Новости и прогнозы рынков CFD — 20-08-2020

Большинство компонентов DOW в минусе (17 из 30). Лидер роста - Microsoft Corporation (MSFT; +2.16%). Аутсайдер - Dow Inc. (DOW; -1.72%). 

7 из 11 секторов S&P в минусе. Наибольшее снижение показывает энергетический сектор (-1.12%). Больше всего вырос сектор коммуникационных услуг (+0.94%). 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Центральный банк Турецкой Республики оставил ставку РЕПО на уровне 8,25%, как и ожидалось, но пообещал принять дополнительные меры по обеспечению ликвидности. Лира сразу же подверглась коррекции, хотя сейчас пара USD / TRY стабилизировалась около 7,34. Если ЦБ Турции в ближайшее время не изменит курс, то дальнейшее ослабление лиры с последующим масштабным повышением ставки может оказаться неизбежным, сообщил  Кристиан Маджио, руководитель отдела стратегии развивающихся рынков TD Securities.

"Как мы и ожидали, сегодня ЦБ Турции сохранил базовую ставку РЕПО на уровне 8,25%. Это также соответствует ожиданиям подавляющего большинства экономистов. ЦБ объявил об очередной корректировке в сторону повышения уровня обязательных резервов (RRR) банков по депозитам в турецких лирах, иностранной валюте и золоте, причем последние два из них несут наибольшие потери с точки зрения оттока ликвидности. Это, на наш взгляд, предполагает, что ЦБ будет продолжать следовать той же траектории в будущем. Учитывая текущее направление политики, мы считаем неизбежным следующее: медленное, но неуклонное наращивание более глубинного и фундаментального (восходящего) давления на USD / TRY; более скрытое ужесточение вместо обычного повышения ставок; запоздалое признание проблем инфляции, роста кредитов и проблем с платежным балансом, ведущих к дальнейшей "эрозии" буферов валютных резервов; и запоздалое, но крупномасштабное повышение ставок РЕПО (вероятно, начиная с сентября), которое в противном случае потребовалось бы, если бы оно было осуществлено немедленно".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

MUFG Research обсуждает перспективы пары EUR/USD и сохраняет медвежий уклон в краткосрочной перспективе.

"На данный момент, однако, ФРС, похоже, вряд ли объявит о какой-либо новой значимой политической стратегии в сентябре, которая могла бы помочь устранить некоторые краткосрочные риски снижения курса доллара. Таким образом, наш взгляд на потенциальную более сильную коррекцию доллара США остается неизменным, и присутствует возможность дальнейшей нисходящей коррекции пары EUR/USD в ближайшие дни и неделю", - отмечает MUFG.

"Евро извлек выгоду из относительно позитивного прогноза роста, отчасти обусловленного улучшением ситуации с COVID по сравнению с США. Это уже не так, и, следовательно, есть потенциал снижения евро в ближайшие недели. Участники рынка будут становиться все более чувствительными к дальнейшим свидетельствам распространения Covid, и до тех пор, пока мы не увидим, что эти тенденции в Европе снова снижаются, риск/вознаграждение для EUR будет оставаться смещенным в сторону уменьшения", - добавили в MUFG. 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Курс доллара США почти не изменился против основных валют, несмотря на данные, которые показали, что еженедельные заявки на пособие по безработице в США снова выросли более чем на 1 миллион. В целом, доллар США сумел сохранить позиции, заработанные в среду после того, как менее голубиные, чем ожидалось, протоколы заседания Федеральной резервной системы США подняли доллар с двухлетнего минимума.

Индекс доллара вырос примерно на 1% с двухлетнего минимума на уровне 92,124, достигнутого во вторник. В настоящее время индекс доллара США торгуется со снижением на 0,05%, на уровне 92,84. Между тем, японская иена - еще один актив-убежище - выросла на 0,23% против доллара США.

Министерство труда сообщило в четверг, что число американцев, подающих новую заявку на пособие по безработице, неожиданно выросло до 1,106 миллиона за неделю, закончившуюся 15 августа, с 971 000 неделей ранее. Уровень предыдущей недели стал первым с марта годом, когда число новых заявок было менее 1 миллиона.

"Доллар США в основном пережил неутешительные новости о рынке труда, которые давили на более широкие рынки и способствовали росту активов-убежищ”, - сказал Джо Манимбо, старший аналитик рынка Western Union Business Solutions.

Опубликованные в среду протоколы Федерального комитета по открытым рынкам побудили долларовых медведей покупать сильно перепроданную американскую валюту, что спровоцировало самый большой однодневный рост за более чем два месяца. Медведи пожинали огромную прибыль от продажи доллара США в последние недели, когда Соединенные Штаты изо всех сил пытались обуздать пандемию коронавируса, а беспрецедентные политические стимулы, инициированные ФРС, омрачили перспективы для доллара-убежища.

Но с приближением коротких ставок к историческим экстремумам и возрождением случаев COVID-19 в Европе инвесторы становятся менее медвежьими по отношению к доллару.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Данные, опубликованные в четверг, показали, что количество первичных обращений за пособием по безработице на прошлой неделе неожиданно превысило один миллион. По мнению аналитиков Wells Fargo, данные свидетельствуют о том, что восстановление на рынке труда остается неустойчивым.

"За неделю, закончившуюся 15 августа, количество первичных обращений за пособием по безработице неожиданно выросло, превысив уровень 1 миллион, и составив 1,11 миллиона. Последние данные по первоначальным заявкам совпадает с августовской неделей обследования занятости в несельскохозяйственном секторе. Президент Трамп одобрил дополнительные еженедельные пособия в размере 300 долларов США по сравнению с 600 долларами в конце июля, но штатам необходимо подать заявку в FEMA и перенастроить платежные процессы. В то время как выплаты будут иметь обратную силу, только в нескольких штатах они были одобрены, и задержка платежей отразится на расходах, учитывая высокий уровень безработных".

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Credit Suisse обсуждает технический прогноз по EUR / JPY и сохраняет бычий настрой в ближайшие недели.

"Мы ожидаем попытки возобновления восходящего тренда с текущих уровней. Сопротивление будет сначала располагаться на 126,08 / 10, затем на 126,47 / 48. Преодоление этого уровня может расчистить путь для повторного тестирования 126,76 / 84. Возможный прорыв выше должен сместить фокус на более жесткое сопротивление на 127,52 / 65 - максимум 2019 года и потенциальный нисходящий тренд с конца 2014 года. Мы ожидаем, что последний уровень окажется более жестким начальным барьером и ожидаем начального отката от 127,52 / 65", - отметили в CS.

"Падение ниже 125,26 будет предупреждать о более длительной фазе коррекции. Следующая поддержка появится на отметке на 124,76, а затем, что более важно, на ключевой цене и поддержке тренда на 124,33 / 22, где мы ожидаем увидеть более согласованные усилия по поиску "дна"", - добавили в CS.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 30-летние TIPS (облигации с защитой от инфляции) на сумму 6,991 млрд. долларов

• Доходность 30-летних TIPS составила -0,272% против 0,261% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 2,25 по сравнению с 2,40 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 70,40% от объёма размещения по сравнению с 73,72% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 7,52% от объёма размещения по сравнению с 11,48% на предыдущем аукционе.

