Noticias de mercados

• Los precios de la plata amplían su recuperación hasta alcanzar niveles superiores a los 19.00$.
• El dólar estadounidense se desploma ante las especulaciones de flexibilización de la Fed.
• El XAG/USD se encuentra ahora en una zona de resistencia clave de 19.30$.

Los precios de la plata han ampliado el viernes el rebote del jueves desde los mínimos de 18.30$, superando los 19.00$ y alcanzando los máximos de una semana en 19.30$. El metal precioso se aprecia más de un 3% en el día, recuperando la mitad del terreno perdido en la venta masiva de la semana anterior.

Los metales preciosos se aprecian frente a un dólar más débil

Un informe del Wall Street Journal ha sugerido que los funcionarios de la Reserva Federal están abiertos al debate sobre cómo señalar una menor subida de tasas en diciembre. Esto ha contrarrestado el impacto positivo de la retórica de halcón del representante del banco y ha hecho caer el dólar estadounidense en todos los ámbitos.

Además, una supuesta intervención del Ban.o de Japón y del Ministerio de Finanzas japonés ha hecho que el yen se dispare de forma generalizada. Como consecuencia, el USD/JPY se desplomó más de un 2.5% y lastró al dólar estadounidense en general.

El XAG/USD está presionando contra una resistencia clave en los 19,30$.

Desde el punto de vista técnico, el par está poniendo a prueba la zona de resistencia de 19.30$ (máximo del 13 de octubre y 38.7% de retroceso de la caída del 4 al 10 de octubre). Por encima de esta zona, los siguientes objetivos potenciales son 19.65$ (retroceso del 50% y máximo del 11 de octubre) y el nivel de 20.00$.

A la baja, por debajo de la zona de resistencia anterior de 19.00$, los siguientes objetivos potenciales podrían ser la SMA de 20 periodos en el gráfico de 4 horas, ahora en 18.60$, y el mínimo del 14 de octubre en 18.08$.

Gráfico de 4 horas del XAG/USD

Niveles técnicos a vigilar

• El precio del oro avanza casi un 1% mientras el mercado especula con un pivote de la Fed, espoleado por un artículo del WSJ.
• Los rendimientos de los bonos estadounidenses cayeron, apuntalando el precio del oro, que rebotó desde los mínimos del mes.
• Oro Pronóstico del Precio: La tendencia a la baja sigue intacta, aunque una ruptura por encima de los 1.650$ enviaría al oro a los 1.665$.

El precio del oro rebota desde los mínimos mensuales en torno a los 1.617$, avanzando de manera constante hacia la región de los 1.640$, mientras que los rendimientos del Tesoro de los EE.UU. caen tras un artículo publicado por el Wall Street Journal (WSJ), que menciona que los funcionarios de la Fed están divididos sobre la subida de tasas de diciembre, ya que el aumento de noviembre a la tasa de fondos de la Fed (FFR) de 75 puntos básicos, es lo más seguro.

El oro avanza mientras los funcionarios de la Fed debaten la subida de tasas de diciembre

Además, el artículo del WSJ señala que los responsables de la política monetaria están sopesando la posibilidad de subir los tipos a un ritmo más lento en diciembre, concretamente 50 puntos básicos, aunque el temor a que se perciba como un "pivote de la Fed" podría desencadenar una recuperación de la renta variable, lo que, según el artículo, no es el caso. Por el contrario, los funcionarios de la Fed están ajustando el ritmo de las subidas de tipos para intentar enfriar la inflación. Una vez publicado el artículo, las acciones estadounidenses subieron y el rendimiento de los bonos retrocedió, lo que supuso un impulso para el precio del oro, que marcó un nuevo mínimo mensual a principios de la sesión.

El rendimiento de los bonos a 10 años de EE.UU. está ganando dos puntos básicos, y se sitúa en el 4.250%, muy por debajo del máximo anual del 4,338%, un nivel visto por última vez antes de la crisis financiera mundial de 2007. Asimismo, los rendimientos reales de EE.UU. retrocedieron del 1.838% al 1.706%, medidos por el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años protegidos contra la inflación (TIPS), lo que dio un respiro a los tenedores de metales amarillos.

