Новости и прогнозы: фондовый рынок от 11-12-2007

Bear Stearns повысил рейтинг UBS AG с Peer Perform » Outperform
Keefe Bruyette повысил рейтинг MasterCard с Mkt Perform » Outperform
Credit Suisse повысил рейтинг DIRECTV с Neutral » Outperform
BMO Capital Markets повысил рейтинг Blockbuster с Market Perform » Outperform

Акции Rite Aid Corporation продолжили расти в цене после того, как накануне аналитики LehmanBros повысили целевой их уровень до $7, отметив рост конкурентоспособности компании.

Рейтинг сети кофеен Starbucks Corp был снижен Goldman Sachs в связи с ростом конкуренции в США и падением потребительского спроса.

Крупнейшая в США телефонная компания AT&T Inc сообщила о намерении выкупить собственных акций на сумму $15.2 млрд., а также повысила дивиденды на 13%.

Крупнейший производитель чипов для мобильных телефонов Texas Instruments Incorporated повысил нижнюю границу прогнозного диапазона прибыли, а также улучшил оценки доходов по итогам текущего квартала.

Крупнейший финансовый институт США Washington Mutual Inc, сообщил о сокращении 3,150 рабочих мест, а также отменил выплату дивидендов в рамках плана по привлечению дополнительного капитала в размере $2.5 млрд.

Компания, занимающаяся подготовкой налоговой отчетности, H&R Block, Inc, сообщила о росте квартальных убытков.

Перед объявления решения по ставке был установлен дневной максимум в районе $90.50 за баррель

Реакцией фондового рынка на решение FOMC стало резкое падение основных индексов.
Рынок ожидал, что основная ставка будет снижена на 25 б.п., однако, в преддверии решения на рынке циркулировали слухи по поводу того, что дисконтная ставка будет снижена на 50 б.п., до 4.50% с целью увеличения ликвидности финансовых рынков.
ФРС признал факт интенсификации коррекции на рынке жилья, некоторое ослабление деловых и потребительских расходов, а также проблемы на финансовых рынках.
Кроме того, в последнее время наметился рост неопределенности в отношении оценки перспектив экономического роста и инфляции.
Таким образом, можно заметить, что в своем сегодняшнем заявлении ФРС сконцентрировался, в основном, на проблемах замедления роста и, таким образом, реакция фондового рынка на отсутствие решительных действий со стороны центрального банка, представляется обоснованной.

Основные индексы в настоящее время торгуются немногим выше нулевых уровней, причем пять главных экономических секторов смогли закрепиться на положительной территории.
Объемы торгов невелики, однако, после объявления решения FOMC в 19:15 GMT, ситуация должна измениться. Dow и S&P смогли преодолеть нулевые отметки, в после того, как финансовый сектор сократил свои потери до минимума (-0.3%).

Основные индексы продолжают торговаться в районах нулевых отметок. Nasdaq смог закрепиться на положительной территории, а Dow в настоящее время демонстрирует слабо выраженную тенденцию к снижению. 19 из 30 компонентов индекса несут потери.
Основными аутсайдерами являются Boeing (BA 91.51, -1.13) и American Express (AXP 56.46, -1.12), а наибольшие достижения демонстрируют AT&T (T 40.42, +2.52) и McDonald's (MCD 63.10, +1.19).

Основные индексы смогли восстановиться из районов своих сегодняшних минимумов в ходе продолжения ралли акций AT&T (T 40.06, +2.16). Шесть из десяти главных экономических секторов в настоящее время торгуются на отрицательной территории. Тем не менее, потери лишь одного из них- финансового (-1.2%) можно назвать значительными.
H&R Block (HRB 19.77, -0.18) сегодня является аутсайдером после сообщения, что квартальный убыток компании превысил прогнозы и составил $1.55 на акцию, в основном из-за потерь на рынке subprime mortgage.

Возобновление продаж в финансовом секторе (-1.2%) привело к снижению индекса S&P под нулевую отметку. Все промышленные группы торгуются в минусах. Отмечается заметное снижение в секторе ипотеки (-4.8%) в ответ на негативные новости от Wells Fargo.

