Noticias de mercados

• El RSI ligeramente sobrecomprado en el gráfico de 1 hora limita un movimiento positivo intradía para el USD/CAD.
• La configuración favorece a los alcistas y respalda las perspectivas de un nuevo movimiento al alza intradía.
• Una ruptura sostenida del soporte horizontal de 1.2650 negaría la perspectiva constructiva.

El par USD/CAD ha detenido su movimiento positivo intradía cerca del área de 1.2715 y ha retrocedido rápidamente algunos pips después de la publicación de los optimistas datos de ventas minoristas canadienses. La región mencionada marca el 61.8% de retroceso de Fibonacci de la caída de rechazo de esta semana desde el nivel redondo de 1.2800.

El RSI ligeramente sobrecomprado en el gráfico de 1 hora parece ser el único factor que ha limitado cualquier ganancia adicional para el par USD/CAD. Dicho esto, un movimiento sostenido por encima de la SMA de 200 horas favorecería a los alcistas y respaldaría las perspectivas de una extensión de la recuperación desde ls mínimos de varios años.

La perspectiva constructiva se ve reforzada por el hecho de que los osciladores en el gráfico de 4 horas han comenzado a ganar tracción alcista y se han recuperado del territorio negativo en el gráfico diario. Por lo tanto, un movimiento positivo posterior, hacia el desafío de la resistencia de una línea de tendencia bajista de dos meses, actualmente alrededor de la región de 1.2765, ahora parece una posibilidad clara.

Algunas compras posteriores tienen el potencial de empujar al par USD/CAD hacia el nivel redondo de 1.2800. El impulso podría extenderse hacia la región de 1.2835, por encima de la cual es probable que los alcistas apunten a conquistar el nivel de 1.2900.

Por otro lado, el 38.2% de Fibonacci, alrededor de la región de 1.2670, ahora parece defender la caída. Le sigue de cerca el soporte horizontal alrededor de 1.2650, que si se rompe de manera decisiva anulará las perspectivas de una mayor recuperación y hará que el par USD/CAD sea vulnerable a continuar sus caídas.

USD/CAD gráfico de 1 hora

USD/CAD niveles técnicos

• Los precios del WTI vuelven a caer por debajo de 52.00$.
• La recuperación del dólar pesa sobre los precios del crudo el viernes.
• Los inversores esperan el informe semanal de la EIA para un nuevo impulso.

Los precios del barril del West Texas Intermediate WTI extienden la caída a nuevos mínimos de varios días en la región de 51.50$ al inicio de la sesión americana del viernes.

WTI se debilita antes de los datos de la EIA

Los precios del petróleo crudo extienden la corrección desde los máximos recientes, cerca del nivel de 54.00$, debido al mejor tono alrededor del dólar estadounidense y la toma de beneficios tras las fuertes ganancias registradas a principios de año.

Otro factor que impulsa los precios a la baja es la rápida recuperación de los casos de coronavirus en todo el mundo, en medio de una campaña de vacunación lenta generalizada, que se está transformando en medidas de bloqueos más estrictos y con un impacto directo en la recuperación económica.

En lo referente a los datos, la EIA publicará su informe semanal sobre los suministros de petróleo crudo de Estados Unidos durante la sesión americana de hoy. Vale la pena recordar que a última hora del miércoles, la API informó inesperadamente una acumulación de casi 2.6 millones de barriles durante la semana pasada.

¿Qué podemos esperar en torno al WTI?

Los precios de la referencia estadounidense para el crudo están corrigiendo desde máximos cerca del nivel de 54.00$. Las noticias pasadas sobre Arabia Saudita (recorte unilateral de la producción de petróleo), la decisión de la OPEP + de abstenerse de aumentar la producción de petróleo y un mayor estímulo fiscal en EE.UU. ya anticipado por los inversores colaboraron con el clima optimista alrededor del WTI, particularmente en la primera mitad del nuevo año. Sin embargo, el incesante aumento de casos de coronavirus en medio del lanzamiento de la vacuna, junto con nuevas medidas de bloqueo, principalmente en China y Europa, mantiene a los inversores algo preocupados y las perspectivas de recuperación templadas.

Niveles significativos del WTI

En el momento de escribir, el barril de WTI está perdiendo un 1.55% en el día, cotizando en 52.18$. Una ruptura de 47.20$ (mínimo del 4 de enero), expondría 46.18$ (mínimo del 23 de diciembre de 2020) por delante de 43.94$ (mínimo del 2 de diciembre de 2020). Por el lado positivo, la próxima resistencia se encuentra en 53.90$ (máximo del 13 de enero), seguida por 54.45$ (máximo del 20 de febrero de 2020) y finalmente 59.61$ (máximo del 20 de enero de 2020).

El reporte de venta de viviendas existentes de diciembre mostró una suba del 0.7%, lo que sorprendió ya que se esperaba un retroceso del 1.4%. En noviembre se había registrado una caída del 2.2% (revisado desde -2.5%). De esta forma, la tasa anual de las ventas alcanzó 6,76 millones, el consenso del mercado era por una lectura de 6,55 millones. Es la tasa más alta en 14 años. 