Los funcionarios de la Fed reiteraron la necesidad de adoptar nuevas medidas, ya que la inflación sigue siendo elevada

La ausencia de datos económicos estadounidenses el viernes dejó a los participantes del mercado inclinados hacia nuevos comentarios de la Fed. El jueves, una serie de oradores de la Fed, a saber, el presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, y la miembro del consejo de la Fed, Lisa Cook, comentaron que la Fed tendría que seguir aumentando las tasas. Harker comentó que está "decepcionado por la falta de progreso en la reducción de la inflación", al tiempo que añadió que espera que las tasas estén por encima del 4% en 2023.

El índice del dólar cae como una piedra, desde los 113.94 hasta los 112.90, mientras aumentan las especulaciones de una intervención en el USD/JPY, debido al amplio rango operativo que muestra el gráfico horario.

Previsión del precio del oro

El gráfico diario muestra que el XAU/USD sigue teniendo un sesgo bajista, aunque se mantiene cerca de los mínimos de 1.614,92$. Las medias móviles exponenciales (EMA) diarias mantienen su inclinación bajista, cotizando muy por encima del precio al contado, mientras que el Índice de Fuerza Relativa (RSI) en 39.86, aunque apunta al alza, sigue en territorio bajista. Por lo tanto, los vendedores siguen al mando, aunque con un respiro, mientras el metal amarillo se prepara para prolongar sus pérdidas por semanas consecutivas. Si el XAU/USD rompe los 1.650$, se prevé una prueba de la EMA de 20 días; de lo contrario, seguirá expuesto a volver a probar los mínimos de los últimos años.

• El yen japonés se dispara bruscamente por una posible intervención.
• Volatilidad en niveles extremos en los cruces del JPY.
• El USD/JPY cae 300 puntos desde el máximo, encontrando soporte hasta ahora en torno a 149.00.

El USD/JPY ha perdido trescientos puntos durante los últimos minutos ante la sospecha de una intervención por parte de las autoridades japonesas. El par llegó a alcanzar 151.92 el viernes, el nivel más alto desde agosto de 1990, y recientemente ha caído por debajo de 149.50.

El Banco de Japón y el Ministro de Finanzas podrían estar detrás de este drástico descenso. El par está ahora en negativo en el día y podría registrar el primer descenso en más de dos semanas.

Los analistas dudan del éxito de una intervención mientras las condiciones fundamentales sigan siendo las mismas, con un Banco de Japón ultraacomodaticio y la Reserva Federal subiendo agresivamente las tasas de interés.

La Volatilidad en estos momentos está en un nivel extremo en el USD/JPY, con el par moviéndose más de 30 puntos por minuto.

Niveles técnicos del USD/JPY

• El USD/CAD cae mientras las autoridades japonesas confirman una intervención, vendiendo dólares estadounidenses.
• Mary Daly, de la Fed de San Francisco, afirmó que es necesario un mayor ajuste, al tiempo que sentó las bases para una menor subida de tasas.
• Las Ventas Minoristas de Canadá en agosto superaron las estimaciones, al contrario que en septiembre, donde se esperaba un -0.5%.

El USD/CAD cayó desde los máximos diarios de 1.3850 hacia la zona de 1.3660, ya que los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. cayeron al conocerse que los funcionarios de la Fed están considerando ralentizar el ritmo de las subidas de los tipos de interés en la reunión de diciembre. Además, se especuló con la posibilidad de que las autoridades japonesas intervinieran, ya que el USD/JPY cayó de 151.60 a su mínimo diario de 147.16. En el momento de redactar este informe, el USD/CAD cotiza en 1.3662.

Las acciones estadounidenses cotizan en verde, ya que el pivote de la Fed está al acecho. En un artículo del WSJ se comenta que los funcionarios de la Fed están evaluando la magnitud de la subida de tasas de diciembre, ya que lo más probable es una subida de 75 puntos básicos en noviembre. Haciéndose eco de estos comentarios, la presidenta de la Fed de San Francisco, Mary Daly, dijo que es necesario un mayor ajuste, al tiempo que añadió que "nosotros (la Fed) no seguimos subiendo en incrementos de 75 puntos básicos" el viernes. Señaló que debería considerarse la posibilidad de reducir las tasas "en este momento".

