Noticias de mercados

El presidente de la Reserva Federal de Nueva York, John Williams, dijo el miércoles que la economía de Estados Unidos podrá recuperar toda su fuerza a pesar de las incógnitas, según informó Reuters.

Declaraciones destacadas

"El aumento de las vacunas COVID-19 y una actividad comercial más sólida pueden limitar el daño económico a largo plazo".

"La economía todavía está bastante lejos del máximo empleo".

"La inflación va a ser volátil, pero espero que se mantenga relativamente moderada cerca del objetivo del 2%".

Reacción del mercado

El índice del dólar estadounidense ignoró en gran medida estos comentarios y se vio por última vez perdiendo un 0.15% en el día a 91.68.

• El USD/JPY está luchando por hacer un movimiento decisivo el miércoles.
• El índice del dólar estadounidense sigue en camino de registrar su cierre diario más bajo desde el 18 de marzo.
• El rendimiento de los bonos del Tesoro de EE. UU. a 10 años ha aumentado más del 1%.

Después de cerrar los dos primeros días de negociación de la semana en territorio negativo, el par USD/JPY se calmó y continúa fluctuando en un rango relativamente estrecho el miércoles. Al momento de escribir, el par bajó un 0.08% en el día a 108.96.

DXY cae por tercer día consecutivo

A pesar de la presión de venta generalizada que rodea al dólar, las pérdidas del USD/JPY siguen siendo limitadas en el día, ya que el modesto repunte observado en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. dificulta que el JPY encuentre demanda. Actualmente, el rendimiento del bono del Tesoro estadounidense de referencia a 10 años ha subido un 1.1% a 1.634%.

Por otro lado, el índice del dólar estadounidense, que tocó su nivel más bajo en casi cuatro semanas en 91.57 antes en el día, está consolidando sus pérdidas en 91.66 y sigue en camino de registrar su peor cierre diario desde el 18 de marzo.

Los únicos datos de EE.UU. mostraron el miércoles que el Import Prive Index saltó al 6.9% anual en marzo desde el 3% en febrero, pero esta lectura no provocó una reacción significativa del mercado.

Mientras tanto, el presidente del FOMC, Jerome Powell, reiteró que era "muy poco probable" que la Fed comience a subir las tasas antes de finales de 2020, pero agregó que la decisión sobre las tasas se "basó en los resultados".

En las primeras horas de la sesión asiática del jueves, el gobernador del Banco de Japón (BoJ), Haruhiko Kuroda, pronunciará un discurso. Más adelante en el día, los datos semanales sobre solicitudes iniciales de desempleo, ventas minoristas y producción industrial se incluirán en el expediente económico de EE.UU.

Niveles técnicos 

• El oro cayó por debajo de 1.740$ durante el horario comercial estadounidense.
• La recuperación de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidenses pesan sobre el XAU/USD el miércoles.
• El siguiente soporte se alinea en 1.730$ antes de 1.725$.

Después de subir al área de 1.750$ al principio del día, el par XAU/USD perdió su tracción durante la sesión estadounidense y se vio por última vez cotizando a 1.735$, perdiendo un 0.45% en el día. A pesar de la presión de venta generalizada que rodea al dólar, un aumento de más del 1% observado en el rendimiento de los bonos del Tesoro de los EE.UU. está dificultando que los inversores se sientan atraídos por el oro.

Perspectiva técnica del oro

En el gráfico de cuatro horas, el indicador del índice de fuerza relativa (RSI) cayó ligeramente por debajo de 50, lo que sugiere que el par está luchando por ganar impulso alcista. En el lado negativo, el siguiente soporte se encuentra en 1.730$ (retroceso de Fibonacci del 38.2% del rally del 31 de marzo al 8 de abril, SMA de 100 períodos) y 1.725$ ​​(SMA de 200 períodos) y 1.720$ (nivel estático, retroceso de Fibonacci del 50%).

En caso de que el oro logre mantenerse por encima de 1.730$, podría volver a probar 1.740$ (retroceso de Fibonacci 23.6%) y continuar empujando hacia 1.750$ (máximo diario, nivel estático). Es probable que se obtengan ganancias adicionales en 1.758$ (máximo del 8 de abril) si el XAU/USD realiza un cierre diario por encima de 1.750$.



Niveles técnicos 

• El USD/CAD continúa presionando a la baja en la sesión estadounidense.
• El índice del dólar estadounidense extiende la diapositiva hacia 91.50 el miércoles.
• WTI sube más del 4%, cotiza por encima de 63$.

El par USD/CAD subió a un máximo diario de 1.2576 durante el horario comercial europeo, pero revirtió su dirección en la segunda mitad del día. Al momento de escribir, el par se negociaba a su nivel más bajo desde el 22 de marzo en 1.2499, perdiendo un 0.24% en el día.

El repunte del petróleo, las ventas masivas del USD arrastran al USD/CAD

La presión de venta generalizada que rodea al dólar continúa pesando sobre el USD/CAD. A pesar de un modesto repunte observado en el rendimiento de referencia de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años, el índice del dólar estadounidense (DXY) extendió su caída después de romper por debajo de 92.00 y tocó su peor nivel en más de tres semanas en 91.57. Por el momento, el DXY está perdiendo un 0.26% a 91.60.

Mientras hablaba en un evento organizado por el Economic Club of Washington, el presidente del FOMC, Jerome Powell, dijo que el mercado debería centrarse en los resultados en lugar del último diagrama de puntos. Powell señaló además que era probable que la Fed comenzara a reducir gradualmente el QE antes de emprender una subida de tipos.

Por otro lado, el fuerte repunte observado en los precios del petróleo crudo está dando un impulso al dólar canadiense relacionado con las materias primas. Después de que los datos publicados por la Administración de Información de Energía de EE.UU. mostraran que los inventarios de petróleo crudo en los EE.UU. disminuyeron en 5.9 millones de barriles en la semana que terminó el 9 de abril, el barril de West Texas Intermediate (WTI) se disparó al alza. Actualmente, el WTI cotiza a 63.20$, con un aumento diario del 4.5%.

Niveles técnicos 

• El dólar sigue bajo presión en todos los ámbitos, incluso en medio de la subida de los rendimientos.
• El EUR/USD se acerca a la barrera de 1.1990/1.2000.

El par EUR/USD subió más y alcanzó el nivel 1.1983, alcanzando un nuevo máximo de tres semanas. Permanece en la parte superior, con el tono alcista intacto a medida que el dólar estadounidense cae en todos los ámbitos. El presidente de la Fed, Powell, está hablando en el Economic Club of Washington.

El dólar tocó nuevos mínimos ganando a la mayoría de sus rivales después de que Powell comenzara a hablar. Mencionó que es muy poco probable que la Fed suba las tasas antes de fines de 2022, pero advirtió que está "basado en los resultados". Repitió que la economía está en un punto de inflexión. En cuanto a la inflación, espera que la tasa anual se mantenga moderadamente por encima del 2% durante algún tiempo.

En Wall Street, las acciones están subiendo modestamente, con el Dow Jones subiendo un 0.55%, en nuevos máximos históricos. El petróleo crudo se dispara y el WTI gana un 5%. Los metales son mixtos, afectados por la subida de los rendimientos de Estados Unidos. El rendimiento a 10 años ha subido un 1.65% a 1.64%.

Con la mirada puesta en 1.1990/1.2000

El EUR/SUD está subiendo por tercer día consecutivo, ya que se negocia ligeramente por encima de la media móvil de 55 días. Se acerca a la barrera de 1.1990/1.2000. Una consolidación anterior debería apuntar a ganancias adicionales en el futuro. La próxima resistencia se sitúa en 1.2035. El impulso positivo a corto plazo debería permanecer en el EUR/USD siempre que se mantenga por encima de 1.1920/30.

Perspectiva técnica

• El dólar australiano se encuentra entre los mejores por el apetito de riesgo.
• El dólar estadounidense cae en todos los ámbitos incluso cuando aumentan los rendimientos estadounidenses.