• Первичные дилеры выкупили 22,08% от объёма размещения по сравнению с 14,79% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы закрылись со снижением в четверг после того, как Федеральная резервная система США озвучила пессимистичный тон относительно перспектив восстановления экономики страны.

Читать далее 

Danske Research выделяет 4 причины, лежащие в основе его взгляда на коррекцию пары EUR/USD к отметке 1.16 в ближайшие недели.

"Во-первых, чтобы сохранить оптимистичный взгляд на евро, мы ранее предлагали посмотреть на финансовые "канарейки", такие как ZAR, BRL и TRY против доллара США, в то время как DAX, финансовый сектор и туристический сектор должны возглавить восстановление. За последний месяц попутный ветер от такой тактической ротации стал ослабевать

Во-вторых, тема рефляции также, похоже, застопорилась в акциях: фактор роста продолжает накапливаться, и период после выхода отчетности показывает постоянное преимущество технологических компаний - что благоприятствует США.

В-третьих, позиционирование "растянуто" (длинные позиции по евро и короткие по доллару), поэтому существует меньше возможностей для дальнейшего развития фактора «неожиданности», при прочих равных. Действительно, устойчивые данные о потребителях и / или рабочих местах в США или дополнительное фискальное смягчение в США рискуют спровоцировать укрепление доллара США.

В-четвертых, стоимостная оценка тоже неблагоприятная. Мы пересмотрели оценку по EUR/USD в FX Strategy - EUR/USD до 1,15 в связи с учетом переоценки инфляции (7 июля), и наша обновленная оценка справедливой стоимости по-прежнему составляет 1,07 (на основе ценообразования для разных активов) и 1,05 (на основе относительной производительности и условия торговли)", - отметили в Danske.

"В целом, попутный ветер, связанный с COVID-19, для EUR/USD, исчезает, в то время как структурные тенденции, похоже, восстанавливаются, то есть на этот раз они существенно не отличаются (даже в еврозоне). Мы все еще нацелены на курс EUR/USD на уровне 1.16 в ближайшие 1 - 3 месяца, и пересмотр повествования ЕС против США является вероятным триггером", - добавили в Danske.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

• Казначейство США разместило 8-недельные векселя на сумму 34.425 млрд. долларов

• Доходность 8-недельных казначейских векселей составила 0,090% против 0,100% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 2,99 по сравнению с 3,03 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 42,03% от объёма размещения по сравнению с 48,63% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 3,97% от объёма размещения по сравнению с 2,36% на предыдущем аукционе

• Первичные дилеры выкупили 54,00% от объёма размещения по сравнению с 49,00% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

• Казначейство США разместило 4-недельные векселя на сумму 28.695 млрд. долларов

• Доходность 4-недельных казначейских векселей составила 0,080% против 0,085% на предыдущем аукционе.

• Отношение спроса и предложения составило 3,17 по сравнению с 3,36 за последнее размещение.

• Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 26,41% от объёма размещения по сравнению с 48,59% на предыдущем аукционе.

• Прямые покупатели (в основном национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 7,16% от объёма размещения по сравнению с 3,59% на предыдущем аукционе

• Первичные дилеры выкупили 66,42% от объёма размещения по сравнению с 47,82% на предыдущем аукционе.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США повышаются, поскольку рост крупных компаний технологического сектора затмил разочаровывающие данные по рынку труда США и мрачные оценки перспектив американской экономики от Федеральной резервной системы (ФРС).

Акции так называемой группы FAANGM (Facebook (FB), Amazon (AMZN), Apple (AAPL), Netflix (NFLX), Alphabet (GOOG) и Microsoft (MSFT)) подорожали на 0.8%-2.7%. Стоимость акций Intel (INTC) подскочила на 2% после того, как компания объявила о планах провести обратный выкуп собственных обыкновенных акций на $10 млрд. в рамках ускоренной программы.

В Министерстве труда сообщили, что первичные обращения за пособием по безработице выросли до 1.106 млн. с учетом сезонных колебаний за неделю, закончившуюся 15 августа, с пересмотренных в сторону повышения 971 000 на предыдущей неделе. Экономисты прогнозировали 925 000 заявок за последнюю неделю. Напомним, уровень предыдущей недели стал первым с марта, когда новые заявки были зарегистрированы ниже уровня в 1 миллион. В то же время количество людей, получающих пособия после первой недели оказания помощи, сократилось до 14.844 млн., с пересмотренных 15.480 млн. на предыдущей неделе.

Оптимизма не прибавил и отчет, опубликованный Федеральным резервным банком (ФРБ) Филадельфии, который показал, что производственная активность в регионе продолжала расти в августе, хотя темпы роста замедлились более, чем ожидалось. Согласно отчету, индекс текущей активности упал до 17.2 в августе с 24.1 в июле, но положительное значение по-прежнему указывает на рост производственной активности в регионе. Экономисты ожидали, что индекс упадет до 21.0.

Обнародованный вчера вечером протокол июльского заседания ФРС показал, что руководители американского центробанка, которые в течение нескольких месяцев ставили пандемию коронавируса в центр своей стратегии денежно-кредитной политики, все еще обеспокоены тем, что рост, отмеченный на рынках потребления и труда в конце весны и летом, сойдет на нет во второй половине года.  “Участники заседания согласились с тем, что текущий кризис в сфере здравоохранения пагубно скажется на экономической активности, занятости и инфляции в краткосрочной перспективе и представляет значительные риски для экономического прогноза в среднесрочной перспективе", - отмечается в протоколе. Управляющие ФРС также намекнули на дополнительные стимулы в предстоящие месяцы, но дали понять, что прежде чем действовать, они предпочитают дождаться, пока американские законодатели найдут компромисс по еще одному пакету помощи пострадавшей от коронавируса экономике, возможно, в сентябре. “Отмечая рост неопределенности в отношении экономических перспектив в период между заседаниями, несколько участников заседания высказали мнение о том, что дополнительное стимулирование может потребоваться для содействия восстановлению экономики и возврату инфляции к 2%-ному целевому показателю", - говорится в документе.

Между тем, лидеры демократов и республиканцев все еще ищут способы преодолеть ключевые разногласия для прорыва в застопорившихся переговорах по дополнительным стимулам.

Большинство компонентов DOW в минусе (18 из 30). Лидер роста - Intel Corp. (INTC; +2.00%). Аутсайдер - Dow Inc. (DOW; -1.86%). 

7 из 11 секторов S&P в минусе. Наибольшее снижение показывает энергетический сектор (-1.29%). Больше всего вырос сектор недвижимости (+1.41%). 

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Как отмечает Barron’s, у компании Deere (DE) был довольно хороший год, - условно говоря. Стоимость ее акций повышалась отчасти потому, что сельское хозяйство обычно не связано с экономикой в целом. Это стало благом в 2020 году. Экономика США погрузилась в рецессию из-за Covid-19. Но людям все равно нужно есть.

Эта динамика отражается в котировках акций Deere. Акции компании с начала года подорожали примерно на 12%. Для сравнения, акции компаний машиностроительного сектора в индексе S&P 500 – без учета акций Deere - упали примерно на 3% за тот же период.