El jueves, el presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, y la nueva miembro de la junta de la Fed, Lisa Cook, dijeron que la Fed tendría que seguir subiendo las tasas de interés. Añadió que está "decepcionado por la falta de progreso en la reducción de la inflación" y que espera que los tipos estén por encima del 4% en 2023.

La ausencia de datos económicos estadounidenses dejó a los operadores a la deriva en las publicaciones del jueves. Los datos económicos de EE.UU., concretamente las solicitudes de subsidio de desempleo, subieron menos de lo estimado, lo que pone de manifiesto la rigidez del mercado laboral. Además, el índice de manufactura de la Fed de Filadelfia mejoró en octubre, pero se situó por debajo de las estimaciones, permaneciendo por debajo de cero durante 5 meses consecutivos.

En el lado canadiense, el calendario presentó las Ventas Minoristas, que aumentaron un 0.7% en agosto, por encima de las estimaciones del 0.2%, mientras que las estimaciones para septiembre bajan un 0.5%. También apuntalaron al dólar canadiense los precios del petróleo, con el WTI subiendo un 0.09% a 85.25$ el barril, por la mayor demanda de China y los recortes de la OPEP y sus aliados.

Niveles técnicos clave del USD/CAD

La confianza del consumidor preliminar de la zona euro ha mejorado en octubre a -27.6 desde los -28.8 puntos de septiembre. El resultado mejora la caída esperada a -30.

A pesar de la mejora, la de octubre es la segunda peor cifra registrada por el indicador en trece años, concretamente desde mayo de 2009.

• El USD/JPY se apoya en la ruptura del rally por encima de 150.00 y alcanza un nuevo máximo de 32 años.
• La divergencia entre las políticas de la Fed y el BOJ y la ampliación del diferencial de tasas entre EE.UU. y Japón pesan sobre el yen.
• Las expectativas de la Fed, los elevados rendimientos de los bonos de EE.UU. elevan el dólar y siguen siendo un soporte.

El par USD/JPY se suma a sus fuertes ganancias intradía y continúa escalando al alza durante el inicio de la sesión americana. Sin embargo, el impulso se estanca antes de 152.00 y el par retrocede rápidamente hasta 151.50 en la última hora.

El yen japonés ha sido la divisa del G10 que peor se ha comportado y se ha depreciado más de un 30% frente al dólar estadounidense desde principios de año. Una gran divergencia en la postura de política monetaria adoptada por el Banco de Japón y la Reserva Federal resulta ser un factor clave detrás del movimiento alcista del par USD/JPY.

De hecho, el Banco de Japón sigue comprometido con la continuación de su relajación monetaria y, hasta ahora, no ha mostrado ninguna inclinación a subir las tasas de interés desde los niveles ultrabajos. Además, el banco central japonés anunció una compra de bonos de emergencia por valor de 667 millones de dólares para mantener el rendimiento de los bonos del Estado japonés por debajo del 0.25%.

En cambio, el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años alcanza su nivel más alto desde la crisis financiera de 2008, en medio de las expectativas de un endurecimiento más agresivo de la política por parte de la Fed. Esto da lugar a la ampliación del diferencial de tasas entre EE.UU. y Japón, lo que, junto con el resurgimiento de la demanda de dólares estadounidenses, impulsa el par USD/JPY.

Aparte de esto, la fuerte recuperación del viernes también podría atribuirse a algunas compras técnicas tras la ruptura nocturna del nivel psicológico clave 150.00. Dicho esto, los informes que indican que la Fed podría debatir sobre si señalar planes para aprobar un aumento menor en diciembre, provocan algunas ventas de dólares y limitan el par USD/JPY.

Por otra parte, los indicadores técnicos extremadamente sobredimensionados en los gráficos de corto plazo justifican cierta cautela y podrían frenar a los alcistas a la hora de realizar nuevas apuestas. No obstante, el par USD/JPY sigue en camino de registrar su décimo avance semanal consecutivo, ya que la atención se centra ahora en la reunión de política monetaria del Banco de Japón del 28 de octubre.

Niveles técnicos a vigilar

• Una combinación de factores de soporte empuja al USD/CAD a un máximo de varios días el viernes.
• Los precios más bajos del petróleo pesan sobre el loonie y ofrecen soporte en medio de la resurgencia de la demanda de dólares.