El dólar se mantuvo en retroceso en el mercado luego del reporte. Previamente el informe preliminar de Markit había mostrado también figuras superiores a las expectativas.

El informe preliminar de Marklit mostró datos mejores a los esperados de EE.UU. El indicador del sector de servicios subió en enero a 57.5, por encima del consenso del mercado de 53.4. El mes anterior se había ubicado en 54.8. Con respecto al manufacturero este registró una suba a 59.1 desde 56.5, superando la expectativa de 56.5

El índice compuesto alcanzó el nivel más elevado desde 2015 al ubicarse en 58.0, desde el 55.3 de diciembre.

El dólar no se vio favorecido por los datos y continúo recortando ganancias en el mercado.

• El yen debilitado incluso pese a peor humor en los mercados.
• USD/JPY regresa sobre 103.50 ante un dólar más fuerte.

El USD/JPY extendió el recorrido alcista y se mantiene en terreno positivo pese a la caída en los mercados de renta variable y al descenso en los rendimientos de los bonos del Tesoro. La cotización trepó hasta 103.88, el nivel más alto en dos días y tras la apertura de la sesión americana se mantenía cerca.

El yen está debilitado frente a las principales monedas pese a que las bolsas están cayendo. Si bien en las últimas horas las acciones han recortado pérdidas, el yen en todo momento mantuvo el sesgo bajista contra el dólar.

Tampoco colaboró la caída en los rendimientos de los bonos del Tesoro, que por lo general suele presionar a la baja al USD/JPY. De todas formas, la tasa clave a 10 años se mantiene en un rango, ahora más cerca del piso, pero sin mostrar un quiebre de la actual consolidación.

Desde el punto de vista técnico, el regreso de USD/JPY sobre 103.50/60 es clave para el dólar. De esta forma recupera un soporte importante, que es la media móvil de 20 días. Un cierre diario sobre 104.00 le daría fuerza la dólar para extender el recorrido alcista.

Niveles técnicos

• El DXY cotiza de manera volátil por encima de 90.00 en lo que va del viernes.
• Más debajo de 90.00 surge el mínimo del presente año en 89.20.

El índice del dólar de EE.UU. (DXY) alterna entre ganancias y pérdidas, siempre por encima del nivel clave de 90.00 por el momento.

La incapacidad de subir más arriba de los máximos recientes en la región de 91.00 llevó a los vendedores a regresar al mercado y ahora el foco de atención se desplazó hacia la continuación de la tendencia bajista.

Dicho esto, un quiebre de 90.00 no debería sorprender a nadie en el horizonte a corto plazo. Por debajo de este nivel psicológico se ubican los mínimos de 2021 alrededor de 89.20 por delante del mínimo de marzo de 2018 en 88.94.

A largo plazo, siempre que el DXY opere por debajo de la media móvil simple (SMA) de 200 días, hoy en 94.28, se espera que persista la visión negativa.

DXY gráfico de día

• El EUR/USD se suma a las ganancias recientes y alcanza 1.2190.
• A continuación, al alza, aparecen los picos de 2021 alrededor de 1.2350.

El EUR/USD extiende el rebote hasta cerca de 1.2200, donde el impulso alcista disminuyó un poco el viernes.

El alza vaciló alrededor de la media móvil simple de 21 días en la región de 1.2190. Una ruptura por encima de este nivel debería allanar el camino para un posible movimiento hacia los máximos de 2021 alrededor de 1.2350 (6 de enero).

En el panorama más amplio, la postura constructiva del EUR/USD permanecerá sin cambios mientras el precio siga por encima de la media móvil simple de 200 días, hoy en 1.1626.

En cuanto al gráfico mensual, el quiebre (sólida) de la línea de tendencia de  2008-2020 es un gran evento alcista y debería respaldar la continuación de la tendencia actual a largo plazo.

EUR/USD gráfico de día

• El AUD/USD está bajo presión ante un fortalecimiento del dólar.
• Caída en las bolsas en el mundo impulsan la demanda por activos de refugio.

El AUD/USD continuó perdiendo terreno en la previa de la sesión americana y cayó hasta 0.7701, marcando un nuevo mínimo en dos días. Luego rebotó y está operando en 0.7710, aún con un tono bajista marcado.

La debilidad del AUD/USD le sigue a tras días seguidos con avances. Un cambio en el humor de los mercados globales, llevó a una caída en las bolsas, incluyendo a Wall Street dando apoyo a la demanda del dólar.

Temores por el impacto del coronavirus ante nuevas restricciones, más el desvanecimiento por el optimismo por el plan económico de Biden, están pesando en los mercados. La baja en los rendimientos de los bonos del Tesoro están limitando las ganancias del dólar. Los operadores seguirán de cerca lo que pase en Wall Street. Además en EE.UU. se publicará el reporte preliminar del PMI.