Тем не менее, Deere сталкивается с некоторыми вызовами. Компания производит дорожно-строительную и лесозаготовительную технику, а также сельскохозяйственную технику и оборудование. А цены на урожай в последнее время были немного слабыми.

Deere обнародует результаты за третий квартал своего 2020 финансового года в пятницу утром. Ниже представлены ожидания аналитиков и немного последних событий.

Уолл-стрит ожидает, что компания покажет прибыль в $1.24 в расчете на акцию при продажах в $6.7 млрд. Это меньше, чем $2.71 на акцию, заработанные в аналогичном периоде своего 2019 финансового года, при выручке $9 млрд. 

Падения показателей значительны, но фермерский бизнес оградил Deere от более худших последствий пандемии. Ожидается, что продажи Deere упадут примерно на 25% в годовом исчислении. Это резкое падение, но продажи Caterpillar (CAT) во втором квартале упали на 31%. Продажи производителя кранов Terex (TEX) обвалились на 47%.

В сельском хозяйстве погода обычно имеет большее значение, чем экономика. Погода в 2020 году была хорошей, даже слишком хорошей. USDA ожидает, что урожай зерновых культур вырастет примерно на 12% в годовом исчислении. Цены на кукурузу снизились на 16% с начала года. Цены на сою и пшеницу снизились на 3% и 9% соответственно.

Большие объемы продукции повлияли на цены на зерновые, тогда как торговый конфликт не помог им. Согласно договоренности с США, Китай должен покупать больше американской сельскохозяйственной продукции, но недавний всплеск напряженности между двумя странами поставил под угрозу часть экспортного спроса. Спрос на кукурузу со стороны производителей этанола также падает из-за сокращения "пройденных миль" из-за пандемии.

Цены на аграрно-сырьевые товары являются ключевым показателем, который инвесторы отслеживают для оценки Deere, поскольку цены на урожай определяют, сколько зарабатывают фермеры и, соответственно, сколько они будут тратить на новое оборудование.

Уолл-стрит начинает обращать внимание на негативные факторы для сельскохозяйственного сектора. В августе аналитик J.P. Morgan Энн Дуиньян (Ann Duignan) понизила рейтинг акций DE с эквивалента “Держать” до “Продавать”. Также в августе аналитик Deutsche Bank Николь Деблазе (Nicole Deblase) понизила их рейтинг с "Покупать" до "Держать". В дополнение к слабеющему сельскохозяйственному рынку, обе отмечают большее потенциала в других акциях, таких как Caterpillar, по мере улучшения экономики. Дуиньян в своем отчете предположила, что большой спрос на сельскохозяйственное оборудование в Северной Америке в 2020 году сохранится. Но это означает ограниченный рост в 2021 году. Ее целевая стоимость акции Deere составляет $160/акцию.

Между тем, аналитик Baird Миг Добре (Mig Dobre) настроен более оптимистично в отношении акции Deere и рекомендует покупать их. Его целевая цена для акций DE - $216/акцию. Добре ожидает, что в пятницу утром Deere покажет более сильные, чем ожидает рынок, результаты и прогнозы (компания по-прежнему дает прогнозы, что сейчас является необычным для промышленных компаний). Он также продолжает оптимистично оценивать перспективы компании в 2021 году: “Запасы дилеров сокращаются, что должно поддерживать производство в [2021 финансовом году]”.

Однако более сильные показатели не означают, что акции DE взлетят. За последние восемь кварталов акции Deere дорожали четыре раза и теряли в стоимости также четыре раза после публикации отчетности. Взлеты и падения их стоимости не коррелируют с тем, показала ли компании более сильные или более слабые, чем ожидалось, результаты.

В целом Уолл-стрит с оптимизмом смотрит на Deere. Около 60% аналитиков, покрывающих акции компании, рекомендуют их "Покупать". Но средняя целевая стоимость составляет $185/акцию, что ниже текущего уровня.

На текущий момент акции DE котируются по $191.25 (-0.39%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Котировки нефти снизились в четверг после того, как агентство Reuters сообщило, что ОПЕК + необходимо решить проблему ежедневного избыточного предложения более чем на 2 миллиона баррелей, и данные показали, что количество заявок на пособие по безработице в США неожиданно выросло, что свидетельствует о медленном восстановлении экономики.

Читать далее 

Золото подешевело примерно на 1% в четверг после падения более чем на 3% на предыдущей сессии после того, как протоколы Федеральной резервной системы США подчеркнули неопределенность в отношении восстановления экономики после спада, вызванного пандемией, и снизили аппетит к риску.

Читать далее 

Пятница окажется весьма информативным днем недели. В 00:30 GMT Япония представит производственный индекс PMI и индекс деловой активности в секторе услуг за август. Первый показатель отображает деловой оптимизм в производственной сфере экономики страны. Рассчитывается на основе опроса представителей руководящих должностей. Значение индикатора на уровне 50 пунктов свидетельствует о том, что за отчетный период не произошло ни расширения, ни сокращения сектора. Превышение этой отметки означает рост в секторе. Если индикатор выходит ниже отметки 50 - в секторе наблюдается снижение активности. Поскольку более 60% ВВП создается в сервисной сфере, этот показатель имеет меньшее значение, чем аналогичных для сферы услуг.

В 06:00 GMT Британия сообщит об изменении объёма розничной торговли за июль и чистого объема заемных средств государственного сектора за июль. Первый индикатор показывает изменение объема продаж в сфере розничной торговли. Поскольку объемы розничной торговли являются одним из показателей потребительских расходов, данный индикатор может служить показателем потребительского спроса и уверенности потребителя, что позволяет точнее определить поворотные точки экономического цикла. Второй показатель отражает суммарный объем займов, которые необходимо осуществить центральному и местным правительствам и правительственным организациям, чтобы сбалансировать свои расходы. Займы, которые осуществляемые правительством, представляют собой государственный долг. Позитивные числа показателя отражают наличие бюджетного дефицита, негативные – профицита. Ожидается, что продажи выросли на 2% за месяц и не изменились в годовом выражении.

Затем в фокусе окажутся индексы деловой активности в производственном секторе и сфере услуг за август: в 07:15 GMT отчитается Франция, в 07:30 GMT - Германия, в 08:00 GMT - еврозона, а 08:30 GMT - Британия. Согласно прогнозу, в еврозоне производственный индекс вырос до 52,9 с 51,8 в июле, а индекс PMI в сфере услуг упал до 54,5 с 54,7, в то время как индексы для Британии выросли до 53,8 с 53,3 и до 57,0 с 56,5 соответственно.

В 12:30 GMT Канада сообщат об изменении объема розничных продаж за июнь. Ожидается, что продажи выросли на 24,5% относительно мая.

В 13:45 GMT США опубликуют индекс деловой активности в производственном секторе и индекс PMI для сферы услуг за август. Согласно прогнозу, производственный индекс вырос до 51,9 с 50,9 в июле, а индекс PMI в сфере услуг улучшился до 51,0 с 50,0.