El AUD/USD subió aún más impulsado por una caída del dólar estadounidense y un tono positivo en los mercados financieros. El par llegó a 0.7730, el nivel más alto desde el 23 de marzo. Permanece cerca del techo, con el impulso alcista intacto a punto de publicar el primer cierre diario muy por encima del promedio móvil simple de 20 días desde principios de marzo.

DXY desciendeacia abajo a pesar del repunte de los rendimientos de los EE.UU

El DXY cae un 0.15% el miércoles y se sitúa en 91.66, el nivel más bajo desde el 21 de marzo. El dólar no ha podido beneficiarse de un repunte de los rendimientos estadounidenses. El a 10 años gana un 1.55% y subió a un 1.64%. La mejora en el sentimiento de riesgo impulsó monedas como el AUD, NZD y las principales europeas.

El apetito de riesgo también está impulsando el petróleo crudo que gana más del 4%. Los metales no pueden obtener ganancias. El oro cae un 0,70%, afectado por la subida de los rendimientos.

AUD/USD firme en niveles más altos

Los factores técnicos también están impulsando el repunte del AUD/USD el miércoles. El precio rompió un rango de casi dos semanas al subir por encima de la barrera de 0.7660/80. También superó los promedios móviles de 20 y 55 días. La recuperación tuvo lugar después de que el aussie lograra mantenerse por encima del área de soporte clave de 0.7550.

La perspectiva a corto plazo ahora favorece al alza para el AUD/USD. Un retroceso por debajo de 0.7660 aliviaría la presión alcista. Una ruptura por debajo de 0.7560 debería despejar el camino a nuevas pérdidas.

Niveles técnicos

El Presidente del FOMC, Jerome Powell, pronuncia sus comentarios sobre las perspectivas económicas y políticas en un evento virtual organizado por el Economic Club of Washington.

Declaraciones destacadas:

El Presidente del FOMC, Jerome Powell, ha pronunciado sus comentarios sobre las perspectivas económicas y políticas en un evento virtual organizado por el Economic Club of Washington.

Declaraciones destacadas:

El Presidente del FOMC, Jerome Powell, está pronunciadno sus comentarios sobre las perspectivas económicas y políticas en un evento virtual organizado por el Economic Club of Washington.

Declaraciones destacadas:

El EUR/USD ha retomado la senda alcista iniciada en la sesión asiática y culminada a inicios de la mañana europea, cuando alcanzó máximos de 27 días en 1.1974. Posteriormente, el par retrocedió a la región de 1.1950, pero en estos momentos sube a un nuevo techo diario en 1.1976.

El dólar sigue debilitándose este miércoles, con el índice DXY que mide el billete verde cayendo a 91.64, su nivel más bajo desde el pasado 19 de marzo. Por su parte, los rendimientos de los bonos estadounidenses a 10 años se sitúan a estas horas en el 1.64% después de haber comenzado el día en el 1.61%.

Los comentarios de Lagarde han mantenido el impulso del euro. La Presidenta del Banco Central Europeo ha asegurado que la respuesta fiscal de Estados Unidos a la crisis del coronavirus elevará el crecimiento europeo en un 0.3% en el medio plazo.

Los operadores esperan ahora los comentarios del Presidente de la Fed, Jerome Powell, así como los discurso de Janet Yellen, Secretaria del Tesoro de Estados Unidos, y los funcionarios de la Fed John Williams y Richard H. Clarida.

Niveles EUR/USD

Al momento de escribir, la moneda única cotiza frente al dólar sobre 1.1974, ganando un 0.21% en el día. En caso de seguir subiendo, la resistencia inmediata aparecerá en la zona 1.1990, donde están los máximos del 18 y 11 de marzo. Por encima de la barrera psicológica 1.2000, la barrera estará en 1.2243, techo del 25 de febrero.

A la baja, el primer soporte estará en 1.1900, que de ser quebrado puede provocar un desliz hacia 1.1878, mínimo de ayer, en ruta a la región de 1.1860, donde está el suelo del 8 de abril.

El cambio de las existencias de petróleo crudo en los EE.UU. fue de -5.9 millones de barriles en la semana que terminó el 9 de abril, según ha revelado este miércoles el informe semanal publicado por la Administración de Información de Energía de EE.UU. (EIA). El esultado empeoró la estimación de los analistas, que fue de -2.9 millones de barriles.

Reacción del mercado

El barril de West Texas Intermediate (WTI) continuó subiendo después de este informe y se vio por última vez ganando casi un 3% en el día en 62.25$.

Conclusiones adicionales

"Los insumos de las refinerías de petróleo crudo de EE.UU. promediaron 15.1 millones de barriles por día durante la semana que finalizó el 9 de abril de 2021, lo que fue 7.000 barriles por día más que el promedio de la semana anterior".

"Las importaciones de petróleo crudo de Estados Unidos promediaron 5.9 millones de barriles por día la semana pasada, 411.000 barriles por día menos que la semana anterior".

"El total de productos suministrados durante el último período de cuatro semanas promedió 19.6 millones de barriles por día, un 20% más que en el mismo período del año pasado".

Los institutos económicos de Alemania revisarán su pronóstico para el crecimiento económico de 2021 a la baja hasta el 3.7% desde el 4.7% debido al hecho de que las restricciones relacionadas con el coronavirus permanecen vigentes más de lo esperado inicialmente, informó Reuters el miércoles, citando dos fuentes.

Se espera que la publicación conjunta se publique el jueves, según Reuters.

Christine Lagarde, Presidenta del Banco Central Europeo (BCE), dijo el miércoles que todavía están lidiando claramente con la crisis de la pandemia y reiteró que se requerirá apoyo hasta bien entrada la recuperación, según Reuters.

Lagarde señaló además que los bancos de la eurozona son "bastante sólidos", pero agregó que esperan ver más quiebras en el futuro.

El Presidente del Banco de la Reserva Federal de Dallas, Robert Kaplan, dijo el miércoles que todavía hay mucho estancamiento laboral en Estados Unidos y agregó que tomará un tiempo volver al pleno empleo, según informó Reuters.

"Una vez que hayamos superado la pandemia y estemos cumpliendo con otros puntos de referencia, abogaré por la eliminación de medidas extraordinarias", reiteró Kaplan.

"Tiene sentido que el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años suba este año, no es alarmante", añadió el funcionario.

Christine Lagarde, Presidenta del Banco Central Europeo (BCE), dijo el miércoles que se espera que la respuesta fiscal de Estados Unidos eleve el crecimiento europeo en un 0.3% a mediano plazo, según informó Reuters.

Declaraciones destacadas:

• El NZD/USD marca nuevos máximos en tres semanas sobre 0.7100.
• El dólar se mantiene debilitado ante suba en las bolsas.

El NZD/USD cerró en territorio positivo el martes y continuó subiendo el miércoles. El par acaba de marcar nuevos máximos en tres semanas en 0.7129. Está operando en 0.7120/25, camino a tener el primer cierre diario sobre la media móvil de 20 días desde principios de marzo.

Más temprano el miércoles, el Banco de la Reserva de Nueva Zelanda (RBNZ) anunció que dejó su tasa de política sin cambios en 0.25% como se esperaba. En el comunicado, el Banco de la Reserva de Nueva Zelanda reiteró que las perspectivas siguen siendo muy inciertas y señaló que la política actual se mantendrá hasta que confíen en que se alcanzarán las metas de inflación y empleo.

Los comentarios del RBNZ sobre las perspectivas de la política monetaria no lograron desencadenar una reacción significativa del mercado. El NZD/USD mantuvo el tono alcista, que se acentuó posteriormente.

Mientras tanto, el índice del dólar estadounidense (DXY) está teniendo dificultades para realizar un repunte significativo después de perder 0.3% el martes presionado por la fuerte caída observada en el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años de referencia. Más adelante el miércoles, Jerome Powell, el presidente de la Reserva Federal expondrá en el Club Económico de Washington. Además se publicará el Libro Beige de la Fed.

Niveles técnicos

• El dólar extiende la recuperación contra el yen, sigue en negativo frente al resto de las monedas.
• USD/JPY sigue bajista, necesita subir sobre 109.10 para aliviar presión.

El USD/JPY subió hasta 109.08, alcanzado un nuevo máximo para el día, y luego retrocedió hasta la zona de 109.00, en donde está operando, prácticamente sin cambios con respecto al cierre del martes. En la sesión asiática, el par había caído hasta 108.74, el nivel más bajo en tres semanas.

