Noticias de mercados

• El USD/CHF terminará la semana con sólidas pérdidas del 1.30%.
• El sentimiento del mercado sigue siendo negativo, un viento en contra para el USD/CHF.
• Análisis del precio del USD/CHF: Una ruptura por debajo de 0.9600 abriría la puerta hacia 0.9510.

El USD/CHF cae tras los datos del PMI de EE.UU., peores de lo esperado, ampliando aún más sus pérdidas semanales, ya que el sentimiento se deteriora debido a lo mencionado anteriormente y a los informes de beneficios de las empresas tecnológicas de EE.UU.. Los inversores buscaron activos de seguridad y compañeros, reforzando el franco suizo. En el momento de redactar este informe, el USD/CHF cotiza a 0.9631, con un descenso del 0.34%.

Las acciones de EE.UU. caen de forma generalizada, mientras que el USD retrocede un 0.11%, tal y como muestra el índice del dólar en 106.483. Los bonos de EE.UU. saltan, estimulando una caída de los rendimientos del Tesoro de EE.UU., liderada por el rendimiento a 10 años que baja diez puntos básicos, a 2.776%-.

Análisis del precio del USD/CHF: Perspectiva técnica

El USD/CHF comenzó a cotizar en torno a la zona de 0,9660 y repuntó hacia el máximo diario de 0,9700. Sin embargo, los compradores tuvieron dificultades para romper la resistencia, y el USD/CHF cayó hasta el mínimo diario de 0,9599 antes de establecerse en el tipo de cambio actual.

Gráfico de 1 hora del USD/CHF

"Una ruptura de este último (0.9675) expondrá inmediatamente la línea de tendencia inferior del mencionado canal ascendente, lo que significa que el próximo objetivo del USD/CHF sería 0.9600". Esto sucedió el viernes, yy el par entró en un rango mientras el Índice de Fuerza Relativa (RSI), saltó de las lecturas de sobreventa, acercándose a la línea media de 50.

No obstante, el sesgo del USD/CHF sigue siendo bajista, pero se prevé una extensión de la subida, y el USD/CHF podría alcanzar el pivote diario S1 en 0.9640 antes de reanudar la tendencia bajista. Por lo tanto, el primer soporte del USD/CHF sería el pivote diario S2 en 0.9614. Si se rompe por debajo, se expone la cifra de 0.9600, seguida por el pivote S3 en 0.9560 y el pivote diario S4 en 0.9514.


 

Niveles técnicos 

La normalización de la política del Banco Central Europeo debe continuar, dijo el viernes el miembro del Consejo de Gobierno del Banco Central Europeo (BCE) y jefe del banco central alemán, Joachim Nagel.

"Confío en que el Instrumento de Protección de la Transmisión (TPI) del BCE resistirá los desafíos legales", añadió Nagel y señaló que todavía esperan un crecimiento favorable en Alemania y en 2022 y 2023.

Reacción del mercado

Estos comentarios no parecen tener un impacto notable en el comportamiento de la moneda compartida frente a sus principales rivales. En el momento de redactar este artículo, el par EUR/USD cotizaba a 1.0223, con un descenso diario del 0.05%. Mientras tanto, el par sigue en camino de romper una racha de tres semanas de pérdidas.

• USD/CAD rebota desde los mínimos semanales hasta 1.2870.
• Los datos de Canadá superan las expectativas, mientras que en EEUU decepcionan.
• La atención se centra en la reunión del FOMC de la próxima semana.

El USD/CAD está a punto de terminar la semana rondando los 1.2870 tras rebotar desde los 1.2820. Sin embargo, el dólar estadounidense está a punto de terminar la semana en un tono negativo antes de la reunión del FOMC.

Datos económicos

El USD cayó tras la publicación del informe S&P Global PMI que mostró una inesperada contracción en el sector de los servicios en julio según los datos preliminares. Las cifras impulsaron aún más a los bonos del Tesoro y pesaron sobre el dólar estadounidense. La atención se centra ahora en la reunión del FOMC de la próxima semana.