El par USD/CAD se apoya en el rebote nocturno desde la zona de 1.3650, o un mínimo de dos semanas, y obtiene una fuerte tracción de seguimiento el viernes. Las compras intradía se mantienen durante la primera mitad de la sesión europea y elevan al par a un máximo de cuatro días, en torno a la zona de 1.3840.

La nueva bajada de los precios del petróleo socava al loonie vinculado a las materias primas y resulta ser un factor clave que actúa como viento de cola para el par USD/CAD. De hecho, el líquido negro se mantiene a poca distancia del mínimo semanal en medio de la preocupación de que una recesión económica mundial más profunda perjudique la demanda de combustible.

Aparte de esto, un buen repunte en la demanda de dólares estadounidenses proporciona un impulso adicional al par USD/CAD y apoya las perspectivas de ganancias adicionales. Los comentarios nocturnos del presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, apuestan por una nueva subida de tasas en noviembre y elevan el dólar a un máximo de una semana.

Harker advirtió que el banco central de EE.UU. está tratando activamente de frenar la economía para combatir la inflación y añadió combustible a la reciente recuperación de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU.. De hecho, el rendimiento del bono gubernamental estadounidense de referencia a 10 años repunta hasta su nivel más alto desde 2008, lo que, a su vez, se considera un soporte para el dólar.

Los inversores también parecen preocupados por que el rápido aumento de los costes de los préstamos acabe provocando una recesión en la mayor economía del mundo. Además, la prolongada guerra entre Rusia y Ucrania y la estricta política de cero COVID de China afectan al sentimiento de riesgo global y benefician aún más el estatus de refugio relativo del dólar.

En Estados Unidos no se publicarán datos macroeconómicos importantes, por lo que el dólar estará a merced de los rendimientos de los bonos estadounidenses y del sentimiento de riesgo en general.

Las ventas minoristas en Canadá subieron 0.7% en agosto, superando el consenso del mercado que era por una lectura de 0.2%. Sin tener en cuenta vehículos, el avance también fue del 0.7%, mayor al 0.4% esperado. Los datos implican un rebote tras la caída de 2.2% y 2.5% en julio respectivamente.

Niveles técnicos a vigilar

• Ventas minoristas trepan 0.7% en agosto.
• Estimación preliminar de septiembre es de una baja de 0.5%.
• Loonie sin cambios, predomina la fortaleza del dólar.

Las ventas minoristas en Canadá subieron 0.7% en agosto, superando el consenso del mercado que era por una lectura de 0.2%. Sin tener en cuenta vehículos, el avance también fue del 0.7%, mayor al 0.4% esperado. Los datos implican un rebote tras la caída de 2.2% y 2.5% en julio respectivamente.

La estimación preliminar de ventas minoristas de septiembre apuntan a una baja del 0.5%.

En otro reporte, se conoció que el índice de precios de viviendas nuevas cayó 0.1% en septiembre.

El loonie no se vio favorecido por las cifras. El USD/CAD opera apenas por debajo de 1.3850, en zona de máximos en cuatro días.

El Euro Stoxx 50 ha formado recientemente un doble fondo cerca de 3.250, lo que ha provocado un rebote a corto plazo. Los economistas de Société Générale informan de que si no se mantiene el nivel de 3.250 se reforzará la tendencia a la baja.

El Euro Stoxx 50 experimentará un rebote prolongado si supera los 3.530

"Si el índice supera los 3.530, podría materializarse un rebote extendido hacia el objetivo del patrón en 3.700/3.720, que es también la media móvil de 200 días. Se trata de una resistencia importante".

"No aguantar los 3.250 significaría la persistencia en la tendencia bajista iniciada el año pasado".

Cuando se le ha preguntado a quién apoyaría para ser el nuevo Primer Ministro, el ministro de Defensa del Reino Unido, Ben Wallace, ha dicho: "Me inclinaría por Boris Johnson en este momento".

Comentarios adicionales

Reacción de los mercados

En medio de la agitación política del Reino Unido y de los datos de gasto del consumidor, el GBP/USD se lame las heridas en torno a 1.1130, con un descenso del 0.91% en el día.

El ministro saudí de Energía, Abdulaziz bin Salman Al Saud, afirmó el viernes que la OPEP+ está haciendo el trabajo correcto para un mercado energético estable.