La extensión del rebote se dio ante un avance en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. La tasa a 10 años está en 1.64%. La suba sin embargo, fortaleció en forma limitada al  dólar, ya que contra el resto de las monedas se mantuvo debilitado, tras una apertura en positivo de las acciones en Wall Street. El yen en el mercado se debilitó por el buen humor en los mercados de renta variable.

Se espera ahora por la exposición de Jerome Powell, el presidente de la Reserva Federal en el Club Económico de Washington. Más adelante será el turno del Libro Beige de la Fed sobre el estado de la economía.

Técnicamente, el USD/JPY mantiene el sesgo bajista de corto plazo. Una suba sobre 109.10 podría aliviar la presión a la baja; mientras que de superar 109.70, la corrección bajista quedaría muy debilitada. A la baja, los soportes debajo de 108.80 se ven en 108.65 y luego en 108.30/35.

Niveles técnicos

• Peso mexicano se mantiene en zona de máximos recientes contra el dólar.
• USD/MXN conserva el sesgo bajista, aún sigue sobre 20.00.

El USD/MXN cayó hasta 20.03, alcanzando el nivel intradiario más bajo desde el 16 de febrero. Tras lo cual rebotó y está operando en la zona de máximos del día en 20.10. El cruce sigue en modo de consolidación con un sesgo bajista. El avance en las bolsas, junto con una debilidad del dólar sigue dando apoyo al peso mexicano.

El dólar presenta resultados mixtos frente a las monedas de mercados emergentes. En este grupo, la que más está subiendo es el rublo ruso, que sube fuertemente por segundo día en forma consecutiva. El resto de las divisas no presenta variaciones significativas. La estabilidad de las bolsas en torno a máximos históricos sigue mostrando el optimismo entre los inversores por activos más riesgosos y dando apoyo a las monedas emergentes.

Más adelante el miércoles se publicará en EE.UU. el Libro Beige de la Fed sobre el estado de la economía y hablará el presidente del banco central, Jerome Powell, en el Club Económico de Washington.

Panorama de corto plazo

Desde el punto de vista técnico, el USD/MXN mantiene el sesgo bajista. Para habilitar más bajas el cruce deberá quebrar la zona de 20.00. El objetivo inmediato por debajo se ubica en 19.88 (mínimo de febrero) y luego aparecerá en escena el soporte de 19.70.

En la dirección contraria, en 20.25 está la primera barrera de consideración. Un regreso por encima aliviaría la presión a la baja. La próxima resistencia está en 20.45 (media móvil de 20 días) y luego sigue 20.55.

Niveles técnicos

• El GBP/USD ganó tracción por tercer día consecutivo, aunque tuvo dificultades para capitalizar el movimiento.
• Un modesto repunte en los rendimientos de los bonos estadounidenses beneficia al USD y limita las ganancias del par.
• Una caída posterior por debajo de la región de 1.3745-40 cambiará el sesgo a favor de los bajistas.

El par GBP/USD ha retrocedido alrededor de 50 pips desde los máximos diarios, devolviendo las ganancias iniciales y cayendo cerca del límite inferior de su rango de negociación diario justo por encima de la región de 1.3750.

El par ha extendido el rebote de esta semana desde el soporte SMA de 100 días, cerca de la región de 1.3670-65, y ha ganado tracción por tercer día consecutivo el miércoles. El impulso ha empujado al par GBP/USD a máximos de una semana y se ha debido exclusivamente a la venta sostenida en torno al dólar estadounidense durante la primera mitad del día.

Sin embargo, los alcistas han tenido dificultades para capitalizar el movimiento o encontrar aceptación por encima del nivel redondo de 1.3800. Mientras los inversores asimilaban el poco impresionante informe del IPC de EE.UU. del día anterior, un modesto repunte en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. ha ayudado al USD a recuperarse de los mínimos de tres semanas y ha provocado algunas ventas en torno al par GBP/USD.

Aparte de esto, las preocupaciones sobre un posible vínculo entre la vacuna contra el coronavirus ded AstraZeneca y un raro trastorno en la coagulación de la sangre ha impedido que los alcistas del GBP abrieran nuevas posiciones. Los inversores ahora parecen preocupados de que una prohibición temporal del esta vacuna para el grupo de menos de 30 años podría retrasar el plan del gobierno del Reino Unido para reabrir la economía.

Incluso desde una perspectiva técnica, la aparición de algunas ventas en niveles más altos sugiere que el movimiento positivo observado desde principios de esta semana podría haber perdido fuerza. Una caída posterior por debajo de la región de 1.3745-40 reafirmará el sesgo negativo y hará que el par GBP/USD sea vulnerable a seguir cayendo.

No hay ninguna publicación de datos económicos importantes el miércoles. Por lo tanto, el foco de atención clave estará en un discurso programado por el presidente de la Fed, Jerome Powell, durante la sesión americana, junto con los rendimientos de los bonos estadounidenses que influirán en la dinámica del precio del USD y podrían generar algunas oportunidades comerciales a corto plazo en torno al par GBP/USD.

GBP/USD niveles técnicos

• El AUD/USD subió a nuevos máximos de varias semanas cerca de 0.7700.
• El índice del dólar estadounidense sigue deprimido por debajo de 92.00 el miércoles.
• Con la mirada puesta en el discurso del presidente del FOMC, Powell, Fed's Beige Book.

Después de publicar modestas ganancias diarias el martes, el par AUD/USD continuó cobrando impulso alcista y tocó su nivel más alto desde el 23 de marzo en 0.7696. Al momento de escribir, el par subía un 0.63% en el día a 0.7686.

La liquidación del USD toma un respiro antes de la sesión estadounidense

La fuerte presión de venta que rodea al USD en medio de la caída de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. proporcionó un impulso al AUD/USD. Después de que el Índice Básico de Precios al Consumidor en los EE.UU. llegara al 1.6% anual en marzo, el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE.UU. Además, la fuerte demanda observada en la subasta de bonos del Tesoro de EE.UU. a 30 años afectó aún más los rendimientos.

Como reflejo de la debilidad generalizada del dólar, el índice del dólar estadounidense (DXY) cayó a un nuevo mínimo de varias semanas de 91.66 antes de entrar en una fase de consolidación.

Antes del discurso del presidente del FOMC, Jerome Powell, a las 16:00 GMT y de la publicación del Libro Beige de la Reserva Federal, el DXY registra pequeñas pérdidas diarias en 91.75.

El jueves, la Oficina de Estadísticas de Australia publicará las Expectativas de inflación del consumidor de abril y el informe del mercado laboral de marzo. Los inversores esperan que la tasa de desempleo baje hasta el 5.7% y que el cambio de empleo llegue a +35.000. Una lectura más fuerte de lo esperado podría ayudar al AUD a seguir superando a su homólogo estadounidense y viceversa.

Niveles técnicos

La plata (XAG/USD) se está acercando a la media móvil de 55 días en 26.25$, pero el metal necesitará recuperar el nivel de 26.69$ para reafirmar la presión alcista, sugiere Karen Jones, Jefe de Equipo de Investigación de Análisis Técnico FICC en Commerzbank.

Declaraciones clave:

 “El precio de la plata cayó recientemente y rebotó justo antes del mínimo del 9 de diciembre en 23.57$. Ha erosionado la tendencia bajista de dos meses y está bien posicionado para desafiar la media móvil de 55 días en 26.25$ y el máximo de mediados de marzo en 26.69$".

“El mercado necesitará recuperar 26.69$ sobre una base de cierre para confirmar la intención alcista hasta el máximo del 23 de febrero de 28.37$ y el máximo del 1 de febrero de 30.09$. El fracaso aquí provocará una nueva prueba del soporte de 23.57$ y el retroceso del 78.6% en 23.17$. Esta es vista como la última defensa para la media móvil de 55 semanas en 22.97$”.

• El oro luchó por una dirección firme y se mantuvo confinado en un rango el miércoles.
• La acción del precio moderada constituye la formación de un rectángulo en el gráfico de 1 hora.
• Una configuración técnica mixta justifica cierta precaución antes de realizar nuevas apuestas direccionales.