En caso de quebrar debajo de 0.7700, la debilidad del AUD/USD podría extenderse. El próximo soporte se ve en 0.7685. Al alza, una suba sobre 0.7750 modificaría el sesgo intradiario de bajista a neutral/alcista.

Niveles técnicos

Las ventas minoristas en noviembre subieron en Canadá 1.3%, superando en forma significativa las expectativas que eran por un incremento del 0.1%. Sin considerar automóviles, el avance de las ventas fue del 2.1%, también superior al consenso del mercado que era de una suba del 0.3%.

Esta fue la séptima suba mensual en forma consecutiva. Esa racha posiblemente se haya cortado en diciembre ya que la estimación preliminar apunta a una caída del 2.6%.

El USD/CAD se mantuvo sin cambios luego del reporte. El USD/CAD está subiendo y opera apneas sobre 1.2700, impulsado por un rally del dólar. El loonie está teniendo un comportamiento destacable dentro del grupo de las monedas ligadas a commodities.

• Los indicios de un bloqueo prolongado en el Reino Unido provocan algunas ventas en torno al GBP/USD.
• Las decepcionantes publicaciones de las ventas minoristas y los PMI del Reino Unido pesan aún más sobre el GBP.
• Un retroceso en los mercados bursátiles beneficia al USD de refugio seguro y se suma al sesgo de venta del par.

El par GBP/USD se mantiene bajo presión y cae a un nuevo mínimo diario, justo por debajo del nivel de 1.3650, antes del inicio de la sesión americana del viernes. En el momento de escribir, el par se mantiene en la zona de mínimos alrededor de 1.3640.

El par ha sido testigo de una fuerte venta en el último día de negociación de la semana, rompiendo tres días consecutivos de ganancias y devolviendo el movimiento positivo del día anterior a nuevos máximos de 32 meses. La libra esterlina se ha visto afectada por la posibilidad de un bloqueo prolongado debido al coronavirus en Gran Bretaña. De hecho, el primer ministro británico, Boris Johnson, dijo que era "demasiado pronto" para decir si las restricciones debidas al Covid se levantarán en primavera.

El sesgo de venta intradiario en torno a la libra esterlina se ha acelerado como reacción a las débiles cifras de ventas minoristas del Reino Unido de diciembre. La presión bajista se ha mantenido sin cesar tras la publicación preliminar del PMI del Reino Unido, peor de lo esperado. Esto se ha sumado a las preocupaciones sobre el crecimiento económico del Reino Unido a principios de 2021 y ha afectado negativamente al GBP.

Aparte de esto, un cambio en el sentimiento de riesgo global ha beneficiado al dólar estadounidense de refugio seguro. Esto ha sido visto como otro factor que ha contribuido aún más a la caída intradía del GBP/USD. Dicho esto, un retroceso de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. ha impedido que los alcistas del dólar abran posiciones agresivas y podría ayudar a limitar cualquier caída adicional en el par.

Esto hace que sea prudente esperar una fuerte venta de continuación antes de confirmar que el par GBP/USD ha alcanzado su punto máximo en el corto plazo y se ha posicionado para cualquier caída correctiva significativa. Sin embargo, el par todavía parece estar preparado para terminar la semana con ganancias, mientras los participantes del mercado esperan la publicación del PMI de EE.UU. para un nuevo impulso.

Niveles técnicos del GBP/USD

• Monedas emergentes cae frente al dólar en jornada de caída global de las bolsas.
• USDMXN sube por segundo día en forma consecutiva, algo que no ocurre desde principios de diciembre.

El USD/MXN está avanzado por segundo día en forma consecutiva el viernes, impulsado por la aversión al riesgo. La caída generalizada de las bolsas incrementó la demanda por el dólar, que sube en casi todos los frentes. La cotización del cruce trepó hasta 19.95 y se mantiene en la zona de los máximos con el tono alcista intacto.

Los futuros de Wall Street apuntan a una apertura en negativo, con caídas en los principales índices de alrededor del 0.70%. Con el optimismo por el paquete de estímulo ya descontado, sumado a una corrección desde máximos récord, y nuevas restricciones por el coronavirus en el mundo, el humor del mercado ha cambiado.

Solo ayer el USD/MXN había operado en el nivel intradiario más bajo desde marzo del año pasado en 19.54, antes de comenzar con el actual rally. El par frenó, por el momento, por debajo de la media móvil de 50 días que está en 19.96. Un cierre por encima, apuntaría a una extensión de las subas, a probar la banda de 20.25/30. En la dirección contraria, un retroceso debajo de 19.80 le devolvería la iniciativa al peso mexicano.

En México, se conoció que la inflación de mitad de mes subió más de lo esperado, al incrementarse 0.51%. “La pequeña suba en la inflación en México al 3.3% anual en la primera mitad de enero estuvo mayormente impulsada por precios más elevados de combustible y es poco probable que sea una preocupación para el banco central. Seguimos esperando un baja final en la tasa de interés de 25 puntos básicos (a 4.00%) en la próxima reunión de Banxico en febrero”, afirmaron los analistas de Capital Economicst.