Mientras tanto, un funcionario iraní dijo que instó a Estados Unidos a "levantar las sanciones a Irán, si quiere reducir el precio del petróleo". Añadió que "no se puede resolver el problema amenazando a un solo país".

Por otra parte, algunos actores de la industria y un funcionario estadounidense declararon a Reuters que Rusia podría eludir el nuevo límite de precios del G7 a sus exportaciones de petróleo, ya que Moscú tiene acceso a suficientes buques cisterna para enviar la mayor parte de su petróleo y hacer ineficaz el límite de precios.

Reacción del mercado

El WTI se está lamiendo las heridas cerca de 83.35$, en el momento de escribir este artículo, tras haber tocado un mínimo diario de 82.96 dólares anteriormente. El petróleo estadounidense sufre una amplia aversión al riesgo y una notable demanda de dólares, mientras los rendimientos del Tesoro mantienen intacta su incesante subida. Los titulares mixtos relacionados con el petróleo no han tenido ningún impacto en el oro negro en lo que va de viernes.

La agencia de noticias Kyodo informa, citando fuentes, que Japón pretende obtener la aprobación del gabinete para un plan de gastos del paquete de estímulo económico el 28 de octubre.

El gobierno japonés y la coalición gobernante están considerando desembolsos estatales de más de 20 billones de yenes para financiar el paquete de estímulo económico, informó Kyodo.

Reacción del mercado

En medio de los últimos titulares fiscales japoneses y la renovada fortaleza del dólar estadounidense, el USD/JPY está viendo un nuevo impulso hacia 151.00, con nuevos máximos de 32 años. El par opera alrededor de 150.85, sumando un 0.48% en el día.

El gobernador del Banco de Japón (BoJ), Haruhiko Kuroda, dijo el viernes que "deben vigilar de cerca el impacto de los movimientos del mercado de divisas en la economía y los precios de Japón".

Declaraciones destacadas

Reacción del mercado

El USD/JPY cotiza en estos momentos sobre 150.41, ganando un 0.18% en el día.

El interés abierto en los mercados de futuros del gas natural subió por segunda sesión consecutiva el jueves, esta vez en casi 2.000 contratos según las lecturas preliminares del CME Group. El volumen, por el contrario, se mantuvo agitado y cayó en unos 3.300 contratos.

El gas natural se dirige ahora al mínimo de marzo, cerca de 4.30$

La tendencia a la baja de los precios del Gas Natural parece no cesar. De hecho, el descenso diario del jueves se produjo gracias al aumento del interés abierto, lo que favorece que se produzcan nuevos retrocesos a muy corto plazo y que el próximo objetivo a tener en cuenta sea el mínimo de marzo en 4.34$ por MMBtu (1 de marzo).

Los datos preliminares del CME Group para los mercados de futuros del oro señalaron que los operadores añadieron el jueves sólo 893 contratos a sus posiciones de interés abierto, alcanzando la tercera acumulación diaria consecutiva. El volumen, en cambio, revirtió dos avances diarios seguidos y se redujo en más de 16.000 contratos.

El oro sigue apuntando a los 1.614$

El jueves, los precios del oro no fueron concluyentes y el interés abierto aumentó ligeramente, lo que indica que es probable que se produzcan más pérdidas a corto plazo. Dicho esto, el próximo objetivo del metal precioso sigue siendo el mínimo de 2022, en los 1.614$ (28 de septiembre).

Esto es lo que necesita saber para operar hoy viernes 21 de octubre:

El sentimiento de los mercados sigue siendo sombrío en la última jornada bursátil de la semana, manteniendo intacto el tono alcista en torno al dólar estadounidense en todos los ámbitos. Los mercados asiáticos siguen la debilidad de Wall Street del día anterior. Los futuros del S&P 500 caen casi un 0.40%, ya que los inversores mantienen la cautela ante el aumento de los rendimientos del Tesoro estadounidense y el temor a una recesión. La inesperada caída de los datos semanales sobre las solicitudes de subsidio de desempleo en EE.UU. y los comentarios agresivos de la Fed reforzaron las expectativas de que el banco central subirá los tipos de interés de forma agresiva, lo que anuló el impacto de las sólidas ganancias corporativas.