El oro extendió sus movimientos laterales de consolidación de precios a lo largo de la mitad de la sesión europea y permaneció confinado en un rango de negociación ajustado, alrededor de la región de 1.745$.

Un tono generalmente positivo en los mercados de valores no ayudó al XAU/USD como refugio seguro a capitalizar el buen rebote del día anterior desde el área de 1.724$, o durante los mínimos de una semana. Aparte de esto, un modesto repunte en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. contribuyó aún más a limitar las ganancias del metal amarillo que no rinde.

Mientras tanto, el dólar estadounidense languideció cerca de mínimos de tres semanas, lo que, a su vez, extendió algo de soporte a la materia prima denominada en dólares y ayudó a limitar cualquier caída significativa. Los inversores también parecían reacios a hacer apuestas agresivas, prefirieron esperar nuevas pistas del discurso programado del presidente de la Fed, Jerome Powell, más tarde este miércoles.

Desde una perspectiva técnica, la acción del precio dentro del rango constituye la formación de un rectángulo en el gráfico de 1 hora. Esto marca una breve consolidación antes del siguiente tramo de un movimiento direccional. Los indicadores técnicos alcistas en los gráficos horarios / diarios respaldan las perspectivas de una eventual ruptura al alza y un nuevo movimiento de apreciación a corto plazo.

Mientras tanto, el XAU/USD, hasta ahora, ha luchado por romper la resistencia inmediata de 1.750$. Esto hace que sea prudente esperar una ruptura sostenida en cualquier dirección antes de realizar apuestas agresivas. Un movimiento sostenido más allá de la barrera mencionada debería allanar el camino para un movimiento hacia un punto de ruptura de soporte fuerte anterior, alrededor de la región de 1.760-65$.

Por otro lado, el soporte inmediato ahora está vinculado al área de 1.740$. Esto coincide con el límite inferior del rango de negociación intradía, que si se rompe de manera decisiva anulará cualquier sesgo positivo a corto plazo y provocará algunas ventas técnicas. El XAU/USD podría acelerar la caída hacia el desafío de la zona de soporte de 1.720$.

Algunas ventas de seguimiento expondrían al nivel 1.700$, por debajo de la cual los bajistas podrían apuntar hacia desafiar el soporte de doble suelo cerca de la región de 1.677-76$, o mínimos de varios meses tocados en marzo.

Niveles técnicos 

La presidenta de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen, dijo el miércoles que han alcanzado los 100 millones de vacunas administradas contra el coronavirus en la Unión Europea, según informó Reuters.

"La UE recibirá antes 50 millones de vacunas BioNTech-Pfizer COVID-19, en el segundo trimestre en lugar del cuarto trimestre como estaba programado inicialmente", afirmó von der Leyen. Agregó que la UE conversará con BioNTech-Pfizer para un nuevo contrato para la vacuna COVID por 1.800 millones de dosis durante 2021-2023.

• El EUR/JPY se mantiene en modo de consolidación sobre la media de 20 días.
• Por delante: Libro Beige de la Fed y discurso de Powell.

El EUR/JPY continúa en modo de consolidación el miércoles, desde hace más de una semana, moviéndose alrededor de 130.00. Está operando en 130.20, prácticamente sin cambios para el día. En lo que va de la jornada, en varios cruces del mercado de divisas predominan los recorridos en rangos.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro suben en forma modesta ayudando a que el USD/JPY encuentre soporte. Al mismo tiempo, el EUR/USD ha perdido fuerza alcista tras aproximarse a una zona de resistencia clave.

Se conoció horas atrás, que la producción industrial en febrero en la Eurozona, se contrajo un 1.0% con respecto al mes previo y un 1.6% respecto al año anterior. Hacia adelante, en el calendario económico se destaca la publicación del Libro Beige de la Reserva Federal y la exposición de Jerome Powell, en el Club Económico de Washington.

Niveles relevantes del EUR/JPY

El soporte inmediato del EUR/JPY se puede ver en 129.75, el mínimo de la semana y la media móvil de 20 días; por debajo seguirá 129.40/45 y 128.75. Por otro lado, las resistencias se pueden ver en 130.65/70 (máximo de marzo y abril) secundado por 131.00 (nivel psicológico) y luego 131.45.

La suba del oro (XAU/USD) se ha limitado por ahora a 1755/65$, lo que hace que se mantenga el sesgo dominante a la baja, según el equipo de analistas de Credit Suisse.

Declaraciones clave:

“La fuerza del oro ha sido limitada, al menos por ahora, por debajo de la resistencia en 1755/65$ y, mientras esté por debajo de aquí, la perspectiva se mantendrá bajista para una nueva prueba del soporte clave en 1682/71$, el retroceso del 38.2% de toda la suba 2015/2020 y los mínimos recientes y de junio de 2020. Una eventual ruptura a su debido tiempo puede ver el soporte a continuación en 1620/15$ y, en última instancia, el 'objetivo superior medido' y retroceso del 50% en 1564/61$".

“Por encima de 1765$, sin embargo, se vería establecida una base a corto plazo para una recuperación más profunda a 1855/75$, pero se espera un freno aquí".

El USD/JPY quebró el soporte desde el retroceso del 23.6% del rally del primer trimestre en 108.99, que ve exponiendo un soporte más importante en 108.55/33, que de ceder, apuntaría a que ha quedado establecido un máximos, afirman los economistas de Credit Suisse.

Declaraciones clave:

 “La debilidad del USD/JPY se ha extendido aún más para un quiebre de 108.99. Esto se ve exponiendo lo que vemos como un soporte más importante en 108.55/33, los mínimos clave de marzo y el soporte de “neckline”. Si bien buscaríamos un intento de que se mantenga aquí, un quiebre en su lugar, no haría ver un tope completo para marcar un giro más importante hacia abajo. A continuación, veríamos soporte en el retroceso del 38.2% del rally del primer trimestre en 107.82/77, y el promedio de 55 días actualmente en 107.54, que buscaríamos se mantenga en un inicio.”

“La resistencia se mueve a 109.33 inicialmente, luego a 109.57, con el riesgo inmediato visto hacia más caídas mientras siga debajo de aquí. Avance sobre 109.95/97 sigue siendo necesario para ver un nuevo mínimo establecido y fuerza para ir de nuevo a 110.15 inicialmente, luego 110.57/75".

Jane Foley, estratega senior de divisas de Rabobank, espera que el EUR/CHF avance hacia 1.11 a finales de este año. No obstante, advierte que es posible que el par experimente una caída al nivel de 1.10 en este trimestre.

Declaraciones clave:

"La sensibilidad del CHF a los flujos de refugio seguro significa que es probable que continúe liderando el sentimiento general del mercado".

“Vemos potencial para que el EUR/CHF se acerque a 1.11 a finales de año. Sin embargo, tras el fuerte movimiento alcista a principios de año, vemos margen para caídas por debajo del 1.10 en el trimestre actual".

• WTI sube más del 1%, extendiendo las ganancias semanales.
• Pronóstico de mayor demanda de crudo para 2021 y el informe API del martes dieron apoyo.

El petróleo continúa cuesta arriba en la semana y el barril de WTI sube 1.10% el miércoles. Llegó hasta 61.28$, el nivel más elevado desde el 4 de abril. Está operando en torno a 61.10$, aferrándose a las recientes ganancias.

Una combinación de factores ayudó a la materia prima a prolongar el movimiento alcista de esta semana. Entre estos se encuentra que la Organización de Países Exportadores de Petróleo (OPEP) aumentó el martes su pronóstico de demanda mundial de petróleo para 2021 en 100.000 barriles por día (bpd). La Agencia Internacional de Energía también elevó su pronóstico de demanda anual en 230.000 bpd a 5.7 millones de bpd. A su vez,

Otro factor fue el informe del Instituto Americano del Petróleo (API), que mostró que las existencias de crudo disminuyeron más de lo estimado, en 3.6 millones de barriles durante la semana que terminó el 9 de abril.

La debilidad del dólar en combinación con el clima positivo en las bolsas, son otro factor que favorece el recorrido alcista del petróleo.