En Canadá, los datos mostraron que las ventas minoristas aumentaron por encima del consenso del mercado en mayo, con un incremento del 2.2%, y la estimación preliminar para junio apunta a un aumento del 0.3%. Aunque las cifras no ayudaron al loonie que retrocedió mientras las acciones en Wall Street caían aún más.

El soporte clave se mantiene

El USD/CAD rebotó tras acercarse a la zona de soporte crítico de 1.2820 e incluso recuperó niveles por encima del otro soporte relevante de 1.2850, dejando al par de nuevo en el rango anterior.

En términos semanales, el USD/CAD está a punto de terminar la semana con pérdidas tras no poder romper la resistencia de 1.3020. El amplio rango entre 1.2850 y 1.3020 aún prevalece.

"El CAD ha repuntado durante la semana pasada, lo que ha provocado que el USD/CAD vuelva a caer por debajo de los 1.2900 apoyado por el rebote de los mercados de valores mundiales. El USD/CAD ha tenido una de las correlaciones más fuertes con el rendimiento de los mercados de valores mundiales entre los pares de divisas del G10. En la coyuntura actual, consideramos que este rebote del mercado de valores es probablemente un rebote del mercado bajista. En consecuencia, la corrección a la baja del USD/CAD debería ser limitada y de corta duración", consideran los analistas de MUFG Bank.

Niveles técnicos 

• Los rendimientos del Tesoro de EE.UU. bajan drásticamente el viernes.
• Los datos económicos de EE.UU. aumentan los temores de una recesión.
• El USD/JPY sufre el peor rendimiento semanal desde 2020.

El USD/JPY aceleró la caída tras la publicación de los datos económicos de EEUU e hizo suelo en 135.56, alcanzando el nivel más bajo en dos semanas. El par ronda los 136.00, bajando 250 pips en la semana, el peor rendimiento desde 2020.

El yen japonés sube de forma generalizada, incluso cuando las cotizaciones bursátiles suben en Wall Street y Europa. El repunte de los bonos ganó velocidad tras la publicación de los datos estadounidenses, lo que añadió combustible al yen.

El índice S&P Global PMI de servicios de EE.UU. cayó inesperadamente en julio hasta 47, frente a 52.7 y decepcionando las expectativas de 52.6. Fue la primera lectura por debajo de 50 desde el año 2000. Fue la primera lectura por debajo de 50 desde la pandemia. El PMI manufacturero del S&P cayó menos de lo esperado, hasta 52.3, frente al consenso del mercado de 52.

Las cifras de actividad aumentaron los temores sobre una recesión y suavizaron las expectativas de subida de tipos de la Fed. La semana que viene, el banco central estadounidense probablemente subirá el tipo de interés de los fondos federales en 75 puntos básicos. Al mismo tiempo, las acciones reaccionaron al alza.

Desde una perspectiva técnica, el sesgo a corto plazo apunta a la baja en el USD/JPY. El par está a punto de registrar el primer cierre diario por debajo de la media móvil simple de 20 días desde mayo. El soporte inmediato se ve en 135.55, seguido de la zona de 134.50. El dólar necesita recuperar la zona de 137.85 para eliminar el tono negativo.

Niveles técnicos

• El precio del oro sube por segundo día consecutivo y se dispara a más de un máximo de una semana el viernes.
• Los temores a la recesión, junto con el descenso de los rendimientos de los bonos estadounidenses, ofrecen cierto soporte al metal como refugio.
• La tendencia de ajuste de la política monetaria mundial podría actuar como un viento en contra para el XAU/USD.

El precio del oro gana algo de tracción por segundo día consecutivo el viernes y se basa en la buena recuperación nocturna desde la región de los 1.680$, o su nivel más bajo desde marzo de 2021. El impulso empuja al XAU/USD a más de un máximo de una semana, en torno a la región de los 1.737$ durante la sesión norteamericana. Dicho esto, cualquier alza significativa todavía parece esquiva, lo que justifica cierta precaución para los operadores alcistas agresivos.