Также в 14:00 GMT США заявят об изменении продаж жилья на вторичном рынке за июль. Показатель отражает количество проданных домов на вторичном рынке недвижимости США. Может давать представление об оптимизме потребителей (покупательской уверенности) и об их способности покупать дорогостоящие вещи. Эти данные, в силу особенностей рынка недвижимости, подвержены сезонным колебаниям. Этот индикатор публикуется в годовых темпах продаж с коррекцией на сезонность (скорректированный на сезонность объем продаж за месяц умножается на 12). Ожидается, что продажи жилья выросли до 5,38 млн. с 4,72 млн. в июне.

В 17:00 GMT в США выйдет отчет Baker Hughes по количеству активных буровых установок по добыче нефти.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Conference Board опубликовала в четверг отчет, показывающий, что ее ведущий экономический индекс для США вырос третий месяц подряд в июле, хотя темпы роста индекса замедлились по сравнению с двумя предыдущими месяцами.

В отчете говорится, что ведущий экономический индекс подскочил на 1,4 процента в июле после роста на 3,0 процента в июне и на 3,1 процента в мае.

"Несмотря на недавние достижения индекса, которые остаются довольно широкими, первоначальное восстановление после пандемии, похоже, теряет силу", - сказал Атаман Озийлдирим, старший директор по экономическим исследованиям The Conference Board.

Он добавил: «Ведущий экономический индекс предполагает, что темпы экономического роста существенно ослабнут в последние месяцы 2020 года".

Conference Board сообщила, что совпадающий экономический индекс вырос на 1,2 процента в июле после скачка на 2,9 процента в июне.

Между тем, отстающий экономический индекс упал на 1,0 процента в июле после падения на 2,3 процента в предыдущем месяце.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Советник Белого дома Ларри Кудлоу обращается к журналистам и сообщает:

• По моему мнению, фондовый рынок США правильно отображает V-образное восстановление экономики

• Скрестим пальцы, что экономика США находится в самостоятельном выздоровлении

• Хотел бы дополнительных денег для школ и здравоохранения

• Следует сохранить отсрочку по студенческим кредитам беспроцентной

• Прямо сейчас разговоры о стимулах застопорились

• Советник видит рост на 20% в третьем и четвертом кварталах

• США продолжают сотрудничать с Китаем в рамках первой фазы торговой сделки

• Администрация Трампа продолжает заключать торговую сделку с Китаем на первом этапе

• Советник видит однозначные цифры безработицы, возможно, в ноябре

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Некоторым членам группы нефтедобывающих стран ОПЕК + потребуется сократить добычу на дополнительные 2,31 млн баррелей в сутки, чтобы компенсировать недавний избыток предложения, говорится во внутреннем отчете ОПЕК +, сообщает Reuter.

В докладе говорится, что избыток, наблюдавшийся в период с мая по июль, должен быть компенсирован в августе и сентябре.

ОПЕК +, в которую входят члены Организации стран-экспортеров нефти и другие производители, включая Россию, увеличила совместное сокращение добычи до рекордных 9,7 млн ​​баррелей в сутки в мае, а затем снизила их до 7,7 млн ​​баррелей в сутки в этом месяце.

В апреле из-за воздействия нового коронавируса на воздушные и автомобильные перевозки и другие области мировой экономики базовые цены на нефть опустились ниже $16 за баррель.

Продолжающееся распространение вируса ставит под угрозу прогнозы восстановления спроса на нефть.

Во внутреннем отчете, представленном Reuter, не говорится, как дополнительные сокращения будут распределены на август и сентябрь. Но если принять цифру в 2,31 млн баррелей в сутки и равномерно распределить ее на два месяца, то сокращение добычи нефти ОПЕК + составит примерно 8,85 млн баррелей в сутки.

В отчете показано, что по прогнозам ОПЕК +, спрос на нефть в 2020 году упадет на 9,1 млн баррелей в сутки, что на 100000 баррелей в сутки больше, чем в ее предыдущем прогнозе, прежде чем вырастет на 7 млн баррелей в сутки в 2021 году.

Однако ОПЕК + также видит альтернативный сценарий, при котором более сильная и более продолжительная вторая волна инфекций поразит Европу, США, Индию и Китай во второй половине года.

Согласно этому сценарию, в 2020 году прогнозируется снижение спроса на 11,2 млн баррелей в сутки, в результате чего коммерческие запасы нефти ОЭСР в четвертом квартале составят 233 млн баррелей выше среднего показателя за последние 5 лет, говорится в отчете.

Запасы в 2021 году будут на 250 млн баррелей выше среднего показателя за последние 5 лет.

Данные показывают, что среди членов ОПЕК наименее уступчивыми были Ирак и Нигерия, и даже Объединенные Арабские Эмираты, которые произвели дополнительные добровольные сокращения в июне, перепроизводили около 50 000 баррелей в сутки за май-июль.

Среди стран, не входящих в ОПЕК, Россия и Казахстан перепроизводили 280 000 баррелей в сутки и 190 000 баррелей в сутки соответственно.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade со ссылкой на Reuter

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 0.64% (-4 б.п.).

Нефть (WTI) $42.13 (-2.27%)

Золото $1,936.50 (-1.72%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 3,354.00 (-0.55%), фьючерс NASDAQ снизился на 0.36% до уровня 11,291.75. Внешний фон негативный. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию в минусе. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент демонстрируют снижение.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют негативную динамику, так как инвесторы пересматривают свои ожидания восстановления американской экономики после мрачной оценки ее перспектив от Федеральной резервной системы (ФРС) и разочаровывающих данных по первичным обращениям за пособием по безработице.

В Министерстве труда сообщили, что первичные обращения за пособием по безработице выросли до 1.106 млн. с учетом сезонных колебаний за неделю, закончившуюся 15 августа, с пересмотренных в сторону повышения 971 000 на предыдущей неделе. Экономисты прогнозировали 925 000 заявок за последнюю неделю. Напомним, уровень предыдущей недели стал первым с марта, когда новые заявки были зарегистрированы ниже уровня в 1 миллион. В то же время количество людей, получающих пособия после первой недели оказания помощи, сократилось до 14.844 млн., с пересмотренных 15.480 млн. на предыдущей неделе.

Обнародованный вчера вечером протокол июльского заседания ФРС показал, что руководители американского центробанка, которые в течение нескольких месяцев ставили пандемию коронавируса в центр своей стратегии денежно-кредитной политики, все еще обеспокоены тем, что рост, отмеченный на рынках потребления и труда в конце весны и летом, сойдет на нет во второй половине года.  “Участники заседания согласились с тем, что текущий кризис в сфере здравоохранения пагубно скажется на экономической активности, занятости и инфляции в краткосрочной перспективе и представляет значительные риски для экономического прогноза в среднесрочной перспективе", - отмечается в протоколе. Управляющие ФРС также намекнули на дополнительные стимулы в предстоящие месяцы, но дали понять, что прежде чем действовать, они предпочитают дождаться, пока американские законодатели найдут компромисс по еще одному пакету помощи пострадавшей от коронавируса экономике, возможно, в сентябре. “Отмечая рост неопределенности в отношении экономических перспектив в период между заседаниями, несколько участников заседания высказали мнение о том, что дополнительное стимулирование может потребоваться для содействия восстановлению экономики и возврату инфляции к 2%-ному целевому показателю", - говорится в документе.