Dicho esto, las preocupaciones sobre el aumento de la producción de petróleo en los EE.UU. y el aumento de la oferta de Irán podrían evitar subas más agresivas. A lo anterior se puede agregar las preocupaciones por el avance del coronavirus en algunos países, que llevarían a más restricciones a las actividades.

El miércoles se conocerá el reporte semanal oficial de la Administración de Información de Energía de EE.UU. (EIA). Además hablará el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, y la Fed publicará el Libro Beige sobre el estado de la economía.

Niveles técnicos

• El dólar recupera fuerza contra monedas europeas, sigue debilitado en otros frentes.
• EUR/USD cerca de fuerte resistencia en ubicada en la zona de 1.1990.

El EUR/USD subió el miércoles hasta 1.1973, alcanzando el nivel más alto desde el 18 de marzo. Luego emprendió un retroceso, encontrando soporte en la zona de 1.1950. Está operando en 1.1960, subiendo por tercer días consecutivo y por octava vez en los últimos diez días de operaciones.

Las subas siguen con el apoyo por detrás de una debilidad del dólar, aunque el billete verde en las últimas horas consiguió recortar pérdidas frente a las principales monedas europeas. Sin embargo contra el AUD y NZD sigue en zona de mínimos.

El tenue rebote en los rendimientos de los bonos del Tesoro parece estar ayudando al billete verde, que en la jornada del martes quedó afectado por los datos de inflación. El reporte relevante el miércoles será el Libro Beige de la Reserva Federal. Además hablarán varios funcionarios de la Fed, incluyendo al presidente Powell, que expondrá en el Club Económico de Washington.

En la Eurozona se conoció una caída del 1% en la producción industrial en febrero (consenso: -1.1%). Según los analistas de Capital Economics, el dato refuerza la perspectiva de que la Eurozona comenzó con debilidad el año, aunque aclaran que las encuestas empresariales apuntan a que el panorama está mejorando.

Cerca y lejos de 1.20

El EUR/USD técnicamente sigue con un sesgo alcista en el muy corto plazo. En frente tiene una importante resistencia en la zona de 1.1990 y 1.2000. El quiebre firme de ese nivel habilitaría una extensión alcista. Antes de este nivel, en el máximos del miércoles está la media de 55 días, otra resistencia a tener en cuenta.

De darse un retroceso, el primer soporte asoma en 1.1940 y luego la barrera más fuerte de 1.1920.

Niveles técnicos

El comisionado de Presupuesto de la Unión Europea (UE), Johannes Hahn, ha ado a conocer el miércoles una estrategia para recaudar hasta 800.000 millones de euros en deuda para el fondo de recuperación, que se espera sea reembolsada en 2058.

Comentarios adicionales:

• El EUR/JPY extiende el movimiento de consolidación por encima del nivel de 130.00.
• La siguiente resistencia al alza son los máximos anuales cerca de 131.00.

El cruce EUR/JPY extiende el movimiento lateral de múltiples días por encima del nivel redondo clave de 130.00 en lo que va de semana.

Por el momento, parece posible una mayor consolidación en torno a los niveles actuales. La reanudación de la tendencia alcista enfrenta el próximo obstáculo en el máximo de 2021 cerca de 130.70 (7 de abril) por delante del nivel redondo de 131.00.

Mientras el EUR/JPY se mantenga por encima de la línea de soporte a corto plazo en la región de 128.50/55, las ganancias adicionales permanecen sobre la mesa, con el objetivo a más largo plazo en el máximo de 2018 en 131.98. Esta zona de discordia se ve reforzada por la proximidad de la SMA de 50 días en 128.92.

A más largo plazo, mientras se mantenga por encima de la media móvil simple de 200 días, hoy en 125.74, la perspectiva más amplia para el EUR/JPY debería seguir siendo constructiva.

EUR/JPY gráfico diario

EUR/JPY niveles técnicos

• La caída del índice DXY se acelera por debajo del nivel de 92.00.
• Hay un soporte intermedio en la SMA de 50 días en 91.57.

El movimiento a la baja en el índice DXY gana fortaleza adicional después de romper por debajo del nivel de 92.00 de una manera bastante convincente, exponiendo al mismo tiempo un retroceso más profundo.

Dicho esto, la media móvil simple de 50 días, cerca de 91.60, debería ofrecer un soporte intermedio por delante del área de soporte más relevante alrededor de 91.30, donde se encuentran los mínimos semanales registrados a mediados de marzo.

Por debajo de la media móvil simple de 200 días, hoy en 92.26, se espera que la perspectiva para el índice DXY regrese al lado bajista.

Índice del dólar estadounidense DXY gráfico diario

Índice del dólar estadounidense DXY niveles técnicos

• El EUR/USD se acerca al obstáculo clave en la región de 1.1980/90.
• Más arriba se encuentra la barrera psicológica en el nivel de 1.2000.

El EUR/USD sigue presionando al alza y se acerca a la zona de resistencia de 1.1980/90.

La recuperación desde los mínimos anales cerca de 1.1700 (31 de marzo) sigue siendo firme por ahora. La reciente ruptura por encima de la media móvil simple de 200 días en 1.1895 dio oxígeno adicional al rally y allana el camino para ganancias adicionales en el horizonte a corto plazo.

Dicho esto, en la región de 1.1980/90 convergen los máximos de mediados de marzo, la SMA de 50 días y un nivel de Fibonacci del movimiento de noviembre a enero. Una superación de esta región permite un movimiento hacia el obstáculo clave de 1.2000.

Por encima de la media móvil simple de 200 días, hoy en 1.1895, se prevé que la posición del EUR/USD cambie a positiva.

EUR/USD gráfico diario

EUR/USD niveles técnicos

• El USD/JPY continúa cayendo por tercer día consecutivo.
• El índice del dólar estadounidense DXY sucumbe a la presión y cae por debajo de 91.70 en mínimos ed varias semanas.
• Los rendimientos más altos de los bonos del Tesoro estadounidense pesan sobre el dólar estadounidense.

El par USD/JPY ha empezado el día con un tono negativo y ha alcanzado un mínimo de varias semanas cerca de 108.75 antes de rebotar 30 pips hasta el máximo intradiario de 109.05 al inicio de la sesión europea del miércoles.

En el momento de escribir, el USD/JPY cotiza en 109,00, perdiendo un 0.06% en el día.

La venta global en el índice del dólar estadounidense DXY empuja al par USD/JPY en un movimiento negativo por tercer día consecutivo. El índice de precios al consumidor IPC de EE.UU. se situó el martes en un 0.6% en marzo, con un aumento del 2.6% interanual, lo que provocó una venta masiva en torno al dólar.

Por otro lado, el gobernador del Banco de Japón, Haruhiko Kuroda, ha mostrado el tono cauteloso habitual sobre el crecimiento y ha reafirmado la continuación de una poderosa flexibilización monetaria para lograr el objetivo de inflación del 2% del banco central. La economía se está recuperando gradualmente, aunque los factores de riesgo se mantienen inclinados a la baja. Los inversores evalúan esto como una señal para retrasar una subida de tasas por parte del banco central, lo que afectará negativamente al yen japonés.

Un repunte repentino de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. del 1.61% al 1.63% está ofreciendo ahora cierto apoyo al dólar. Esto, a su vez, ha ayudado al par a recuperar el nivel de 109.00 durante la sesión.

Por ahora, la dinámica en torno al dólar estadounidense antes del discurso del presidente de la Fed estadounidense, Jerome Powell, seguirá influyendo en el desempeño del par.

USD/JPY niveles técnicos

• El GBP/USD se mueve al alza por tercer día consecutivo y sube a máximos de una semana.
• La fuerza sostenida por encima de la SMA de 200 horas podría verse como un desencadenante para los alcistas intradía.
• Los osciladores mixtos en los gráficos horarios / diarios justifican precaución antes de abrir posiciones agresivas.

El par GBP/USD ha construido sobre el movimiento de recuperación de esta semana, desde el soporte SMA de 100 días cerca de la región de 1.3670-65, y se está moviendo al alza por tercer día consecutivo el miércoles. El impulso ha empujado al par a máximos de una semana al inicio de la sesión europea, con los alcistas ahora buscando un movimiento por encima del nivel de 1.3800.