El precio del oro se ve respaldado por los temores de recesión

La persistente preocupación por una posible recesión mundial resulta ser un factor clave que ofrece cierto apoyo al oro como refugio. Esta preocupación resurgió el viernes tras la publicación de los decepcionantes datos del PMI de la zona euro. De hecho, el informe preliminar sobre la actividad manufacturera de S&P Global/BME research mostró que la caída de la actividad empresarial alemana y francesa se aceleró en julio.

Preocupación por el crecimiento

El descenso de los rendimientos de los bonos estadounidenses ofrece un soporte adicional

El nuevo descenso de los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense refleja la creciente preocupación por el empeoramiento de las perspectivas económicas. Los datos macroeconómicos de EE.UU. del jueves -las solicitudes semanales de subsidio de desempleo y el índice manufacturero de la Fed de Filadelfia- también apuntan a señales de deterioro de la economía. Esto, a su vez, está arrastrando el rendimiento del bono gubernamental de referencia a 10 años a su nivel más bajo en más de dos semanas, lo que se considera otro factor que ofrece cierto soporte al precio del oro.

Los principales bancos centrales agresivos limitarán las ganancias

Dicho esto, las perspectivas de un movimiento más agresivo por parte de los principales bancos centrales para frenar el aumento de la inflación podrían frenar a los operadores a la hora de realizar apuestas alcistas agresivas en torno al oro no rentable. El Banco Central Europeo siguió la tendencia mundial de endurecimiento y subió sus tipos oficiales por primera vez desde 2011 el jueves. El banco central realizó una gran subida de tipos de 50 puntos básicos e indicó un mayor endurecimiento en futuras reuniones.

Además, las declaraciones del gobernador del Banco de Inglaterra, Andrew Bailey, el miércoles, han reforzado las apuestas por una subida de tipos de 50 puntos básicos en agosto, que sería la mayor desde 1995. También se espera que la Reserva Federal suba los tipos en otros 75 puntos básicos en su próxima reunión de política monetaria del 26 y 27 de julio. Además, el Banco de la Reserva de Australia ha señalado esta semana la necesidad de subir los tipos de interés para frenar la creciente inflación.

Perspectiva técnica del precio del oro

El precio del oro ha encontrado aceptación por encima de la resistencia inmediata de 1.710$-1.712$ y parece dispuesto a seguir subiendo. Dicho esto, cualquier movimiento posterior al alza podría atraer a algunos vendedores cerca de la zona de oferta de 1.7451$ a 1.746$. Esto, a su vez, debería limitar las ganancias del XAUUSD cerca de la zona de los 1.752$, que debería actuar como punto clave y ayudar a determinar el siguiente tramo de un movimiento direccional.

Por otro lado, el punto de ruptura de la resistencia de los 1.712$ y los 1.710$. Una ruptura convincente por debajo de esta última sugeriría que el intento de recuperación se ha agotado y desencadenaría una nueva tanda de ventas. El precio del oro podría volver a caer hasta el mínimo del año, en torno a la zona de los 1.680$ tocada el jueves, antes de caer finalmente hasta el siguiente soporte relevante, cerca de la zona horizontal de los 1.670$.

• El DXY mantiene el comportamiento oscilante en lo que va de viernes.
• El siguiente objetivo al alza es el máximo de 2022 más allá de 109.00.

El índice del dólar estadounidense (DXY) moderó la carrera alcista anterior hasta la zona de 107.30/35, aunque mantiene las ganancias decentes en torno a 106.80 al final de la semana.

Teniendo en cuenta la acción de los precios en curso, el índice sigue preparado para una mayor consolidación, al menos hasta el evento clave del FOMC previsto para el 27 de julio, en el que se espera que la Reserva Federal ajuste los tipos de interés en otros 75 puntos básicos.

Mientras tanto, mientras el índice cotice por encima de la línea de 5 meses cerca de 103.60, las perspectivas a corto plazo para el DXY deberían seguir siendo constructivas.

