Новости и прогнозы: фондовый рынок от 07-08-2019

Большинство компонентов DOW в минусе (16 из 30).  Аутсайдер - The Walt Disney Co. (DIS; -4.91%).  Лидер роста - The Coca-Cola Co. (KO; +1.93%).

Большинство секторов S&P в минусе. Наибольшее снижение показывает сектор базовых материалов (-0.8%). Больше остальных вырос сектор потребительских товаров (+0.6%). 

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Основные фондовые индексы США демонстрируют снижение, поскольку, инвесторы, беспокоящиеся о влиянии усиливающейся торговой напряженности между США и Китаем, бежали из рискованных активов в более безопасные. 

Доходность 10-летних казначейских облигаций США упала ниже 1.63%, достигнув самого низкого уровня с 2016 года. Это еще больше сгладило кривую доходности, - внимательно отслеживаемый рынком индикатор рецессии. Спред между доходностью 10-летних государственных облигаций и доходностью 2-летних государственных облигаций упал до самого низкого уровня с 2007 года.

Падение доходности американских государственных облигаций также отражает усилившиеся ожидания, что Федеральная резервная система снизит процентные ставки еще три раза к концу года, при этом рынки видят 100-процентную вероятность снижения в сентябре.

На этом фоне акции банков, включая J.P. Morgan Chase (JPM) и Bank of America (BAC), оказались под давление, поскольку они больше всего потеряет в результате снижения процентных ставок. Акции JPM  упали на 3.5%, а BAC - на 3.4%.

Еще одним фактором, оказавшим негативное влияние на рынок, стало то, что Китай установил более низкий, чем ожидалось, обменный курс юаня к доллару. 

Народный банк Китая (НБК) установил в среду официальный средний курс юаня на уровне 6.9996 юаня за $1, что на 0.45% ниже, чем в предыдущий день, и лишь чуть ниже психологически важного уровня 7 юаней за $1.

Напомним, что Китай позволил курсу юаня к доллару упасть ниже отметки в 7 юаней за $1 после впервые за 11 лет в понедельник, вскоре после того, как президент США Дональд Трамп пригрозил ввести дополнительные тарифы на китайские товары. Это побудило Министерство финансов США официально объявить страну валютным манипулятором. Во вторник НБК установил средний курс юаня на уровне 6.9683 юаня за $1, что обнадежило рынки в том, что у Пекина нет намерений резко девальвировать валюту.

Торговая война между Китаем и США продолжается уже более года. Инвесторы обеспокоены по поводу ее последствий для глобальной экономики и корпоративных результатов. Некоторые центральные банки даже начали снижать процентные ставки под давлением этих опасений. Ночью, Новая Зеландия, Индия и Таиланд - все приняли решения снизить процентные ставки. 

Большинство компонентов DOW в минусе (22 из 30).  Аутсайдер - The Walt Disney Co. (DIS; -5.02%).  Лидер роста - The Coca-Cola Co. (KO; +1.18%).

Почти все сектора S&P в минусе . Исключение - сектор потребительских товаров (+0.1%). Наибольшее снижение показывает сектор конгломератов (-1.4%).

На текущий момент фьючерсы демонстрируют следующую динамику:

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы умеренно выросли в среду, несмотря на падение доходности облигаций, подогревающее опасения по поводу замедления мировой экономики.

Читать далее 

Как отмечает CNBC, акции Walt Disney (DIS) оказались под давлением, поскольку квартальные результаты компании не оправдали ожиданий Уолл-стрит.

Ключевые показатели:

Прибыль компании составила $1.35 в расчете на одну акцию, что оказалось ниже среднего прогноза опрошенных Refinitiv аналитиков на уровне $1.75.

Выручка компании составила $20.25 млрд., тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $21.47 млрд.

Более слабые, чем ожидалось, квартальные результаты в Disney объяснили негативным влиянием продолжающейся интеграции приобретенных у 21st Century Fox развлекательных активов стоимостью $70 млрд.

В разрезе операционных сегментов, выручка подразделения компании “Студия развлечений” (Studio Entertainment) по итогам последнего отчетного периода составила $3.8 млрд., что на 33% больше, чем за аналогичный период предыдущего года.

Бизнес Disney “Медиасети” (Media Networks) отчитался о квартальной выручке в размере $6.7 млрд., что на 21% больше, чем в третьем квартале предыдущего года.

Выручка подразделения “Парки” в последнем квартале достигла $6.6 млрд., что на 7% больше, чем в третьем квартале 2018 года.

Выручка сегмента, предлагающего потребителю доступ к видео напрямую, составила $3.86 млрд., тогда как его операционные убытки увеличились до $553 млн с $168 млн., что, по словам компании, отражает рост убытков Hulu и увеличение инвестиций в сервисы потокового видео ESPN+ и Disney+.

Запуск сервиса Disney+ запланирован на ноябрь. Стоимость подписки будет составлять $6.99 в месяц или $69.99 в год. На Disney+ будут представлены материалы от Disney, Pixar, Marvel, Star Wars и других.