Между тем, лидеры демократов и республиканцев все еще ищут способы преодолеть ключевые разногласия для прорыва в застопорившихся переговорах по дополнительным стимулам.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить обнародованную накануне квартальную отчетность NVIDIA (NVDA). Компании сообщила, что по итогам второго квартала заработала $2.18 в расчете на одну акцию, что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $1.97 на одну акцию. Квартальная выручка компании также превзошла оценку Уолл-стрит и компания огласила более сильные, чем ожидалось, прогнозы на третий квартал. Тем не менее, акции NVDA на премаркете снизились на 0.7%.

В фокусе также оказались акции Intel (INTC), которые на премаркете подорожали на 2.6%, после того, как компания объявила о планах провести обратный выкуп собственных обыкновенных акций на $10 млрд. в рамках ускоренной программы. В марте Intel сообщила о приостановку выкупа свои акций.

• EUR/USD: 1.1750 (797 млн), 1.1770 (585 млн), 1.1800 (833 млн), 1.1840 (584 млн), 1.1850 (1.9 млрд), 1.1900 (1.4 млрд), 1.1950 (1.3 млрд)

• USD/JPY: 107.00 (1.2 млрд)

• GBP/USD: 1.3100 (231 млн), 1.3110 (214 млн)

• AUD/USD: 0.7120 (566 млн)

• USD/CAD: 1.3250 (660 млн)

• NZD/USD: 0.6555 (241 млн)

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Число американцев, подавших заявки на получение пособия по безработице, неожиданно выросло до отметки в 1 миллион на прошлой неделе, что является неудачей для испытывающего трудности рынка труда в США, пострадавшего от пандемии коронавируса.

Первичные обращения за пособием по безработице выросли до 1,106 млн с учетом сезонных колебаний за неделю, закончившуюся 15 августа, с пересмотренного в сторону повышения 971 000 на предыдущей неделе, сообщило в четверг Министерство труда. Экономисты прогнозировали 925 000 заявок за последнюю неделю.

Уровень предыдущей недели стал первым с марта годом, когда новые заявки были зарегистрированы ниже уровня в 1 миллион.

Дополнительные $600 в неделю пособия по безработице истекли 31 июля. В то время как президент Дональд Трамп подписал исполнительный указ, который включает положение о продлении доплаты по сниженной ставке в размере $400 в неделю, возникла путаница по поводу ее реализации.

Штаты обязаны покрывать $100 пособий, но многие губернаторы указали, что у них нет финансовых возможностей после того, как доходы были сокращены в борьбе с пандемией COVID-19. Оставшиеся $300 будут профинансированы за счет ограниченной программы оказания помощи в случае стихийных бедствий, которая, по оценкам экономистов, может быть исчерпана уже в сентябре.

Сегодняшний отчет также показал, что количество людей, получающих пособия после первой недели оказания помощи, сократилось до 14,844 миллиона за неделю, закончившуюся 8 августа, с пересмотренных 15,480 миллионов на предыдущей неделе.

В экономике США восстановлено только 9,3 миллиона из 22 миллионов рабочих мест, потерянных с февраля по апрель.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Отчет, опубликованный Федеральным резервным банком Филадельфии, показал, что производственная активность в регионе продолжала расти в августе, хотя темпы роста замедлились более, чем ожидалось.

ФРС Филадельфии сообщила, что ее диффузионный индекс текущей активности упал до 17,2 в августе с 24,1 в июле, но положительное значение по-прежнему указывает на рост производственной активности в регионе. Экономисты ожидали, что индекс упадет до 21,0.

Заглядывая вперед, будущие индексы исследования показывают, что респонденты по-прежнему ожидают роста производственной активности в течение следующих шести месяцев.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Доллар консолидировался в четверг после того, как менее «голубиные», чем ожидалось, протоколы заседания по политике Федеральной резервной системы США в прошлом месяце побудили медведей покупать сильно сокращенную валюту, спровоцировав самый большой однодневный рост за более чем два месяца.

Индекс доллара, который отслеживает стоимость доллара по отношению к корзине валют, поднялся на 1% выше двухлетнего минимума 92,12, достигнутого во вторник, и закрепил рост до 93,01 на поздних утренних торгах в Лондоне.

Долларовые медведи получили прибыль от продажи доллара в последние недели, поскольку США изо всех сил пытались обуздать пандемию коронавируса, а беспрецедентные политические стимулы, инициированные Федеральной резервной системой, омрачили перспективы доллара.

Но в связи с приближением коротких ставок к историческим крайностям и возобновлением случаев COVID-19 в Европе инвесторы становятся менее медвежьими по отношению к доллару США.

Евро - самый крупный бенефициар ослабления доллара - упал ниже $1,19.

Короткие ставки против доминирующей в мире резервной валюты выросли до самого большого значения с 2011 года на прошлой неделе, а длинные ставки на евро достигли рекордно высокого уровня. 

Что касается других валют, норвежская крона ненадолго ослабла по отношению к доллару и евро после того, как центральный банк страны заявил, что валюта сейчас сильнее, чем предполагалось в июньском отчете. Ставки остались неизменными, как и ожидалось.

В другом месте, Федеральная резервная система США решила сократить количество семидневных своп-операций с крупными центральными банками до одного тендера в неделю с трех, начиная с 1 сентября, поскольку условия финансирования улучшились. Затраты по займам «овернайт» упали ниже директивных ставок.

ЕUR/USD: пара торгуется в диапазоне $1.1810-70, после резкого снижения в ходе вчерашних американских торгов с $1.1950 до $1.1835. 

GBP/USD: с начала торгов пара продолжила вчерашнее снижение (с $1.3265 до  $1.3090) и опустилась до $1.3065. Но в ходе европейских торгов пара выросла к $1.3130.

USD/JPY: пара торгуется в основном со снижением и опустилась до Y105.85, после того как с начала торгов ей не удалось пробить линию скользящей средней МА (200) Н1 (Y106.20). 

В 12:30 GMT США заявят об изменении числа первичных обращений за пособием по безработице и выпустят производственный индекс ФРС-Филадельфии за август. Также в 12:30 GMT Канада представит индекс цен на жилье на первичном рынке за июль. В 14:00 GMT США опубликуют индекс опережающих индикаторов за июль. В 23:30 GMT Япония выпустит индекс потребительских цен за июль.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы торгуются со снижением, после того, как последний протокол заседания FOMC показал, что официальные лица ФРС не положительно относятся к дополнительному смягчению денежно-кредитной политики.

Опасения по поводу возобновления коронавирусной инфекции в Европе также повлияли на рынки: в Германии регистрируется более 1000 новых случаев в течение третьего дня, а в Испании регистрируется самое большое количество ежедневных инфекций с апреля.

Норвегия заявила в среду, что с 22 августа введет 10-дневный карантин для всех людей, прибывающих из Великобритании, Австрии, Греции и Ирландии.

Акции шведской частной инвестиционной компании EQT упали на -13%. Пандемия привела к сокращению инвестиций в этом году и резкому замедлению темпов выхода, говорится в заявлении компании.

Акции голландской компании по обработке платежей Adyen упали на -5,1% после того, как сообщила о замедлении роста прибыли.