Niveles técnicos

• El EUR/JPY extiende el alza hasta la zona de 126.30 el viernes.
• Los máximos de 2021 en la zona de 127.50 son los siguientes.

El EUR/JPY prolonga el recorrido alcista del jueves y busca consolidar el quiebre del obstáculo de 126.00.

Si la presión de compra se transforma en una recuperación seria, entonces los máximos del presente año alrededor de 127.50 deberían volver al radar en el corto plazo.

Mirando desde una perspectiva más amplia, mientras el cruce siga por encima de la media móvil simple de 200 días en 122.88, debería continuar con un sesgo alcista.

EUR/JPY gráfico de día

En lo que va de año, la libra ha ganado terreno frente al dólar estadounidense y al euro. Los economistas de Rabobank pronostican que el EUR/GBP estará en torno a la zona de 0.89/0.88 en los próximos meses, mientras que no se espera un regreso al nivel de 0.87 hasta finales de año.

Declaraciones clave:

"La próxima reunión del Banco de Inglaterra el 4 de febrero puede aportar algo de color adicional a las perspectivas de inflación en el Reino Unido, aunque por ahora, el mercado parece estar más seguro de que se evitará una tasa bancaria negativa".

"El hecho de que las restricciones en el Reino Unido podría extenderse hasta marzo y dada la evidencia de que su programa de vacunas rápidas aún está lejos de detener la pandemia en el país, vemos margen para que las ganancias adicionales en la libra sean limitadas a corto plazo".

"Mantenemos nuestro pronóstico de que es probable que el EUR/GBP se negocie en la región de 0.89/0.88 en los próximos meses y es posible que no veamos un regreso al nivel de 0.87 hasta entrado el año".

El economista sénior del Grupo UOB Alvin Liew no descarta que el Banco de Japón (BoJ) puede incrementar la flexibilidad en la reunión de marzo, cuando se termina la revisión de las políticas.

Declaraciones clave:

“El Banco de Japón (BoJ) decidió mantener sus medidas de política sin cambios en su primera Reunión de Política Monetaria de 2021 (21 de enero). Y en su perspectiva de la actividad económica y de los precios de enero de 2021, como era de esperar, el BoJ mantuvo su perspectiva de recuperación cautelosa (sin cambios desde la reunión de octubre de 2020), pero mejoró las previsiones de crecimiento para el año fiscal 2021/22, teniendo en cuenta el anuncio del paquete de estímulo fiscal del gobierno en diciembre de 2020".

“La inacción de la política y las actualizaciones del pronóstico de crecimiento para el año fiscal 2021/22 estuvieron en línea con las expectativas del mercado. De cara a la próxima reunión, mantenemos nuestra visión de que el BoJ haga más y expanda aún más su política monetaria. Recuerde también que el BoJ, durante su reunión de octubre de 2020, anunció que revisará su marco QQE (programa de compras) y que podría presagiar cambios en la política monetaria en la reunión de marzo de 2021”.

• Suba pronunciada del USD/CAD, que pasa a terreno positivo para la semana.
• Caída en las bolsas beneficia al dólar como refugio.

El USD/CAD extendió la suba y trepó hasta 1.2711, el nivel más alto en dos días, llegando a subir 125 pips desde el mínimo del jueves, cuando operó en el nivel más bajo en dos años y medio.

Una combinación de factores impulsó al cruce. El más importante es el fuerte retroceso en los mercados de valores, que favoreció la demanda del dólar y debilitó a las commodities, entre las que está el petróleo. El WTI pierde 2.45% el viernes y está por debajo de $52.00.

Los futuros de Wall Street apuntan a una apertura en negativo con caídas en promedio del 0.70%. La aversión al riesgo favorece al dólar, pero al mismo tiepo hace que el loonie se aprecie frente a las otras monedas ligadas a commodities (AUD y NZD). El avance de casos de coronavirus en el mundo y el anuncio de restricciones en Beijing, activó temores en los inversores por las consecuencias económicas.

De cara a la sesión americana, lo que pase en Wall Street debería ser determinante para el USD/CAD. Además de publicará en Canadá el reporte de ventas minoristas de noviembre y en EE.UU. el PMI Markit y el informe de venta de viviendas existentes.

Desde una perspectiva técnica, el USD/CAD sigue con una tendencia bajista dominante de largo plazo, pero en el muy corto plazo luce con un tono alcista, muy cerca de la media móvil de 20 días en 1.2724, que puede ofrecer resistencia, antes en 1.2715, hay otra resistencia a tener en cuenta que de ser quebrada podría darle más fuerza al movimiento alcista. A la baja, en 1.2660/70 se encuentran un soporte relevante, que de ceder volvería a colocar el sesgo de muy corto plazo a favor del loonie.