En cuanto al panorama técnico, una fortaleza sostenida más allá de la media móvil simple de 200 horas, alrededor de la región de 1.3780, podría verse como un detonante para los operadores alcistas intradiarios. Dicho esto, un modesto repunte del dólar estadounidense desde los mínimos de tres semanas, en medio de un modesto repunte en los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos, podría limitar las ganancias para el par GBP/USD.

Mientras tanto, el par GBP/USD está rondando el 50% de retroceso de Fibonacci de la caída reciente de 1.3919-1.3669. Algunas compras posteriores más allá del nivel redondo de 1.3800 reafirmarán la perspectiva positiva intradía y permitirán a los alcistas apuntar a probar el 61.8% de Fibonacci cerca de la región de 1.3825-30.

La estructura constructiva se ve reforzada por el hecho de que los indicadores técnicos en los gráficos horarios han ido ganando terreno positivo y todavía están lejos de estar en el territorio de sobrecompra. Dicho esto, los osciladores en el gráfico diario aún deben confirmar un sesgo alcista y justifica cierta cautela antes de abrir posiciones agresivas.

Por otro lado, cualquier retroceso significativo ahora parece encontrar un soporte decente cerca del 38.2% de Fibonacci, alrededor de la región 1.3765-60. No defender el soporte mencionado anulará cualquier sesgo alcista a corto plazo y podría provocar algunas ventas técnicas y arrastrar al par GBP/USD al área de 1.3730-25 (23.6% de Fibonacci) de camino hacia el nivel redondo de 1.3700.

GBP/USD gráfico de 1 hora

GBP/USD niveles técnicos

• El AUD/USD construye sobre el rebote del día anterior desde niveles por debajo de 0.7600 en medio de una venta sostenida en torno al USD.
• El poco impresionante IPC estadounidense del martes y la caída de los rendimientos de los bonos estadounidenses continúan pesando sobre el USD.
• Un sentimiento de riesgo positivo beneficia al AUD de mayor riesgo percibido y apoya el movimiento al alza del par.

La presión bajista en torno al USD se ha mantenido sin cesar durante la primera mitad de la acción comercial del miércoles, empujando al par AUD/USD a máximos de tres semanas cerca del nivel de 0.7700.

Una combinación de factores de apoyo ha ayudado al par a ganar tracción por segundo día consecutivo y aprovechar el buen rebote del día anterior desde niveles por debajo de 0.7600. El dólar estadounidense ha extendido las pérdidas del día anterior lideradas por unas cifras de inflación al consumidor estadounidenses bastante poco impresionantes. Esto, junto con un tono positivo en los mercados bursátiles, ha proporcionado un impulso adicional al dólar australiano de mayor riesgo percibido.

Los datos publicados el martes mostraron que el IPC estadounidense general registró el mayor aumento desde agosto de 2012. Esto, sin embargo, no proporcionó pruebas sólidas de aumento de las presiones sobre los precios, sino que reforzó la opinión de la Fed de que una mayor inflación será transitoria. Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. bajaron drásticamente después de la publicación, lo que, a su vez, pesó mucho sobre el dólar estadounidense y elevó al par AUD/USD.

Mientras tanto, la Administración de Medicamentos y Alimentos de EE.UU. (FDA) recomendó detener el lanzamiento de la vacuna contra el coronavirus de Johnson & Johnson después de que seis mujeres desarrollaron coágulos sanguíneos poco comunes. Esto podría ralentizar potencialmente la reapertura de la economía de EE.UU. y fue visto como otro factor que agravó aún más la presión bajista en torno al USD, permitiendo que el par AUD/USD desafíe el límite superior de un rango de negociación de varias semanas.

Ahora será interesante ver si los alcistas pueden capitalizar el impulso o si el par AUD/USD se encuentra con nuevas ventas en niveles más altos en medio de condiciones de sobrecompra leve en los gráficos horarios.

No hay ninguna publicación de datos económicos importantes en EE.UU. el miércoles. Por lo tanto, el foco de atención clave estará en un discurso programado por el presidente de la Fed, Jerome Powell, que podría influir en la dinámica del precio del USD y generar algunas oportunidades comerciales a corto plazo.

AUD/USD niveles técnicos

La producción industrial de la zona euro cayó a -1% en la lectura mensual de febrero, mejorando muy levemente el -1.1% esperado, pero empeorando la subida del 0.8% vista en diciembre. La de hoy es la mayor caída vista por el indicador desde abril de 2020.

La producción industrial anual descendió en febrero a -1.6%, empeorando el -0.9% previsto y el +0.1% del mes anterior. Este es el mayor retroceso registrado desde octubre.

Reacción EUR/USD 

Los datos mixtos de producción industrial no han causado mella en el EUR/USD, que al momento de escribir cotiza sobre 1.1967, ganando un 0.16% diario, y situándose muy próximo al máximo de casi cuatro semanas en 1.1974 alcanzado en la apertura europeea de este miércoles.

El miembro del Consejo de Gobierno del Banco Central Europeo (BCE) y director del Banco de Francia, Francois Villeroy de Galhau, ha comentado sobre una probable salida del estímulo de política monetaria impulsado con la pandemia de coronavirus.

Comentarios clave:

Según señalan los estrategas de divisas de UOB Group, el movimiento a la baja del USD/JPY podría extenderse hasta la zona de 108.40 o incluso por debajo en las próximas semanas.

Comentarios clave:

Vista de 24 horas: “Nuestras expectativas de que el USD/JPY se negociara lateralmente ayer fueron erróneas, ya que cayó a 109.01 antes de extender su caída después de la apertura de la sesión asiática. El impulso a la baja es fuerte y el riesgo es que el USD/JPY se debilite aún más. Sin embargo, las condiciones de sobreventa podrían ‘limitar’ cualquier debilidad a 108.40. La resistencia está en 109.10 seguido de 109.30”.

Próximas 1-3 semanas: “Hemos mantenido una visión negativa en el USD/JPY durante más de una semana. En nuestra última nota del lunes (12 de abril, USD/JPY en 109.65), destacamos que ‘el riesgo a la baja en el USD/JPY sigue intacto, pero la posibilidad de una caída sostenida por debajo de 109.00 no es alta’. En otras palabras, no esperábamos la repentina caída de ayer y la facilidad con la que el USD/JPY rompió 109.00. El impulso enormemente mejorado indica que el retroceso que comenzó a principios de la semana pasada podría extenderse a 108.40, con probabilidades más bajas de una extensión a 108.00. En general, se considera que el USD/JPP está bajo presión siempre y cuando no rompa 109.60 (el nivel de 'resistencia fuerte' estaba en 110.35 ayer)".

• El EUR/GBP se mantiene estable durante la sesión europea.
• Los alcistas se mantienen a la defensiva cerca de los máximos diarios.
• El retroceso del MACD significa un impulso a la baja.

El EUR/GBP se mueve a la baja dentro de un rango comercial estrecho durante la sesión europea del miércoles. El cruce ha alcanzado su punto máximo en 0.8695 antes retroceder a mínimos intradiarios en 0.8670.

En el momento de escribir, el EUR/GBP cotiza a 0.8672, perdiendo un 0.20% en el día.

En el gráfico de 4 horas, el cruce ha estado operando con un sesgo negativo, aunque dentro de un rango comercial estrecho. La gran vela alcista del martes fue seguida por varios Dojis cerca de máximos, lo que significa que puede llegar un retroceso en los precios.

Después de hacer un cruce bajista, el indicador MACD ahora está retrocediendo hacia la línea media, lo que confirma el trasfondo negativo en el par. Al moverse hacia abajo, los bajistas podrían probar el 23.6% de retroceso de Fibonacci en 0.8650 y la zona de soporte horizontal de 0.8620. Un movimiento sostenido por debajo de la media móvil simple de 50 periodos, en 0.8610, pondría a prueba los mínimos del 7 de abril cerca de 0.8580.

Por otro lado, si el precio supera el nivel de 0.8700, animará a los alcistas hacia los máximos del 26 de febrero cerca de 0.8730. Esto abriría las puertas para ganancias adicionales cerca de la zona de resistencia horizontal de 0.8750 y los máximos del 12 de febrero cerca de 0.8790.