Компания по недвижимости Tag Immobilien выросла на 3,2% после подтверждения своего прогноза по прибыли на 2020 год.

Акции Accor подорожали примерно на 1% после сообщений о том, что французская группа отелей изучила возможность слияния с британским конкурентом Intercontinental Hotels Group. Акции последнего выросли на 0,7%.

Акции BP Plc подешевели на -1,6%, а акции Royal Dutch Shell снизились на -1,7% из-за падения цен на нефть из-за опасений по поводу спроса.

Акции Premier Oil упали на 20% после того, как компания сообщила об убытке до налогообложения в размере $334,8 млн  за шесть месяцев до 30 июня 2020 года по сравнению с прибылью в размере $119,9 млн в предыдущем году.

Согласно экономическим релизам, рост объемов строительства в еврозоне резко замедлился в июне после сильного восстановления в мае после трех месяцев резкого падения, как показали данные Евростата.

Производство в строительстве выросло на 4% с мая, когда оно выросло на 29,4% (первоначально 27,9%).

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании NVIDIA (NVDA) по итогам второго квартала 2020 финансового года (ФГ) достигла $2.18 в расчете на одну акцию, что оказалось выше среднего прогноза аналитиков на уровне $1.97 на одну акцию.

Квартальная выручка компании составила $3.87 млрд. (+50% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $3.65 млрд.

В компании также заявили, что в третьем квартале 2020 ФГ рассчитывают получить выручку в размере $4.40 млрд. +/-2% против среднего прогноза аналитиков на уровне $3.97 млрд.

Акции NVDA на премаркете снизились до уровня $480.00 (-1.14%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DW

Apple стала первой компанией в США стоимостью свыше 2 трлн долларов

Производитель iPhone первым из американских компаний преодолел отметку в 2 трлн долларов рыночной капитализации. Два года назад Apple первой достигла стоимости 1 трлн долларов.

Forbes 

Война миллиардера: почему Ричард Брэнсон начал бороться с интернет-мошенниками

Основатель Virgin Ричард Брэнсон присоединился к борьбе, которую британские власти ведут с интернет-мошенниками. У миллиардера есть личный интерес: аферисты неоднократно использовали его образ, чтобы обмануть людей, а он сам едва не отдал $5 млн злоумышленнику, выдававшему себя за реального министра

Financial Times

Квалифицированные белорусы будут востребованы, если экономика страны станет открытой

Многие надеются на то, что ИТ-индустрия станет движущей экономической силой, если г-н Лукашенко последует совету сотрудников Минского тракторного завода и сойдет со сцены. Ведь именно Лукашенко стал причиной того, что Белоруссия не фигурирует в маршрутах выездных презентаций многих инвесторов, но имеет огромный потенциал, считает автор.

PS

Разрыв с Китаем в сфере культуры повредит прежде всего США

Отношения США и Китая находятся на грани краха. Экономическое разобщение стало реальностью, за ним может вскоре последовать и культурное размежевание по инициативе США, что не так давно казалось немыслимым. И от этой трагической ситуации в первую очередь пострадает сама Америка, уверен автор.

Bloomberg

Россия возвращается на первое место по экспорту пшеницы

Согласно данным статистики, урожаи зерновых в Европейском союзе снизились из-за неблагоприятной погоды. Между тем, российские хлеборобы напротив наращивают объемы сбора пшеницы и ее экспорта на традиционные европейские рынки. По этому показателю Россия вышла на первое место.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Согласно данным Евростата, рост объемов строительства в еврозоне резко замедлился в июне после сильного восстановления в мае после трех месяцев резкого спада.

Производство в строительстве выросло на 4% с мая, когда оно выросло на 29,4% (первоначально 27,9).

Евростат заявил, что июнь был месяцем, отмеченным некоторым ослаблением мер сдерживания COVID-19 во многих государствах-членах.

Производство начало падать с февраля, а в марте и апреле, когда экономика была разрушена пандемией коронавируса, спад выражался двузначными числами.

В июне строительство зданий увеличилось на 4,5%, а гражданское строительство выросло на 2,3%. В мае оба показателя выросли более чем на 28% каждый.

По сравнению с тем же месяцем прошлого года объем строительства в зоне евро снижался пятый месяц подряд. Производство упало на -5,9% после спада на -10,5% в мае.

В ЕС объем строительства вырос на 2,9% в месячном исчислении после роста на 22,3% в предыдущем месяце. Строительство выросло на 3,2%, а гражданское строительство - на 1,8%.

Среди государств-членов самый большой рост был зарегистрирован во Франции, Венгрии и Болгарии, а самый большой спад - в Словении, Швеции и Словакии.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись в красной зоне на фоне опасений по поводу роста числа коронавирусных инфекций и осторожного прогноза Федеральной резервной системы США, оказавшего давление на настроения инвесторов.

Акции Китая упали, поскольку США приостановили действие своего договора об экстрадиции с Гонконгом в результате ряда мер, которые усиливают напряженность в отношениях между Вашингтоном и Пекином.

Между тем, центральный банк Китая сегодня сохранил базовую ставку по кредитам корпоративным и физическим лицам без изменений, как и ожидалось, четвертый месяц подряд, но закачал денежные средства в банковскую систему посредством обратного РЕПО для поддержания разумной и достаточной ликвидности в банковской системе.

Японские акции закрылись со снижением после того, как последний протокол заседания FOMC показал, что официальные лица ФРС не одобряют дополнительное смягчение денежно-кредитной политики. 

Акции SoftBank упали в цене более чем на -2%, а Fast Retailing потерял -1% стоимости бумаг. 

Экспортеры завершили торги разнонаправленно, несмотря на ослабление иены. 

Акции автопроизводителя Honda Motor упали на -2,3%, Toyota Motor - на -1,5%, а Nissan Motor - на -1,1%.

В сфере технологий акции Advantest упали на -3,6%, Tokyo Electron - на --3,3%, а Screen Holdings - на -5,2%.

Австралийские рынки заметно упали, поскольку Qantas сообщила о ежегодном убытке в размере почти A$2 млрд, и появились слухи, что казначей Джош Фриденберг может заблокировать расширение китайского покупателя Mengniu Dairy Company в Австралии.

Энергетические компании закрылись со снижением, поскольку цены на нефть упали из-за опасений по поводу рисков восстановления спроса.

Santos и Origin Energy потеряли -5-6% стоимости бумаг, после того, как сообщили о падении базовой прибыли.

Акции Woodside Petroleum упали на -2,6%, а Oil Search - на -3,2%.

Акции золотодобывающих компаний Evolution Mining, Northern Star Resources и Newcrest Mining упали примерно на -2%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Китай и Соединенные Штаты договорились провести торговые переговоры «в ближайшие дни» для оценки прогресса их торговой сделки “Фаза 1” через шесть месяцев после ее вступления в силу в феврале, сообщило в четверг министерство торговли Китая.

Представитель министерства Гао Фэн сделал комментарии на еженедельном брифинге, проводившемся в Интернете, но не стал вдаваться в подробности.

Комментарии последовали за высказыванием во вторник главы администрации Белого дома Марка Медоуза о том, что никаких новых торговых переговоров на высоком уровне не запланировано, хотя обе стороны были на связи по поводу реализации сделки по Фазе 1.

Сделка, заключенная 15 января и рассматриваемая как крупный прорыв после двухлетнего торгового спора между двумя крупнейшими экономиками мира, поставила перед Китаем амбициозные цели - резко увеличить закупки сельскохозяйственных и промышленных товаров в США.

Но связи быстро испортились после пандемии коронавируса и введения Китаем нового закона о национальной безопасности в Гонконге.

Обе стороны обменивались угрозами и санкциями в отношении физических и юридических лиц, такими как китайская видеоплатформа TikTok.

Официальные данные также свидетельствуют о том, что импорт Китаем американских сельскохозяйственных и промышленных товаров, энергии и услуг значительно отстает от темпов, необходимых для достижения запланированного на первый год увеличения на $77 млрд по сравнению с закупками в 2017 году.

Однако закупки Китая увеличились, поскольку его экономика восстанавливается после изоляции от коронавируса в этом году.

Во вторник президент США Дональд Трамп заявил журналистам, что он отложил 15 августа обзор торгового пакта из-за разочарования в отношении действий Пекина в связи с пандемией вируса.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Цены на нефть снижаются, поскольку основные производители предупредили о риске ослабления спроса в случае затягивания кризиса с коронавирусом, в то время как запасы нефти в США упали меньше, чем ожидалось.

Нефть марки Brent упала в цене на -0,8%, до $45,03 за баррель. Американская нефть WTI также подешевела на -0,8%, до $42,57 за баррель.

Запасы сырой нефти в США сократились четвертую неделю подряд, несмотря на рост чистого импорта, сообщило в среду Управление энергетической информации (EIA). Тем не менее, падение на 1,6 млн баррелей за неделю до 14 августа оказалось меньше, чем прогнозы падения на 2,7 млн баррелей.

Согласно данным EIA, за последние четыре недели спрос на топливо снизился на -14% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Министр энергетики Саудовской Аравии заявил в среду, что мировой спрос на нефть должен восстановиться до уровня, предшествующего пандемии, уже в четвертом квартале, призвав партнеров королевства по ОПЕК + выполнить соглашение о сокращении добычи.

Министр энергетики Саудовской Аравии принц Абдель Азиз бен Салман выступал на виртуальной встрече Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК) и таких союзников, как Россия - группировки, известной как ОПЕК +. Заседание рассматривало соблюдение сокращений производства и оставило сокращение выпуска без изменений.

Однако, в проекте заявления ОПЕК + говорится, что вторая расширенная волна пандемии представляет собой серьезный риск для восстановления рынка нефти.

Группа призвала таких членов, как Нигерия и Ирак, делать больше для выполнения своих обязательств по квотам после их превышения в период с мая по июль.

В последние десятилетия ОПЕК самостоятельно добывала более 30 млн баррелей нефти баррелей в сутки, но после сокращений в этом году ее добыча упала до 20–22  баррелей в сутки.

Протокол заседания Федеральной резервной системы США 28-29 июля, опубликованный в среду, показал, что политики обеспокоены тем, что восстановление после экономического спада в США, вызванного пандемией коронавируса, сталкивается с весьма неопределенной траекторией, которая может повлиять на спрос на нефть.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Положительное сальдо торгового баланса Швейцарии немного снизилось в июле, при этом как экспорт, так и импорт рос более медленными темпами, в то время как темпы сокращения экспорта часов резко снизились после плохих показателей в предыдущие несколько месяцев из-за воздействия пандемии коронавируса на мировую торговлю.

По данным Федерального таможенного управления Швейцарии, положительное сальдо торгового баланса незначительно снизилось до 2,58 млрд швейцарских франков с 2,74 млрд швейцарских франков в июне.

В реальном выражении экспорт вырос в июле второй месяц подряд, увеличившись на 2,3% в годовом исчислении после увеличения на 8,1% в предыдущем месяце. Импорт вырос третий месяц на 1,1% после роста на 5,1% в июне.

По данным агентства, результаты остались ниже месячных показателей за аналогичный период прошлого года.

Импорт легковых автомобилей продолжал расти, а спрос на химические и фармацевтические препараты увеличился.

По данным агентства, экспорт в Азию и Северную Америку вырос в каждый регион на 5%.

Согласно данным Федерации швейцарской часовой промышленности, экспорт часов снизился на -17% в годовом исчислении в июле, что намного медленнее, чем падение на -35,1%, зафиксированное в июне.

Спрос в Китае второй месяц подряд демонстрирует очень сильный рост - на 59,1%, что свидетельствует о скором восстановлении этого рынка и постепенном возобновлении внутренних, а не зарубежных продаж.

Экспорт в США оставался стабильным, снизившись на -0,6%. 

Снизились поставки в Гонконг, Германию, Италию, Францию ​​и Японию. Между тем спрос из Великобритании вырос на 2,5%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Цены производителей в Германии продолжили снижаться в июле шестой месяц подряд, показали данные статистического управления Destatis

Цены производителей снизились в июле на -1,7% в годовом исчислении, что немного медленнее, чем снижение на -1,8%, зафиксированное июне. Цены продолжили падать с февраля. Экономисты прогнозировали, что цены снова упадут на -1,8%.

В месячном исчислении цены производителей выросли на 0,2% после того, как в июне они не изменились. Ожидаемый рост составил 0,1%.

Что касается компонентов, то в июле цены на энергоносители снизились больше всего - на -5,8%. Цены на промежуточные товары снизились на -2,3%.

Между тем, цены на потребительские товары длительного пользования и краткосрочные потребительские товары выросли на 1,6% и 0,5% соответственно. Цены на капитальные товары выросли на 1,1%.

Другой отчет Destatis показал, что розничный товарооборот в первой половине 2020 года увеличился на 0,8% по сравнению с предыдущим периодом. В номинальном выражении розничный товарооборот вырос на 1,5%.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Народный банк Китая оставил базовые процентные ставки без изменений, поскольку экономика продемонстрировала признаки активного восстановления.

Основная ставка по годовой ссуде была сохранена на уровне 3,85%, а основная ставка по пятилетней ссуде - на уровне 4,65%.

В последний раз основные ставки по годовым и пятилетним кредитам снижались в апреле, когда основная ставка по годовой ссуде была снижена на 20 базисных пунктов, а пятилетняя ставка - на 10 базисных пунктов.

Рынки также ожидали, что ставки будут сохранены сегодня, поскольку ставка по среднесрочной кредитной линии (MLF), которая служит ориентиром для LPR, была сохранена в начале этого месяца.

Основная ставка по кредиту фиксируется ежемесячно на основании представления 18 банков, хотя Пекин имеет влияние на установление ставок. Эта новая кредитная ставка заменила традиционную эталонную кредитную ставку центрального банка в августе 2019 года.

Экономист ING Ирис Панг сказала, что, по ее прогнозам, денежно-кредитная политика в отношении процентных ставок останется неизменной до конца 2020 года, поскольку число случаев заражения Covid-19 в Китае стабилизировалось.

Похоже, что политики не видят необходимости в дальнейшем снижении ставок по банковским кредитам, учитывая относительно быстрое восстановление экономики и продолжающуюся поддержку со стороны мягкой налогово-бюджетной политики, которая должна привести к дальнейшему повышению активности в ближайшие месяцы, сказал экономист Capital Economics Джулиан Эванс-Притчард.

Экономист сказал, что следующим шагом в LPR будет рост, хотя, вероятно, не раньше следующего года, когда экономика полностью восстановится и вернется на траекторию довирусного роста.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доллар США замедлил свое укрепление в четверг после вчерашнего сильного подъема связанного с публикацией протоколов последнего заседания Федеральной резервной системы США. Оказалось, что регулятор предоставил слишком мало информации, подсказок и намеков о том, возможно ли осенью ожидать проведения дополнительных стимулирующих программ от ФРС.

До момента публикации протоколов ходили слухи, что ФедРезерв изменит средний целевой показатель инфляции и попытается поднять инфляцию выше 2%, чтобы попытается ограничить доходность государственных облигаций. Тем не менее, выдержки из протокола по ключевым вопросам были расплывчатыми. Было банально обозначено, что ряд представителей ФРС считают, что было бы полезно сделать пересмотренное заявление о политической стратегии регулятора в какой-то момент, без предоставления конкретных деталей или сроков.

Сильно перепроданный на прошлой неделе доллар продемонстрировал самый сильный однодневный рост против корзины основных валют с марта месяца. 

После достижения 18-месячного максимума австралийский доллар упал против американской валюты ниже 72 центов. Новозеландский доллар упал почти на 1,3% со своего внутридневного максимума.

Евро упал против доллара ниже уровня 1,19. Фунт также упал, а доллар США вырос против иены на 0,7%.

Отскок доллара возвращает его к более или менее стабильному состоянию за месяц по отношению к корзине валют. Но тот факт, что вчерашний отскок не продолжился полноценно на сегодняшних торгах в Азии, даже когда настроение фондового рынка испортилось, предполагает, что многие инвесторы считают, что спад, который привел к снижению на 10% с марта, еще не закончился.

Объем коротких позиций против мировой резервной валюты на прошлой неделе вырос к своему самому большому значению с 2011 года, а объем длинных позиций по евро наоборот достиг рекордно высокого уровня.

Протоколы ФРС также обрисовали довольно мрачные перспективы в отношении экономического роста США. На данный момент инвесторы ожидают выхода индекса деловой активности ФРС Филадельфии в 12:30 по Гринвичу - особенно после слабых данных из Нью-Йорка в понедельник. Что касается самого Федрезерва, то теперь внимание смещается на симпозиум в Джексон-Хоул, который пройдет 27-28 августа.

Китайский юань оставался стабильным после того, как Китай сохранил базовые процентные ставки на прежнем уровне, как и ожидалось. 

Вчера пара EUR/USD торговалась с понижением и закрыла день в красной зоне около цены $1.1840. Сегодня пара торговалась в узком диапазоне $1.1830-50, оставаясь вблизи вчерашней цены закрытия. На часовом графике EUR/USD тестирует на прочность поддержку - линию скользящей средней МА (200) Н1 ($1.1825). На четырехчасовом графике пара пока остается выше линии MA 200 H4. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на окончание коррекции.

Вчера пара GBP/USD торговалась с понижением и закрыла день в красной зоне около цены $1.3105. Сегодня пара торговалась в узком диапазоне $1.3085-15, оставаясь вблизи вчерашней цены закрытия. На часовом графике GBP/USD тестирует на прочность поддержку - линию скользящей средней МА (200) Н1 ($1.3105). На четырехчасовом графике пара пока остается выше линии MA 200 H4. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться северного направления в торговле и пока пара остается выше MA 200 H1, необходимо искать точки входа на покупку на окончание коррекции. 

Вчера пара USD/JPY торговалась с повышением и закрыла день на положительной территории около цены Y106.00. Сегодня пара торговалась в узком диапазоне Y105.95-20, оставаясь вблизи вчерашней цены закрытия. На часовом графике USD/JPY тестирует на прочность сопротивление - линию скользящей средней МА (200) Н1 (Y106.20). На четырехчасовом графике пара пока остается ниже линии MA 200 H4. Исходя из вышесказанного, вероятно, стоит придерживаться южного направления в торговле и пока пара остается ниже MA 200 H1, необходимо искать точки входа на продажу на окончание коррекции. 

В четверг объем статистики будет умеренным. В 06:00 GMT Германия выпустила индекс цен производителей за июль. Также в 06:00 GMT Швейцария заявила об изменении сальдо баланса внешней торговли за июль. В 10:00 GMT Британия опубликует баланс промышленных заказов по данным Конфедерации Британских Промышленников за август. В 11:30 GMT в еврозоне выйдет отчет ЕЦБ со встречи по монетарной политике. В 12:30 GMT США заявят об изменении числа первичных обращений за пособием по безработице и выпустят производственный индекс ФРС-Филадельфии за август. Также в 12:30 GMT Канада представит индекс цен на жилье на первичном рынке за июль. В 14:00 GMT США опубликуют индекс опережающих индикаторов за июль. В 23:30 GMT Япония выпустит индекс потребительских цен за июль.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade 

В 13:00 GMT Россия опубликует данные по безработице за июль

В 15:00 GMT Россия опубликует данные по ВВП за июль

В 15:30 GMT США проведут аукцион по продаже 4-х и 8-ми недельных гособлигаций

В 17:00 GMT США проведут аукцион по продаже 30-ти летних гособлигаций

Также сегодня состоится очередная встреча представителей ЕС и Великобритании по вопросам Брексита 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

DAX -1.3%

FTSE -1.3%

IBEX -1.4%

Европейские фондовые индексы, вероятно, могут открыться в четверг снижением на фоне опасений по поводу нормального роста мировой экономики и эскалации напряженности между Китаем и США.

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

EUR/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.1963 (2725)

$1.1935 (2318)

$1.1913 (2354)

Цена на момент написания обзора: $1.1836

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.1799 (344)

$1.1777 (1289)

$1.1749 (789)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам и PUT опционам с датой экспирации 4 сентября составляет 91559 контракта (согласно данным за 19 августа), при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,0500 (5007);

GBP/USD

Уровни сопротивления (открытый интерес **, контрактов):

$1.3257 (1108)

$1.3199 (828)

$1.3161 (1796)

Цена на момент написания обзора: $1.3077

Уровни поддержки (открытый интерес**, контрактов):

$1.3017 (569)

$1.2988 (506)

$1.2955 (1658)

Комментарии:

- общий открытый интерес по CALL опционам с датой экспирации 4 сентября составляет 23124 контракта, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3800 (3394);

- общий открытый интерес по PUT опционам с датой экспирации 4 сентября составляет 18501 контрактов, при этом максимальное количество контрактов привязано к страйку $1,3000 (1658);

- соотношение PUT/CALL согласно данным за 19 августа составило 0,80 против 0,78 для предыдущего торгового дня.

----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

* - для расчета уровней используется бюллетень Чикагской товарной биржи (CME).

** -  Открытый интерес учитывает общее количество опционных контрактов, которые открыты на текущий момент. 

Информационно-аналитический отдел Teletrade