Niveles técnicos

• Recuperación del dólar y caída en las bolsas tiran abajo al oro.
• Caída en rendimientos de bonos del Tesoro ayuda a limitar descenso.

El oro está perdiendo más del 1% el viernes, y recientemente cayó al nivel más bajo en dos días en $1845. Había comenzado el día apenas por debajo de $1870. La recuperación del dólar y el descenso de los mercados le quitó brilló al metal.

Las bolsas retroceden, en el caso de Wall Street, desde máximos récord. Los futuros de los principales índices apuntan a una apertura con caídas en promedio del 0.65%. Las bolsas europeas pierden cerca del 1%.

En el mercado de bonos, los rendimientos de los bonos del Tesoro están retrocediendo, con la tasa a 10 años en 1.09%. Pese a esto el USD/JPY avanza el viernes, y el oro cae. Lo que ocurre con los bonos puede ser un factor que está limitando la caída del XAU/USD.

Los operadores seguirán con atención lo que pase con los mercados de renta variable y el de bonos. En EE.UU. se publicará el reporte preliminar del PMI manufacturero de Markit de enero y el informe de venta de viviendas existentes.

Desde el punto de vista técnico, el panorama de muy corto plazo para el oro luce debilitado, sobre todo al sostenerse debajo de $1855. En caso de regresar por encima podría aliviar el sesgo bajista. En caso de continuar a la baja, los soportes se ven en $1845 (mínimo del día), seguido de $1837 y $1827.

Niveles técnicos

• Una combinación de factores ayuda al EUR/GBP a realizar un rebote positivo desde mínimos de varios meses.
• Una posible extensión de los bloqueos en Gran Bretaña y los datos macroeconómicos del Reino Unido pesan sobre la libra esterlina.
• El BCE optimista y los PMI en su mayoría positivos de la zona euro apuntalan al euro.

El cruce EUR/GBP se mantiene cerca de los máximos diarios, justo por encima del nivel de 0.8900, durante la sesión europea del viernes, con los alcistas ahora buscando aprovechar el impulso positivo.

El cruce ha ganado una fuerte tracción positiva en el último día de negociación de la semana y se ha recuperado aún más desde los mínimos de ocho meses, alrededor de la región de 0.8830 tocados el día anterior. La libra esterlina ha resultado ser la moneda de peor desempeño el viernes, lo que a su vez ha provocado algunas coberturas de cortos en el cruce EUR/GBP.

La libra esterlina se ha visto lastrada por los indicios de que los bloqueos en Gran Bretaña se extenderán, mientras que ha perdido terreno adicional tras la publicación de las pesimistas cifras de ventas minoristas del Reino Unido. De hecho, las cifras principales mostraron un crecimiento del 0.3% en diciembre, mientras que las ventas subyacentes aumentaron un 0.4% intermensual, ambas llegando por debajo de las estimaciones.

Además, el PMI preliminar de Markit para Reino Unido ha mostrado una fuerte caída en el sector servicios, cediendo más de 10 puntos desde 49.4 en diciembre a 38.8 en enero. El resultado se sitúa muy por debajo de los 45 puntos esperados, siendo la peor lectura registrada desde el pasado mayo.

Por otro lado, la moneda común se ha visto respaldada por un ligero ajuste optimista por parte del Banco Central Europeo (BCE) el jueves. En la conferencia de prensa posterior a la reunión, la presidenta del BCE, Christine Lagarde, dijo que es posible que el banco central no necesite agotar la dotación de PEPP de 1.85 billones de euros si se pueden mantener las condiciones de financiación favorables.

El euro ha encontrado apoyo adicional en los datos alemanes, que mostraron que la actividad empresarial en el sector de servicios se contrajo menos de lo previsto en enero. El PMI preliminar de servicios alemán de IHS Markit se situó en 46.8 para el mes informado frente a las estimaciones que apuntaban a una caída a 45.3 desde los 47.0 puntos registrados en diciembre.

Mientras tanto, el indicador del sector manufacturero alemán no cumplió con las expectativas y cayó a 57 puntos en diciembre desde 58.3. Por otra parte, el índice PMI preliminar manufacturero de la zona euro fue ligeramente mejor de lo esperado, pero fue compensado en gran medida por una mayor contracción en la industria de servicios.

Niveles técnicos del EUR/GBP

Los economistas predicen que la economía de la eurozona crecerá a un ritmo más lento en 2021 antes de acelerarse en 2022, ha mostrado el viernes la encuesta trimestral del Banco Central Europeo (BCE) a profesionales.

Comentarios clave:

• El NZD/USD ha empezado a retroceder desde la zona de resistencia de 0.7225-30 a pesar de las optimistas cifras del IPC de Nueva Zelanda.
• Un retroceso en los mercados bursátiles beneficia al USD de refugio seguro y ejerce cierta presión sobre el par.

El par NZD/USD está extendiendo su caída de retroceso desde los máximos semanales y se mantiene bajo presión cerca de los mínimos diarios, alrededor de 0.7180, durante la sesión europea del viernes.