EUR/GBP gráfico de 4 horas

EUR/GBP niveles técnicos

• El precio el oro oscila dentro de un rango durante la primera mitad de la acción comercial del miércoles.
• Un tono positivo en los mercados bursátiles limita las ganancias para el XAU/USD de refugio seguro.
• El retroceso de los rendimientos de los bonos estadounidenses pesa sobre el dólar y ofrece algo de apoyo al metal amarillo.

El precio del oro carece de un sesgo direccional firme y oscila entre ganancias tibias y pérdidas menores al inicio de la sesión europea del miércoles. En el momento de escribir, el XAU/USD cotiza alrededor de la región de 1.745$, prácticamente sin cambios en el día.

El metal precioso ha tenido dificultades para capitalizar el sólido rebote del día anterior desde el área de 1.723$, en mínimos de una semana, y ha sido testigo de una acción de precio moderada y limitada dentro de un rango el miércoles. Un tono generalmente positivo en los mercados bursátiles ha sido considerado un factor clave que ha limitado las ganancias del XAU/USD como refugio seguro. Sin embargo, la caída permanece soportada en medio del sesgo predominante de venta en torno al dólar estadounidense, que tiende a beneficiar a los precios del oro, denominado en dólares.

El dólar estadounidense se ha visto sometido a una fuerte presión de venta después de que las últimas cifras de inflación al consumidor de EE.UU. no proporcionaran ninguna evidencia de un aumento en las presiones sobre los precios. Los datos reforzaron la perspectiva de la Fed de que la mayor inflación en los próximos meses será transitoria. Esto, a su vez, provocó un nuevo movimiento a la baja en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. y pesó sobre el USD.

De hecho, el rendimiento del bono del gobierno estadounidense a 10 años cayó al 1.62%, lo que ha sido considerado como otro factor que presta algo de soporte al metal amarillo que no rinde. Dicho esto, la falta de compras sólidas de continuación en el XAU/USD justifica cierta precaución para los alcistas y antes de posicionarse para cualquier movimiento al alza a corto plazo.

No hay ninguna publicación de datos económicos importantes en EE.UU. el miércoles. Por lo tanto, el foco de atención clave seguirá siendo el discurso programado del presidente de la Fed, Jerome Powell, durante la sesión americana de hoy. Esto, junto con el sentimiento de riesgo de mercado más amplio, la dinámica de los precios del USD y los rendimientos de los bonos estadounidenses podrían generar algunas oportunidades comerciales en torno al XAU/USD.

Oro niveles técnicos

Los estrategas de divisas de UOB Group ven que el impulso alcista del EUR/USD aumentará en las próximas semanas.

Comentarios clave:

Vista de 24 horas: "Ayer destacamos que ‘el impulso alcista ha mejorado ligeramente, pero aunque el EUR/USD podría seguir avanzando, es poco probable que se produzca una ruptura clara de la resistencia principal en 1.1945’. Agregamos, ‘una ruptura de 1.1875 indicaría que la presión alcista actual se ha aliviado’. Posteriormente, el EUR/USD cayó a 1.1877 al incio de la sesión americana antes de dispararse al alza hasta 1.1955. El impulso alcista es fuerte y el EUR/USD podría fortalecerse aún más. Sin embargo, las condiciones de sobrecompra sugieren que es poco probable un aumento sostenido por encima de 1.1985 (la próxima resistencia está en 1.2010). El soporte está en 1.1930 seguido de 1.1905".

Próximas 1-3 semanas: " Ayer (13 de abril, EUR/USD en 1.1915), mantuvimos la opinión de que el EUR ‘podría superar los 1.1945, pero es poco probable que la próxima resistencia en 1.1985 entre en escena’. Si bien nuestra expectativa de que el EUR/USD se fortalezca es correcta, no anticipamos la rápida mejora en el impulso a corto plazo ya que el EUR/USD se disparó a un máximo de 1.1955 durante la sesión americana. Es probable que la mejora del impulso conduzca a una mayor fortaleza del EUR/USD. La siguiente gran resistencia está en 1.2010. En el lado negativo, una ruptura de 1.1875 (el nivel de 'soporte fuerte' estaba en 1.1850 ayer) indicaría que la fortaleza del EUR/USD que comenzó a principios de la semana pasada ha terminado".

Esto es lo que necesita saber para operar hoy miércoles 14 de abril:

Los mercados se mantienen optimistas en medio de una inflación relativamente moderada y a pesar de la interrupción en la distribución de las vacunas de J&J. Christine Lagarde, Jerome Powell y otros banqueros centrales están en el punto de mira. Las criptomonedas están subiendo a nuevos máximos.

Varios índices bursátiles estadounidenses han alcanzado nuevos máximos históricos y también están impulsando a los mercados asiáticos y europeos al alza. La inflación de EE.UU. avanzó en marzo, pero no alcanzó lo que algunos temían, con el IPC excluyendo alimentación y energía alcanzando el 1.6% anual, lo que permitió un repunte.

El dólar estadounidense está deprimido en medio de la activación del sentimiento de riesgo y después que una subasta del Tesoro de 30 años recibiera una gran demanda de los inversores. Los rendimientos de referencia a diez años han caído a alrededor del 1.60%.

Ver Análisis rápido de la inflación en EE.UU.: El Día del Juicio final esperará, pero el segundo “vender el hecho” del dólar parece cercano

El EUR/USD está cambiando de manos por encima de 1.1950 a pesar de un revés en la campaña de vacunación de Europa. Johnson & Johnson suspendió las entregas de sus vacunas de COVID-19 de dosis única al viejo continente debido a las preocupaciones sobre los coágulos de sangre que surgieron en los EE.UU.

La FDA pausó las vacunas después de que seis de ellas estuvieran relacionadas con las dosis de J&J. Sin las vacunas farmacéuticas, la UE estará preparada para inmunizar al 70% de la población en diciembre en lugar de este verano, pero el retraso puede ser temporal. Está previsto que la Presidenta del Banco Central Europeo, Christine Lagarde, hable más tarde en el día.

El GBP/USD está subiendo hacia 1.38 y el USD/JPY cotiza alrededor de 109.00. El NZD/USD está alrededor de 0.71, beneficiándose de la debilidad del dólar tras la decisión de tipos del Banco de la Reserva de Nueva Zelanda, que dejó los tipos sin cambios.

Jerome Powell, Presidente de la Reserva Federal, y tres de sus colegas hablarán más tarde en el día, en paralelo a la publicación del Libro Beige del banco, que incluye evidencias anecdóticas sobre la actividad económica en todo el país. El mensaje de la Fed ha sido que la inflación más alta en la primavera es transitoria y que está preparada para mantener la política acomodaticia hasta que la situación del empleo mejore sustancialmente.

Las criptomonedas siguen en racha, con el Bitcoin acercándose a 65.000$. El XRP de Ripple se está acercando al nivel de 2$ y el Ethereum también está aumentando, cambiando de manos alrededor de 2.400$.

• El índice DXY permanece a la defensiva por debajo del nivel de 92.00.
• Los rendimientos estadounidenses a 10 años aceleran la caída y apuntan al 1.60%.
• Discursos de la Fed, Powell y el Libro Beige de la Reserva Federal destacan en el calendario económico de hoy.

El índice del dólar estadounidense DXY, que mide la fortaleza del dólar frente a una cesta de las principales divisas, extiende el impulso a la baja por debajo del nivel de 92.00.

Índice del dólar estadounidense DXY más débil por menores rendimientos

El índice DXY retrocede por tercer día consecutivo el miércoles, siempre siguiendo la tendencia a la baja de los rendimientos estadounidenses. De hecho, los rendimientos del bono estadounidense a 10 años navegan por el límite inferior del rango reciente alrededor del 1.62% y se acercan al soporte clave del 1.60%.

El dólar sigue perdiendo impulso, ya que los inversores ya han descontado en el precio gran parte de las próximas noticias positivas esperadas sobre la economía de EE.UU., cambiando ahora su enfoque hacia el progreso de la recuperación económica en Europa.