Además, la visión alcista más amplia se mantiene mientras esté por encima de la SMA de 200 días en 99.12.

Gráfico diario del DXY



Niveles técnicos 

• Ventas minoristas en Canadá aumentaron más de lo esperado en mayo.
• El USD/CAD cotiza con pequeñas pérdidas diarias cerca de 1.2850.

Las ventas Minoristas en Canadá aumentaron 2.2% en el mes de mayo a CAD 62.200 millones, informó el viernes Statistics Canada. Esta cifra sigue al aumento del 0.7% de abril y supera las expectativas del mercado del 1.6%.

"Las ventas se vieron impulsadas por el aumento de las ventas en las gasolineras y en los concesionarios de vehículos de motor y piezas", explicó Statistics Canada en su publicación. Agergó que las ventas minoristas básicas -que excluyen las gasolineras y los concesionarios de vehículos de motor y piezas- aumentaron un 0.6%.

Reacción del mercado

El USD/CAD bajó después de este informe y está perdiendo 0.1% en el día, situándose en la zona de 1.2860.

El banco central de Alemania, Bundesbank, advirtió en su informe mensual que se espera que Alemania se enfrente a un crecimiento más lento y a un nuevo repunte de la inflación, según informó Reuters.

"La evolución futura del mercado de la energía es muy incierto, especialmente en lo que respecta a los suministros de gas natural procedentes de Rusia", dijo el Bundesbank. Alertó que los riesgos para las perspectivas de los precios apuntan claramente al alza.

La economista del Grupo UOB Lee Sue Ann evalúa las últimas cifras de inflación en Nueva Zelanda.

Declaraciones clave:

"El IPC subió un 1.7% intertrimestral en el primer trimestre de 2012, un poco menos que el 1.8% del primer trimestre de 2022, pero por encima de las expectativas de un aumento del 1.5%. En comparación con el mismo periodo del año anterior, el IPC avanzó un 7.3% interanual, lo que supone una aceleración respecto al 6.9% primer trimestre del 2022. El resultado también superó las expectativas de una lectura del 7.1%".

"En general, el trasfondo inflacionario es muy incierto, ya que las presiones inflacionarias mundiales siguen siendo intensas. Aunque las lecturas de hoy podrían representar un pico, ahora esperamos que la inflación alcance el 5.9% para este año (frente al 5.5% anterior), antes de relajarse hacia el 2.4% en 2023."

"Hay otras tres reuniones de política monetaria para este año: el 17 de agosto, el 5 de octubre y el 23 de noviembre. Ahora vemos que el Banco de la Reserva de Nueva Zelanda (RBNZ) subirá las tasas en 50 puntos básicos en agosto y de nuevo en octubre y noviembre, lo que situará el OCR (tasa de interés de referencia) en 4.00% a finales de año (3.75% anteriormente)".

• El oro sigue con la reversión, tras trepar 45$ desde el mínimo del jueves.
• Combinación de baja en rendimientos de bonos soberanos y suba en las bolsas impulsan al XAUUSD.
• Confirmación sobre 1730$, abrirá las puertas para una prueba a 1750$.

El oro que quebró al alza nuevamente y marcó máximos en una semana en 1725$. De esta forma ya subió 45$ tras haber caído el jueves hasta 1680$, el mínimo desde agosto de 2021.

El rebote colocó al oro rumbo a la primera suba semanal desde principios de junio. Técnicamente, la suba se da desde una zona de soporte clave, compuesta por lo mínimos de varios meses del 2021 en torno a 1675$. De perder ese nivel, serían de esperar renovadas presiones negativas para el metal amarillo. Esos riesgos se han reducido en las últimas sesiones.

De afirmase sobre 1720$, el foco pasará a 1730$, en donde está la siguiente resistencia antes del área clave de 1750$. El panorama de muy corto plazo está sesgado al alza, lo que cambiaría de darse un regreso debajo de 1700$.

