoC supere a la Fed en los próximos meses, no vemos oportunidades para un fortalecimiento significativo del CAD frente al USD hasta un cambio del FOMC, que esperamos en el primer semestre de 2023."

"Vemos la posibilidad de una apreciación significativa del CAD frente al USD para reflejar la mejora del perfil de crecimiento económico de Canadá impulsado por la mejora de los objetivos de inmigración."

"Si se asegura un progreso material en materia de inflación en los próximos meses y la política monetaria de EE.UU. puede hacerse menos restrictiva antes de que se produzcan demasiados daños en la economía mundial, las perspectivas para el CAD pueden resultar mucho menos problemáticas de lo que algunos temen ahora."

"Seguimos viendo el USDCAD en 1.39 al final del cuarto trimestre de 2022 y en 1.30 al final del segundo trimestre de 2023".

El responsable de la política del Banco Central Europeo (BCE) y del banco central alemán, Joachim Nagel, interviene en el Simposio del Bundesbank "Diálogo con la supervisión bancaria", celebrado en Frankfurt.

Declaraciones destacadas

El Euro terminó el mes de octubre un céntimo más alto que hace un mes. Los economistas del Banco Nacional de Canadá esperan que la moneda común siga siendo vulnerable en los dos próximos trimestres.

Las perspectivas de la economía de la eurozona son negativas

"Seguimos esperando que la moneda común refleje la debilidad de las perspectivas durante los dos próximos trimestres, pero no descartamos la posibilidad de un cambio de la Fed antes de la segunda mitad del próximo año que podría sentar las bases para una modesta subida del EURUSD".

"Suponiendo que se produzcan algunas mejoras en el frente de la inflación y la geopolítica, eso podría dejar cierto margen para la apreciación del Euro más adelante en nuestro horizonte de previsión."

Según informa Bloomberg el martes, el primer ministro japonés, Fumio Kishida, está dispuesto a aprobar 198.000 millones de dólares en el presupuesto adicional para el plan de estímulo económico.

Mientras tanto, Reuters informa que, habiendo visto un borrador del plan de gastos, Japón se dispone a gastar 1.4 billones de yenes japoneses (9.550 millones de dólares) en préstamos fiscales adicionales en un segundo presupuesto extra que se compilará este mes.

Por otra parte, el jefe del panel de impuestos del partido Komeito, socio de coalición del primer ministro Kishida, dijo el martes que el gobierno "podría optar por subir los impuestos a los individuos ultra ricos con ingresos anuales de más de mil millones de yenes (6.8 millones de dólares)".

El Banco de Japón (BoJ) ofrece este martes la compra de Bonos del Estado Japonés (JGB) a distintos plazos.

Detalles clave

El presidente de la Reserva Federal de Richmond, Thomas Barkin, ha hecho comentarios sobre la política monetaria de la Fed.

Comentarios clave

El viernes pasado dijo que está dispuesto a actuar de forma más "deliberativa" en la consideración del ritmo de subidas de tasas de la Fed en el futuro, pero dijo que las tasas podrían seguir subiendo durante más tiempo y hasta un punto final más alto de lo esperado.

En una entrevista en la CNBC, Barkin dijo:

"Cuando se pisa el freno, se piensa en la dirección de una manera muy diferente. Pisas el freno y a veces actúas de forma un poco más deliberada, y yo estoy dispuesto a hacerlo. Y creo que la implicación de eso es probablemente un ritmo más lento de subidas de tasas, un periodo más largo de subidas de tasas y potencialmente un punto final más alto."

Reuters informa de un sondeo de Ipsos que sitúa la tasa de aprobación del presidente estadounidense Joe Biden en el 39%. Esto se produce antes de las elecciones de mitad de mandato de esta semana, en las que se pone en juego el control de ambas cámaras del Congreso y de docenas de gobernaciones.

Los sondeos sugieren una mayoría republicana en la Cámara de Representantes y el Senado, lo que está en consonancia con las relaciones históricas, así como con los bajos índices de aprobación del Presidente Biden debido a la economía, la inflación y la delincuencia.