El par no se ha beneficiado de las cifras de inflación al consumidor IPC de Nueva Zelanda más altas de lo esperado y se ha encontrado con nuevas ventas cerca de la zona de resistencia de 0.7225-30 en medio de un retroceso en los mercados bursátiles. De hecho, el IPC general aumentó un 0.5% durante el cuarto trimestre de 2020 y aumentó un 1.4% interanual, superando las estimaciones.

Dicho esto, la imposición de un bloqueo parcial en la capital de China, Pekín, ha revivido las preocupaciones del mercado sobre las posibles consecuencias económicas de los cada vez mayores casos de coronavirus. Esto, a su vez, ha pesado sobre el sentimiento de riesgo, lo que ha provocado cierta toma de beneficios y un modesto retroceso en los mercados bursátiles.

Esto ha sido visto como uno de los factores clave que ha ofrecido algo de soporte al dólar estadounidense de refugio seguro y ha alejado los flujos monetarios del NZD, de mayor riesgo percibido. El par NZD/USD, por ahora, parece haber detenido el buen rebote de esta semana desde niveles por debajo de 0.7100 tocados el lunes y permanece a merced de la dinámica de precios del USD.

Por lo tanto, el foco de atención seguirá estando en los acontecimientos relacionados con la saga del coronavirus, que podrían seguir influyendo en el sentimiento de riesgo del mercado general e impulsar la demanda del USD de refugio seguro. Aparte de esto, los inversores también estarán atentos a las cifras preliminares del PMI de EE.UU. de enero para obtener un impulso comercial a corto plazo al inicio de la sesión americana de hoy.

Niveles técnicos del NZD/USD

• El AUD/USD se mueve a la baja en medio de un rebote del dólar estadounidense impulsado por el sentimiento de aversión al riesgo.
• Las ventas minoristas australianas más débiles de lo esperado se suman a la baja.
• Los mercados esperan los PMI de Markit de EE.UU. y el discurso de Biden para obtener nuevas señales.

El AUD/USD se mueve a la baja durante la sesión europea del viernes, cayendo por debajo de la región de 0.7720, mientras el repunte del dólar estadounidense gana impulso en medio de un sentimiento de aversión al riesgo.

El escepticismo ha crecido en torno a la aprobación del ambicioso paquete de estímulo de 1.9 billones de dólares del presidente estadounidense Joe Biden en el Congreso, lo que ha pesado sobre el estado de ánimo del mercado, beneficiando la demanda del dólar estadounidense de refugio seguro.

Además, las principales economías mundiales todavía están luchando contra el aumento del coronavirus, a pesar del lanzamiento de las vacunas, lo que ha revivido las preocupaciones sobre el crecimiento económico mundial. Por lo tanto, los inversores acuden hacia el USD de refugio seguro a expensas de los activos de mayor rendimiento como el AUD.

Además, el dólar australiano también ha enfrentado dificultades ya que las ventas minoristas preliminares de diciembre en Australia mostraron una gran caída del 4.2% intermensual en diciembre. El retroceso de los precios del oro y el petróleo también resulta negativo para las divisas relacionadas con los precios de las materias primas como el AUD.

La atención se centra ahora en los PMI preliminares de Markit de EE.UU. y el discurso de Biden en busca de nuevas pistas comerciales. Mientras tanto, los flujos monetarios de aversión al riesgo y la dinámica del USD seguirán teniendo una influencia importante sobre AUD/USD.

AUD/USD niveles técnicos

“El sesgo técnico inmediato permanece neutral. Esto se debe a que el par todavía está atrapado dentro de un canal representado por líneas de tendencia que conectan los máximos del 6 y 14 de enero y los mínimos del 11 y 18 de enero. Una ruptura al alza implicaría una continuación de la tendencia alcista más amplia y movimiento a favor de un repunte a 0.80", señala el analista de FXStreet Omkar Godbole.

• Un modesto repunte en la demanda de USD ayuda al USD/JPY a ganar algo de tracción positiva el viernes.
• Un retroceso en los mercados bursátiles y la caída de los rendimientos de los bonos estadounidenses podrían limitar las ganancias del par.

El par USD/JPY se mueve al alza durante la sesión europea del viernes, manteniéndose cerca del extremo superior de su rango diario alrededor de la región 103.65-70.

Tras el movimiento de consolidación del día anterior cerca de mínimos de dos semanas, el par ha recuperado tracción positiva en el último día de negociación de la semana, apoyado por un modesto repunte en la demanda del dólar estadounidense. Dicho esto, una combinación de factores podría impedir que los alcistas abran posiciones agresivas y limite las ganancias del par USD/JPY.

Un fuerte retroceso en los mercados bursátiles podría dar cierto apoyo al yen japonés de refugio seguro. Dado que muchas noticias positivas ya estaban descontadas en el precio de los mercados, los inversores han optado por retirar algunas ganancias en medio de renovadas preocupaciones sobre las consecuencias económicas del incremento en el número de casos de COVID-19.

Mientras tanto, la huida global hacia el refugio seguro se ha visto reforzada por un nuevo movimiento a la baja en los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos. Esto podría limitar cualquier subida significativa para el dólar estadounidense. Esto hace que sea prudente esperar algunas compras de continuación sólidas antes de posicionarse para cualquier movimiento alcista adicional para el par USD/JPY.

Los participantes del mercado esperan la publicación preliminar del PMI de EE.UU. al inicio de la sesión americana para obtener un impulso a corto plazo. Esto, junto con los desarrollos alrededor de la saga del coronavirus, jugará un papel clave para influir en el JPY de refugio seguro y ayudará a los inversores a aprovechar algunas oportunidades a corto plazo.

Niveles técnicos del USD/JPY

El PMI preliminar de Markit para Reino Unido ha mostrado una fuerte caída en el sector servicios, cediendo más de 10 puntos desde 49.4 en diciembre a 38.8 en enero. El resultado se sitúa muy por debajo de los 45 puntos esperados, siendo la peor lectura registrada desde el pasado mayo.

El PMI manufacturero también ha decepcionado, cayendo a 52.9 desde 57.5, por debajo de los 54 puntos previstos. Este es el resultado más bajo en siete meses, concretamente desde junio de 2020.

Reacción GBP/USD

La libra esterlina ha reaccionado al dato con una caída de casi 25 pips que le ha llevado a nuevos mínimos de dos días en 1.3653.

Con lo que ya había caído previamente este viernes, el par ha cedido más de 80 pips desde el máximo diario 1.3736 de la apertura asiática. Al momento de escribir, el GBP/USD cotiza sobre 1.3665, perdiendo un 0.53% diario.

El índice PMI manufacturero preliminar de Markit para la Eurozona ha retrocedido cinco décimas, situándose en 54.7 frente a los 55.2 de diciembre. El resultado ha mejorado en una décima los 54.6 esperados por el mercado.

El PMI preliminar de servicios ha caído casi un punto y medio desde 46.4 a 45 puntos, tal como se esperaba.

Finalmente, el PMI integrado ha decepcionado con una puntuación de 47.5 frente a los 47.9 previstos y los 49.1 anteriores.

Reacción EUR/USD

El EUR/USD ha rebotado tras la publicación, subiendo en primer lugar a 1.2189, nuevo máximo de nueve días, para luego retroceder hacia la zona 1.2175/80. 

Al momento de escribir, el par mantiene el tono alcista, operando sobre 1.2176, ganando un 0.06% en el día.

• El PMI manufacturero alemán llega a 57.0 puntos en diciembre, por debajo de los 57.5 esperados.
• El PMI de servicios en Alemania mejora a 46.8 puntos en diciembre, por encima de los 45.3 esperados.
• El EUR/USD rebota desde la región de 1.2150 tras los PMI mixtos de Alemania.

El sector manufacturero alemán se expandió menos de lo esperado en enero, según ha mostrado este viernes el informe preliminar de actividad manufacturera de IHS/Markit.

El PMI de sector manufacturero ha llegado a 57.0 puntos, retrocediendo desde los 58.3 puntos del mes anterior y por debajo de las expectativas del mercado de 57.5.

Mientras tanto, el PMI de servicios se contrajo a 46.8 puntos en enero, frente a los 47.0 puntos del mes anterior, pero por encima de los 45.3 puntos esperados. El índice ha caído a un mínimo de dos meses.

El índice PMI compuesto de IHS Markit para Alemania ha caído a mínimos de siete meses en 50.8 puntos en enero, por encima de los 50.3 esperados pero por debajo de los 52.0 del mes anterior.

Comentarios clave de Phil Smith, economista principal de IHS Markit

El secretario de Medio Ambiente del Reino Unido, George Eustice, ha dicho en un comunicado el viernes que el gobierno no cree que sea correcto en este momento optar por el cierre total de las fronteras.

Comentarios adicionales:

Esto es lo que necesitas saber para operar hoy viernes 22 de enero:

Los mercados están cayendo y el dólar de refugio seguro está ganando terreno en medio de preocupaciones por los confinamientos prolongados, los cuellos de botella en las vacunaciones y los obstáculos para aprobar el estímulo estadounidense. El Presidente Biden pronuncia un discurso económico al final del día, después de los PMI. El rango del Bitcoin se está expandiendo.

Después de varios días de ganancias, las acciones globales están a la defensiva y el dólar de refugio seguro está ganando terreno, especialmente frente a las divisas relacionadas con las materias primas. Las preocupaciones sobre las limitaciones de viaje en Europa, una extensión del confinamiento de Gran Bretaña hasta el verano y también las restricciones en Hong Kong están afectando la confianza.

El Presidente Joe Biden presentó su plan pandémico, que tiene como objetivo tratar el coronavirus como una emergencia nacional y vacunar a 100 millones de estadounidenses en 100 días. Los críticos dicen que el plan de inmunización no es ambicioso. Biden pronunciará un discurso sobre la economía al final del día en medio de la reserva republicana sobre algunas partes de su acuerdo de estímulo de 1.900 millones de dólares.

El oro está alejado de los máximos en medio de preocupaciones por que el paquete de ayuda del presidente no se materializará por completo. El XAU/USD recortó algunas de sus ganancias relacionadas con la investidura.

El Bitcoin se hundió por debajo de los 30.000$ y se recuperó por encima de ese nivel a medida que aumenta la volatilidad. Las criptomonedas han estado recibiendo más atención de una comunidad más amplia de inversores en las últimas semanas, luego del ascenso del BTC.

El Banco Central Europeo mantuvo su política sin cambios y pareció un poco más optimista. Sin embargo, la Presidenta Christine Lagarde instó más tarde a la cautela, haciendo retroceder al euro desde un movimiento alcista de corta duración. Se prevé que los índices de gerentes de compras de la zona euro mostrarán una división cada vez mayor entre el crecimiento del sector manufacturero y un sector de servicios en apuros.

Ver Previa de los PMI de enero para la Eurozona: El sector manufacturero mira hacia el futuro

El GBP/USD se ha alejado de 1.37 en medio del mal humordel mercado y de las decepcionantes ventas minoristas del Reino Unido, que avanzaron solo un 0.3% en diciembre. Los casos de COVID-19 en Gran Bretaña están disminuyendo y la campaña de vacunación continúa a toda velocidad. Los PMI preliminares del Reino Unido para enero están en la agenda.

Las cifras de ventas minoristas australianas de diciembre decepcionaron con una caída del 4.2%, lo que empujó al AUD/USD a la baja.

El EUR/USD alcanzó en las primeras horas de la sesión asiática su nivel más alto desde el pasado 14 de enero, llegando a 1.2177. Sin embargo, en la pre-apertura europea el par ha comenzado a ceder terreno, deslizándose a 1.2154, nuevo mínimo diario.

Una repentina fortaleza del dólar está detrás del retroceso. El índice DXY que mide el billete verde ha subido cerca de 20 pips hasta 90.25, máximo diario.

Los temores por el avance del coronavirus en Estados Unidos y Europa y la lentitud del proceso de vacunación parece estar detrás de cierta aversión al riesgo que favorece al dólar como refugio seguro frente a otros activos de más riesgo.

Las bolsas asiáticas han cerrado con pérdidas ante el cambio de humor del mercado, con HSI de Hong Kong cayendo un 1.41% y el Nikkei 225 de Tokio perdiendo un 0.44%.

En las próximas horas, los operadores estarán muy pendientes de las cifras del virus y de los datos PMI de manufacturas y servicios que publican la Eurozona, Alemania y Estados Unidos.

Niveles EUR/USD

Con el par operando al momento de escribir sobre 1.2156, perdiendo un 0.10% en el día, un retroceso mayor podría encontrar soporte en la zona de 1.2100 antes de extenderse hacia 1.2076, suelo del 20 de enero.

Al alza, la resistencia inmediata aparece en 1.2177, máximo de hoy. Más arriba el objetivo es 1.2222, techo del 13 de enero. De superarse, la siguiente barrera aparecerá en 1.2284, nivel más alto del 8 de enero.

Las ventas minoristas británicas aumentaron un 0.3% en la lectura mensual de diciembre, empeorando el incremento del 1.2% previsto. Además, las cifras de noviembre fueron revisadas a la baja, situándose en -4.1% frente al -3.8% publicado hace un mes. 

Las ventas minoristas anuales crecieron un 2.9%, mejorando el 2.1% previo (revisado desde el 2.4%) pero decepcionando el 4% esperado.

Excluyendo combustible, el indicador mensual subió un 0.4%, por debajo del 0.8% estimado, y por encima del -3% anterior (revisado desde el -2.6%). Anualmente crecieron un 6.4% frente al 7% consensuado y al 5.3% previo (revisado desde el 5.6%).

Reacción GBP/USD

La libra ha reaccionado a los datos con una caída de cerca de 25 pips en pocos minutos, que se suma al descenso de 40 pips que ya había experimentando desde la apertura asiática. El GBP/USD ha caído a 1.3672, nuevo mínimo del día, y opera ahora sobre 1.3675, perdiendo un 0.46% diario.

Las ventas minoristas en Australia cayeron un 4.2% en diciembre, un fuerte retroceso después de la subida del 7.1% experimentada en noviembre y del aumento del 1.4% visto en octubre. 

Esta es la mayor caída registrada por el indicador deesde el pasado mes de abril, en plena primera ola de la pandemia, cuando las ventas minoristas se hundieron un 17.7%.

Reacción AUD/USD

El dólar australiano ha perdido terreno tras la publicación, descendiendo más de 35 pips en las horas siguientes hasta caer a 0.7730, su nivel más bajo en dos días. Al momento de escribir, el AUD/USD cotiza sobre 0.7185, perdiendo un 0.23% en el día.