Основной контракт на нефть марки WTI торгуется выше $89.00 за баррель после сообщения о закрытии нефтяного терминала в Кушинге (Оклахома) из-за перепада электроэнергии, вызванных снеговыми штормами.

Фондовый рынок США может открыться во вторник нейтрально, поскольку инвесторы ожидают итогов заседания FOMC.
Участники рынка ожидают снижения ставки на 25 пунктов. Однако не исключается, что ставка будет снижена сразу на 50 пунктов. Внимание также обращено к тону сопроводительного заявления Федерального резерва в расчете услышать намеки на дальнейшее снижение ставки.
В понедельник Washington Mutual сообщила о том, что по итогам квартала отчитается об убытках, понизит дивиденд и уволит более 3,000 работников. Акции WaMu упал и в цене более чем на 8%.
Texas Instruments в понедельник вечером сообщил о том, что прибыль в текущем квартале оправдает самые оптимистичные ожидания. Акции Texas Instruments прибавили примерно 5%.
Цены на нефть вернулись выше отметки $88 за баррель, подорожав на 33 цента до $88.19 за баррель.

Декабрьский фьючерс на S&P вырос на 3.90 пп до 1522.70, фьючерс на Nasdaq также вырос на 8.75 пп до 2147.25.

Фондовый рынок Японии завершил торги во вторник серьезным ростом индексов. Nikkei 225 вырос на 120.33 пп., или 0.76%, завершив торги выше отметки 16,0000- на 16044.72. TOPIX закрылся ростом на 8.51 пп до 1567.02.

Цены на нефть выросли в ходе азиатской сессии. Основной январский контракт на американскую легкую нефть вырос на 39 цента до $88.25 за баррель, установив максимум на $88.32.

Фьючерсы на фондовые индексы США выросли в ходе азиатской сессии. Декабрьский фьючерс на S&P укрепился на 1.7 пп до 1520.5, в то время как фьючерс на Nasdaq вырос на 6.00 до 2144.5.

Рост фондовых индексов в США поддержал позитивный настрой инвесторов в Японии. Тем не менее объемы не значительные так как многие предпочитают дождаться решенияФРС по ставке, которое будет оглашено сегодня. Основной индекс Nikkei 225 вырос в ходе утренних торгов на 113.62 пп или 0.71%, до 16038.01. TOPIX укрепился на 11.80 пп или 0.76%, до 1570.31.

Change % Change Last
Nikkei 225 -31.98 -0.20% 15,924.39
Topix -3.25 -0.20% 1,558.51
FTSE +10.50 +0.16% 6,565.40
DAX +39.29 +0.49% 8,033.36
CAC +32.17 +0.56% 5,750.92
Dow +101.05 +0.74% 13,726.63
NASDAQ +12.79 +0.47% 2,718.95
S&P +11.32 +0.75% 1,515.98
10yr Note +0.2900 +0.070% 4.149%
NYMEX Crude Oil -0.42 -0.48% 87.86
Gold +13.30 +1.66% 813.50

09:30 Великобритания Торговый баланс со странами, не входящими в ЕС, млрд. октябрь -4.7
09:30 Великобритания Торговый баланс, млрд. октябрь -7.8
10:00 Германия Индекс экономических ожиданий ZEW декабрь -34.5 -32.5
15:00 США Оптовые запасы октябрь 0.4% 0.8%
19:15 США Решение по ставкам ФРС 4.25% 4.50%
23:30 Австралия Индекс потребительских настроений Westpac ноябрь -4.2%
23:50 Япония Торговый баланс, трлн. октябрь 1.769
23:50 Япония Платежный баланс, трлн. октябрь 2.883
23:50 Япония Индекс цен производителей, г/г ноябрь 2.3% 2.4%

Закрытие фондового рынка:
Nikkei 225 -31.98 -0.20% 15,924.39
Topix -3.25 -0.20% 1,558.51
FTSE +10.50 +0.16% 6,565.40
DAX +39.29 +0.49% 8,033.36
CAC +32.17 +0.56% 5,750.92
Dow +101.05 +0.74% 13,726.63
NASDAQ +12.79 +0.47% 2,718.95
S&P +11.32 +0.75% 1,515.98
10yr Note +0.2900 +0.070% 4.149%
NYMEX Crude Oil -0.42 -0.48% 87.86
Gold +13.30 +1.66% 813.50