Combinación positiva

El avance del oro se da con los mercados de renta variable con un mejor tono. Si bien los futuros de Wall Street operan en negativo, esto implica una pequeña corrección tras la suba significativa del jueves. En Europa las principales plazas operan en verde. La plata opera sin grandes cambios desde hace horas en torno a 18.75$, sin verse impulsado por el momento por la suba del oro.

El factor principal para el avance del metal puede verse en el mercado de bonos soberanos. El bono a 10 años de EE.UU. se ubica en 2.82%, el mínimo desde el 6 de julio. El bono alemán a 10 años rinde 1.06%, el mínimo desde mayo, el día después de la reunión del Banco Central Europeo. La próxima semana será el turno de la Reserva Federal. El viernes en EE.UU. se publicará el reporte PMI se S&P Global preliminar de julio.

Niveles técnicos

• El USD/JPY rebota desde el nivel de 137.00, o un mínimo de una semana y media tocado a principios de este viernes.
• El estrechamiento del diferencial de rendimientos de los bonos entre EE.UU. y Japón y el sentimiento cauteloso benefician al yen japonés de refugio seguro.
• La divergencia entre la Fed y el BoJ apoya las perspectivas de una mayor subida a corto plazo en el par.

El par USD/JPY ha atraído algunas compras cerca del nivel de 137.00, un mínimo de una semana tocado este viernes, y revierte una parte importante de la caída del día anterior. Sin embargo, la subida intradía se ha detenido justo antes del nivel de 138.00 durante la sesión europea.

La fuerte caída del día anterior en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. se traduce en un estrechamiento del diferencial de tipos entre EE.UU. y Japón, lo que beneficia al yen japonés y actúa como viento en contra del par USD/JPY. Los datos económicos de EE.UU. publicados el jueves apuntaban a señales de una tendencia de debilitamiento de la economía. A esto se sumó un comunicado de la Casa Blanca en el que se afirmaba que el presidente Joe Biden había dado positivo en la prueba del COVID-19. Esto, a su vez, impulsó algunos flujos de refugio seguro y ejerció una fuerte presión a la baja sobre el rendimiento de los bonos estadounidenses.

Además, los crecientes temores a una posible recesión siguen pesando en el sentimiento de los inversores, lo que quedó patente en el sentimiento cauteloso que prevalece en los mercados bursátiles. Aparte de esto, la revisión al alza del IPC subyacente de Japón, hasta el 1% desde la publicación anterior del 0.8%, ofrece cierto soporte al JPY como refugio seguro y está limitando el par USD/JPY. Dicho esto, la gran divergencia en la orientación de la política monetaria adoptada por el Banco de Japón y la Reserva Federal debería ayudar a limitar la caída del par.

De hecho, el Banco de Japón desafió la tendencia mundial de endurecimiento y mantuvo su política ultra-flexible el jueves. El banco central reiteró su compromiso de seguir comprando bonos del Estado japonés a un ritmo anual de unos 80 billones de yenes. Por el contrario, la Fed está prácticamente preparada para llevar a cabo otra subida de tasas de 75 puntos básicos en su próxima reunión de política monetaria de los días 26 y 27 de julio. Además, los inversores parecen convencidos de que el banco central estadounidense tendrá que endurecer su política monetaria a un ritmo más rápido para frenar la creciente inflación.

El trasfondo fundamental apoya las perspectivas de reanudación del fuerte movimiento alcista anterior. Sin embargo, la falta de un fuerte interés comprador podría considerarse el primer signo de un posible agotamiento alcista en medio de los crecientes temores de una recesión. Por ello, es prudente esperar a que la fuerza se mantenga más allá de la zona de 138.25-138.30 antes de posicionarse para cualquier otro movimiento alcista a corto plazo. Los inversoes esperan ahora la publicación de los datos del PMI de EE.UU. para obtener un nuevo impulso el último día de la semana.

USD/JPY niveles técnicos

El miembro del Banco Central Europeo (BCE) y gobernador del banco central eslovaco, Peter Kazimir, declaró el viernes que "la subida de tipos de interés es la primera de una serie de medidas similares necesarias para controlar los riesgos de inflación".