В ходе конференц-колла, на котором обсуждалась последняя отчетность Disney, генеральный директор компании Боб Айгер сообщил, что она предложит американцам специальный пакет, который будет включать в себя подписку на Disney+, ESPN+ и Hulu, за $12.99 в месяц, или столько же, сколько стоит стандартный тарифный план Netflix. Пакет появится одновременно с запуском Disney+ 12 ноября.

Айгер признал, что Disney+ не будет иметь столько контента, как Netflix, но он полагает, что сила брендов Disney, Marvel и Star Wars должна помочь этому потоковому сервису привлечь подписчиков.

По словам Айгера, в ноябре Disney+ будет также запущен на двух зарубежных рынках, а в последующие 2-3 года появится на других рынках.

Компания также заявила, что ожидает, что убытки сегмента, предлагающего потребителю доступ к видео напрямую, возрастут до $900 млн. в четвертом квартале текущего финансового года, поскольку она продолжает инвестировать в контент для Disney+.

Айгер сообщил, что Disney надеется переснять популярные фильмы Fox, такие как "Один дома", "Ночь в музее", "Оптом дешевле" и "Дневник слабака" для Disney +.

Выручка "Сети кабельного телевидения" (Cable Networks) выросла на 24% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до $4.5 млрд., тогда как операционная прибыль данного подразделения увеличилась на 15% до $1.6 млрд. Компания заявила, что росту операционной прибыли способствовали консолидация сетей Fox FX и National Geographic, а также увеличение выручки от рекламы кабельной телесети спортивно-развлекательных программ (ESPN), благодаря двум дополнительными финальным играм NBA. В то же время, затраты на разработку и производство контента увеличились из-за роста стоимости контрактов на трансляцию матчей MLB и NBA, а также новых прав на трансляцию боев по боксу и MMA.

На текущий момент акции Walt Disney (DIS) котируются по $134.43 (-5.24%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Доходность 10-и летних облигаций в начале сегодняшней торговой сессии находится на уровне 1.63% (-8 б.п.).

Нефть (WTI) $52.20 (-2.67%)

Золото $1,508.50 (+1.64%)

Перед открытием рынка фьючерс S&P находится на уровне 2,848.25 (-0.96%), фьючерс NASDAQ снизился на 1.01% до уровня 7,439.75. Внешний фон позитивній. Основные фондовые индексы Азии завершили сессию разнонаправленно. Основные фондовые индексы Европы на текущий момент повышаются.

Фьючерсы на основные фондовые индексы США на премаркете демонстрируют заметное снижение на фоне бегства инвесторов в безопасные активы, поскольку опасений по поводу негативного влияния обострения торговой войны между США и Китаем на глобальный экономический рост усилились.

Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась до 1.63%, самого низкого уровня с 2016 года. Это еще больше сгладило кривую доходности, - излюбленный рынком индикатор рецессии. Спред между доходностью 10-летних государственных облигаций и доходностью 2-летних государственных облигаций упал до самого низкого уровня с 2007 года и составил менее 8 базисных пунктов.

Негативное влияние на рынки оказал тот факт, что Китай установил более низкий, чем ожидалось, обменный курс юаня к доллару. 

Народный банк Китая (НБК) установил в среду официальный средний курс юаня на уровне 6.9996 юаня за $1, что на 0.45% ниже, чем в предыдущий день, и лишь чуть ниже психологически важного уровня 7 юаней за $1, что вызвало вопросы о намерениях китайского ценробанка.

Напомним, что Китай позволил курсу юаня к доллару упасть ниже отметки в 7 юаней за $1 после впервые за 11 лет в понедельник, вскоре после того, как президент США Дональд Трамп пригрозил ввести дополнительные тарифы на китайские товары. Это побудило Министерство финансов США официально объявить страну валютным манипулятором. Во вторник НБК установил средний курс юаня на уровне 6.9683 юаня за $1, что обнадежило рынки в том, что у Пекина нет намерений резко девальвировать валюту.

Важных статистических данных, которые смогли бы оказать влияние на настроения участников рынка, перед открытием не публиковалось.

Среди сообщений корпоративного характера стоит отметить обнародованную накануне квартальную отчетность Walt Disney (DIS), которая показала, что компания заработала $1.35 в расчете на одну акцию, что оказалось ниже среднего прогноза аналитиков на уровне $1.74. Квартальная выручка Disney также не оправдала прогнозов. Более слабые, чем ожидалось, квартальные результаты в компании объяснили негативным влиянием интеграции приобретенных у 21st Century Fox активов стоимостью $70 млрд. Акции DIS на премаркете упали на 5%.

В фокусе также находятся акции FedEx (FDX; -2% на прамеркете) и Amazon (AMZN; -1%) на фоне сообщения агентства Bloomberg, что контракт на осуществление перевозок наземным транспортом для онлайн ритейлера не будет продлен по истечении срока его действия в конце этого месяца, поскольку он становится конкурентом FedEx, создавая собственную сеть перевозки грузов.

После начала торгов влияние на их ход может оказать выступление члена Комитета по открытым рынкам Ч. Эванса (13:30 GMT), а также публикация еженедельных данных по запасам нефти в США (14:30 GMT).