La gobernadora de la Reserva Federal, Lisa Cook, dijo que será necesario seguir subiendo los tipos, ya que "la inflación es demasiado alta, debe bajar y seguiremos haciéndolo hasta que el trabajo esté hecho". El presidente de la Fed de Filadelfia, Patrick Harker, dijo que no han terminado de subir su objetivo de tipos de interés a corto plazo en medio de niveles muy altos de inflación, y añadió que "la tasa de interés estará por encima del 4% a finales de 2022".

La evolución política del Reino Unido también mantiene en vilo a los inversores. La primera ministra del Reino Unido, Liz Truss, dimitió como líder del Partido Conservador y dijo que la próxima semana se elegiría un nuevo líder del partido y un nuevo primer ministro. Hasta ahora, ningún diputado ha confirmado públicamente que se presentará, pero han sonado nombres como el del ex canciller Rishi Sunak y la líder de la Cámara de los Comunes, Penny Mordaunt. Las candidaturas se cerrarán el lunes a las 14.00 horas y se espera que los candidatos cuenten con el respaldo de al menos 100 diputados para presentarse.

En medio del caos político en el Reino Unido, los decepcionantes datos de las ventas minoristas y el aumento de los rendimientos en EE.UU., el par GBP/USD está cotizando cerca de los mínimos semanales por debajo de 1,1200 al inicio de la sesión europea. Las tasas de referencia a 10 años en EE.UU. han superado el nivel del 4.25% por primera vez desde 2008, lo que ha ayudado a los alcistas del dólar a recuperar la tracción. A la luz de esto, el USD/JPY está refrescando los máximos de 32 años cerca de 150.50, lo que justifica la cautela ante una probable intervención de Japón, mientras continúan los avisos por parte de las autoridades. El BoJ volvió a realizar una operación de compra de bonos este viernes para defender su objetivo de la curva de rendimientos (YCC).

El EUR/USD está bajo presión por debajo de 0,9800, en gran medida en su rango conocido en lo que va de semana. Los intentos de subida parecen limitados por la fortaleza del dólar y de los rendimientos. El informe mensual del Bundesbank de Alemania podría ofrecer algunos incentivos para el par, en una agenda que, por lo demás, no contiene muchos datos a ambos lados del Atlántico.

Mientras tanto, las divisas de las materias primas sufrieron pérdidas considerables en medio de la firmeza de los rendimientos y un entorno de aversión al riesgo en los mercados. El AUD/USD pierde un 0.27% en el día y se enfrenta a 0.6250, mientras que el NZD/USD pierde un 0.50% y se sitúa en 0.5650. El USD/CAD avanza hasta cerca de 1.3800, mientras el WTI cae hacia el nivel de los 84$ en medio de una amplia fortaleza del dólar.

El oro sigue en camino de probar el mínimo de 2022 en 1.615$, mientras los vendedores mantienen el control por tercer día consecutivo.

El precio del Bitcoin amenaza el nivel de los 19.000$ tras la tibia recuperación del jueves, mientras que el Ethereum mantiene su rango por debajo de los 1.300$.

Teniendo en cuenta las cifras avanzadas de CME Group para los mercados de futuros del petróleo crudo, el interés abierto aumentó en alrededor de 3.200 contratos el jueves, invirtiendo al mismo tiempo una tendencia a la baja de varias sesiones. Por el contrario, el volumen cayó en torno a 141.700 contratos tras dos subidas diarias consecutivas.

WTI: El siguiente paso a la baja son los 80.00 dólares

Precios del barril de WTI trazaron una sesión inconclusa el jueves en medio de un creciente interés abierto. En este sentido, parece que el precio del barril de WTI podría ser más bajista y desafiar el soporte clave de la señal de los 80.00 dólares.

• Los mercados mundiales siguen poco activos en medio de un calendario ligero, el optimismo de principios de semana defiende a los compradores.
• Los futuros del S&P 500 caen por tercer día consecutivo.
• Los rendimientos del Tesoro estadounidense a 10 años oscilan en torno a los máximos de 14 años.