Declaraciones adicionales

• El USD/CAD rebota en un soporte de confluencia en 1.2855-1.2850, aunque no tiene continuidad.
• El resurgimiento de la demanda del USD resulta ser un factor clave que actúa como viento de cola para el par.
• El repunte de los precios del petróleo ofrece cierto soporte al CAD y limita cualquier subida significativa en el par.

El par USD/CAD ha logrado defenderse y atraer algunas compras cerca del soporte de confluencia de 1.2855-1.2850. Sin embargo, la subida no ha tenido continuidad y se ha detenido antes del nivel de 1.2900.

El dólar estadounidense volvió a ser demandado y se disparó a un máximo de varios días, lo que a su vez se consideró un factor clave que actuó como viento de cola para el par USD/CAD. Sin embargo, el repunte de los precios del petróleo crudo apuntaló al CAD, divisa vinculada a las materias primas, y limitó la subida del par.

Desde un punto de vista técnico, el soporte de confluencia mencionado anteriormente comprende la SMA de 50 días y el 50% de retroceso de Fibonacci de la movimiento de 1.2517-1.3223. Más abajo le sigue la zona de 1.2830-1.2820 y la región de 1.2800-1.2790, o el 61.8% de Fibonacci.

Este último nivel debería actuar como un punto clave de pivote, que si se rompe se vería como un nuevo desencadenante para los bajistas y haría que el par USD/CAD fuera vulnerable. El movimiento bajista podría entonces acelerarse hacia el nivel de 1.2700 en dirección al soporte horizontal de 1.2675-1.2665.

Por otro lado, es probable que un impulso por encima del nivel de 1.2900 se enfrente a la resistencia cerca del máximo del día anterior, en torno a la región de 1.2935, antes del 38.2% de Fibonacci, en torno a la zona de 1.2960. Unas compras de continuación sugerirían que el reciente retroceso correctivo desde el máximo anual ha terminado  y allanaría el camino para nuevas ganancias. El par USD/CAD podría intentar superar el nivel psicológico de 1.3000 y volver a probar la zona de 1.3075-1.3085, coincidiendo con el 23.6% de Fibonacci.

USD/CAD gráfico diario

USD/CAD niveles clave

La ministra española de Economía, Nadia María Calviño, ha expresado su opinión sobre la decisión de política monetaria de julio del Banco Central Europeo (BCE).

Comentarios destacados

El responsable de la políticadel Banco Central Europeo (BCE), François Villeroy de Galhau, ha hablado de la nueva herramienta antifragmentación del banco central anunciada el jueves.

Comentarios destacados

En su encuesta trimestral a los profesionales de la previsión (SPF), el Banco Central Europeo (BCE) prevé un aumento de las expectativas de inflación a corto y largo plazo en la zona euro.

Conclusiones principales

Por otra parte, Madis Muller, miembro del Consejo de Gobierno del Banco Central Europeo (BCE), ha declarado el viernes que la época de los tipos de interés negativos en la zona euro ha terminado.

• El PMI de manufactura alemán cae a 49.2 en julio frente al 50.6 esperado.
• El PMI de servicios en Alemania cae a 49.2 en julio frente al 51.2 esperado.

Los sectores manufacturero y de servicios alemanes entraron en contracción en julio a medida que la recesión cobraba ritmo, según ha informado este viernes el informe preliminar de actividad manufacturera de S&P Global/BME research.

El PMI de manufactura de la potencia económica de la eurozona se situó en 49.2 este mes, frente al 50.6 esperado y el 52.0 anterior. El índice cayó a mínimos de 25 meses.

Por su parte, el PMI de servicios bajó de los 52.4 anteriores a 49.2 en julio, frente a los 51.2 estimados. El PMI alcanzó el nivel más bajo en siete meses.

El índice de producción compuesto preliminar de Alemania de S&P Global/BME se situó en 48.0 en julio, frente al 50.1 previsto y el 51.3 de junio. El indicador alcanzó mínimos de 25 meses.