После закрытия торговой сессии ожидается публикация квартальной отчетности American International Group (AIG). Аналитики прогнозируют, что по итогам отчетного периода компания покажет прибыль на уровне $1.16 в расчете на акцию при выручке в $12.071 млрд.

(компания / тикер / цена / изменение ($/%) / проторгованый объем)

Согласно обнародованному отчету, прибыль компании Walt Disney (DIS) по итогам третьего квартала 2019 финансового года (ФГ) достигла $1.35 в расчете на одну акцию (против $1.87 в третьем квартале 2018 ФГ), что оказалось ниже среднего прогноза аналитиков на уровне $1.74.

Квартальная выручка компании составила $20.245 млрд. (+32.9% г/г), тогда как средний прогноз аналитиков предполагал $21.404 млрд.

Акции DIS на премаркете снизились до уровня $136.00 (-4.14%).

Информационно-аналитический отдел TeleTrade

Европейские фондовые индексы торгуются в зеленой зоне, так как опасения по поводу усиления американо-китайской торговой войны немного охладили предварительную стабильность китайской валюты.

Общеевропейский Stoxx 600 вырос на 0,8% во время утренних торгов, акции технологических компаний лидируют с ростом на 1,2%, в то время как только банки и основные ресурсы остаются на отрицательной территории.

Инвесторы по-прежнему в значительной степени ориентированы на китайский юань после того, как центральный банк Китая установил свою валюту немного слабее, чем ожидалось, на фоне продолжающегося обострения отношений с США.

Народный банк Китая в среду установил официальный ориентир по юаню на уровне 6.9996, немного слабее, чем ожидалось, через два дня после того, как Вашингтон назвал Пекин манипулятором валюты. США возражают против снижения курса юаня, поскольку это делает китайский экспорт дешевле на международных рынках, предлагая китайским товарам ценовое преимущество.

Commerzbank опубликовал чистую прибыль во втором квартале в размере 271 млн евро ($303,79 млн), которая почти не изменилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, но превысила ожидаемые аналитиками 217 млн ​​евро. Акции немецкого кредитора упали на -5% в ранних сделках.

Итальянская Unicredit сообщила о резком росте чистой прибыли во втором квартале на 1,85 млрд евро, что на 1,02 млрд евро больше, чем год назад, благодаря продаже своей доли в FinecoBank, но ниже ожиданий аналитиков. Акции банка снизились на -3,7% в начале сессии.

Британский инвестиционный гигант Standard Life Aberdeen также увидел снижение своих акций на -5,4% после того, как скорректированная прибыль до налогообложения упала в первой половине года, в то время как активы под управлением выросли на 5%, несмотря на выход клиентов из продуктов с более высокой маржой.

Лучшим показателем в европейском индексе голубых фишек стала немецкая компания по производству терапевтических антител Morphosys, которая увеличила капитализацию на 8,5% в начале торгов после повышения своих прогнозов на год.

Экономические данные также находятся в центре внимания после того, как опубликованные в среду данные показали, что объем промышленного производства в Германии снизился гораздо более быстрыми темпами, чем ожидалось в июне, что усилило опасения, что крупнейшая экономика Европы может пойти на спад. Согласно статистическим данным, объем промышленного производства снизился на -1,5% по сравнению с предыдущим месяцем, что намного превысило прогноз снижения на -0,5%.

На текущий момент: 

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись разнонаправленно

Фондовые индексы Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись разнонаправленно, поскольку инвесторы внимательно следили за китайским юанем на фоне растущего торгового спора между США и Китаем.

Народный банк Китая (НБК) установил официальную среднюю точку ссылки на юаней в 6.9996 за доллар, который был немного слабее ожиданий рынка. Центральный банк Китая позволяет обменному курсу расти или падать на 2% от этого числа.

Акции материкового Китая, Южной Кореи, Сингапура, Гонконг и Малайзия закрылись со снижением, в то время как Индонезия, Новая Зеландия и Тайвань торговались выше.

Японский фондовый рынок закрылся в красной зоне.

Акции SoftBank Group снизились на -0,2%. После закрытия рынка японский конгломерат отчитался о квартальной операционной прибыли за три месяца, закончившихся 30 июня, которая упала на 3,7% в годовом исчислении.

Акции Kospi из Южной Кореи закрылись со снижением на 0,41%, поскольку акции Samsung Electronics упали на -0,69%. 

В Гонконге индекс Hang Seng упал на -0,14%. Акции китайского производителя электромобилей BYD в Гонконге упали более чем на -5% после того, как компания сообщила, что ее объем продаж в июле упал примерно на 17% по сравнению с годом ранее. Акции компании, торгуемой в Шэньчжэне, упали на -1,11%.

Информационно-аналитический отдел Teletrade

Информационно-аналитический отдел Teletrade   

• FTSE  +0,1%

• CAC   +0,3%

• DAX   +0,3%

На фондовых площадках Европы ожидается положительный старт торгов, что в основном отражает настроение акции в Азии. Американские фьючерсы в настоящее время снижаются на -0,3%.

Информационно-аналитический отдел Teletrade