Los operadores animan el ambiente del viernes, ya que la ausencia de datos/eventos importantes se une a los catalizadores mixtos para mantenerlos fuera de la mesa durante el último día de la semana. Aun así, prevalece un optimismo cauteloso mientras el dólar estadounidense lucha por beneficiarse de los fuertes rendimientos y del estado de aversión al riesgo.

Los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. a 10 años actualizaron un máximo de 14 años el día anterior, en torno al 4.22% al cierre de la edición. Asimismo, los rendimientos a dos años subieron a los niveles más altos desde 2007 antes de rondar recientemente el 4.62%.

Dicho esto, Wall Street cerró en rojo tras un comportamiento inicialmente alcista, mientras que los futuros del S&P 500 ampliaron las pérdidas de la jornada anterior con un retroceso intradía del 0.50% como máximo.

"Los valores estadounidenses cerraron a la baja el jueves, ya que los datos sobre el mercado laboral y los comentarios de un funcionario de la Reserva Federal de EE.UU. reforzaron las expectativas de que el banco central será agresivo a la hora de subir los tipos de interés, en detrimento de una oleada de sólidos beneficios corporativos", dijo Reuters.

En cuanto a los datos, las solicitudes iniciales de subsidio de desempleo en EE.UU. se redujeron a 214.000 en la semana terminada el 7 de octubre, frente a las 230.000 esperadas y las 226.000 revisadas a la baja anteriormente. Además, el índice de manufactura de la Fed de Filadelfia cayó a -8.7 en octubre, frente a los -5 del consenso del mercado y los -9.9 de la lectura anterior. Las ventas de viendas existentes de Estados Unidos subieron por encima de los 4.7 millones esperados hasta los 4.71 millones, pero se redujeron por debajo de los 4.78 millones anteriores.

Además, la gobernadora de la Reserva Federal, Lisa Cook, mencionó que se requerirán continuas subidas de tasas.

En medio de estas jugadas, la herramienta FedWatch de CME sugiere una probabilidad cercana al 98% de la subida de tipos de la Fed de 75 puntos básicos.

Por otra parte, la crisis política en el Reino Unido y la reticencia de Japón a intervenir a pesar del mínimo de varios años del yen, ejercen una presión a la baja en los mercados. Sin embargo, la disposición de China a suavizar las restricciones a los viajes provocadas por el covid parece defender a los compradores. En la misma línea podrían situarse las esperanzas de que Gran Bretaña supere pronto el nerviosismo de los mercados.

Las ventas minoristas de Reino Unido cayeron un 1.4% en la lectura mensual de septiembre, empeorando el descenso del 0.5% estimado. Además, el resultado de agosto fue revisado a la baja, desde el -1.6% al -1.7%. 

A nivel anual, el indicador se desplomó un 6.9%, acentuando la caída del 5.6% del mes anterior (cifra revisada a la baja desde el -5.4%) y decepcionando el -5% esperado por el mercado. Este es el sexto mes de caídas consecutivas para el indicador, y su mayor descenso desde mayo de 2020.

Excluyendo combustible, las ventas minoristas mensuales bajaron un 1.5%, frente al -0.3% previsto, y las anuales cayeron un 6.2% versus el -4.1% del consenso, ambas decepcionando lo esperado.

GBP/USD reacción

La libra ha reaccionado a la baja tras los datos y el GBP/USD ha caído más de 20 pips hasta nuevos mínimos del día en 1.1177. Al momento de escribir, el par cotiza sobre 1.1180, perdiendo un 0.44% diario.

El estratega de mercados Quek Ser Leang y la economista Lee Sue Ann de UOB Group siguen viendo al EUR/USD cotizando dentro del rango 0.9670-0.9860 en las próximas semanas.

Perspectiva 24 horas: "Nuestra expectativa de que la rápida caída del euro se extendiera fue incorrecta, ya que alcanzó un máximo de 0.9845 y retrocedió rápidamente para cerrar en 0.9783 (+0.12%). El movimiento actual de los precios probablemente forme parte de un amplio rango de consolidación y esperamos que el euro cotice dentro de un rango de 0.9730/0.9830 para hoy".

Próximas 1-3 semanas: "Seguimos manteniendo la misma opinión que ayer (20 de octubre, par en 0.9760). Como hemos destacado, el euro sigue en un amplio rango de consolidación y es probable que cotice entre 0.9670 y 0.9860 por el momento."