Comentarios clave de Phil Smith, Director Asociado de Economía de S&P Global

"Después de haber disfrutado de un impulso al crecimiento gracias a la anterior relajación de las restricciones relacionadas con el virus, una colisión de diversos vientos en contra en julio sirvió para empujar a la economía alemana hacia el territorio de la contracción por primera vez en lo que va de 2022."

"Los continuos retrasos en el suministro y la incertidumbre causada por la guerra en Ucrania siguieron siendo informados como factores que pesan sobre los resultados de las compañías, pero según una lectura de los datos anecdóticos, la inflación y las presiones que ésta está ejerciendo sobre los presupuestos fue una característica notable detrás del peor rendimiento de la actividad del sector privado desde el punto álgido de la primera ola pandémica en la primavera de 2020. Teniendo esto en cuenta, aunque estamos viendo una tendencia a la baja en nuestros índices de precios, las tasas de inflación siguen siendo obstinadamente elevadas según la encuesta de julio."

Citando al Kremlin, Reuters informa este viernes de que el presidente ruso, Vladímir Putin, y el príncipe saudí, Mohamed bin Salmán, hablaron por teléfono el jueves y subrayaron la importancia de seguir cooperando en el grupo de productores de petróleo de la OPEP+.

Puntos clave

El ministro de Finanzas japonés, Shunichi Suzuki, ha dicho el viernes que la subida de tipos podría hacer tambalear la recuperación de la economía, señalando su apoyo a la postura del Banco de Japón de mantener los estímulos monetarios a pesar de la tendencia global de un endurecimiento en medio de una inflación creciente.

"En general, las subidas de tasas podrían hacer tambalearse a la economía", ha dicho Suzuki a los periodistas cuando se le preguntó por la decisión del BoJ del jueves de mantener su política ultra-flexible, según ha informado Reuters.

Comentarios clave

En opinión de los estrategas de divisas del UOB Group Lee Sue Ann y Quek Ser Leang, el GBP/USD parece haber entrado en una fase de consolidación, probablemente entre 1.1890 y 1.2055.

Comentarios destacados

Vista de 24 horas: "Nuestras expectativas de que el GBP/USD 'se pusiera al alza' fueron incorrectas, ya que cayó bruscamente pero por poco tiempo hasta 1.1891 antes de rebotar para terminar el día en 1.2004 (+0.20%). El rebote podría extenderse hasta 1.2025. En vista del deslucido impulso alcista, es poco probable que la resistencia principal de 1.2055 entre en escena. El soporte está en 1.1960, seguido de 1.1920".

Próximas 1-3 semanas: "Hace tres días (19 de julio, GBP/USD en 1.1945), mantuvimos la opinión de que el rebote del GBP/USD podría extenderse hasta 1.2055. Posteriormente, el GBP/USD subió hasta 1.2044, pero ayer cayó por debajo de nuestro nivel de 'fuerte soporte' en 1.1915 (mínimo de 1.1890). La ruptura del 'fuerte soporte' indica que el impulso alcista ha disminuido. En otras palabras, es poco probable que el GBP/USD rebote más. En su lugar, el GBP/USD parece haber entrado en una fase de consolidación y es probable que cotice dentro de un rango de 1.1890/1.12055 por ahora. De cara al futuro, el GBP/USD tiene que romper claramente por encima de 1,2055 antes de que sea probable un avance sostenido".

El interés abierto en los mercados de futuros del oro cayó el jueves en unos 9.600 contratos, según las lecturas preliminares del CME Group. El volumen, en cambio, subió por segunda sesión consecutiva, esta vez en unos 87.400 contratos.

El oro parece tener soporte en torno a los 1.680$

El moderado rebote del jueves en los precios de la onza troy de oro se debió al aumento del interés abierto, con lo que las perspectivas de nuevas subidas quedaron algo reducidas. Al alza, hay un fuerte soporte en torno a la región de los 1.680$, donde también converge el mínimo de 2021.