También pesan sobre el dólar estadounidense las cifras de inflación IPC publicadas el día anterior, que parecen no haber cumplido las expectativas de los inversores en marzo.

En lo referente a los datos de EE.UU., MBA publicará sus cifras semanales de solicitudes hipotecarias antes del informe semanal sobre el suministro de petróleo crudo de EE.UU. elaborado por la EIA y la publicación del Libro Beige de la Fed.

Además, el presidente Powell participará en un panel de discusión en el Economic Club of Washington. Por otro lado, el gobernador de la Fed de Nueva York, J. Williams, el de la Fed de Atlanta, R. Bostic, y R. Clarida del FOMC tienen unos discursos programados.

¿Qué podemos esperar en torno al USD?

El índice DXY ha roto el soporte de 92.00 y ahora parece vulnerable a un retroceso más profundo en el horizonte de corto plazo. Esta opinión está respaldada por el retroceso de los rendimientos estadounidenses y a que los inversores parecen haber descontado ya en el precio el comercio de reflación en EE.UU. y el alto ritmo de vacunación en el país. Además, la postura mega-acomodaticia de la Fed (hasta que se logre un "progreso sustancial adicional" en la inflación y el empleo) y las esperanzas de una fuerte recuperación económica mundial (ahora pospuesta para finales de año) siguen siendo una fuente de apoyo para el apetito por el riesgo y tienen el potencial de reducir el impulso alcista del dólar en la segunda mitad del año.

Eventos clave en EE.UU. esta semana: Discurso del presidente Powell, Libro beige de la Fed (miércoles) - Ventas minoristas, solicitudes iniciales de desempleo, índice de la Fed de Filadelfia, producción industrial (jueves) - Inicio de viviendas, permisos de construcción, sentimiento preliminar del consumidor (viernes).

Temas eminentes en segundo plano: El proyecto de ley de Biden para impulsar la infraestructura por valor de unos 3 billones de dólares. Conflicto comercial entre Estados Unidos y China bajo la administración de Biden. Disminución de la especulación frente a la recuperación económica. Tipos de interés reales de EE.UU. frente a Europa. ¿Podría el estímulo fiscal estadounidense provocar un sobrecalentamiento? Futuro del Partido Republicano después de la absolución de Trump.

Niveles relevantes del índice del dólar estadounidense DXY

En el momento de escribir, el índice DXY está perdiendo un 0.12% en el día, cotizando en 91.72. El siguiente soporte se encuentra en 91.57 (SMA de 50 días), seguido de 91.30 (mínimo del 18 de marzo) y 91.03 (SMA de 100 días). Por el lado positivo, una ruptura por encima de 93.43 (máximo del 31 de marzo), expondría 94.00 (nivel redondo) y finalmente 94.30 (máximo del 4 de noviembre).

• El NZD/USD alcanza un nuevo máximo de tres semanas y mantiene la ruptura al alza de la línea de resistencia clave a corto plazo, ahora convertida en soporte.
• La SMA 200 y los mínimos de principios de marzo limitan la subida adicional, mientras el nivel de 0.7020 se convierte en el soporte clave.

El NZD/USD alcanza un nuevo máximo desde el 23 de marzo y se acerca al nivel de 0.7100 al inicio de la sesión europea del miércoles.

Al hacerlo, el par extiende la ruptura alcista del día anterior de una línea de tendencia descendente desde el 25 de febrero en medio de un MACD alcista.

Sin embargo, la SMA 200 y los mínimos de principios de marzo limitan la subida adicional, alrededor de 0.7110, desafían a los alcistas del NZD/USD.

Los mínimos de mediados de marzo alrededor de la región de 0.7150 también actúan como una barrera al alza antes de que el par pueda apuntar al nivel redondo de 0.7200 y al máximo del 18 de marzo cerca de 0.7270.

Por otro lado, los máximos del 5 de abril cerca de 0.7070 pueden actuar como soporte inmediato durante el retroceso del par.

Sin embargo, la confluencia de una línea de tendencia ascendente de tres semanas y una línea de resistencia anterior, alrededor de 0.7020, seguida por el nivel psicológico de 0.7000, serán importantes soportes para los bajistas del NZD / USD.

NZD/USD gráfico de 4 horas

NZD/USD niveles técnicos

En opinión de los estrategas de divisas de UOB Group, las perspectivas de que el GBP/USD caiga por debajo de 1.3760 parecen disminuir por el momento.

Comentarios clave:

Vista de 24 horas: "Ayer destacamos que ‘el rebote parece adelantarse a sí mismo, parece poco probable que el GBP/USD se fortalezca más’ y esperábamos que el par se ‘moviera entre 1.3700 y 1.3780’. Nuestra opinión no estaba equivocada a pesar de que el GBP/USD se movía dentro de un rango ligeramente más estrecho de lo esperado (1.3697 / 1.3770). El tono subyacente ha mejorado un poco y esto podría llevar a que el GBP/USD suba a pesar de que es poco probable que la resistencia principal en 1.3810 se vea amenazada (hay otra resistencia en 1.3780). El soporte está en 1.3725 seguido de 1.3695".

Próximas 1-3 semanas: "Ayer (12 de abril, GBP/USD en 1.3705), notamos que ‘el impulso bajista no ha mejorado mucho, pero no se descarta una ruptura clara de 1.3670’. Agregamos, ‘se espera que cualquier debilidad adicional tenga dificultades para moverse por debajo del próximo soporte en 1.3640’. Posteriormente, el GBP/USD cayó a 1.3670 antes de rebotar con fuerza a 1.3776. Si bien nuestro nivel de ‘fuerte resistencia’ en 1.3780 sigue intacto, el impulso bajista se ha desvanecido y la perspectiva de una ruptura de 1.3670 ha disminuido. Por ahora, es más probable que el GBP/USD cotice entre 1.3670 y 1.3810".

• El AUD/USD sigue subiendo al inicio de la sesión europea.
• La línea de tendencia descendente desde el 7 de abril desafía a los alcistas.
• Un MACD positivo se inclina a favor del impulso alcista.

El AUD/USD extiende las ganancias del día anterior al inicio de la sesión europea del miércoles. El par continúa con un tono firme y alcanza máximos diarios alrededor de la región e 0.7670.

En el gráfico de cuatro horas, el par AUD/USD se ha estado moviendo con un trasfondo positivo. Sin embargo, el par enfrenta un desafío cerca de una línea de pendiente descendente extendida desde los máximos del 7 de abril cerca de 0.7670. El precio se mantiene cómodamente por encima del promedio móvil simple de 50 periodos con una vela alcista.

Mirando al alza, el primer obstáculo se encuentra alrededor del nivel redondo de 0.7700. Más arriba, el par podría apuntar al máximo del 22 de marzo cerca de 0.7760.

Además, el indicador MACD se mueve con un impulso al alza constante, lo que significa que los alcistas tienen la capacidad de extender el movimiento a la zona de resistencia horizontal de 0.7780.

Por otro lado, los precios podrían retroceder hacia la SMA de 50 horas, ahora en 0.7630. Más abajo, los bajistas podrían volver a probar los mínimos de varios días cerca del nivel redondo de 0.7600. Un movimiento sostenido por debajo del nivel mencionado apuntaría a los mínimos del 25 de marzo cerca de 0.7560.

AUD/USD gráfico de 4 horas

AUD/USD niveles adicionales

El primer ministro chino, Li Keqiang, dijo el martes a un grupo de altos ejecutivos estadounidenses que la comunicación entre China y Estados Unidos debe intensificarse, eliminando las diferencias, según informa Reuters.

Mientras tanto, Gao Jian, subdirector del Departamento Internacional de la Comisión Nacional de Desarrollo y Reforma (NDRC), dijo: “Esperamos que el círculo empresarial de EE.UU. pueda trabajar junto con la NDRC para hacer que el gran barco de las relaciones entre China y EE.UU. vuelva a la senda del desarrollo saludable lo antes posible”.

El Banco de la Reserva de Nueva Zelanda ha dejado la tasa de efectivo oficial (OCR por sus siglas en inglés) sin cambios en el 0.25%, como se esperaba.

Comentarios clave en su declaración de política monetaria: