Noticias de mercados

Lo que hay que tener en cuenta el jueves 21 de julio:

Fue un miércoles ajetreado y preocupante, pero el tablero de divisas no lo reflejó, ya que el anuncio de la política monetaria del Banco Central Europeo hizo que los inversores se mostraran cautelosos.

La inflación es uno de los temas clave a nivel mundial, ya que el índice de precios al consumo en el Reino Unido aumentó un 9.4% interanual en junio, mientras que el IPC canadiense subió un 8.1% en el mismo periodo, ambos por encima de las cifras de mayo.

En el Reino Unido, la contienda por el liderazgo conservador ha reducido los candidatos a dos finales, Rishi Sunak y Liz Truss. Uno de ellos se convertirá en el próximo Primer Ministro en sustitución de Boris Johnson. El ganador se anunciará el lunes 5 de septiembre, tras el voto por correo realizado por 160.000 miembros del partido tory.

Wall Street abrió con modestas ganancias, pero los índices estadounidenses dieron un giro a la baja ante las noticias de que las grandes empresas están recortando puestos de trabajo. La primera fue Google, que anunció que suspendería la contratación de personal durante dos semanas, mientras que más tarde, Ford desveló sus planes de recortar hasta 8.000 puestos de trabajo en las próximas semanas. Los titulares volvieron a poner sobre la mesa la preocupación por la recesión.

En Italia, el Primer Ministro Mario Draghi ganó una moción de confianza, pero como tres grandes partidos cotillones boicotearon la votación, es probable que dimita y convoque elecciones anticipadas. Además, las autoridades de la UE temen un corte total del gas ruso, que se cobrará un duro tributo al Producto Interior Bruto de la Unión.

Mientras tanto, Rusia ha anunciado que los objetivos geográficos de la operación especial en Ucrania han cambiado para añadir nuevos territorios.

El par EUR/USD cotiza en torno a 1.0170, mientras que el GBP/USD ha vuelto a ser incapaz de retener las ganancias por encima del umbral de 1.2000 y ronda la zona de precios de 1.1960. El par AUD/USD baja ligeramente, manteniéndose por debajo de 0.6900, mientras que el USD/CAD se consolida en torno a 1.2870.

El dólar estadounidense registró modestas ganancias frente al franco suizo y al yen. El oro, por su parte, cayó a un nuevo mínimo semanal por debajo de los 1.700$ y ahora cotiza en la zona de los 1.697$.

El precio del petróleo bajó ligeramente, y el WTI cotiza ahora en 99.80$ el barril.

• El USD/CHF recorta parte de sus pérdidas semanales, de 1.37% a 0.70%.
• Las acciones estadounidenses fluctúan, reflejando el sentimiento mixto de los inversores, cortesía de la detención de las contrataciones de Google.
• Análisis del precio del USD/CHF: Una ruptura por encima de 0.9800 abriría la puerta hacia 0.9900.

El USD/CHF rebota desde los mínimos semanales en torno a 0.9650, recortando parte de sus pérdidas semanales y sube hacia la media móvil de 50 días (DMA) en torno a 0.9726, por cortesía del frágil sentimiento del mercado, que oscila entre aversión/apetito de riesgo, durante la sesión americana. En el momento de redactar este artículo, el USD/CHF cotiza a 0.9722, con una subida del 0.49%.

Análisis del precio del USD/CHF: Perspectiva técnica

Durante la sesión asiática, el USD/CHF comenzó a cotizar en torno a 0,9678, cerca de los mínimos diarios. Más tarde, la divisa subió constantemente, rompiendo el nivel de resistencia del punto pivote diario en 0,9710 y la SMA de 50 horas en 0.9715, en su camino hacia el máximo diario en 0.9736.

Gráfico diario del USD/CHF

El USD/CHF tiene un sesgo alcista, a pesar de que se intercambia por debajo de la media móvil de 50 días (DMA) en 0.6721. El martes, el par USD/CHF encontró ofertas justo por encima del retroceso del 61,8% de Fibonacci, ya que la mayor retrocedió casi 100 pips diarios, alcanzando un mínimo diario de 0,9654, nueve pips por encima del nivel de Fibonacci. Cuando los compradores intervinieron, el par rompió por encima del 50% del retroceso de Fibonacci y se enfrenta a una sólida resistencia en torno al mínimo diario del 18 de julio en 0.9730.

Por lo tanto, la primera resistencia del USD/CHF sería 0.9730. Si la supera, se expondrá el máximo diario del 19 de julio en 0.9786, seguido de 0.9800. Una vez superada esta resistencia, se podría volver a probar el máximo del 14 de julio en 0.9886.

Niveles técnicos clave del USD/CHF

• El precio del oro se mantiene estacionario en medio de la falta de un catalizador antes de la reunión de julio de la Fed.
• El índice del dólar rebota desde los mínimos semanales, un viento en contra para los metales preciosos.
• Los datos de la vivienda en EE.UU. comienzan a mostrar el impacto de la subida de los tipos de interés.
• El XAUUSD se mantiene lateral, con la vista puesta en un mínimo anual en torno a los 1.680$, y al alza en los 1.750$.

El precio del oro oscila en torno a la zona de los 1.700$, sin conseguir romper al alza o a la baja mientras los operadores se preparan para la reunión de julio de la Reserva Federal en la próxima semana, en medio de un sentimiento mixto en la sesión del miércoles. Durante la semana, se celebrarán dos reuniones de política monetaria de los bancos centrales, a saber, el BCE y el Banco de Japón, el primero de los cuales seguirá el ejemplo de otros bancos, con su primera subida en 11 años, mientras que el segundo es la excepción, ya que se ha comprometido a mantener una postura moderada. En el momento de escribir este artículo, el XAUUSD cotiza a 1.708,61$.

El oro sigue siendo débil, lastrado por un dólar estadounidense boyante

La renta variable mundial es mixta, lo que aumenta la demanda de activos de refugio. El USD dio por fin señales de vida, y el índice del dólar estadounidense apenas recuperó algo de terreno, subiendo un 0.11% hasta 106.788, lo que supone un viento en contra para los precios del oro. En cambio, los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. se desploman en toda la curva. El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años de EE.UU. se sitúa en el 3.004%, con una caída de dos puntos y medio, ya que los operadores buscan seguridad en el efectivo y en los bonos del Tesoro.

Desde el miércoles, el mercado inmobiliario estadounidense ha comenzado a sentir el dolor de la subida de los tipos. El miércoles, los datos mostraron que las viviendas iniciadas se redujeron un 2% en junio, hasta su nivel más bajo desde septiembre, mientras que los permisos de construcción disminuyeron un 0.6%, ambas lecturas en cifras mensuales. Esto refleja la agresividad de la Reserva Federal, que ha expresado su compromiso de controlar la inflación, incluso si esto implica un crecimiento económico más lento de lo esperado. Últimamente, las ventas de viviendas existentes en EE.UU. se contrajeron a su nivel más bajo en dos años, un 5.4%, incumpliendo las expectativas de un crecimiento del 5.4%. Dicho esto, las señales de recesión están empezando a aparecer en EE.UU., lo que podría aumentar el apetito por el XAU/USD, lo que significa que se avecinan precios más altos del oro.

La inflación de EE.UU. acaparó la atención, pero las ventas minoristas y el sentimiento del consumidor atenuaron las intenciones de la Fed de subir 100 puntos básicos

Por otra parte, durante la última semana, las ventas minoristas de EE.UU. y el sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan superaron las estimaciones y atenuaron las preocupaciones de una subida de 100 puntos básicos por parte de la Reserva Federal en su reunión de julio, provocada por un IPC que superó el 9% interanual, agravado por un IPP superior al umbral del 11% interanual. Sin embargo, el sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan ilustró que las expectativas de inflación de los consumidores para un horizonte de 5 años cayeron del 3.1% al 2.8%, aliviando los temores de los inversores a una mayor subida, lo que limitó la actual caída del oro.

El miércoles pasado, las expectativas de una subida de 100 puntos básicos se situaban en torno al 80%, pero la herramienta FedWatch de CME muestra una disminución de las posibilidades hasta el 30%, mientras que valora plenamente una subida de tipos de 75 puntos básicos.

Los temores de recesión en EE.UU. persisten en la mente de los inversores mientras la curva de rendimiento de 2 años -10 años de EE.UU. se mantiene invertida

La curva de rendimiento se mantiene invertida durante doce días. El precio del oro seguirá bajo presión mientras la Fed sigue ajustando su política monetaria. Sin embargo, la inversión de la curva de rendimiento de los 2 años -10 años de EE.UU. se prolonga durante doce días consecutivos, con el diferencial serpenteando en torno al -0.217%, ya que los temores de los operadores sobre la recesión persisten. No obstante, a menos que los responsables de la política de la Fed expresen su preocupación por el crecimiento económico, eso no les disuadirá de un endurecimiento agresivo. En consecuencia, si la Fed se endurece demasiado rápido y se ve que recorta los tipos, los operadores de oro deberían estar preparados para aprovecharlo.

Análisis del precio del oro: Perspectiva técnica

El precio del oro ha estado cotizando en un estrecho rango de 20 dólares desde el 15 de julio, cuando los datos del IPC estadounidense cruzaron los cables de las noticias. Sin embargo, las perspectivas del XAUUSD, desde una perspectiva técnica, se inclinan a la baja, a pesar de que el Índice de Fuerza Relativa (RSI) se mantiene en condiciones de sobreventa durante el último mes, lo que sugiere que el precio del XAUUSD debería rebotar.

Por lo tanto, debido a que el XAUUSD opera en un rango, al alza, su primera resistencia sería el máximo del 18 de julio en 1.723,85$. Una ruptura decisiva enviará el precio del XAU/USD hacia el mínimo diario del 6 de julio convertido en resistencia en 1.732,36$, seguido de 1.750$. A la baja, el primer soporte del XAUUSD sería 1.700$. Una ruptura por debajo expondrá el mínimo de oscilación del 9 de agosto de 2021 en 1.681,95$, seguido del mínimo del año 2021 en 1.676,91$.


 

• EUR/GBP se consolida en zona de máximos en días, pero sin extender avance.
• Inflación en Reino Unido marca nuevos máximos.
• Se viene el BCE el jueves.

El EUR/GBP está operando en rango y estable pese a la gran cantidad de eventos en curso que tienen epicentro en Europa. El cruce llegó hasta 0.8540, el máximo desde el 7 de julio, para luego caer a 0.8500 y estabilizarse en torno a 0.8520.

De la inflación al BCE, pasando por Italia

En el Reino Unido se conoció que la inflación minorista subió al 9.4% (anual) sobre el 9.3% esperado. En Alemania los precios de producción treparon 32.7%, una reducción con respecto al 33.6%.

Los rendimientos de los bonos italianos están teniendo una jornada de alta volatilidad, con el foco puesto en la posibilidad de que Mario Draghi siga siendo el primer ministro de Italia.

Otro foco actual es la crisis energética. El jueves debería reanudarse el flujo de gas ruso a Europa. Hay incertidumbre al respecto y al Unión Europea advirtió sobre el impacto negativo en el crecimiento de no realizar planes de contingencia.

Pese a lo anterior, lo que más atención se lleva es la reunión del BCE del jueves. Se espera una suba de 25 puntos básicos, aunque habría quienes busquen una suba mayor. Además del banco central explicará su instrumento antifragmentación, para evitar un gran diferencial entre los bonos europeos.

El EUR/GBP ha estado recuperando terreno en los últimos días, en parte por las expectativas de un BCE más “hawkish”. El euro es de esperar que tenga una gran reacción a lo que diga el BCE el jueves.

Niveles técnicos

El presidente ruso, Vladimir Putin, dijo el miércoles que aún no han visto en qué condiciones estarán los equipos del Nord Stream 1 tras regresar del mantenimiento, según informó Reuters. 

"Existe el riesgo de que los equipos se apaguen y el Nord Stream 1 se detenga tras regresar de Canadá", añadió Putin.

Reacción del mercado

Estos comentarios parecen estar pesando en el sentimiento del mercado, con el índice Euro Stoxx 600 perdiendo un 0.3% en el día. Mientras tanto, el EUR/USD sigue cotizando en territorio negativo ligeramente por debajo de 1.0200.

Al ser preguntado por la posibilidad de mantener conversaciones de paz con Ucrania, el ministro de Asuntos Exteriores ruso, Serguéi Lavrov, dijo que no tenía sentido en la situación actual, según informó Reuters.

"Si Occidente entrega armas de largo alcance a Kiev, los objetivos geográficos en Ucrania avanzarán aún más", dijo Lavrov a los periodistas a primera hora del día.

Reacción del mercado

Los mercados mantienen la aversión al riesgo tras estos comentarios y los futuros de los índices bursátiles estadounidenses perdieron por última vez entre un 0.2% y un 0.4% en el día. Mientras tanto, el índice del dólar se aferra a modestas ganancias diarias cerca de 107.00.

• El FBI ha emitido una nueva advertencia sobre los ciberdelincuentes que embaucan a los inversores por millones a través de aplicaciones fraudulentas de inversión en criptomonedas.
• Se han identificado al menos 244 víctimas y las pérdidas totales ascienden a 42.7 millones de dólares.
• Las aplicaciones de criptomonedas sospechosas han utilizado los nombres y logotipos de empresas financieras para animar a los usuarios a realizar depósitos.

El FBI ha emitido una nueva advertencia ante los ciberdelitos dirigidos a los criptoinversores a través de aplicaciones fraudulentas. Una nueva alerta de la principal agencia federal reveló que se han identificado al menos 244 víctimas y que las pérdidas totales ascienden a 42.7 millones de dólares y contando.

El FBI emite una advertencia para los criptoinversores

Mientras el mercado de criptomonedas se recuperaba del reciente baño de sangre, el FBI identificó a los ciberdelincuentes que engañaban a los inversores mediante aplicaciones fraudulentas. La agencia federal emitió una alerta tras identificar 244 víctimas y pérdidas totales de 42.7 millones de dólares. Las aplicaciones de criptomonedas sospechosas utilizaban los nombres y logotipos de empresas financieras legítimas para animar a las víctimas a depositar criptos en una dirección de cartera.

Cuando los usuarios intentaban retirar los fondos, se les decía que debían pagar impuestos antes de poder liberar su inversión. Los inversores que pagaban impuestos por la inversión fraudulenta estaban efectivamente "tirando el dinero bueno por el malo". Para los inversores se convirtió en un reto recuperar sus ahorros tras invertir en las aplicaciones fraudulentas.

El FBI afirma que estos delincuentes buscan

La agencia ha instado a las empresas a que adviertan a sus clientes sobre esta actividad y a que realicen comprobaciones periódicas para asegurarse de que sus logotipos no están siendo utilizados sin su consentimiento.

El FBI señaló que entre diciembre de 2021 y mayo de 2022, un grupo de ciberdelincuentes que se hizo pasar por un negocio financiero legítimo de Estados Unidos engañó a 28 víctimas para que descargaran una aplicación. Los estafadores utilizaron el logotipo y el nombre de una institución financiera real para animar a las víctimas a depositar criptodivisas en cuentas asociadas a la empresa, sin embargo, no se facilitó ninguna retirada.

Esta aplicación sacó 3.7 millones de dólares de sus víctimas, según el FBI.

La presidenta de la Comisión Europea, Ursula von der Leyen, ha afimado el miércoles que es probable que se produzca un corte total del gas ruso, según informa Reuters.

"Rusia nos está chantajeando. Rusia está utilizando la energía como un arma. Y, por tanto, en cualquier caso, tanto si se trata de un corte parcial importante del gas ruso como de un corte total del gas ruso, Europa tiene que estar preparada", ha dicho von der Leyen en una conferencia de prensa.

El ejecutivo de la UE propuso que los miembros pudieran reducir voluntariamente su consumo de gas en un 15% hasta marzo para aliviar la presión.

• El USD/CHF gana algo de tracción positiva el miércoles y revierte parte de la caída del día anterior.
• Un tono de riesgo positivo pesa sobre el refugio seguro del CHF y ofrece soporte al par.
• Los elevados rendimientos de los bonos estadounidenses ayudan al dólar a detener su retroceso correctivo y proporcionan un modesto impulso al par.

El par USD/CHF atrae algunas compras el miércoles y recupera parte de las fuertes pérdidas del día anterior hasta alcanzar un mínimo de dos semanas. El par sigue subiendo a lo largo de la sesión europea y ha alcanzado un nuevo máximo diario, justo por encima del nivel de 0.9700 en la última hora.

A pesar de que las expectativas por un endurecimiento más agresivo por parte de la Fed han disminuido, los inversores parecen convencidos de que el banco central de EE.UU. llevará a cabo una mayor subida de tasas a finales de este año para controlar la inflación. Las especulaciones siguen apoyando los elevados rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. y ayudarán al dólar a frenar su reciente retroceso correctivo desde un máximo de dos décadas.

La idea de una subida masiva de los tipos de interés de la Fed de 100 puntos básicos en julio ganó fuerza tras la publicación de las cifras de la inflación al consumo IPC en EE.UU., que se aceleró hasta un máximo de cuatro décadas en junio. Sin embargo, varios miembros del FOMC se opusieron a las expectativas del mercado y señalaron la semana pasada que probablemente se ceñirán a una subida de tasas de 75 puntos básicos.

Por otra parte, un tono generalmente positivo en torno a los mercados bursátiles pesó sobre el franco suizo de refugio seguro y ofreció cierto soporte al par USD/CHF. Sin embargo, el repunte careció de convicción alcista, lo que justifica la cautela antes de confirmar que la caída desde la región de 0.9885, o un máximo de varias semanas tocado el jueves pasado, ha terminado.

Los participantes del mercado esperan ahora la publicación de los datos de las ventas de viendas existentes en EE.UU. más tarde al inicio de la sesión americana. Además, los rendimientos de los bonos estadounidenses deberían influir en el dólar y dar cierto impulso al par USD/CHF. Los inversores seguirán las señales del sentimiento de riesgo en general para aprovechar algunas oportunidades a corto plazo.

USD/CHF niveles técnicos

• Mercados financieros en clama y con recorridos laterales.
• XAU/USD se mueve entre 1705$ y 1714$, sin salir de zona de peligro.
• Rendimientos de bonos del Tesoro retroceden modestamente el miércoles.

El oro está operando sin cambios significativos el miércoles y permanece sobre 1700$, aunque sin poder alejarse de dicha zona crítica. El preciado metal tocó fondo en 1705$, y luego subió hasta 1714$, el máximo del día. En la previa de la sesión americana opera sobre 1710$, manteniéndose en el rango de los últimos días.

Sin grandes novedades

Los mercados financieros en general no presentan grandes novedades en cuanto a movimientos de precios por estas horas, lo que favorece los recorridos en rangos del oro. Incluso el dólar que venía corrigiendo en forma significativa, el miércoles está retrocediendo pero lo hace a un ritmo más moderado.

Los futuros de los principales índices de Wall Street presentan modestas ganancias. Los rendimientos de los bonos del Tesoro están retrocediendo, con el bono a 10 años en 2.98% y el de 30 años en 3.15%. La plata registra una leve suba, aunque sin poder regresar sobre 19.00$.

Aún sobre 1700$

De quebrar por debajo de 1700$, sería de esperar un incremento de las presiones bajistas; y ya de confirmarse el quiebre quedaría expuesto la zona de mínimos del 2021 en torno a 1675$.

Al alza, la primera resistencia asoma en 1725$, y una consolidación por encima podría apuntalar al oro para una mayor recuperación. La siguiente barrera está cerca de 1750$.

Niveles técnicos

• La plata gana algo de tracción positiva el miércoles, aunque carece de compras de continuación.
• La configuración bajista apoya las perspectivas de la aparición de nuevas ventas en niveles más altos.
• Se necesita una fuerza sostenida por encima de la zona de 19.40$ a 19.50$ para anular la tendencia bajista.

El precio de la plata (XAG/USD) se mueve al alza el miércoles, aunque no tiene convicción alcista y se mantiene por debajo del nivel de 19.00$ durante la primera mitad de la sesión europea.

Desde el punto de vista técnico, el XAG/USD, hasta ahora, ha tenido dificultades para romper la SMA de 50 períodos en el gráfico de 4 horas. Esto hace que sea prudente esperar a una fuerte compra de continuación antes de posicionarse para una extensión del rebote de esta semana desde las cercanías de un mínimo de dos años, alrededor de la región de 18.15$ tocada el viernes pasado.

Por su parte, los indicadores técnicos acaban de empezar a ganar tracción positiva en el gráfico horario, aunque se mantienen en territorio bajista en el gráfico diario. Esto sugiere que cualquier movimiento al alza podría seguir siendo visto como una oportunidad de venta y desvanecerse rápidamente cerca de la zona de oferta de 19.40$-19.50$.

Por otro lado, la zona horizontal de 18.50$ parece proteger la caída inmediata por delante del mínimo anual, alrededor de la región de 18.15$. A esta zona le sigue de cerca el nivel de 18.00$, que si se rompe con decisión se consideraría un nuevo desencadenante para los bajistas y prepararía el camino para una extensión de la reciente trayectoria bajista.

El XAG/USD podría entonces acelerar la caída hacia el soporte intermedio de 17.45$- 17.40$ en dirección al nive de 17.00$. La tendencia bajista podría extenderse aún más y arrastrar los precios de la plata hacia el siguiente soporte relevante cerca de la zona de 16.70$-16.60$.

Plata gráfico de 4 horas

Plata niveles clave a vigilar

• Una combinación de factores divergentes no logra dar un impulso significativo al USD/JPY el miércoles
• La disminución de las probabilidades de una subida de tasas de interés de la Fed de 100 puntos básicos en julio pesa sobre el dólar y actúa como viento en contra en el par.
• La divergencia entre las políticas monetarias de la Fed y el BoJ ayuda a limitar las pérdidas más profundas antes de la decisión del BoJ del jueves.

El par USD/JPY tiene dificultades para aprovechar el buen rebote del día anterior, desde la zona de 137.40-137.35, y se mueve de forma moderada y limitada dentro de un rango el miércoles. El par oscila entre ganancias tibias y pérdidas menores durante la sesión europea justo por encima del nivel de 138.00.

El dólar estadounidense se mantiene bajo presión por cuarto día consecutivo y se debilita cerca de un mínimo de dos semanas, en medio de la disminución de las expectativas por una subida de tasas más agresiva por parte de la Reserva Federal en julio. De hecho, varios miembros del FOMC señalaron la semana pasada que probablemente se ceñirán a una subida de tasas de 75 puntos básicos en la próxima reunión de política monetaria del 26-27 de julio. Esto, a su vez, se considera un factor clave que actúa como viento en contra del par USD/JPY.

Sin embargo, los inversores parecen estar convencidos de que el reciente aumento de la inflación en EE.UU., que ha alcanzado el nivel más alto de las últimas cuatro décadas, obligará a la Fed a realizar una subida de tipos más importante este año. Las especulaciones siguen apoyando los elevados rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense, que podrían ayudar al dólar a frenar su reciente caída correctiva desde los máximos de dos décadas. Los inversores también podrían abstenerse de abrir posiciones bajistas en medio de las expectativas de un Banco de Japón más moderado.

El Banco de Japón ha afirmado en repetidas ocasiones que mantendrá su política monetaria ultra-flexible y que la flexibilizará aún más si es necesario. La divergencia entre la Fed y el Banco de Japón apoya las perspectivas de que surjan algunas compras en niveles más bajos en torno al par USD/JPY y de que se prolongue el reciente y fuerte movimiento alcista. Dicho esto, los inversores parecen reacios y prefieren esperar al margen antes de la decisión de política monetaria del Banco de Japón, que se anunciará el jueves.

Mientras tanto, un tono de riesgo positivo podría pesar sobre el yen japonés de refugio seguro y ofrecer cierto soporte al par USD/JPY. Los participantes del mercado esperan ahora la publicación de los datos de las ventas de viendas existentes en EE.UU. para obtener algo de impulso más tarde al inicio de la sesión americana. Además, los rendimientos de los bonos estadounidenses y el sentimiento de riesgo del mercado en general podrían permitir a los inversores aprovechar algunas oportunidades a corto plazo.

USD/JPY niveles técnicos a vigilar

Esto es lo que necesita saber para operar hoy miércoles 20 de julio:

La venta del dólar parece haberse tomado un respiro el miércoles, con el índice del dólar DXY moviéndose lateralmente por encima de 106.50 tras haber perdido más de un 1% en lo que va de semana. El rendimiento del bono del Tesoro de EE.UU. a 10 años fluctúa por encima del 3% y los futuros de los índices bursátiles de EE.UU. cotizan sin cambios tras la impresionante recuperación del apetito por el riesgo observada a principios de la semana. Los datos de inflación de Canadá y las ventas de viendas existentes de EE.UU. en junio serán los protagonistas de la agenda económica de hoy. Durante la sesión americana, la Comisión Europea publicará los datos preliminares del índice de confianza del consumidor de julio. Por último, los inversores prestarán especial atención a la subasta de bonos del Tesoro estadounidense a 20 años, que tendrá lugar a las 17:00 GMT.

China informó de más de 1.000 casos de coronavirus por primera vez desde el 20 de mayo y los inversores están cada vez más preocupados por la introducción de nuevas medidas de restricción por parte de las autoridades del país. Mientras tanto, los mercados siguen reduciendo las expectativas de una subida de tasas de la Fed en 100 puntos básicos en julio.

Más temprano en el día, los datos publicados por la Oficina de Estadísticas Nacionales del Reino Unido revelaron que la inflación en el Reino Unido, medida por el índice de precios al consumidor IPC, saltó al 9.4% interanual en junio desde el 9.1% de mayo. Aunque esta cifra fue superior a las expectativas del mercado del 9.3%, la libra esterlina tuvo dificultades para fortalecerse. Tras los datos alentadores del mercado laboral del martes y los comentarios agresivos del gobernador del Banco de Inglaterra (BoE), los inversores parecen haber descontado ya una subida de tasas del BOE de 50 puntos básicos en agosto. En el momento de escribir, el GBP/USD registra modestas ganancias diarias por encima de 1.2000.

El martes,el par EUR/USD cerró por tercera vez consecutiva en terreno positivo, tras informarse que el Banco Central Europeo podría optar por una subida de tasas de 50 puntos básicos en la próxima reunión del jueves. El par sigue cotizando en territorio positivo en torno a la 1.0250 en la mañana europea. Mientras tanto, se informa que el gasoducto Nord Stream 1 volverá a estar operativo tras la finalización del mantenimiento anual el jueves, pero el gas se suministrará a una tasa reducida.

Ver: Previa del BCE: Tres factores críticos a tener en cuenta y por qué el EUR/USD se va a desplomar

El AUD/USD subió el martes a su nivel más alto en tres semanas, por encima de 0.6900, y parece haber entrado en una fase de consolidación a primera hora del miércoles. El gobernador del Banco de la Reserva de Australia, Phillip Lowe, reiteró durante la sesión asiática que serán necesarias nuevas subidas de tasas en los próximos meses.

A la espera de los anuncios de política del Banco de Japón, el USD/JPY sigue moviéndose lateralmente en un rango estrecho cerca de 138.00.

El oro sigue avanzando por encima de los 1.700$ por cuarto día consecutivo y no consigue hacer un movimiento decisivo en ninguna de las dos direcciones. El aumento de los rendimientos de los bonos estadounidenses no permite que el XAU/USD se beneficie de la presión de venta generalizada que rodea al dólar.

El Bitcoin cotiza a su nivel más alto en más de un mes por encima de los 23.000$ y el Ethereum se mantiene tranquilo cerca de los 1.500$ tras haber registrado pequeñas pérdidas diarias el martes.

• Una pausa en la venta de dólares ofrece un respiro al USD/CAD.
• La debilidad del precio del petróleo ayuda a aliviar la presión bajista en el par.
• La SMA de 50 días desafía el compromiso alcista, mientras el foco está en la inflación de Canadá.

El USD/CAD se lame las heridas mientras defiende la región de 1.2850, situándose en el nivel más bajo de las últimas dos semanas, mientras los bajistas del dólar estadounidense se toman un respiro tras la reciente espiral bajista.

El sentimiento sigue siendo optimista en medio de la disminución de los temores a una recesión, ante la reapertura del Nord Stream 1 de Rusia a niveles reducidos y la disminución de las expectativas de una subida de tasas de interés de la Fed de 100 puntos básicos en julio. Por otra parte, Netflix Inc. informó de una pérdida de suscriptores menor de la esperada, lo que también mejora el sentimiento del mercado.

Por otra parte, un nuevo retroceso de los precios del WTI también ayuda a amortiguar la caída del par USD/CAD. El oro negro cayó durante la sesión asiática después de que las reservas de crudo de la API aumentaran en 1.86 millones de barriles frente a los 1.40 millones previstos.

De cara al futuro, la acción del precio del dólar estadounidense y los datos de la inflación canadiense se convertirán en los principales impulsores del par. Se prevé que el índice de precios al consumidor (IPC) canadiense se sitúe en un 8.4% interanual en junio, frente al 7.7% del mes anterior. El IPC subyacente anualizado probablemente aumente un 6.7% en junio, frente al 6.1% informado anteriormente. Hay que tener en cuenta que el Banco de Canadá (BoC) subió los tipos de interés oficiales por sorpresa 100 puntos básicos hasta el 2.5% en su reunión de política monetaria de la semana pasada para luchar contra la inflación galopante.

Desde una perspectiva técnica a corto plazo, el USD/CAD está desafiando la crítica media móvil de 50 días en 1.28558, en el momento de escribir.

Se necesita un cierre diario por debajo de esta última para reanudar el impulso bajista desde los niveles de 1.3200. El RSI de 14 días se ha aplanado, pero se mantiene por debajo del nivel de 50, lo que sugiere que el sesgo bajista parece bien establecido a corto plazo.

Una ruptura del soporte clave podría desencadenar una fuerte caída hacia la SMA 100 ligeramente alcista en 1.2771. Antes de eso, el nivel redondo de 1.2800 podría ponerse a prueba.

USD/CAD gráfico diario

Por otro lado, los alcistas necesitan recuperar la barrera de 1.2900 para iniciar una recuperación significativa. A continuación, la SMA 21 con pendiente descendente en 1.2950 ofrecerá una fuerte resistencia.

Una ruptura sostenida por encima de este nivel es fundamental para desencadenar una recuperación adicional hacia el nivel de 1.3000 y más allá.

USD/CAD niveles adicionales

• El IPC británico sube un 9.4% interanual en junio, frente al 9.3% esperado.
• El IPC mensual del Reino Unido sube un 0.8% en junio frente al 0.7% esperado.

El índice de precios al consumidor (IPC) del Reino Unido se situó en el 9.4% interanual en junio, frente al 9.1% de mayo, y por encima de las estimaciones de un 9.3%, según ha informado el miércoles la Oficina de Estadísticas Nacionales del Reino Unido (ONS).

Por su parte, el indicador de inflación IPC subyacente (que excluye la volatilidad de los alimentos y la energía) se redujo al 5.8% interanual el mes pasado, frente al 5.9% registrado en mayo, cumpliendo la previsión del mercado del 5.8%.

Las cifras mensuales mostraron que los precios al consumo del Reino Unido subieron un 0.8% en junio, frente al 0.7% previsto y el 0.7% anterior.

Notas clave (vía ONS):

¿Por qué la inflación británica es importante para los inversores?

El Banco de Inglaterra tiene la tarea de mantener la inflación, medida por el Índice de Precios al Consumidor (IPC) principal, en alrededor del 2%, lo que le da a la publicación mensual su importancia. Un aumento de la inflación implica un aumento cada vez más rápido de las tasas de interés o la reducción de la compra de bonos por parte del BOE, lo que significa exprimir la oferta de libras. Por el contrario, una caída en el ritmo de las subidas de precios indica una política monetaria más flexible. Un resultado más alto de lo esperado tiende a ser alcista para el GBP.

Se están estudiando medidas más restrictivas, mientras China informa de más de 1.000 nuevos casos de coronavirus por primera vez desde el 20 de mayo.

El país registró 1.012 nuevos casos de coronavirus para el 19 de julio, de los cuales 150 eran sintomáticos y 862 asintomáticos, según la Comisión Nacional de Salud (CNS).

Pekín, la capital de China, informó de un nuevo caso sintomático local. Shanghai informó de cinco nuevos casos sintomáticos locales.

En medio del aumento del recuento de coronavirus, también creció la angustia contra las autoridades después de que se informara de que se habían abierto 84 viviendas de un complejo de apartamentos en el distrito de Liwan de la ciudad de Guangzhou en un esfuerzo por encontrar cualquier "contacto cercano" escondido en su interior y por desinfectar las instalaciones.

Sin embargo, las autoridades del sur de China han pedido disculpas por haber irrumpido en las casas de las personas que habían sido trasladadas a un hotel en cuarentena. Los afectados por las rupturas han sido informados de que serán compensados por los daños.

China mantiene una estricta política de "covid cero" a pesar de sus crecientes costes económicos. Si los casos siguen aumentando a este ritmo, no serán sorprendentes nuevos bloqueos en Pekín y Shanghai.