• Las ventas minoristas del Reino Unido se situaron en -0.1% intermensual en junio, mejorando las estimaciones
• Las ventas minoristas subyacentes del Reino Unido aumentaron un 0.4% intermensual en junio.

Las ventas minoristas del Reino Unido llegaron al -0.1% mensual en junio, frente al -0.3% esperado y el -0.8% anterior. Las ventas minoristas subyacentes, excluyendo las ventas de combustible para automóviles, se situaron en el 0.4% intermensual frente al -0.4% esperado y el -1.0% anterior.

En términos anualizados, las ventas minoristas del Reino Unido se desplomaron un -5.8% en junio, frente al -5.3% esperado y el -4.7% anterior, mientras que las ventas minoristas subyacentes cayeron un -5.9% en el mes informado, frente al -6.3% esperado y el -5.5% anterior.

Puntos principales (vía ONS)

Esto es lo que necesita saber para operar hoy viernes 22 de julio:

Aunque el euro ganó fuerza tras la decisión del Banco Central Europeo (BCE) de subir sus tasas clave en 50 puntos básicos, perdió su impulso alcista a primera hora del viernes en medio del cambio negativo observado en el sentimiento de riesgo. El índice del dólar avanza hacia 107.00 en la sesión europea y los futuros de los índices bursátiles estadounidenses bajan entre un 0.3% y un 0.8%. S&P Global publicará el viernes las encuestas preliminares de los PMI de manufactura y servicios de Alemania, la zona euro, el Reino Unido y Estados Unidos. La agenda económica canadiense incluirá los datos de las ventas minoristas de mayo.

Además de la subida de doble dosis de las tasas, el BCE dio a conocer su nueva herramienta anti-fragmentación denominada Instrumento de Protección de la Transmisión (TPI). El banco central también abandonó la orientación a futuro al señalar que cada reunión será en vivo y que evaluarán los datos a la hora de tomar una decisión. La presidenta del BCE, Christine Lagarde, se abstuvo de compartir detalles clave sobre el TPI durante la rueda de prensa. Mientras tanto, el presidente italiano Sergio Mattarella ha disuelto el parlamento italiano, desencadenando unas elecciones anticipadas el 25 de septiembre.

Después de haber avanzado hacia 1.0300, el EUR/USD borró una parte de sus ganancias diarias y cerró en territorio positivo cerca de 1.0250 el jueves. El par cotiza cerca de 1.0200 a primera hora del viernes.

El GBP/USD cerró prácticamente sin cambios cerca de 1.2000 el jueves, pero empezó a bajar hacia 1.1950 el viernes. Los datos publicados por la Oficina de Estadísticas Nacionales del Reino Unido mostraron a primera hora del día que las ventas minoristas disminuyeron un 0.1% en junio. En los 12 meses hasta junio, las ventas bajaron un 5.8%, frente a la expectativa del mercado de una contracción del 5.3%.

Presionado por la fuerte caída de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU., el USD/JPY cayó a su nivel más bajo en más de una semana, cerca de 137.00, pero logró revertir su curso antes del fin de semana. Con el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años de referencia manteniéndose en territorio positivo tras la caída del 5% del jueves, el par sube hacia 138.00. El Ministro de Finanzas japonés, Shunichi Suzuki, ha dicho el viernes que subir los tipos podría frenar la recuperación de la economía, señalando el apoyo a la postura del Banco de Japón de mantener el estímulo monetario a pesar de la tendencia global de endurecimiento en medio de la creciente inflación.

El oro finalmente aprovechó la caída de los rendimientos el jueves y subió hacia los 1.720$. El XAUUSD se mantiene relativamente tranquilo cerca de ese nivel el viernes y se aferra a modestas ganancias semanales.

El Bitcoin sigue moviéndose lateralmente cerca de los 23.000$ después de haber cerrado los dos días anteriores prácticamente sin cambios. El Ethereum sube hacia los 1.600$ a primera hora del viernes, tras la subida del 3.5% del jueves.