В понедельник фондовый рынок Японии впервые за четыре дня понес потери после того, как опубликованные в пятницу данные о состоянии рынка труда США вызвали спекуляции, что ФРС не будет прибегать к радикальным мерам по стимулированию экономического роста и снизит процентную ставку лишь на 25 б.п.
Matsushita Electric Industrial Co., крупнейший в мире производитель потребительской электроники и Nikon Corp. стали лидерами продаж. Акции Matsushita упали в цене на 1.9%, а Nikon потеряли 1.8%.
Акции Mitsubishi UFJ Financial Group Inc., крупнейшего японского банка, и Sumitomo Mitsui Financial Group Inc. стали лидерами роста в финансовом секторе после того, как стало известно об увеличении активности в сфере кредитования в ноябре.
Акции Mitsubishi UFJ выросли на 1.6%, а Sumitomo Mitsui прибавили 0.5%.
Падение курса иены до минимального за месяц уровня против доллара оказало поддержку акциям компаний, значительная часть продаж которых приходится на США, в частности Sony Corp. и Canon Inc. Акции Sony подскочили на 2.7%, а крупнейшего в мире производителя цифровых камер Canon, выросли на 0.9%.
Акции Inpex Holdings Inc., крупнейшей нефтедобывающей компании страны стали лидерами продаж в энергетическом секторе после того, как цена нефти снизилась под отметку $88 за баррель.
Определенную поддержку рынку оказало сообщение о том, что рост заказов на оборудование в октябре в два раза превысил прогнозы аналитиков.

Европейские фондовые индексы укрепили свои позиции благодаря укреплению акций представителей банковского и строительного секторов.
Рост акций Lafarge SA стал максимальным за последние 17 лет после сообщения о покупке компании по производству цемента на Ближнем востоке. Акции Lafarge, крупнейшего в мире производителя цемента, подскочили на 13%.
Акции Holcim, второго крупнейшего представителя отрасли, прибавили 2.6%, а итальянского Italcementi SpA 1.5%.
UBS AG сообщил о привлечении дополнительного капитала путем продажи акций. Акции UBS прибавили 1.6%, Credit Suisse выросли на 2.7%, крупнейшего немецкого банка Deutsche Bank на 1.2%, а Societe Generale SA на 1.3%.
Акции Philips подскочили на 3.5% после того, как два хедж-фонда - Jana Partners LLC и D.E. Shaw Group заявили о намерении "провести совместную оценку оперативной деятельности и структуры капитала" компании.

Фондовые индексы на Wall Street выросли на ожиданиях снижения ФРС процентной ставки
Корпоративные новости оказались в основном позитивными: UBS опубликовал предупреждение о возможном снижении прибыли в связи с частичным списанием активов на сумму около $10 млрд., из-за кризиса на кредитном рынке, однако, заявил о привлечении около $11.5 млрд. от внешних инвесторов.
Продажи McDonald's выросли по сравнению с прошлым годом на 8.2%, что оказалось значительно выше ожиданий.
Управляющий директор (CEO) JPMorgan Chase & Co Джейми Димон в интервью Barron’s заявил, что не испытывает озабоченности в отношении степени вовлеченности банка в операции с CDO и с ипотечными обязательствами класса subprime mortgage.
Убыток Krispy Kreme Doughnuts Inc по итогам прошлого квартала оказался меньше ожиданий и составил 1 цен на акцию по сравнению с 12 центами годом ранее.
MGI PHARMA Inc. Японская фармацевтическая компания Eisai заявила о покупке своего американского конкурента с целью укрепления своих позиций на рынке антираковых препаратов.
Среди экономических новостей следует отметить рост количества незавершенных сделок по продаже жилья (pendinghome sales) в прошлом месяце на 0.6% против ожиданий падения показателя на 1%
Основные индексы несколько снизились после сообщения CNBC о том, что Bank of America заморозил деятельность своего фонда для институциональных инвесторов. По данным CNBC фонд называется Columbia Strategic Cash Portfolio, и в его управлении находятся активы на сумму около $12 млрд.

Тем не менее, во второй половине дня возобновили рост и завершили торги с солидными достижениями.